「一周IPO動態，覆蓋港股、美股、A股。」
本文為IPO早知道原創
作者｜C叔
名創優品｜美股｜預計下周紐交所掛牌
據IPO早知道消息，自有品牌綜合價值零售商「名創優品」於北京時間10月7日晚間更新了其向美國證券交易委員會（SEC）遞交的F-1招股文件，預計本月中旬正式以「MNSO」為股票代碼在紐約證券交易所掛牌上市。名創優品計劃在本次IPO中發行3040萬股美國存託股票（ADS），每股ADS相當於4股A類普通股，發行區間為每股ADS 16.5美元至18.5美元。以此發行區間上限計算，名創優品的IPO募資額至多為5.624億美元。
名創優品成立於2013年，定位為「年輕人都愛逛」的生活好物集合店，「優質低價」、「歡樂」、「隨心所欲」是該品牌的三大DNA。截至2020年6月30日，名創優品總計提供約8000個核心SKU，涵蓋生活家居、電子電器、紡織品、包袋配飾、美妝工具、玩具系列、彩妝、護膚洗護、休閒食品、香水香氛、文具禮品等11個不同類別。與此同期，名創優品已覆蓋全球超過80個國家和地區，門店數量超過4200家，其中在中國市場擁有超過2500家門店，海外市場則超過1680家。此外，名創優品已與Hello Kitty、漫威、迪士尼等17個全球知名IP合作，以提升品牌價值與知名度。弗若斯特沙利文的數據顯示，名創優品在2019年創造的27億美元（約190億元人民幣）的GMV，使之成為全球規模最大的自有品牌綜合零售商。
財務數據方面，2019財年（2018年7月至2019年6月）和2020財年（2019年7月至2020年6月），名創優品的營收收入分別為93.94億元和89.79億元（人民幣，下同）；2020財年名創優品的毛利潤為27.32億，較2019財年的25.11億增長8.8%，毛利率則從2019財年的26.7%進一步提升至30.4%。
陸金所｜美股｜10月8日遞交招股書
據IPO早知道消息，中國平安旗下金融科技平臺陸金所控股於北京時間10月8日正式向美國證券交易委員會（SEC）遞交F-1招股說明書，計劃以「LU」為股票代碼在紐約證券交易所掛牌上市。陸金所控股在招股書中用作「佔位符」的募資額為1億美元，而實際募資規模則預計將達到20億美元至30億美元，意味著其或將成為迄今為止美股最大的金融科技IPO項目。
陸金所控股是一家技術驅動的金融服務平臺，主要解決中國小企業主和工薪工人對個人貸款的巨大需求，並為中國快速增長的中產階級和富裕人口提供量身定做的財富管理解決方案。目前，陸金所控股主營業務分為零售信貸和財富管理兩大部分，前者主要基於「平安普惠」展開，後者即指「陸金所」平臺。截至2020年6月30日，陸金所控股已與超過50家銀行、信託和保險公司合作，累計借款人數為1340萬人；財富管理業務方面，截至2020年6月30日，陸金所控股已與429家機構產品提供方合作，為1280萬活躍投資客戶提供約8600種財富管理產品。奧緯諮詢的報告顯示，陸金所控股兩大核心業務——零售信貸和財富管理的業務規模分別在中國所有金融服務提供商中排名第二和第三。
財務數據方面，2017年至2019年，陸金所控股的營收分別為278.2億元、405.0億元和478.3億元（人民幣，下同），複合年增長率為31.1%；淨利潤則分別為60.3億元、135.8億元和133.2億元，複合年增長率為48.65%；淨利率同樣從2017年的21.7%增至2019年的27.8%。
雲頂新耀｜港股｜10月9日港交所掛牌
據IPO早知道消息，中國生物製藥公司雲頂新耀Everest Medicines今日成功登陸港交所，代碼為1952.HK，募資34.96億港元。雲頂新耀此次上市引入了高瓴資本、OrbiMed、GIC等16家基石投資者，合計認購2.3億美元。招股期間，雲頂新耀獲653倍超額認購。
上市首日雲頂新耀開盤大漲，最終收報於每股72.75港元，較發行價55港元漲幅32.27%，市值達到206.38億港元。
