外界對兩人關係不利的流言也越來越多。由於用情太深，翁美玲常常對這份感情缺少安全感，又沒有一個真正親近的人可以為她分憂，所以時常處於極大的精神壓力之下。以前從來不去"的士高"玩的她，開始在夜店裡流連。
到了1985年年初，湯鎮業又要去臺灣拍戲，這次他離開的時間特別長，翁美玲苦悶更甚，有時午夜也會驚醒過來，連做夢都夢到湯鎮業不要她了。就在農曆年之前，她因為聽到太多的閒言碎語，先後兩次嘗試毀滅自己，但後來都因為後悔而沒有成功。
1985年5月11日，為排遣朋友的鬱悶，苗僑偉邀湯鎮業到淺水灣遊泳，同行的還有戚美珍和另一"無線"藝員吳君如。湯鎮業一時興起，也想讓翁美玲嘗嘗"嫉妒"的滋味，於是欣然前往。4人在水中盡情地嬉戲逐鬧，湯鎮業的煩悶頓消，他怎知這片刻的歡樂將給他帶來終身的悔恨。
第二天，在翁美玲和湯鎮業出演的《橋王之王》定妝發布會上，記者便追問翁美玲此事。13日下午兩人在公司化妝間爆發了一場激烈的爭吵，過程至今不甚明了。可以確定的是翁美玲曾哭著說過"我們分手算了"之類的決斷話，湯鎮業獨自離廠，翁美玲在惡劣的心情中獨自乘坐公司的車回家，接著一個人喝下了半瓶白蘭地，又用白蘭地送服一些麻醉藥物，直至糊塗地打開浴室煤氣爐毀滅自己。
據香港媒體報導，翁美玲死時身著紅色睡袍，坐在沙發上，腳已經臃腫，不省人事。被朋友發現送往附近的醫院，已經香消玉隕。翁美玲自殺的這一天，正是其舅父陳景的生日，而前一天，翁母還收到了翁美玲託朋友從香港送來的一對鑽石耳環。