【今日導讀】
價格年度最高翻倍 面板迎「史上最強漲勢」；
新能源汽車帶動上遊訂單增量 稀土報價再提；
能源革命乘風破浪 光伏的這一細分產品報價再提；
旺季疊加節前趕工 煤炭「量價齊升」；
全球最大廠商員工確診新冠 市場供應或進一步緊張；
華為Hicar與北汽藍谷合作智能駕駛新車型將於2021年上半年推出。
【主題詳情】
價格年度最高翻倍 面板迎「史上最強漲勢」；
1月面板報價持續上揚，統計顯示，過去八個月來，面板平均報價漲逾六成，部分產品甚至翻倍漲，且未來持續看漲，堪稱「史上最強漲勢」。
根據WitsView數據，2020年12月32吋、43吋、55吋、65吋每片分別上漲3美元、4美元、8美元、7美元。其中32吋面板價格年內翻倍，報價重回63美元以上，是漲幅最大的尺寸，55吋面板價格回到170美元，漲幅高達70%。面板價格上漲一方面由於疫情催生的海外居家需求旺盛，行業整體庫存水平較低，補庫存需求釋放。另一方面由於供給收縮，近年來中國大陸LCD產能的持續釋放，液晶面板供過於求，致使產品價格持續下降，而韓系廠商也陷入越賣越虧的局面。三星和LG準備全部退出LCD產能，此部分佔全球LCD產能的17%。財信證券分析指出，目前，主要大尺寸面板價格上漲預期未改，韓系產能延後退出並不影響未來大陸面板廠持續提高市佔率，大陸龍頭公司的話語權將進一步加強。
A股上市公司中，TCL科技子公司TCL華星電視面板市場份額全球第二，其中32吋、55吋產品份額全球第一，65吋、75吋產品份額全球第二。京東方ALCD智慧型手機、平板電腦、筆記本電腦、顯示器、電視五大主流產品顯示屏出貨量和銷售面積市佔率穩居全球第一。
新能源汽車帶動上遊訂單增量 稀土報價再提
今日稀土永磁價格集體調漲，其中氧化鐠釹漲5000元/噸，報41.75萬元/噸；氧化鋱大漲10萬元/噸，報752.5萬元/噸。2020年國內稀土市場價格走勢上漲為主，國內輕稀土市場釹系價格漲幅較大，氧化釹和金屬釹漲幅均在70%左右，鋱系價格上漲至10年新高。
政策方面，十四五期間國內稀土供給或仍將受到開採總量指標的限制，需求端稀土下遊新能源汽車、汽車、節能變頻空調、風電等領域逐步恢復，稀土永磁材料消費量有望持續高增。興業證券表示，預計到2025年，預計新能源汽車用釹鐵硼磁材需求量將快速增長至3.15萬噸，年複合增長率為33.7%。供需、政策雙輪驅動，稀土價格或開啟長牛。
A股上市公司中，中科三環是特斯拉驅動電機永磁材料核心主力供應商，稀土永磁是新能源汽車驅動電機核心材料，或受益於行業高景氣。北方稀土冶煉分離產能8萬噸/年、稀土金屬產能1萬噸/年，居全球第一。五礦稀土為六大稀土集團之一五礦稀土集團唯一稀土上市平臺，是國內產能規模最大的中重稀土分離企業之一。
能源革命乘風破浪 光伏的這一細分產品報價再提
受下遊提前備貨影響，矽料市場走升，單晶用料（RMB）最新報83-89元/kg，均價86元/kg。非中國區多晶矽（USD）均價報10.137美元/W，漲2.48%。全球多晶矽（USD）均價報10.931美元/W，漲2.27%。
春節假期臨近，矽料市場受下遊採購備貨需求增加影響，訂單量增長明顯，全球矽料價格持續上探。隨著去年部分產能的退出，多晶矽料四季度單季缺口5萬噸。目前，通威、大全、新特、亞洲矽業2021年80%以上矽料已被「搶購」。興業證券表示，今年光伏新增裝機需求160GW，對應組件需求170-180GW，對應矽料需求52-55萬噸，而矽料的新增產能主要集中於四季度投放，供應偏緊格局下一線矽料供應商將更具備市場議價優勢。