雲頂新耀成立於2017年，由公司控股股東康橋資本（C-Bridge Capital）主導孵化，是一家臨床後期生物製藥公司，業務包括全球同類首創或同類最佳療法在大中華和其他亞洲市場及新型市場的許用、臨床開發及商業化，以license-in為主要模式。目前，雲頂新耀產品管線覆蓋腫瘤、免疫學、心腎疾病及感染性疾病，8項產品均具有成為同類首創或同類最佳產品潛力，大部分處於臨床研發階段後期。其中，Etrasimod及Eravacycline為公司核心候選產品。雲頂新耀在心腎疾病方面的支柱資產為Nefecon，是一種潛在首創用於治療IgA腎病(IgAN)的候選藥物，IgAN是中國腎小球腎炎和慢性腎病的常見病因。公司於2019年就Nefecon用於IgAN取得IND批准，並計劃與Calliditas合作加入全球3期註冊性試驗。
財務數據方面，目前雲頂新耀未產生產品銷售收入，2018年、2019年及截至2020年3月31日經營虧損淨額分別為人民幣1.272億元、1.761億元、1.51億元。
嘉和生物｜港股｜10月7日港交所掛牌
據IPO早知道消息，嘉和生物10月7日於港交所主板成功掛牌，代碼為6998.HK，募資約28億港元。招股期間，嘉和生物超額認購逾360倍。
上市首日嘉和生物高開21.67%，最終收窄至每股27.95港元，仍較發行價上漲16.46%，市值達到134.44億港元。
嘉和生物成立於2007年，專注腫瘤及自身免疫藥物研發和商業化，產品涵蓋全球十款暢銷藥物中的五款。公司管線中的主要候選藥物包括GB491（一款口服CDK4/6分化抑制劑）；GB221，一款仿製赫賽汀（曲妥珠單抗）的HER2單抗候選藥物；GB226，一款新型PD-1單抗候選藥物；GB492，一款STING激動劑，預期將聯合GB226發揮協同效應；GB242（一款英夫利昔單抗（類克）生物類似藥）；及GB223（一款RANKL單抗候選藥物）。上市前嘉和生物控股股東為高瓴旗下的HHJH和HMHealthcare等多家具有控股權益機構，上市前兩家持股比例共計為35.6%。
財務數據方面，2018、2019年，嘉和生物收入分別為688.2萬元、1303.9萬元，淨利為虧損2.9億元、5.2億元；同期研發開支分別為2.7億元、4.4億元。
卓越商企｜港股｜預計10月19日掛牌
據IPO早知道消息，卓越商企服務集團有限公司（06989.HK，以下簡稱「卓越商企」）將於今日（10月7日）進行香港公開發售，海通國際和招銀國際擔任聯席保薦人。本次卓越商企計劃全球發行3億股，按照9.30港元至10.68港元的發行區間計算，卓越商企募資總額最高或至32.04億港元，並將於10月19日正式掛牌。
卓越商企成立於1999年，專注於提供商務物業管理服務，透過向不同商務物業提供廣泛的服務。歷經20餘年的發展，卓越商企已成為中國商務物業管理的行業領導者，尤其是高端商務物業管理的行業領導者。截至2020年5月31日，卓越商企在34個城市擁有331個在管項目，總面積為2581.6萬平方米。其中，商務物業面積為1377.2萬平方米，較2019年末增加145.9萬平方米，佔總面積的比重為53.5%。卓越商企大部分在管物業位於中國一線及新一線城市，僅是大灣區就擁有111個項目，涉及在管面積1170萬平方米。按向高端商務物業提供基本物業管理服務所得收益計，2019年卓越商企在中國商務物業管理服務提供商中排名第三，在大灣區商務物業管理服務提供商中排名第一。
財務數據方面，2017-2019年卓越商企收益由9.47億元增至18.36億元，複合年增長率約為39.2%；而2020年前5月其實現收益9.42億元，相較去年同期增加58.7%。
合景悠活｜港股｜通過港交所聆訊
據IPO早知道消息，合景泰富旗下物業公司合景悠活已於昨日通過港交所聆訊，發行規模為預計4億至5億美元。據稱多家知名基金作有意成為本次合景悠活上市的基石投資者，其中包括高瓴資本等。
