關於使用超募資金獨資設立安徽荃優種業開發有限公司的可行性研究報告
一、項目簡介
為集中有效資源加快對公司*新研發的秈型雜交水稻優質三系不育系「荃9311A」(以下稱「荃9311A」)進行深度開發和品種權的維護管理，安徽荃銀高科種業股份有限公司(以下簡稱「公司」或「荃銀高科」)擬使用超募資金在安徽省合肥市成立註冊資本500萬元的全資子公司，公司名稱暫定為「安徽荃優種業開發有限公司」(以下
簡稱「荃優公司」或「標的公司」)，全面負責「荃9311A」的配組育種開發及對其所配組成型的系列新組合進行市場化運作。
二、「荃9311A」的基本情況
「荃9311A」是公司利用品質優、抗性強、產量高的恢復系R9311(審定名：揚稻6號)，成功選育的秈型優質三系不育系。該不育系花粉敗育徹底，不育性穩定，分櫱力較強，可恢復性好，配合力強，結實率高，米質優。於2011年通過由安徽省農作物品種審定委員會組織的專家技術鑑定，2012年申報植物新品種權保護，品種權申請受理公告號為CNA008115E。
三、開發「荃9311A」的重要意義
「荃9311A」是一個具有突破意義的三系不育系，它保留了揚稻6號米質好、結實率高、豐產性好、配合力強等優點，又摒棄了揚稻6號株高偏高、生育期太長等缺點，且異交性好，具有秈型雜交水稻創新材料特質，因此其開發意義重大，或將實現雜交水稻新品種的突破。
目前的兩系雜交水稻品種的產量、米質普遍優於三系雜交水稻，
因此很受農民的歡迎。然而，兩系雜交稻制種卻存在著一定的風險。兩系法制種中使用的不育系是光(溫)敏核不育系，其不育性是受一定溫、光條件所控制的。當日平均溫度低於理想溫度時，不育系的育性發生變化，種子的質量和產量就會受到影響。而三系不育系的不育性則不受溫度的影響，氣候的異常變化不會影響制種質量，其自然風險較小。但目前大面積推廣的三系不育系，其所配組合米質、豐產性皆不如兩系不育系廣佔63S系列、Y58S系列等組合。「荃9311A」的選育成功，有望改變這種情況。因該不育系本身米質一級，配合力好，所配組合在試種、試驗中表現突出，制種產量高，極有希望選育出系列組合併大面積推廣。
目前，公司及中國農科院作物所等分別利用「荃9311A」進行配組的雜交水稻新組合「荃優絲苗」、「荃9311A/ RC6」、「荃優822」等已進入國家或省級試驗環節。其他一些科研院所、種業公司或育種人也相繼與公司商談或籤訂協議，引進該不育系進行配組。
四、項目方案
1、擬設立標的公司的基本情況(須經工商部門核准)
公司名稱：安徽荃優種業開發有限公司(以工商部門核准名稱為準)
公司註冊地：安徽省合肥市;
註冊資本：500萬元;
經營範圍：農作物新技術、新產品的開發、銷售及相關技術諮詢。農作物種子的研發、生產與銷售。
股權構成及出資方式：荃銀高科現金出資500萬元，持有標的公司*股份。
2、「荃9311A」開發權的取得
「荃9311A」的植物新品種權屬於荃銀高科，本次設立的標的公司即荃優公司為荃銀高科的全資子公司，標的公司成立後，荃銀高科將授權標的公司許可使用「荃9311A」的新品種權，即標的公司可以進行「荃9311A」及其配組選育新品種的市場開發。
3、標的公司的業務定位及運作模式
標的公司成立後，荃銀高科選育的不育系「荃9311A」及利用「荃9311A」配組選育的新品種全部納入標的公司開發，該不育系所有相關的科研、生產及經營則全部由標的公司負責。
標的公司的利潤來源主要包括三個部分：一是「荃9311A」配組新品種進行自主生產經營;二是「荃9311A」不育系的開發轉讓，包括不育系對外提供配組育種的親本使用以及配組通過品種審定後的品種權授權經營等;三是「荃9311A」配組選育的新品種對外轉讓。
