FirstService Corporation("FirstService")今日宣布,其董事會原則上已經批准將FirstService分拆為兩家獨立公開上市公司的計劃,這兩家公司分別是全球三強領先商業房地產公司之一"高力國際"及北美領先的住宅地產管理和服務公司"FirstService Corporation"。分拆後,FirstService Corporation將由當前的FirstService住宅分部和FirstService品牌分部構成。每家公司都擁有強勁的現金流、強勢增長機會,長期以來一直為股東創造價值。本次分拆交易將採用對股東進行免稅分配的結構,將成就兩家集合獨特品牌、客戶、經營特點和行業實力於一身的強勢市場領導者:
·過去十年,高力國際一直是世界上增長速度最快的商業房地產公司,躋身IAOP?全球一百強外包公司年度名單的第五名。該公司在美國、加拿大、歐洲、澳大利亞/紐西蘭、亞洲和拉丁美洲提供全面商業房地產服務。截至2014年12月31日止年度,備考收入(包括年內完成的收購供款)總計為17億美元。
·搭建北美第一個住宅地產管理平臺,通過其享負盛名的投資組合和市場領先的專營品牌,為住宅和商業客戶提供各類房地產相關服務。截至2014年12月31日止年度,備考收入(包括年內完成的收購供款)總計為11億美元。
創辦人兼執行長Jay Hennick說道:"憑藉重要的內部擁有權和經驗豐富的管理團隊,FirstService自1993年成為公開上市公司以來,一直為股東創造價值和豐厚回報。"他補充道:"在二十多年間,FirstService股東所做投資的複合年度回報率逾20%。實際上,在我們最初上市時投資價值100,000美元的FirstService股份,如今價值超過320萬美元。"他接著說道:"過去幾年,我們不斷強化和發展我們的公司、在內部和通過收購擴充業務、拓展地域範圍、非核心業務多元化以及採取重要的品牌重塑舉措,在此同時維持穩定的財務狀況和現金流。"他總結道:"今天通過將公司一分為二,成為兩家價值數以十億美元計的上市公司--高力國際和FirstService Corporation,我們得以採取下一步進取且合理謹慎的措施,為FirstService股東創造更豐厚的價值"。
擬定交易將通過經法院批准的安排計劃("有關安排")實施,並須獲得FirstService董事會的最終批准。FirstService預期當有關安排完成時,將建立一家名為FirstService Corporation的全新上市公司("FirstService Corporation"),目前名為FirstService的上市公司將更名為Colliers International Group, Inc.("高力國際")。股東預計無需就有關安排繳稅。安排旨在使高力國際與FirstService Corporation具投票權的附屬股份在多倫多證券交易所("TSX")和納斯達克股票交易市場("納斯達克")上市,與FirstService當前具投票權的附屬股份在兩地上市的情況保持一致。有關安排還將受法規、法院和股東批准規限。
創立兩家單獨和獨立的上市公司將使每家公司及其股東都能夠:
·加強其在核心業務和客戶上的聚焦
·採取獨立的價值創造策略
·實施獨特的資本分配策略
·吸引合適投資者並與上市同行之間更具可比性
·創造兩個互不相同但同樣吸引的投資良機
高力國際:全球商業房地產服務領導者
我們預期高力國際將利用其作為活躍的商業房地產服務行業全球前三強領導者地位,為股東創造價值。高力國際具有知名度和聲譽極高的國際品牌、遍及全球的業務範圍、廣泛的服務產品組合以及極高的市場滲透率,能夠在60多個國家不斷擴張自身平臺。作為獨立公司,我們相信高力國際能夠:
·把握內部增長機遇,並與在品牌和全球化能力方面具有重大優勢的行業中進行行業整合;
·創建一家易受資本市場了解、評估和比較其競爭對手更的全球專業化商業房地產服務公司;
·在考慮大規模的兼併機遇的同時,加快在全球各地區的收購增長和服務業務多元化進程;和
·採用更具吸引力的獎勵措施留任和激勵要員,將他們的職責和成功與業務績效掛鈎。
FirstService Corporation:北美領先的住宅房地產服務行業
我們預計,FirstService Corporation將通過維持在北美住宅地產管理服務業的領先地位,並藉助引領市場的著名特許經營品牌網絡持續提供地產服務,以及具有穩固契約收入的一致可預測現金流,為股東創造價值。作為獨立公司,我們相信FirstService Corporation能夠:
·以住宅市場為重點,側重提供經常性和反覆性地產服務;
·從我們的規模、豐富知識和專業技術專長中獲益,使用資本為客戶創造價值,強化我們卓越服務文化,並進一步拓展我們的競爭優勢;
·提升利潤和運營有效性,為股東創富增值;
·利用更明確的策略和以可提供重大運營和財務增長機遇為重點的資本配置,繼續推行並完善規範的收購增長策略;和
·創造大量自由現金流,促進再投資增長機遇並獲得定期股利,從而向股東提供更具吸引力的總回報。
領導力的持續性
在完成有關安排後,目前已受益於優質管理的股東預計會繼續從中受益。現任創辦人兼執行長Jay Hennick將兼任高力國際的執行總裁及FirstService Corporation的總裁;現任財務長John Friedrichsen將擔任高力國際的財務長;高力國際現任全球總裁兼執行長Doug Frye和高力國際現任全球營運長Dylan Taylor將保留其在當前負責運營的執行團隊中的原有職務和領導位置;現任營運長Scott Patterson將擔任FirstService Corporation的執行長,Strategy & Corporate Development現任副總裁Jeremy Rakusin將擔任FirstService Corporation的財務長。
儘管預計現任董事會之組成總體上將保持不變,但稍後日子仍會提供有關FirstService Corporation 和高力國際董事會之組成的更多詳情。
金融和法律顧問
在分別聘請BMO Capital Markets、PwC、Fogler, Rubinoff LLP擔任本公司的加拿大股本市場顧問、稅務顧問和法律顧問的同時,我們還聘請William Blair & Company擔任FirstService董事會的金融顧問,以就相關安排提供建議。
電話會議與報告
於2015年2月11日(周三)上午11:00點(東部時間)舉行了電話會議,回顧擬定的分拆方案,並討論其第四季度以及2014年全年的業績。FirstService已在其網站的"Investors / Newsroom(投資者/新聞中心)"部分發布一份概述分拆情況的報告。該電話會議也同時通過網絡直播,訪客可造訪www.firstservice.com的"Investors / Newsroom(投資者/新聞中心)"部分,觀看會議直播或回放。
來源:房訊網
編輯:趙輝