合景悠活是合景泰富旗下物業公司，擁有20年豐富經驗的物業服務和商業運營服務集團，通過一合線上平臺，整合商業運營、物業服務及資產服務等多元服務，以科技賦能與協作共創的方式，為人們帶來多元優質的生活體驗。截至2019年末，合景悠活管理106個住宅物業，在管總建築面積為1830萬平方米，該住宅物業位於中國37個城市；同期，公司管理30個商業物業，在管總建築面積為330萬平方米。據中指遠發布的2020年中國物業服務百強企業，按綜合實力合景悠活排名第17位。
財務數據方面，2017年至2019年，合景悠活的營收分別為4.63億元、6.59億元、11.24億元，複合增長率為55.8%；淨利潤為4414萬元，7968萬元及1.84億元，複合年增長率為104.7%，毛利率分別為22.5％，27.8％及37.3％。
嘀嗒出行｜港股｜10月8日遞交招股書
據IPO早知道消息，出行服務平臺「嘀嗒出行」於北京時間10月8日晚間正式向港交所遞交招股說明書，擬主板掛牌上市，海通證券和野村證券擔任聯席保薦人。
嘀嗒出行成立於2014年，從順風車平臺起步，並在2017年推出智慧計程車服務，後於2018年推出面向企業客戶的計程車服務。作為主打的業務模式，自成立以來至2020年6月30日，嘀嗒出行的順風車服務已為約3670萬名乘客提供服務。截至2020年6月30日，嘀嗒出行的順風車服務已覆蓋全國366個城市，擁有約1920萬名註冊私家車主，包括約980萬名認證私家車主；而在2017年推出的智慧計程車服務方面，嘀嗒出行主要通過各種創新服務及產品為中國傳統計程車行業賦能。截至2020年6月30日，嘀嗒出行已在86個城市提供計程車網約服務，並與17個城市的市級或區級計程車協會建立了戰略合作夥伴關係。，按2019年順風車搭乘次數計算，嘀嗒出行是中國最大的順風車平臺，佔有66.5%的市場份額；而按2019年的按搭乘次數計算，嘀嗒出行則在中國計程車市場的出行平臺中排名第二。
財務數據方面，2017年至2019年，嘀嗒出行的營業收入分別為4893萬元、1.18億元和5.81億元（人民幣，下同）；2020年上半年，嘀嗒出行的營收為3.10億元，較2019年同期的1.87億元增長65.8%。
洪恩教育｜美股｜10月9日紐交所掛牌
據IPO早知道消息，兒童在線教育公司「洪恩教育」於北京時間10月9日晚間正式以「IH」為股票代碼在紐約證券交易所掛牌上市，成為2020年第一家完成在美上市的中國在線教育公司。洪恩教育在本次IPO中總計發行700萬股美國存託股票（ADS），發行價為每股12美元，執行「綠鞋機制」後的IPO募資規模至多為9660萬美元。
上市首日洪恩教育以略高於發行價的12.33美元開盤，最終收報於每股16美元，較發行價上漲33%，市值約為8.36億美元。
洪恩教育自成立後便主要為3至8歲的兒童提供原創、多領域的教育服務，目前線上APP主要有洪恩識字、洪恩兒童英語、洪恩拼音拼讀、洪恩數學、洪恩雙語繪本、洪恩故事等六個。2018年和2019年洪恩教育MAU分別達到140萬和370萬，付費用戶也從50萬增長到130萬。今年上半年受疫情影響，在線業務逆勢持續走高，Q2的MAU上升至1030萬，付費用戶也達140萬，超過2019年整年水平。據Frost & Sullivan報告，2020上半年洪恩教育的MAU和付費用戶在中國兒童在線教育提供商中均位列第一。
財務數據方面，2018年、2019年以及2020上半年年，洪恩教育分別實現營收1.32億元、2.19億元及1.85億元，但尚未實現盈利，上述期間歸母淨虧損分別為1760萬元、2.76億元及80.8萬元。
微醫集團｜港股｜最快2021年初完成香港IPO
據《IPO早知道》消息，總部位於巴林的另類資產管理公司Investcorp日前已成為網際網路醫療平臺「微醫集團」的新增股東，這也是繼跟投「陸道培醫療集團」後，Investcorp在國內醫療健康賽道的又一次布局。今年3月微醫集團開始著手挑選投行作為香港上市的保薦人，因受瑞幸咖啡財務造假事件影響，花旗取代瑞士信貸成為參與微醫IPO事宜的保薦人之一，目前微醫集團的香港IPO保薦人陣容或為摩根大通、花旗和招銀國際。
