LED，發光二極體，是一種固態的半導體器件，它可以直接把電能轉化為光能。LED的心臟是一個半導體的晶片，整個晶片被環氧樹脂封裝起來。半導體晶片由兩部分組成，一部分是P型半導體，在它裡面空穴佔主導地位，另一端是N型半導體，在這邊主要是電子。但這兩種半導體連接起來的時候，它們之間就形成一個「P-N結」，就相當於一個電場。當電子過來的時候，會被負極，也就是N極排斥並推向正極，也就是P區，在P區裡電子跟空穴複合，然後就會以光子的形式發出能量，這就是LED發光的原理。而光的顏色（光的波長），是由形成P-N結材料決定的。
LED的發光顏色和發光效率與製作LED的材料和製程有關，目前廣泛使用的有紅、綠、藍三種。由於LED工作電壓低(僅1.5-3V)，能主動發光且有一定亮度，亮度又能用電壓(或電流)調節，本身又耐衝擊、抗振動、壽命長(10萬小時，就是11.4年)。製造LED的材料不同，可以產生具有不同能量的光子，藉此可以控制LED所發出光的波長，也就是光譜或顏色。
亮度衰減周期與LED生產的材料製程有很大關係，一般在經濟條件許可的情況下應選用亮度衰減較緩慢的四元素LED。配色、白平衡：白色是紅綠藍三色按亮度比例混合而成，當光線中綠色的亮度為69%，紅色的亮度為21%，藍色的亮度為10%時，混色後人眼感覺到的是純白色。早前的CRT電視機到現在的LCD液晶顯示都是這樣組成的。
LED發出的紅、綠、藍光線根據其不同波長特性和大致分為紫紅、純紅、橙紅、橙、橙黃、黃、黃綠、純綠、翠綠、藍綠、純藍、藍紫等，橙紅、黃綠、藍紫色較純紅、純綠，純藍價格上便宜很多。三個原色中綠色最為重要，因為綠色佔據了白色中69%的亮度，且處於色彩橫向排列表的中心。因此在權衡顏色的純度和價格兩者之間的三基色組成方式，在三基色設計應用中通常是，通過調節設定LED電流來達到白平衡和最大的期望亮度值。
一盞LED燈有兩種情況下，可以發出三種顏色的光：這個燈內使用了三種顏色的LED，比如分別可以發出紅、黃、綠、藍顏色的燈珠，這樣，當不同的燈珠通電時就可以發出多種顏色；另一種情況下，使用的是「雙色發光二極體」，當對應的電極單獨加載時，分別發出二種顏色的光，而當它們同時加載時，發出這兩種顏色的混合色的光。
LED燈珠光衰大的原因：小功率LED的衰減有四個方面的原因： 一：鐵支架導熱不良。 二：環氧樹脂黃化。 三：晶片與支架接觸不夠緊密。 四：晶片衰減大。 如果是白光，還有螢光粉衰減的問題。
LED顯示屏，就是利用IC控制等顏色的顯示的。主要表現為模塊化IC控制，一個IC控制多個燈，優點是密集，亮度高，結實。 缺點是成本高，功耗高，熱量高，容易漏水，不容易維修。
現在我們出新產品了，就是用多根燈條形成大的顯示屏。一個燈配置一個簡單的IC，優點是輕便，成本低，防水好（燈條一根一根的封膠水的），容易移動，維修，安裝簡單。缺點是亮度不夠，間距大，還不適用於戶外！