來源：券商中國
作者：程丹
上交所前期對科創板企業進行了現場督導，結果來了。
近日，上交所對前期4家現場督導項目中發現的保薦代表人、籤字會計師和籤字律師核查工作不到位等問題進行了梳理，並依據相關規則集中實施自律監管。本次處理涉及北京諾康達醫藥科技股份有限公司、江西金達萊環保股份有限公司、光通天下網絡科技股份有限公司、北京連山科技股份有限公司（分別簡稱諾康達、金達萊、光通天下、連山科技）等現場督導項目。上述項目的發行人在現場督導結束後撤回了發行上市申請，上交所已終止審核。
同時，上述4單項目的保薦機構德邦證券、招商證券、申萬宏源、光大證券，律師事務所北京國楓，會計師事務所中審眾環、北京天圓全領了監管工作函。
上交所相關部門負責人表示，現場督導主要針對保薦機構，目的是為落實好科創板以信息披露為核心的證券發行註冊制、壓嚴壓實中介機構責任。不是對申報企業從嚴監管或提高申報門檻。
4企業終止審核，4券商領監管工作函
截至目前，上交所已陸續完成了對十餘家申報項目保薦機構的現場督導工作。
在現場督導中，上交所對前期4家現場督導項目中發現的保薦代表人、籤字會計師和籤字律師核查工作不到位等問題進行了梳理，並依據相關規則集中實施自律監管。本次處理涉及北京諾康達醫藥科技股份有限公司、江西金達萊環保股份有限公司、光通天下網絡科技股份有限公司、北京連山科技股份有限公司（以下分別簡稱諾康達、金達萊、光通天下、連山科技）等現場督導項目。上述項目的發行人在現場督導結束後撤回了發行上市申請，上交所已終止審核。
根據現場督導發現的違規事實情況，結合相關主體的違規情節程度，上交所對諾康達的保薦代表人劉濤濤、鄧建勇，金達萊的保薦代表人潘青林、蔣欣，光通天下的保薦代表人林琳、方欣，連山科技項目的保薦代表人程剛、王世偉予以監管警示；對諾康達項目的籤字律師曹一然、代侃、董永豪，金達萊項目的籤字會計師方自維、沈勝祺予以監管警示；對上述4單項目的保薦機構德邦證券、招商證券、申萬宏源、光大證券，律師事務所北京國楓，會計師事務所中審眾環、北京天圓全出具監管工作函。
現場督導並非提高科創板申報門檻
上交所對科創板的現場督導始於2019年6月，為督促保薦機構勤勉盡責，切實承擔對保薦項目的核查把關責任，提高科創板公開發行信息披露質量，上交所啟動了本輪科創板發行上市保薦業務的現場督導工作。
上交所相關部門負責人表示，在試點註冊制的審核中，必須充分發揮中介機構核查把關作用；保薦機構作為主要中介機構，必須誠實守信、勤勉盡責，充分了解發行人經營情況和風險，並對發行人的申請文件和信息披露資料進行全面核查驗證。大部分保薦機構能夠按照業務規則和執業準則的要求，認真履行職責，但也有部分保薦機構存在盡職調查不到位、招股說明書等文件製作不到位、問詢回復不到位等情況，這些都直接影響到發行人的信息披露質量，影響到審核工作的效率和效果。
具體來看，上交所本次實施自律監管的違規行為，主要屬於項目保薦代表人核查工作不審慎、執業不規範導致的履職盡責不到位等問題。具體表現為未對申報企業收入確認、關聯關係和關聯交易、內部控制制度存在的缺陷等情況進行審慎充分地核查。根據核查事項本身的重大性及核查工作不到位的程度等，上交所依規對責任人實施了適當的自律監管。對於部分項目在現場督導完成後撤回的，結合相關違規事實，上交所按照受理即擔責原則進行了處理；同時，撤回發行上市申請客觀上避免了後續審核資源的無效耗費，一定程度上減輕了不良影響，上交所已酌情作為從輕處理情節予以考慮。
上述負責人表示，對保薦機構開展現場督導，是上交所按照設立科創板並試點註冊制的理念和現實要求，為更好履行審核職責、更有效發揮好審核職能而進行的積極探索，也是落實好科創板以信息披露為核心的證券發行註冊制、壓嚴壓實中介機構責任、督促保薦機構勤勉盡責的應有之義。
值得注意的是，現場督導主要針對保薦機構，目的是為落實好科創板以信息披露為核心的證券發行註冊制、壓嚴壓實中介機構責任。不是對申報企業從嚴監管或提高申報門檻。同時，此次實施自律監管是現場督導工作程序中的既有環節和常規手段，按照受理即擔責原則，結合相關違規情節的輕重，在交易所監管職能範圍內進行處理。
上交所相關負責人表示，下一步將結合審核問詢，繼續用好現場督導這一工作機制，進一步督促中介機構提高執業質量。