微醫集團成立於2010年，是國際領先的智能化數字健康平臺，致力於通過創新和科技推動中國醫療健康產業數位化、智能化，為全社會提供優質、高效、可及的醫療健康服務。微醫核心業務覆蓋醫療、醫藥、醫檢、健保等領域，是行業內唯一覆蓋「網際網路+醫療健康」全產業鏈的數字健康平臺；其以開放的「微醫雲」平臺為基礎，持續提升醫療服務能力、降低藥品價格、提高醫保基金使用效率、創新醫療器械研發，幫助各地打造「以人民健康為中心」的數字健康共同體（HMP, Health Maintenance Platform），為廣大用戶提供線上線下融合的一站式醫療和健保服務。截至2018年5月，微醫估值為55億美金，是國際上規模最大、最具成長力的數字健康獨角獸之一；2019年，美國知名數據智庫CB Insights發布全球首個數字健康企業150強榜單，微醫位列榜首。
領地集團｜港股｜招股書失效
據IPO早知道消息，領地控股集團有限公司（以下簡稱「領地集團」）於4月9日遞交的招股書屆滿六個月，將於今日失效。建銀國際為其獨家保薦人。
領地集團成立於1999年，現已成為一家全國性綜合房地產開發商，主要為改善居住環境的客戶提供優質住宅物業，也發展辦公樓、購物大樓、商業綜合體及公寓等商業物業以及營運酒店。歷經20年的發展，領地集團已形成著眼於成渝經濟帶及四川省、華中、京津冀地區及粵港澳大灣區的全國化布局，項目分布於全國20多個城市。截至2020年2月29日，領地集團有90個處於不同發展階段的房地產項目，涉及總土地儲備為1331.45萬平方米。根據中國房地產TOP10研究組資料，按綜合實力計，領地集團自2017年連續四年獲選為[中國房地產百強企業]，並於2020年排名第72位。
財務數據方面，過往三年領地集團收益從2017年的53.39億元增加至2019年的75.68億元，複合年化增長率達到19%；同期利潤分別為6.49億元、5.18億元及6.72億元。
致歐網絡｜A股｜啟動上市輔導
據IPO早知道消息，河南證監局9月29日發布公告，鄭州致歐網絡科技股份有限公司（以下簡稱「致歐網絡」）擬在A股市場首次公開發行股票並上市，正在接受廣發證券股份有限公司對其進行輔導，並已於2020年9月29日在河南證監局進行輔導備案。
致歐網絡成立於2007年，是河南省最大的B2B2C跨境電商出口企業之一，專注跨境電商出口業務。其在Amazon、eBay、Alibaba等國際電商平臺及公司自建網站上主營家居、家具、寵物和戶外用品等品類，擁有SONGMICS、VASAGLE、FEANDREA三個自主品牌，產品遍布歐洲、北美、日本等地區。致歐網絡在2014年入駐亞馬遜，主要以高貨值的大貨商品為主，主營五大品類，SKU 有1000多種，主做FBA（Fulfilmentby Amazon）模式，且建立了完整的跨境電商產業鏈。2019年，據嘉御基金的數據，Songmics和Vasagle家具2018年在歐美銷量達到400多萬件。
美智光電｜A股｜啟動創業板輔導
據IPO早知道消息，美智光電科技股份有限公司（下稱「美智光電」）已同中信證券籤署上市輔導協議，並於近日在江西證監局備案，擬創業板掛牌上市。
美智光電成立於2001年，是白電巨頭美的集團（000333.SZ）旗下的子公司，主要提供智能家居服務，從事美的照明、智能門鎖以及燈具等非傳統家電業務,在今年5月又新增智能家庭消費設備製造、智能家庭消費設備銷售等智能製造業務，行業代碼也由電力電子元器件製造變為其他智能消費設備製造。美智光電有兩大股東，美的集團和寧波美順投資合夥企業（下稱「美順投資」）均持股50%，而美順投資最大股東就是美智光電總經理伍澤寬。
財務數據方面，2017年-2019年美智光電營收分別為4.27億元、5.04億元、7.01億元，歸母淨利潤分別為1038.39萬元、1705.9萬元和1937.26萬元。
白家食品｜A股｜啟動創業板輔導
據IPO早知道消息，四川白家食品產業股份有限公司（下稱「白家食品」）已同廣發證券籤署上市輔導協議，並於9月28日在四川證監局備案，擬創業板掛牌上市。如果白家食品順利完成上市輔導，將有望成為國內第一家A股上市的本土方便食品公司。
