每經記者：陳晨 每經編輯：吳永久
12月7日晚間，財通證券發布公告稱，公司將於12月10日發行38億元的可轉債，期限為發行之日起6年。本次發行可轉債的初始轉股價格為13.33元/股。
《每日經濟新聞》記者發現，本次可轉債從2018年4月26日經董事會審議通過，因此到現在即將發行已時隔兩年半。
財通證券表示，本次募集資金將全部用於補充營運資金，發展主營業務。在可轉債持有人轉股後按照相關監管要求用於補充資本金。
本次發行數量3800萬張
財通證券公開發行A股可轉換公司債券募集說明書顯示，本次發行已經本公司於2018年4月26日召開的第二屆董事會第十二次會議審議通過，並經本公司於2018年5月28日召開的2017年年度股東大會通過，後經過多次延期。
直到今年9月10日，證監會出具了監管意見書，對於財通證券申請公開發行A股可轉換公司債券事項無異議。再到12月7日晚間，財通證券公告稱，將於12月10日發行可轉債。如此看來，財通證券本次可轉債歷時逾兩年半。
具體來看，財通證券本次擬發行可轉債總額為38億元，發行數量為3800萬張，每張面值100元，按面值發行。本次發行的可轉債期限為發行之日起6年，即2020年12月10日至2026年12月9日。
本次發行可轉債票面利率為：第一年0.2%，第二年0.4%，第三年0.6%，第四年1.0%，第五年2.0%，第六年2.5%。可轉債採用每年付息一次的付息方式，到期歸還本金和最後一年利息。
本次發行可轉債的初始轉股價格為13.33元/股，轉股期自可轉債發行結束之日滿6個月後的第一個交易日起至可轉債到期之日止，即2021年6月16日至2026年12月9日止。
財通證券表示，本次發行可轉債募集的資金，扣除發行費用後將全部用於補充營運資金，發展主營業務；在可轉債持有人轉股後按照相關監管要求補充公司資本金。
另外，《每日經濟新聞》記者注意到，今年以來，東方財富、華安證券和國投資本均完成了可轉債發行。其中東方財富發行了73億元可轉債，用於補充東方財富證券的營運資金；華安證券發行了28億元可轉債，用於補充公司營運資金，發展主營業務；國投資本發行了80億元可轉債，用於向安信證券增資。
可轉債市場現擴容趨勢
回到本次財通證券發行的可轉債，記者看到，本次發行的可轉債分為兩個部分，一是，向在股權登記日（2020年12月9日，T-1日）收市後登記在冊的原股東實行優先配售。發行人的原股東均為無限售條件股東，原無限售條件股東的優先配售通過上交所交易系統進行，配售簡稱為「財通配債」，配售代碼為「764108」。原股東除可參加優先配售外，還可參加優先配售後餘額部分的網上申購。二是，社會公眾投資者通過上交所交易系統參加網上發行。網上申購簡稱為「財通發債」，申購代碼為「783108」。每個證券帳戶的最低申購數量為1手（10張，1000元），超過1手必須是1手的整數倍。每個帳戶申購數量上限為1000手（1萬張，100萬元），如超過該申購上限，則該筆申購無效。
需要強調的是，投資者參與可轉債網上申購只能使用一個證券帳戶。同一投資者使用多個證券帳戶參與財通轉債申購的，以及投資者使用同一證券帳戶多次參與財通轉債申購的，以該投資者的第一筆申購為有效申購，其餘申購均為無效申購。
今年以來，可轉債市場仍然維持著迅速擴容的趨勢。廣發證券研究報告稱，回顧歷史，本輪可轉債市場擴容開始於2017年初，彼時定增相關的政策出現了收緊，可轉債作為替代性的融資方式，進入了許多上市公司的視野。在隨後的市場發展過程中，發行人逐漸認識到了轉債產品的相對優勢，因此即使在今年年初定增融資渠道再次邊際趨松之後，轉債市場的迅速擴容趨勢仍在延續，並未受到定增替代衝擊的顯著影響。
另外，截至2020年11月27日，年內共發行轉債新券167隻，總規模2064.15億元，其中發行數目已經超過2019年全年的130隻，規模上略低於2019年全年的2749.54億元，考慮到2020年統計截止日期距離年末仍有一個月時間，而年末常是轉債新券的發行高峰，並且2020年中並沒有出現類似2019年的浦發轉債等超大規模銀行轉債發行，因此綜合來看，年內的新券發行進度相當可觀。
每日經濟新聞