國泰大健康股票淨值下跌3.02% 請保持關注

2020-12-16 金融界

來源：金融界基金

作者：機器君

金融界基金11月02日訊 國泰大健康股票型證券投資基金（簡稱：國泰大健康股票，代碼001645）公布最新淨值，下跌3.02%。本基金單位淨值為3.088元，累計淨值為3.42元。

國泰大健康股票型證券投資基金成立於2016-02-03，業績比較基準為「中證健康產業指數*80.00% + 中證綜合債指數*20.00%」。 本基金成立以來收益246.33%，今年以來收益60.93%，近一月收益-0.77%，近一年收益78.70%，近三年收益105.66%。近一年，本基金排名同類（53/763），成立以來，本基金排名同類（30/956）。

金融界基金定投排行數據顯示，近一年定投該基金的收益為33.76%，近兩年定投該基金的收益為85.34%，近三年定投該基金的收益為97.55%，近五年定投該基金的收益為。（點此查看定投排行）

國泰大健康股票基金成立以來分紅2次，累計分紅金額1.88億元。

基金經理為徐治彪，自2017年10月30日管理該基金，任職期內收益105.66%。

最新定期報告顯示，該基金前十大重倉股為森馬服飾（持倉比例9.59% ）、老百姓（持倉比例9.58% ）、康德萊（持倉比例8.32% ）、宏大爆破（持倉比例7.47% ）、美年健康（持倉比例7.37% ）、億帆醫藥（持倉比例6.60% ）、應流股份（持倉比例4.69% ）、中國平安（持倉比例4.64% ）、海爾智家（持倉比例4.58% ）、裕同科技（持倉比例4.38% ），合計佔資金總資產的比例為67.22%，整體持股集中度（高）。

最新報告期的上一報告期內，該基金前十大重倉股為老百姓（持倉比例9.67% ）、凱利泰（持倉比例8.83% ）、億帆醫藥（持倉比例8.41% ）、康德萊（持倉比例8.36% ）、宏大爆破（持倉比例7.47% ）、應流股份（持倉比例7.40% ）、東誠藥業（持倉比例6.53% ）、美年健康（持倉比例6.27% ）、裕同科技（持倉比例5.87% ）、祁連山（持倉比例5.87% ），合計佔資金總資產的比例為74.68%，整體持股集中度（高）。

報告期內基金投資策略和運作分析

在2020年中期報告的展望中，我們認為三季度經濟將逐步恢復，PPI上行，國債收益率上行，整體市場流動性依然是相對寬鬆狀態，估值比在0.8附近，股市依然是非常具有吸引力的，因此高倉位運行，但是考慮了到經濟的恢復，我們會增加周期性行業的配置，組合更加均衡。

三季度組合核心品種沒有特別大的變化，漲幅大的成長股我們做了適當的減持，增加了新能源汽車、金融、建材、服裝的配置，醫藥在經歷了8-9月的大跌後，我們做了適當的結構調整，但是依然是藥店、體檢、創新藥、器械、核藥為主，考慮到疫情反覆、估值切換等因素，我們認為四季度和明年初醫藥依然是具備配置價值的。三季度國泰大健康漲幅12.07%，滬深300漲幅10.17%，大健康基準漲幅2.38%。

報告期內基金的業績表現

國泰大健康在2020年第三季度的淨值增長率為12.07%，同期業績比較基準收益率為2.38%。

管理人對宏觀經濟、證券市場及行業走勢的簡要展望

宏觀層面我們認為社融數據應該會繼續回歸正常，流動性邊際收緊，PPI延續環比正增長，十年期國債收益率會維持在3以上，目前已經上漲至3.2，超過了疫情之前水平，宏觀各方面數據顯示經濟在恢復，展望四季度和明年上半年，我們認為會延續目前的宏觀狀況，流動性邊際收緊，但是依然還是相對寬鬆狀態，經濟逐步復甦。