五、項目的必要性及可行性
1、項目的實施，有利於對「荃9311A」進行深度開發
「荃9311A」由於其優良的綜合性狀表現，受到雜交水稻育種界的廣泛肯定與認同，一些科研育種單位或種子企業已經開始對「荃9311A」進行配組選育開發。
設立荃優公司，集中公司相關資源對不育系「荃9311A」進行深度市場化開發，將有利於加快實現「荃9311A」的市場推廣價值，同時也有利於「荃9311A」及後續品種資源的規範管理，有利於增強公司的育種科研優勢。
2、相關業務一體化運作，有利於實現「荃9311A」的開發價值
成立荃優公司，將與「荃9311A」開發密切相關業務進行統一管理，拆細管理單元，明確管理目標，將有利於更好的發揮團隊積極性，有利於提高公司經營績效，有利於實現「荃9311A」的市場開發價值。
3、不育系「荃9311A」具備深度開發的充分條件
不育系「荃9311A」綜合性狀優良，是一個具有秈型雜交水稻創新材料特質，兼具了兩系、三系不育系的優點，又克服了二者的缺點，特別是能夠更好的規避兩系稻制種受氣候條件制約的風險，用其配組的品種或將實現雜交水稻新品種的重大突破。
該不育系已於2011年通過由安徽省農作物品種審定委員會組織的專家技術鑑定，2012年申報植物新品種權保護，品種權保護申請受理公告號為CNA008115E(公示中)，荃銀高科享有其獨立的智慧財產權，產權明晰，具備進一步深度開發的充分條件。
六、項目管理
1、資金來源及到位時間
荃銀高科投資總額500萬元將全部以荃銀高科*公開發行股票超募資金投資。公司將在本項目經董事會批准後，組織進行荃優公司的工商註冊登記工作，並在標的公司驗資帳戶開立後10日內完成出資。
2、項目管理
標的公司成立後，荃銀高科將在公司水稻事業部科研、生產、經營人才中抽調若干人員，負責荃優公司的運營。標的公司不設董事會、監事會，分別設執行董事、監事一名。執行董事由荃銀高科總經理陳金節先生兼任。標的公司的財務管理由荃銀高科委派專人負責。建立目標清晰、責權利明確、考核與激勵健全的運營機制。
七、效益分析
由於「荃9311A」所配組合尚處於報審或育種試驗階段，在未通過新品種審定期間，荃優公司業務僅限於不育系的開發，不會產生明顯收益，因此標的公司的效益暫無法合理預計。
八、項目風險
1、品種選育風險
在目前的技術條件下，農作物新品種的研發只能在大田環境自然生長，經過數代的選育、試種，才能做出結論，因此品種研發的周期很長，少則兩三年，有的甚至需要更長時間。雖然荃優公司將有荃銀高科派出的專門科研人員的支持，但受自然條件等多方面因素的影響，其選育的品種能否在較短的期限內通過審定具有不確定性。如果「荃9311A」不能儘快配組育成新品種，將會影響標的公司經濟效益的實現。
2、人力資源不足的風險
荃優公司是荃銀高科新設立的全資子公司。新公司的有效運營不僅需要管理團隊懂科研，更需要懂經營、善管理。隨著荃銀高科發展規模的逐步擴大，母公司的人力資源亦面臨著緊缺狀態。因此，新公司的運營還需儘快組織到足夠的專業人才。
3、運營管理風險
標的公司成立後，其硬體設施、人員配置、制度建設、業務模式等都需要一個建設和完善的過程。標的公司設立後能否快速完成各方面的順利建設，能否實現健康有序的運營、獲得預期的收益等存在一定的不確定性。
針對以上風險，公司將進一步研究風險對策，力爭將風險控制在*小範圍。
從本項目的背景、必要性可行性分析來看，標的公司的設立將有助於「荃9311A」的進一步開發，在合理控制風險的基礎上，將會有良好的開發前景。
安徽荃銀高科種業股份有限公司
二○一三年十二月十一日