2015-11-27 作者：凌天曉 來源：中國客車網[www.chinabuses.com]
2015年1-9月，中國客車統計信息網的50家企業累計銷售5米以上客車158938輛，同比增長1.19%，其中座位客車(公路客車)增長10.66%，校車增長8.14%，公交客車下降11.60%。
總銷量中，大型客車銷量56948輛，同比下降8.08%，中型客車銷量47931輛，同比下降8.81%，輕型客車銷量54059輛，同比增長27.03%。
雖然銷量有所下降，但從數據結構來看，今年上半年客車市場頗具特點，座位客車、校車增長與公交客車下滑形成了蹺蹺板，大型座位客車的反彈和新能源客車的大幅增長對客車行業的發展具有十分重要的積極意義。
新能源客車的市場份額已達到23.51%
1-9月，50家企業共有26家涉及新能源客車領域，新能源客車銷量達到37363輛，同比增長213.19%，其中，混合動力客車銷量11052輛，同比增長45.54%，純電動客車銷量26311輛，同比增長506.66%。新能源客車的高速增長是今年客車市場的最大看點，分析其銷量數據，可大致歸納出三個特點：
1.新能源客車的市場份額迅速提高。
1-9月，新能源客車的市場份額已經達到23.51%(座位客車13.59%，公交客車47.81%)，上年同期只有9.75%(座位客車4.43%，公交客車19.50% )。新能源客車銷量列前15位的企業，新能源客車所佔的比例大多數超過了20%，其中有6家企業超過30%。
新能源客車的市場份額迅速提高對行業的影響主要有5個方面：
一是，雖然行業整體銷量增長不明顯，但客車企業的營業額增幅很大。新能源客車的售價遠遠高於普通客車，2015年，雖然客車行業銷量表現並不強勢，但營業收入的增幅卻十分可觀。根據上市公司發布的公告，前三個季度，宇通客車，營業收入189億(上年同期151億)，同比增長25.33%;金龍汽車，營業收入174億(同期150億)，同比增長16.20%;中通客車，營業收入30.2億(同期27.6億)，同比增長42.14%。據了解，今年客車企業的營業收入的同比增幅，大多數高於銷量增幅。
二是，電池供不應求，引起資本高度關注。8月6日工信部披露，今年上半年我國鋰離子電池製造企業累計完成主營收入同比增長17.4%，實現利潤總額同比增長72.8%。鋰電池行業利潤的快速上升，引起社會資本的高度關注，據報導，鋰電池的投資正如火如荼地開展，今年以來已有至少18家上市公司加碼鋰電池項目，投資金額超500億元，既有業內的比亞迪、力帆股份，更多的則是像成飛集成、德爾家居、杉杉股份、大東南、樂凱膠片等行業外的資本正在加速挺進電池產業。
三是，發動機企業壓力加大。根據中國內燃機工業協會統計，2015年1—9月內燃機銷量累計完成4256.41萬臺，同比累計下降5.59%，柴油機累計降幅達到14.50%。在新能源客車的衝擊下，客車發動機企業疲於招架，比如，濰柴的WP5、WP7發動機上半年共銷售5905臺，同比下降18.5%，其中，客車市場配套4548臺，同比下降20.5%。
四是，進入新能源客車領域的企業增加，產品增多，社會資本的熱度已經沸騰。最近幾年，新能源客車企業如雨後春筍，其誘因主要是新能源汽車的補貼政策，目前的新能源汽車政策可以用四個字來概括：「是車就補」，至於生產這些「車」的企業，政策卻幾乎沒有相應的準入機制，企業的技術實力、市場基礎、管理水平、售後服務能力根本就不設評判標準，大企業、小企業、新企業、老企業一哄而上，轟轟烈烈，其中的隱患政策卻視而不見。截至2015年9月，已有90家客車企業，2170個新能源客車產品公告，這個數據與上半年相比，企業數多了12家，產品公告多了526個，新能源客車的火爆程度由此可見一斑。然而，與此同時，新能源客車政策防患於未然的頂層設計也不可或缺。
五是，將觸動新能源補貼政策調整。眾所周知，新能源客車的飈漲主要靠國家補貼來推動，沒有補貼就沒有銷量，在非插電式混合動力客車上已經得到驗證。目前，新能源補貼一般分為「國補」和「地補」，而且「國補」和「地補」的比例關係很多地方都是1:1，雖然國家對新能源車的補貼政策一直要延續到2020年，但「地補」的變數較大，隨著新能源汽車的基數越來越大，地方財政的壓力也會越來越大，希望「國補」和「地補」保持同步的預期將會越來越難以實現。