證券市場方面，A股3月底暴跌後，連續五連陽，進入8月後震蕩到國慶前，我們傾向於認為是股市連續大漲後的震蕩回調，回調的觸發因素的流動性邊際收緊，現在滬深300股息率與十年國債收益率比（股債比）已經下降到0.7附近，但是股市依然有吸引力，全球放水低利率，因此從長期看，我們A股市場的配置價值依舊是很明顯的，繼續看好四季度股市表現。

在行業層面上，醫藥經歷了8-9月份的調整後，我們認為長期配置價值顯現，醫藥依然是組合的基礎倉，但是我們沒有去配置估值已經比較高的主流的醫藥股，我們依然是選擇了藥店、體檢、器械、創新藥、核藥等方向，軍工我們維持了之前的配置，增加了一些底部的周期性的配置，比如金融、家電、服裝等。

我們一直堅持做簡單而正確的事情，秉著「受人之託、代客理財、如履薄冰、戰戰兢兢」的原則希望給基金持有人在控制好回撤的基礎上爭取做到穩定收益。

相關焦點

  • 國泰大健康股票淨值下跌1.51% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金11月18日訊 國泰大健康股票型證券投資基金（簡稱：國泰大健康股票，代碼001645）公布最新淨值，下跌1.51%。本基金單位淨值為2.941元，累計淨值為3.273元。國泰大健康股票型證券投資基金成立於2016-02-03，業績比較基準為「中證健康產業指數*80.00% + 中證綜合債指數*20.00%」。 本基金成立以來收益229.84%，今年以來收益53.27%，近一月收益-8.49%，近一年收益68.89%，近三年收益105.51%。
  • 國泰大健康股票淨值下跌2.50% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金03月31日訊 國泰大健康股票型證券投資基金（簡稱：國泰大健康股票，代碼001645）公布最新淨值，下跌2.50%。本基金單位淨值為2.304元，累計淨值為2.304元。國泰大健康股票型證券投資基金成立於2016-02-03，業績比較基準為「中證健康產業指數*80.00% + 中證綜合債指數*20.00%」。 本基金成立以來收益130.40%，今年以來收益7.06%，近一月收益-8.39%，近一年收益40.06%，近三年收益69.66%。
  • 國泰大健康股票淨值上漲2.28% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金01月21日訊 國泰大健康股票型證券投資基金（簡稱：國泰大健康股票，代碼001645）公布最新淨值，上漲2.28%。本基金單位淨值為2.381元，累計淨值為2.381元。國泰大健康股票型證券投資基金成立於2016-02-03，業績比較基準為「中證健康產業指數*80.00% + 中證綜合債指數*20.00%」。 本基金成立以來收益138.10%，今年以來收益10.64%，近一月收益16.66%，近一年收益98.09%，近三年收益90.02%。
  • 國泰大健康股票淨值上漲3.22% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金07月22日訊 國泰大健康股票型證券投資基金（簡稱：國泰大健康股票，代碼001645）公布最新淨值，上漲3.22%。本基金單位淨值為3.403元，累計淨值為3.57元。國泰大健康股票型證券投資基金成立於2016-02-03，業績比較基準為「中證健康產業指數*80.00% + 中證綜合債指數*20.00%」。 本基金成立以來收益262.17%，今年以來收益68.29%，近一月收益18.94%，近一年收益132.01%，近三年收益147.38%。
  • 國泰大健康股票淨值上漲1.86% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金04月23日訊 國泰大健康股票型證券投資基金（簡稱：國泰大健康股票，代碼001645）公布最新淨值，上漲1.86%。本基金單位淨值為2.629元，累計淨值為2.629元。國泰大健康股票型證券投資基金成立於2016-02-03，業績比較基準為「中證健康產業指數*80.00% + 中證綜合債指數*20.00%」。 本基金成立以來收益162.90%，今年以來收益22.17%，近一月收益12.59%，近一年收益63.29%，近三年收益85.14%。