白家食品成立於2016，主要從事新型方便食品和複合調味品的技術研發、生產製造、營銷推廣以及品牌運營。目前有「阿寬」、「白家陳記」兩大品牌，產品覆蓋非油炸方便麵、煮麵、方便粉絲米線、自熱食品系列、川味複合調味料、即食醬菜等六大系列，近兩百個單品。阿寬旗下主要有紅油麵皮、成都甜水麵、夜宴燒烤等食品，滿足年輕消費者的消費需求；白家陳記則主打酸辣粉，努力讓更多人品嘗到記憶中舌尖上的老味道。目前白家食品已提出從「新技術、新產品、新業態、新模式」四新維度打造「新型方便食品」和複合調味品的戰略新版圖，從傳統渠道為主轉型為全面進軍線上，實現線上線下聯動全渠道觸達消費者的運營模式。除其自身的主營業務外，白家食品還基於自身生產能力，為李子柒、百草味、三隻松鼠（300783.SZ）等品牌的方便速食產品提供代工服務。
財務數據方面，白家食品近三年的年均銷售增長率達45%，2019年銷售總額為7.1億元，利潤同比增長100%。
五芳齋｜A股｜更換上市輔導機構
據IPO早知道消息，早在1921年就已創辦的「中華老字號」——五芳齋集團旗下的浙江五芳齋實業股份有限公司（以下簡稱「五芳齋實業」）於9月中旬同浙商證券籤署上市輔導協議，擬A股掛牌上市。值得注意的是，這已是五芳齋實業在不到18個月之內選擇的第三家券商作為其上市輔導機構。
五芳齋實業成立於1998年，是一家集研發、生產、銷售為一體的食品製造和餐飲服務企業，其主營業務分為兩大板塊，包括食品製造業務和餐飲服務業務。其中，在食品製造業務方面，五芳齋實業擁有嘉興、成都生產基地，主要生產粽子、月餅、糕點、蛋品、滷味等產品；而在餐飲服務業務方面，五芳齋實業餐飲門店主要提供中式快餐服務。五芳齋實業的產品現已出口美國、加拿大、澳大利亞、紐西蘭、南非等海外國家，其最為人熟知的無疑是粽類產品——最高峰的每日粽子產量可達200萬隻，2018年粽類產品銷量為4.07億隻。五芳齋集團董事長厲建平、厲昊嘉父子二人則合計持有五芳齋集團 40%的股份。
Insta360影石｜A股｜完成科創板輔導
據IPO早知道消息，國內智能影響品牌「Insta360影石」已於9月23日完成來自中信證券的上市輔導工作，擇日將正式遞交招股說明書並計劃在科創板掛牌上市。早在2019年3月，彭博就報導稱「Insta360將不晚於2020年進行IPO。
Insta360成立於2015年，最早以VR及全景相機起家，2017年切入運動相機市場，目前旗下設有消費級和專業級兩條產品線，覆蓋運動相機、360/3D相機、專業級VR相機，代表產品包括ONE R、ONE、ONE X、GO等。在B端市場方面，Insta360的產品主要應用於VR房產（如貝殼找房）、全景直播、谷歌街景、教育培訓等領域。IPO前，Insta360的前三大機構投資方分別為IDG資本、啟明創投和迅雷；IDG資本合伙人童晨、啟明創投合伙人葉冠泰等擔任董事，峰瑞資本創始合伙人李豐則擔任獨立董事。
車輪互聯｜A股｜啟動上市輔導
據IPO早知道消息，車主綜合服務平臺——車輪互聯科技(上海)股份有限公司（以下簡稱「車輪互聯」）已於9月25日同華菁證券籤署上市輔導協議。
車輪互聯成立於2012年，為廣大車主、準車主提供交通數據檢索、網際網路學車、智能駕考、新車二手車信息查詢與交易、車主社區、車務服務、車後市場服務等綜合性「車生活」相關服務，同時在積累一定用戶規模的基礎上，為合作夥伴提供智能化精準營銷解決方案。目前，車輪互聯已打造一套覆蓋「學車-購車-用車服務」全生命周期的產品矩陣，產品數量超過20款。其中，學車業務指「從教練到學員，線上到線下，軟體到硬體的駕考閉環」；買車業務指「從資訊到社區，從車型庫到自媒體提供全方位的買車服務」；而用車服務則包括「線上的車生活服務平臺，線下的車後市場體系」。IPO前，車輪互聯創始人兼CEO吳峰、聯合創始人關勇二人總計持有49.60%的股份，為控股股東和實際控制人。