2.新能源客車的銷量結構已有大幅變化，混合動力客車應用越來越窄，純電動卻全面開花。
分析新能源客車銷量結構的變化，可以從以下三組數據入手：
第一，按混動、純電分類，混合動力客車應用越來越窄，純電動卻全面開花。
在新能源客車銷量37363輛中，混合動力11052輛，同比增長45.54%，純電動26311輛，同比增長506.66%;混合動力佔29.58%，純電動佔70.42%。與上年同期相比，結構發生了很大的變化，上年混合動力佔63.65%，純電動佔36.35%，混動和純電有30多個百分點的此消彼長。而且混合動力主要集中在大型客車領域，混動的大型客車佔比達到93.52%，應用面已越來越窄。與之相反，純電動卻呈全面發展態勢，不僅增速快，而且大中輕佔比十分均衡(大中輕佔比分別是30.29%、17.62%、52.09%)，前景更好。
第二，按大中輕分類，中輕型新能源客車在逐步填補空白。
新能源客車銷量中，大型客車18305輛，同比增長60.16%，佔比48.99%;中型客車5165輛，同比增長1042.70%，佔比13.83%;輕型客車13893輛，是去年同期的283倍，佔比37.18%。與上年同期相比，大型客車佔比下降46.81個百分點，中型客車增長10.04個百分點，輕型客車增長36.77個百分點。中輕型客車由於基數較小，增長幅度更大，但大型客車的增幅為60%，也十分可觀。純電動客車大中輕的比例分別是30.29%、17.62%、52.09%，中輕型純電動客車今年異軍突起，填補了新能源客車的市場空白，對新能源客車的發展具有積極意義。
第三，按座位、公交分類，新能源座位客車表現搶眼。
新能源客車銷量37363輛中，座位客車10959輛，公交客車26183輛，其他客車221輛，其中座位客車佔29.33%(上年同期4.03%)，公交客車佔70.08%(上年同期92.94%)，新能源座位客車的快速增長，不僅導致其在新能源客車中的權重增加，對座位客車的整體發展形勢也具有支撐作用，如果剔除新能源座位客車的增量因素，今年傳統座位客車的同比增幅是(-)3.27%，可見，新能源座位客車是導致座位客車增長的主要因素。目前，新能源客車進入公路客運市場的政策瓶頸已經突破(2015年7月13日，交通運輸部發布公告，批准發布交通行業標準，《營運客車類型劃分及等級評定》和《公共汽車類型劃分及等級評定》第1號修改單，正式突破了新能源客車進入公路客運市場的政策瓶頸，根據交通運輸部工作規劃，將正式開展新能源客車的等級評定工作)，加上團體、租賃客車用戶對新能源座位客車的需求旺盛，1-9月，新能源座位客車在座位客車整體中的比重已達到13.59%，發展形勢較上半年更好。目前，新能源公交客車佔公交客車整體的比重已經達到47.81%，在新能源補貼和油價補貼調整兩大政策的推動之下，這個比例有進一步提高的空間。
新能源客車結構變化對行業的影響大致3個方面：
一是，容納更多的企業，迅速形成團體優勢。從銷量來看，新能源客車產品的發展已經迅速覆蓋了除校車之外的所有客車市場空間，目前，已有90家企業進入新能源客車領域，產品線的延伸，有利於更多的客車企業在新能源領域有所作為，從而形成新能源客車的團體優勢，在新能源客車走出國門的過程中更加具有競爭力。
二是，能夠替代更多的傳統客車，增大市場擴張空間。最近幾年，客車市場的擴張空間越來越小，出口乏力，長途客運萎縮，校車不受政策支持，這些困難都不是客車行業能夠自己消化的，但是，新能源客車的發展，為客車行業帶來了一次革命性的市場擴張機遇。從發展形勢來看，新能源客車對傳統客車的替代作用已十分明顯，新能源公交客車的市場份額已高達47.81%，而且這個比例還在不斷上升，團體客車、旅遊客車的替代作用也逐步得到了市場的認可，隨著技術的不斷完善，新能源客車對公路客車的替代也早就成為客車企業的研究重點。從這個意義上來說，在客車行業未來的發展中將至少還有5-8年的好日子。
