這幾天深圳華強北美妝城多個店鋪因假貨和走私被封店查處，這邊市場的沒落，無疑利好海南離島免稅市場的銷售。
據海口海關統計，今年元旦假期期間，海關共監管銷售離島免稅品66.9萬件，購物人數7.6萬人次，銷售金額5.4億元人民幣，比去年同期分別增長200%、80.9%和195.16%，再創歷年元旦假期新高。
值得注意的是，這次統計的數據，是全島7家免稅店的數據，按照海南省方面的計劃，今年春節前市場還會再新增三家免稅店，屆時形成一島十店的新市場格局。
海南省省委書記沈曉明在接受媒體採訪時表示，中國人免稅消費規模目前在1萬億元左右，海南的目標是到2022年時，佔有10%的中國免稅消費額度，即1000億元，而到2030年時，希望能達到7000億-8000億元。
這個跨越式發展增速，無疑需要新的市場格局。海南準備好了嗎？
7店3天5.4億
一切來得太快，就像龍捲風。
2020年8月底，海南剛剛宣布新增離島免稅運營主體，四個月之後三家新店就從三亞拔地而起。
要知道一般零售商店開業籌備期至少一年，何況是認證、渠道、倉庫都需要特別監管的免稅商店，一切快得不可思議，反常地，也恰如當下的海南速度。
多家證券機構消費組分析師從2020年9月底就不時前去海南探店，觀察新店鋪的進展情況。一開始，他們向記者透露，一切亂糟糟的，似乎短時間內很難弄好，21世紀經濟報導記者於2020年11月底也曾去海口三亞四地實地探訪，當時每個工地上圍欄和腳手架都還沒拆，裡面還在抓緊施工中，而日月廣場水瓶座的店鋪，甚至連原商鋪的搬遷工作都未完成。
誰知道，僅僅三個月後，其中三個店鋪居然如約完工了。2020年12月30日，三家位於海南三亞的離島免稅新店依計劃開業，海口新增和擴建的三家免稅門店則預計在春節前開業。
2020年12月30日，21世紀經濟報導記者在三亞海旅免稅城和中服三亞免稅購物公園現場看到，蜂擁而至的遊客，令兩家免稅店門前的大馬路堵塞成赤紅色。店內的人流亦絡繹不絕。
擁擠人群中，其實有不少是免稅運營商和旅遊業人士，還有證券機構分析師等，前來觀摩對手，體察細節。記者看到天貓國際酒類採購負責人重點去轉了一圈各新開門店的酒品銷售區，也有外資運營商代表向記者表示，在短時間內開成這樣的規模已經是很厲害，但他感到遺憾的是目前大品牌數量還不夠多，吸引力不夠。
「海南離島免稅上述新玩家與中免門店在區位上形成了一定的差異，可以覆蓋更多的海南遊客和本土居民，彼此競爭的同時也有互補。」國信證券經濟研究所所長助理、大消費組組長曾光認為隨著海南離島免稅未來政策紅利持續釋放，在海南也可以形成一定的免稅購物集群效應。
事實上，新店新競爭局面帶來的消費熱情在其後的統計數據中已顯現無遺。海口海關統計，今年元旦假期期間，海關共監管銷售離島免稅品66.9萬件，購物人數7.6萬人次，銷售金額5.4億元人民幣，比去年同期分別增長200%、80.9%和195.16%，再創歷年元旦假期新高。
資本市場也給予了積極的反饋，元旦後A股恢復交易，中國中免股價直接摸高攀上每股300元，過去一周中免股價最高曾達311.4元/股，市值坐穩5000億元，衝6000億市值。
正因其亮眼的表現，中國中免2020年的市值達到5515億元，創下歷史新高點的同時，市值排名在全國上市公司中從上年度71名大幅躍進至23名。
2021年，中免還能保持如此飛躍式發展勢頭嗎？
1+4主體運營新格局
進入2021年，最明顯的變化是海南離島免稅由此前中免集團單一主體，4家門店（三亞海棠灣店、海口美蘭機場店、海口日月廣場店、博鰲市內免稅店），即將進入1+4家主體運營，10家門店的全新階段。「海南離島免稅步入多元運營主體適度競爭新格局。」曾光表示。
這10家門店裡，有6家是由中免集團運營，其餘4家分別由去年新獲取離島免稅運營資質的四家公司經營，分別是中國出國人員服務有限公司、海南省發展控股有限公司、海南旅遊投資發展有限公司、深圳市國有免稅商品（集團）有限公司。
海南政府引入這麼多家經營主體共同做大離島免稅市場，適度競爭與分流雖然在一定程度或許將不可避免。不過，曾光認為海南離島免稅4家新玩家雖各有特點，但目前規模和卡位等方面仍與中免有差距。
