首隻銀行理財子公司公募理財產品買了啥?

2020-12-26 天天基金網

　　作為首隻銀行理財子公司推出的直投股票公募理財產品——光大陽光紅衛生安全主題精選的投資動向備受矚目！

　　近日，光大理財旗下的光大陽光紅衛生安全主題精選理財產品發布了成立以來首份季度報告。投資者不妨一起看看這隻權益理財產品究竟買了啥？

　　十大重倉股九隻是醫藥股

　　光大陽光紅衛生安全主題精選披露的三季報顯示，截至2020年9月30日，該理財產品的權益投資金額為4056.87萬元，佔產品總資產比例為85.32%，固定收益投資為698.24萬元，佔比為14.98%。金融衍生品投資、商品及其他投資、公私募資管產品配置比例均為零。這也意味著該理財產品股票倉位達到了85%。

　　作為銀行理財子公司首隻權益類產品，陽光紅衛生安全主題精選也是一隻主題類的理財產品。

　　正如該理財產品合同中所約定的那樣，光大陽光紅衛生安全主題精選主要通過把握醫藥衛生、健康防疫以及線上化催生的科技、消費等主題性機會，堅守長期優質賽道，深入分析企業成長驅動力，積極精選基本面良好、價值被低估競爭力突出的優質上市公司。三季報顯示，該理財產品成立後使勁兒「喝藥」。

　　來源：光大陽光紅衛生安全主題精選三季報

　　如上圖所顯示，該理財產品前十大重倉股分別為華蘭生物、智飛生物、天壇生物、復星醫藥、上海醫藥、沃森生物、達安基因、昊海生科、新華保險和魚躍醫療。其中，9隻都為醫藥股，佔總資產比例為38.83%，只有一隻為保險股。

　　「該理財產品基本上就是一隻醫藥類基金，其對股票配置得比較均衡，沒有超配股。在醫藥股的選擇上，偏向疫苗概念類。」某基金公司研究人士表示。

　　Choice數據顯示，10月以來，光大理財參加了海康威視的業績說明會。過去的三季度期間，則是調研了來伊份、周大生、多倫科技、山東高速和宏發股份共5家公司。

　　產品份額微增100萬份

　　公開數據顯示，截至10月23日，光大陽光紅衛生安全主題精選理財產品的單位淨值為0.9521元，小幅虧損近5%。成立以來，該產品淨值在1元附近來回波動，期間高峰時在10月13日單位淨值為1.0156元，最低出現在9月10日，單位淨值為0.9296元。

　　不過，最新三季報顯示，該理財產品在三季度期間得到了小幅淨申購。

　　如下圖所示，截至9月30日，該理財產品的份額為5002.51萬份，較期初規模增長了100.36萬份。期間產品淨申購份額約754.96萬份，淨贖回約為654.59萬份。

　　圍繞疫情驅動投資布局

　　三季報中，該理財產品投資經理翟志金認為，在「雙循環」新發展格局下，經濟的內生動力將進一步增強，不確定性下降，預計四季度基本面將維持向好態勢，對市場形成支撐。作為優質賽道、長期成長性良好的醫藥、科技等行業在三季度出現了一輪調整行情，市場調整不改這些行業長期向好態勢，隨著相關板塊風險釋放，優質標的正迎來長期布局良機。

　　四季度步入秋冬季節，季節性流感已經到來，北半球新冠疫情呈二次爆發態勢，國內傳染病防治任務艱巨，我們將緊抓疫情驅動的檢測與疫苗等領域的投資機會。疫苗作為控制疫情的重要抓手，投資機會凸顯，疫苗的高成長性被市場反覆確認，無論是脫銷的流感疫苗，研發進展順利的新冠疫苗，還是同屬呼吸道的肺炎疫苗、卡介苗需求都將爆發性增長，動物疫苗的需求邏輯相似，我們將積極把握相關企業的投資機會。隨著傳染病的病毒種類越來越多，病毒的檢測需求將持續增長。在醫藥行業我們還將關注話語權提升、行業集中度提升的連鎖藥房，及具備定價權的創新藥品與醫療器械領域。其它領域，我們將圍繞疫情為主線所驅動的投資機會，包括健康保險、醫療信息化、科技與資源進口替代等領域的突出投資機會。