A股上市公司中，特變電工多晶矽產能8萬噸/年，產能位列全球前五。晶澳科技生產的多晶矽片主要用於加工多晶矽太陽能電池。拓日新能主要產品包括非晶矽、單晶矽、多晶矽太陽能電池晶片、太陽能電池組件、太陽能電池應用產品以及光伏電站建設和營運等。
旺季疊加節前趕工 煤炭「量價齊升」
中國（太原）煤炭交易中心最新一期綜合交易價格指數為136.00點，環比上漲0.91%，自2020年11月2日後連續9期上漲。近期焦炭市場第十二輪漲價已陸續啟動，目前累計漲幅700元/噸，焦化噸焦利潤豐厚。進入1月份以來，長三角鐵路部門煤炭運輸量大幅增長，日均裝車超過3000輛，其中電煤運輸量保持在1800輛至2000輛，較日常運輸計劃增加1倍，創下近期歷史新高。
隨著全國大部分地區氣溫迎來「斷崖式」暴跌，取暖用電需求增加，民用電大幅增長；疊加春節前趕工，工業用電需求依舊旺盛，整體用電需求持續攀升，江蘇、安徽等地14家火電廠出現電煤告急，庫存量不足。近期終端耗煤企業補庫需求增強，北方港口調入不及調出，港口市場缺貨現象未見緩解。市場分析認為，目前來看，無論是產地，還是中轉港口，還是電廠，庫存均保持偏低，而臨近春節，部分煤礦陸續進入減量生產階段，供應端保供壓力加大。主管部門採取措施，保供穩價，但從效果來看，短時間難以扭轉市場供需失衡格局；季節性旺季帶來用煤高峰，現貨緊張的狀態並沒有得到緩解，預計煤價仍有上漲空間。
A股上市公司中，主營業務包括煤炭的有平煤股份、晉控煤業、山煤國際、山西焦化等。
全球最大廠商員工確診新冠 市場供應或進一步緊張
全球第一大MLCC生產商村田製作所（Murata）證實，該公司旗下有員工確診新冠肺炎。村田製作所在一份聲明中指出，分別有一名就職於福井村田製作所和富山村田製作所的員工新型冠狀病毒檢測呈陽性。
據悉，福井工廠是村田在日本國內重要的MLCC生產基地。去年，村田工廠發生多起新冠肺炎感染事件，加上疫情停工影響，全球MLCC供應陷入緊張境況。而近日，村田旗下重要的生產工廠再度陷入停工風險，MLCC市場供應或進一步緊張。CECA預計，2020年全球MLCC市場規模達131億美元。其中，移動通信領域需求佔比超50%，是最大應用市場。開源證券分析指出，新冠疫情出現後海外工廠生產受到影響，終端產品和零部件轉單效應明顯，進一步加快了包括MLCC在內的上遊零部件產業轉移的進度。國內龍頭積極擴廠承接MLCC國產替代市場，並有望借本輪國產替代機遇得到快速發展。
A股上市公司中，風華高科是目前國內僅有的能提供01005-2220及以上全尺寸的MLCC廠商，新增月產56億隻MLCC技改擴產項目投資進度為82.69%。三環集團的MLCC產品已通過IATF認證，廣泛應用於家電、照明、消費電子、工業控制、通信設備、汽車電子等領域。鴻遠電子是軍用MLCC核心供應商，已掌握從瓷粉配料到MLCC產品生產的全套技術。
華為Hicar與北汽藍谷合作智能駕駛新車型將於2021年上半年推出
華為Hicar與北汽藍谷始於去年1月28日的合作，將於2021年上半年落地有新車型推出。華為將在此款車型中承擔軟體系統、ICT技術和雲計算等方面的研發落地工作。（記者周源）