「新進入者在規模上與中免差距相對較大。」曾光指出，中免2019年全球免稅排名第四，2020年上半年系全球免稅第一，雖有疫情的因素，但也體現中免的綜合採購及運營實力不斷提升，疫情下中免與品牌商的合作進一步強化。即使其他部分離島免稅玩家可能採取通過與外資龍頭合作的方式，但考慮後者不排除中間賺取差價等，中免規模採購優勢預計在相當長時間內仍較為突出，其不僅僅體現為採購價格優勢，更多在於品牌品類SKU等的豐富度，暢銷品供給等多方面。
另外，從中免在選址卡位上也具有一定優勢。從當前已營業的免稅店布局看，中免將同時佔據三亞、海口兩大海南機場樞紐免稅卡位。同時擴建位於海口市中心的日月廣場店，另外，中免還在三亞南山景區、紅樹林（位於三亞市區）等設立體驗店，增加遊客購物的覆蓋面。
更不可忽略的是，相對於其他新玩家，中免在運營和營銷拓展方面積累了一定經驗。比如中免過去在海南運營多年積累了充足的會員基礎，但此前對其主動持續購物轉化等措施或相對有限，2020年以來，中免通過線上補購等已經初顯其會員基礎優勢，未來依託其線上線下等多元多卡位聯動布局，同時積極會員營銷，包括後續還不排除推出各類VIP服務等改善遊客購物體驗等多元運營和營銷措施。
「從歷史經驗看，免稅新項目開業初期往往涉及與海關、品牌商、營銷渠道鋪設等各方面銜接理順，尤其品牌商合作供貨上量包括暢銷品供給優化往往需要一定的時間。」曾光表示，雖然開業初期各家可能都不乏各類促銷活動，但考慮各方面運營理順等因素，各離島免稅新玩家在經營初期對中免的實際分流影響或仍相對有限。
「考慮中高端奢侈品品牌商對價格的最終影響力和把控力，以及目前上述門店本身處於培育發展期」曾光預計，雖然競爭者增加未來可能不排除部分增加價格競爭，但激烈價格競爭的風險至少較長時間仍相對可控。
中銀國際證券分析師林琳認為，新主體加入以及免稅店數量的擴容，有望做大離島免稅市場。但由於中免在離島免稅銷售方面的優異表現，離不開與上遊品牌商的良好合作與溝通，有望保持具有優勢的議價能力，控制進貨成本。 林琳還認為，新進企業加速離島免稅競爭，同時也有望倒逼中免在顧客服務、會員管理、 市場營銷方面進行進一步提升。
網際網路大佬的變數
機構的分析，是基於歷史經驗。海南離島免稅市場過去一年的政策變化和銷售表現，無疑都突破了人們的歷史認知。
按照海南省省委書記沈曉明在接受媒體採訪時透露的，中國人免稅消費規模目前在1萬億元左右，海南的目標是到2022年時，佔有10%的中國免稅消費額度，即1000億元，而到2030年時，中國人免稅消費規模達到1.5萬億時，海南希望能分得50%的免稅蛋糕，即免稅品銷售額達到7000億-8000億元。
這是頗為宏大的目標，因為2020年海南離島免稅銷售總額預計不超過320億元。海南各大免稅運營商壓力巨大，要想儘快擴大銷售規模，需要借力外資免稅運營商。2020年12月31日，海南省發展控股有限公司對外宣布與瑞士免稅巨頭Dufry籤署戰略合作協議，共同在快速發展的海南市場等地區開發免稅業務。除提供全球品牌外，Dufry還將與海南控股分享其在旅遊零售領域的全球經驗。
21世紀經濟報導了解到，海發控同時也與天貓國際合作，將會在其日月廣場水瓶座新店中提供天貓國際實體店，雙方還將在部分免稅品上進行渠道合作。方式預計會與海旅投和京東國際在海旅免稅城中的合作模式類似。
據記者在三亞海旅免稅城看到，京東國際免稅實體店位於三亞海旅免稅城二層，店內以電子數碼產品為主，精選了包括戴森、德龍在內的多個國際知名品牌近30餘款熱銷單品。事實上京東國際在海旅城四樓還有一個跨境電商體驗店，希望借巨大的客流帶動其跨境消費。
按照海旅城銷售員的說法，免稅實體店買的東西在10萬元離島免稅消費額度裡，而跨境電商體驗店掃碼買的商品，算在每人每年跨境電商消費2.6萬元額度裡，也就是說，在海旅城的消費，最高可以達到12.6萬元，這算盤打得不可謂不精明。
京東方面透露，京東國際線上免稅店也在籌備中，屆時，線上線下融合的免稅消費將進一步提升消費者購物體驗。至於海旅城和京東雙方有沒有可能在線上店以及物流方面深入合作，最終實現免稅品「郵寄送達」，目前還存有巨大的想像空間。