  • 國泰金鑫股票淨值下跌1.65% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金09月27日訊 國泰金鑫股票型證券投資基金（簡稱：國泰金鑫股票，代碼519606）公布最新淨值，下跌1.65%。本基金單位淨值為1.488元，累計淨值為1.615元。國泰金鑫股票型證券投資基金成立於2014-09-15，業績比較基準為「滬深300指數*90.00% + 中證綜合債指數*10.00%」。 本基金成立以來收益34.78%，今年以來收益43.21%，近一月收益4.13%，近一年收益15.26%，近三年收益8.61%。
  • 國泰智能汽車股票淨值下跌2.24% 請保持關注
    來源：金融界基金金融界基金11月21日訊 國泰智能汽車股票型證券投資基金（簡稱：國泰智能汽車股票，代碼001790）公布最新淨值，下跌2.24%。本基金單位淨值為0.741元，累計淨值為0.741元。>　　國泰智能汽車股票型證券投資基金成立於2017-08-01，業績比較基準為「中證新能源汽車指數*80.00% + 中證綜合債指數*20.00%」。 本基金成立以來收益-25.90%，今年以來收益-24.70%，近一月收益6.77%，近一年收益-28.13%，近三年收益。近一年，本基金排名同類（413/533），成立以來，本基金排名同類（510/649）。
  • 國泰大健康基金淨值下跌2.27% 請注意風險
    騰訊基金08月11日訊，國泰大健康基金（代碼001645）公布最新淨值，數據顯示，國泰大健康淨值下跌2.27%。本基金單位淨值為3.441元，累計淨值為3.608元。 國泰大健康基金近一周下跌2.02%，近一個月上漲9.2%，近一年上漲127.88%，基金成立以來累計上漲266.21%。
  • 國泰大健康基金淨值下跌1.79% 請注意風險
    騰訊基金01月07日訊，國泰大健康基金（代碼001645）公布最新淨值，數據顯示，國泰大健康淨值下跌1.79%。本基金單位淨值為2.742元，累計淨值為3.334元。 國泰大健康基金近一周上漲0.59%，近一個月下跌1.27%，近一年上漲51.27%，基金成立以來累計上漲237.63%。
  • 國泰金鑫股票淨值上漲1.70% 請保持關注
    來源：金融界基金金融界基金03月28日訊 國泰金鑫股票型證券投資基金（簡稱：國泰金鑫股票，代碼519606）公布最新淨值，上漲1.70%。本基金單位淨值為1.374元，累計淨值為1.492元。>　　國泰金鑫股票型證券投資基金成立於2014-09-15，業績比較基準為「滬深300指數*90.00% + 中證綜合債指數*10.00%」。 本基金成立以來收益24.46%，今年以來收益32.24%，近一月收益6.51%，近一年收益-30.01%，近三年收益24.34%。近一年，本基金排名同類（591/592），成立以來，本基金排名同類（179/717）。
  • 國泰估值優勢混合(LOF)淨值下跌3.27% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金01月24日訊 國泰估值優勢混合(LOF)基金01月23日下跌3.30%，現價2.792元，成交457.01萬元。當前本基金場外淨值為2.7190元，環比上個交易日下跌3.27%，場內價格溢價率為-0.70%。本基金為上市可交易型混合型基金，金融界基金數據顯示，近1月本基金淨值上漲14.68%，近3個月本基金淨值上漲17.40%，近6月本基金淨值上漲37.53%，近1年本基金淨值上漲65.49%，成立以來本基金累計淨值為2.7190元。
  • 國泰中證500指數增強A淨值下跌2.10% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金03月31日訊 國泰中證500指數增強型證券投資基金（簡稱：國泰中證500指數增強A，代碼003760）公布最新淨值，下跌2.10%。本基金單位淨值為1.0148元，累計淨值為1.0148元。
  • 國泰估值優勢混合(LOF)淨值下跌3.06% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金11月19日訊 國泰估值優勢混合(LOF)基金11月18日下跌0.90%，現價3.43元，成交29.84萬元。當前本基金場外淨值為3.3310元，環比上個交易日下跌3.06%，場內價格溢價率為2.04%。本基金為上市可交易型混合型基金，金融界基金數據顯示，近1月本基金淨值下跌5.53%，近3個月本基金淨值下跌2.83%，近6月本基金淨值上漲21.30%，近1年本基金淨值上漲36.91%，成立以來本基金累計淨值為3.3310元。
