小編按：
4月26日，東莞與拼多多籤署戰略合作，推動東莞製造業的外向型產能轉向內需市場，將有1萬家東莞企業和品牌組團入駐拼多多，年銷售額有望達到1000億元。看過了李螢老師最新直播的朋友應該能夠感受到這背後的邏輯和含義。移動時代我們看到了拼多多的崛起，那麼5G時代能夠崛起的企業又會是怎樣的？究竟未來可以投哪些公司呢？今天繼續放送李螢老師最近直播下半場！
過去我就一直擔心，如果有一天我們製造業的發生了變化，供應鏈不需要那麼精細，因為越精細越複雜的東西它就越脆弱，製造環節被轉走了怎麼辦？就地生產了怎麼辦？然後各個國家開始進行自循環，以後怎麼辦？……我們就發現中國企業的拯救計劃其實就蘊含在 C2M裡邊。直播帶貨火爆的背後，究竟有什麼玄機和潛在投資機會？
*註：C2M模式，是指用戶直連製造商，即消費者直達工廠，強調的是製造業與消費者的銜接，也可理解為用戶定製模式。C2M模式的一大特點是，按需求生產，用戶先下單，工廠再生產，沒有庫銷比，消除庫存頑疾。
5G時代的獨角獸、巨無霸會是什麼？
開一個餐廳，8個月、10個月沒有單子、沒有流水的話能賠什麼？最多就賠一批肉菜、賠桌子板凳、賠一點房租，拍拍屁股就可以走了。但是要投一個製造業，得有大量的固定資產、機器、廠房……所有的設備裝下去。製造業一旦啟動要去做，就是去奔著永續經營的。而它一旦能夠提供永續經營，就一定會提供穩定的回報，就會給人一種穩定、給社會的一種依附和歸屬感。
所以其實製造業真的是很難，但是現在沒有像過去那麼難。因為我們的科技、5G、物聯網正在進行真正的顛覆。我們真正要顛覆的是從過去的訂單生產從工廠提供壓向消費者的模式倒過來，所有的東西全部倒轉過來。這個只有科技手段能夠幫製造業去做到。所以你說科技股重不重要？就是送水的人，是去做製造業終端和消費者最終無限連接的人。
過去我在一篇文章當中寫過這樣一句話，我說商業想要什麼？商業永遠都想要把成本壓向無限的低，這永遠都是商業模式的追求。科技想要什麼？科技想要的是交互的深度和交互的密度越來越高。剛開始的科技是千裡飛鴻，文字傳輸，BBS論壇上聊天；然後接下來是圖片、短視頻、長視頻；現在接下來是視頻對商品的展示……但是直到這個時候開始，它還是二維的，科技會繼續往前推，推到一個虛擬購物空間。
所以科技技術的推動發展最核心的意義在於，把從第二次世界大戰以來工業化、電氣化、流水線改造，進行一個顛覆性的革命。顛覆性的革命就是逆向製造！所以C2M就是做逆向製造。所以能夠抓到這一波工業製造和數字網際網路聯合紅利的製造業公司，它們會是5G時代的獨角獸，會是5G時代的巨無霸。
5G時代能夠崛起的企業有哪些？
所以但講到這裡的話，我就想告訴大家一個點：在網際網路時代，我們看到騰訊的崛起、看到了阿里巴巴的崛起、看到了電商的崛起……它們變成了偉大的公司；在移動時代，我們看到了美團的崛起，我們看到了拼多多的崛起，我們看到了抖音、字節跳動的崛起；
那麼在5G時代，我們看到的崛起的企業一定具備這樣的特徵——能夠通過不斷的創新，產出新的爆品、能夠做到前店後廠。這裡邊可能有非常厲害的汽車製造商，有非常厲害的多品類家電製造商，有非常厲害的時裝服裝製造商，有非常厲害的休閒食品製造商……
但是今天我們回歸到現實，目前現在的情況我們可以發現C2M是從什麼地方開始？是從快消品開始、是從多品類直觀的可以一鍵直達的消費品開始。
那麼這些消費品主要分布在哪些領域呢？第一紡織服裝行業、紡織服裝行業。第二就是小家電行業。第三就是休閒食品行業。
它們的特點是什麼？第一是快銷，比如鞋、小家電、食品等等；第二有SKU，有豐富的品類，後邊跟著非常多的設計團隊，這是能夠做C2M的非常顯著的一個特徵。第三個就是它們已經構造了自己的工業網際網路的中臺。你要去看一個製造商有沒有很厲害一定要去了解到這一點。中臺就是通過模塊化，進行一個重新的分配和組合。
當然C2M的反向操作的製造業模式，它是有風險的，試錯的代價是很大的。很可能在初期是不及傳統的精益製造、批量製造的規模優勢；但是隨著技術和工業網際網路發展，這個過程就會出現加速的增長。而在工業網際網路方面，設計、製造、創新創意走到最前面的，走的最好的兩家企業，一家是阿里巴巴，一家就是大家看到今天的富士康，也就是工業富聯這家公司。
未來可以投哪些公司？有3大重要結論！
所以這個時候但凡是有家底、有底氣的製造商，他要進行更新改造的時候，他就會去買工業製造軟體，定製工業中臺，去構造數控工具機，構造大量的這種工業設計軟體。所以如果你去投計算機行業，你就要看他是不是做工業設計軟體；你去投網際網路，你就要看這個公司的軟體的適用性和通用性，是不是在工業設計當中去佔到了，這是一片藍海？
所以這個時候就給了我們三個結論。
第一，我們今天去投C2M的公司是哪一類的公司？我告訴了大家答案：去投SKU多、品種品類多、設計團隊強的公司。
第二，接下來我們要投哪一類的科技股？我們要投的是能夠做工業設計軟體的公司。
第三，能夠做到實現C2M製造，將來在5G時代成為巨無霸的企業是哪一類企業？是特斯拉這樣的企業，是工業互聯這樣的企業，是能夠有自己的數據中臺這樣的企業。
技術最終是要有人來買單的。誰來買單？現在大家知道了製造業會去買科技股的單；製造業既然能買科技股的單，科技股是不是自己的現金流也形成了一個閉環，也不再是不停的燒錢。所以朋友們通過今天我們這樣的一個講解，至少你懂得了整個的產業歷史循環。
我覺得阿里巴巴特別不簡單，在網際網路紅利吃完了以後，找到了移動互聯的第2根增長曲線。接下來阿里巴巴的第3個增長曲線是什麼？就是C2M就是工業網際網路。所以這樣的情況下，我想大家能夠展望到未來，通過這樣的邏輯，通過這樣的一把尺子去衡量你的科技股，去衡量你的製造業內的公司，去衡量你的平臺公司。也就是說我們將來在5G時代要去投資的真正的高科技公司，真正的工業網際網路類的平臺公司，還有真正的能夠做到C2M，大批量小批量、多品類的製造型企業。
記住投資當中的一句話，你要去尋找什麼樣的投資方向，一定是需求尚未被充分滿足的地方。就是這些製造業終於明白了，活下來的意義，要靠技術加持的意義，他的需求一下子爆發出來。原來我是可以通過直播帶貨、去繞過所有的渠道商、中間商，然後我可以自立一派，自成品牌……這個時候他就會去找人幫他去做工業網際網路。
這個需求一旦爆發，科技股就能撐住，製造業就能撐住、大家的就業就能撐住；就業一旦撐住，接下來的消費就能撐住，然後接下來就是一個良性的循環。