三是，增強客車企業的抗風險能力。從新能源客車的發展現狀來看，補貼決定市場，沒有補貼就沒有銷量，目前新能源客車高速發展最大的支撐因素是政策性補貼，這也是新能源客車產品的最大的制約因素，一旦某一種新能源客車產品在政策性補貼目錄中被剔除，市場也將會受到毀滅性打擊，過去是傳統的混合動力客車，未來，在插電式混合動力、純電動、燃料電池這些產品中，是否還有倒黴者，答案是肯定的，而且風險隨著補貼的衰減而增大，要攤薄這種風險，不斷改進產品結構、豐富產品型譜，將會更好地提高客車企業的抗風險能力。另外，「賣出為王」的操作策略為客車企業的未來發展埋下了極大的隱患，隨著補貼的逐步退出，新能源客車市場將進入優勝劣汰階段，不具備產品優勢的企業將會面臨發展瓶頸。
3.新能源客車處於發展初期，競爭激烈，投入兩極分化。
中國客車統計信息網的50家企業中共有26家涉及新能源客車領域，分析1-9月的銷量數據，大致有3個特點：
其一，主流企業的市場集中度非常高，新能源客車的競爭程度更激烈。
最近幾年，客車行業利好不斷，公交客車、校車、燃氣客車、新能源客車，熱點層出不窮，特別是新能源客車的超高速爆發，大家突然覺得幹客車已經成為一件很輕鬆的事情，其實，競爭無處不在，即使是市場大幅擴張之際，客車行業的競爭依然激烈。前5家企業新能源客車的行業集中度達到了70.72%，前10家達到了89.81%，前15位的集中度達到了95.83%;與行業整體銷量對比，前5家的行業集中度為57.92%，前10家為76.72%。前15位的集中度只有86.98%。可見，在新能源客車領域，儘管參與競爭的企業越來越多，但真正能夠被市場接受的企業並不多，其競爭激烈程度遠遠超過傳統客車。
其二，不上100%都不叫增長。
增幅在200%以上的有9家，不上100%的都不叫增長。在經濟領域，我想沒有哪一個行業比新能源客車還火爆，在宏觀經濟增幅放緩的大環境裡，這種現象顯得特別突兀，也很不合時宜。如果新能源客車的發展是依靠自身的本事得到的這個增幅，也無可非議，而新能源客車的這個增幅是靠各級政府的財政補貼支撐起來的，也可以說是國家用錢堆出來的，其可持續性有待研究。
其三，投入兩極分化，結果會大不相同。
截止2015年9月，已有90家企業進入新能源客車公告序列，其中30個公告產品以上的企業22家(6家超過100個)，3個公告產品以下的企業34家(16家只有1個產品公告)。從公告數量來分析，投入的兩極分化一目了然，大家進入新能源客車領域無外乎三種心態：一是認準了，大投入，期待大產出;二是從眾心理，跟風嘗試;三是找個項目，拿點國家補貼。第一種比較務實，第三種則純屬投機，第二種有可能向第一種轉化，也有可能蛻化為投機，投入兩極分化，結果會大不相同。
關於2016年新能源客車市場的預測：
根據中國客車統計信息網發布的數據2014年第四季度新能源客車銷量為10898輛，全年銷量23162輛，第四季度銷量是全年銷量的47.05%，今年前3季度銷量37363輛，按去年比例推算，今年全年新能源客車銷量將達到70563輛，但考慮電池供應緊張和春運對客車企業產能的影響，預計2015年全年新能源客車銷量為65000輛左右，其中座位客車1.7萬輛，公交客車4.8萬輛。
從數據分析可以看出，2015年，新能源客車的基數已經很大，公交客車中的新能源客車佔比已經超過交通運輸部要求，因此，我們判斷，2016年，新能源客車的增量主要來自於座位客車，新能源座位客車銷量預計為2.7萬輛，新能源公交客車銷量預計為5.1萬輛，全年新能源客車總銷量預計達到7.8萬輛，同比增幅約為20%。
2016年，國內需求難有突破，出口困難依然較多，促進客車行業發展的積極因素主要體現在新能源客車對傳統客車的替代方面。因此，預計2016年5米以上客車銷量與2015年持平，具體指標判斷如下：
——座位客車總銷量12.1萬輛，與2015年持平。
——公交客車總銷量8萬輛左右，預計略有下降。
——校車銷量2.8萬輛左右，同比增長5%。
——其他客車0.6萬輛，與2015年持平。
——預計2016年5米以上客車總銷量為23.5萬輛，與2015年持平。
其中：新能源客車增長20%，總銷量預計7.8萬輛(其中公交客車5.1萬輛，座位客車2.7萬輛)。預計客車出口與2015年持平，出口量4萬輛左右，同比增長15%。