  • 國泰滬深300指數A淨值下跌2.16% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金05月25日訊 國泰滬深300指數證券投資基金（簡稱：國泰滬深300指數A，代碼020011）公布最新淨值，下跌2.16%。本基金單位淨值為0.857元，累計淨值為1.2268元。國泰滬深300指數證券投資基金成立於2007-11-11，業績比較基準為「滬深300指數*90.00% + 同業存款*10.00%」。 本基金成立以來收益-14.03%，今年以來收益-5.99%，近一月收益0.02%，近一年收益7.38%，近三年收益17.61%。
  • 國泰中小盤成長混合(LOF)淨值下跌2.51% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金11月18日訊 國泰中小盤成長混合(LOF)基金11月17日下跌1.81%，現價3.536元，成交28.99萬元。當前本基金場外淨值為3.4610元，環比上個交易日下跌2.51%，場內價格溢價率為0.32%。本基金為上市可交易型混合型基金，金融界基金數據顯示，近1月本基金淨值下跌3.54%，近3個月本基金淨值上漲0.84%，近6月本基金淨值上漲22.60%，近1年本基金淨值上漲40.92%，成立以來本基金累計淨值為4.7350元。
  • 國泰優勢基金淨值上漲1.23% 請保持關注
    騰訊基金12月04日訊，國泰優勢基金（代碼160212）公布最新淨值，數據顯示，國泰優勢淨值上漲1.23%。本基金單位淨值為3.457元，累計淨值為3.457元。國泰優勢基金近一周上漲3.01%，近一個月下跌2.59%，近一年上漲45.93%，基金成立以來累計上漲318.02%。
  • 國泰中證申萬證券行業指數(LOF)淨值下跌3.79% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金12月23日訊 國泰中證申萬證券行業指數(LOF)基金12月22日下跌2.98%，現價1.242元，成交237.08萬元。當前本基金場外淨值為1.1999元，環比上個交易日下跌3.79%，場內價格溢價率為0.42%。本基金為上市可交易型股票型基金、指數型基金，金融界基金數據顯示，近1月本基金淨值下跌4.64%，近3個月本基金淨值下跌8.13%，近6月本基金淨值上漲14.61%，近1年本基金淨值上漲12.46%，成立以來本基金累計淨值為1.1999元。
  • 國泰金鑫股票淨值上漲2.56% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金09月03日訊 國泰金鑫股票型證券投資基金（簡稱：國泰金鑫股票，代碼519606）公布最新淨值，上漲2.56%。本基金單位淨值為1.48元，累計淨值為1.607元。國泰金鑫股票型證券投資基金成立於2014-09-15，業績比較基準為「滬深300指數*90.00% + 中證綜合債指數*10.00%」。 本基金成立以來收益34.06%，今年以來收益42.44%，近一月收益4.74%，近一年收益6.32%，近三年收益10.53%。
  • 國泰估值優勢混合(LOF)淨值下跌1.88% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金11月18日訊 國泰估值優勢混合(LOF)基金11月17日下跌1.63%，現價3.487元，成交45.58萬元。當前本基金場外淨值為3.4360元，環比上個交易日下跌1.88%，場內價格溢價率為-0.17%。本基金為上市可交易型混合型基金，金融界基金數據顯示，近1月本基金淨值下跌2.55%，近3個月本基金淨值上漲1.39%，近6月本基金淨值上漲22.67%，近1年本基金淨值上漲39.39%，成立以來本基金累計淨值為3.4360元。
  • 國泰中證500指數增強C淨值下跌3.91% 請保持關注
    來源：金融界基金作者：機器君金融界基金03月24日訊 國泰中證500指數增強型證券投資基金（簡稱：國泰中證500指數增強C，代碼003761）公布最新淨值，下跌3.91%。本基金單位淨值為0.995元，累計淨值為0.995元。國泰中證500指數增強型證券投資基金成立於2019-05-17，業績比較基準為「中證小盤500指數(滬)*95.00% + 銀行活期存款*5.00% + 滬深300指數*50.00% + 中債-綜合指數*50.00%」。