前言:
2020年註定是缺貨加價的特殊年份,半導體供需拉大,國內產能產量無法滿足。在8英寸晶圓缺貨後,這一趨勢將逐步從顯示驅動IC、電源IC、MOSFET、IGBT等路徑蔓延,這導致車規級半導體MCU均已開始了缺貨潮。
壟斷大廠供貨延期,國內IGBT供需差距拉大
長期以來,IGBT市場一直被英飛凌、三菱、富士電機、安森美等少數供應商所壟斷,缺貨漲價更是持續了較長時間,業內甚至一度傳出IGBT供貨周期延長至52周。
目前,政府對半導體產業的支持力度非常大,在未來的3-5年內,國內IGBT產品設計和工藝製造能力會得到大力提高。
根據IHS預測,全球汽車電動化用IGBT模塊未來5年複合增長率高達23．5%。但國內IGBT供需差距巨大,國產量僅為市場銷量的七分之一。
目前,國內IGBT市場需求旺盛,國內客戶正在逐步接受國產IGBT,國內IGBT的銷量也在持續上漲。
雖然IGBT市場一直被英飛凌、三菱、富士電機、安森美等少數供應商所壟斷,但隨著國內IGBT市場供應緊缺情況愈演愈烈,交期一再拉長,國內客戶除了下全款訂單等待產品的同時,也正在逐步接受國產IGBT,培養二供,給國內IGBT廠商一個試錯機會。
受疫情影響,原本採用進口IGBT的廠商也因為供貨不足,逐漸導入斯達半導、比亞迪半導體等國產供應商。
預計未來五年IGBT行業增速將維持在11%左右的增速中樞,其中新能源汽車在IGBT行業下遊需求佔比排名首位,高達27%。
去年全球IGBT市場超過50億美金,其中車載IGBT約佔1/4。
基於此,國內市場預計受新能源汽車滲透率提升驅動,未來五年IGBT市場規模增速中樞將在20%-23%的高增長區間。
預計2025年僅車載IGBT全球市場空間就將有接60億美金,而在光伏風電和充電樁等其他市場帶動下,IGBT整體市場也有望在2025年超過100億美金。
此時,IGBT在國內市場的增長問題,並不在需求上,供給才是主要矛盾。
疊加政策、資金、人才多方面的扶持,國內功率半導體企業快速發展,近年來已取得較大進步。
龐大的本土下遊需求+國產替代浪潮下,國內已經實現0->1突破的優秀IGBT公司,將迎來未來5-10年1->N的黃金髮展機遇期。
隨著國內8英寸fab廠產能大幅開出,國內IGBT廠商在技術、成本等各個方面都將更加具備競爭優勢,國產替代的進程也必將加速。
揚傑科技推出多款6寸高壓MOSFET、8寸中低壓MOSFET以及IGBT產品,與現有客戶產品形成配套;士蘭微逐步建成8英寸生產線,並成功實現IGBT產品量產。
在國內眾多IGBT廠商中,中車時代電氣以及比亞迪半導體是為數不多採用IDM模式,且率先取得技術和市場突破的企業。
國內自主車規級IGBT的使用情況,規模最大的即是比亞迪微電子自主研發設計的IGBT模塊。
在國內半導體廠商中,比亞迪微電子在2018年推出了最新的IGBT4．0晶片。
全球MCU集體缺貨,國產化首當其衝
MCU成繼驅動IC、電源管理晶片、MOSFET之後,又一出現漲價聲浪的半導體關鍵零組件,日商瑞薩交期已經拉長至4個月以上。
由於MCU大廠意法半導體上個月在法國廠發生大罷工事件,導致產能短缺,加重全球市場MCU供應失衡問題。
過去MCU市場交期大約皆落在4—6個月之間,但隨著意法半導體產能受罷工影響,訂單開始移轉到其他MCU廠。
不過當前臺積電、聯電及世界先進等晶圓代工大廠不論在8英寸及12英寸產能,以及大多製程皆呈現吃緊狀況,因此使MCU交期開始不斷拉長。
由於MCU國際大廠旗下工廠大多在歐美,隨著歐美的疫情形勢趨於嚴峻,MCU應聲漲價:國外MCU出貨價普遍漲兩三成,有的甚至漲到一倍左右。
國內MCU漲價已至少兩成,因為供應緊張,而料一少一缺,代理商的出貨價格也緊跟著上漲了。
而由於IGBT產品主要集中在幾家國外廠商手中,這就很難滿足全球市場對於IGBT的需求,以及不同應用所提出的定製化要求。在這種情況之下,很多國內廠商也都開始尋找國內的供應鏈。
國內每年的MCU市場容量達到400億元左右,國產MCU目前總的市場佔有率還不到5%,產品也主要是聚焦在中低端領域,高端領域自給率幾乎為零。
盛群、凌通、松翰、閎康、新唐等五大MCU廠近期同步調升報價,部分品項調幅超過一成。
MCU漲價主要由於產能錯配以及低庫存所致,在全球MCU持續缺貨的背景下,許多終端製造廠紛紛選擇使用國產MCU替代,有望給國內廠商帶來機遇。
目前國內MCU主要企業有:
中穎電子是國內較具規模的工控單晶片主要廠家之一,在家電MCU領域處於領先地位。專注MCU產品集成電路設計,包括4-bitOTP/MASKMCU、8-bitOTP/MASKMCU、8-bitFLASHMCU。
華大半導體旗下上海貝嶺股份有限公司是國內模擬IC產品主要供應商,目前正擬以5．9億元購買銳能微100%股權,銳能微從事智能電錶計量晶片的研發、設計和銷售,其產品主要包括單相、三相計量晶片、控制類MCU及SoC晶片。
兆易創新是國內最大的MCU提供商,該項業務收入佔比持續提升。
東軟載波是華為MCU晶片供應商。
納思達自主設計的通用MCU晶片無論在產品特性上還是在生態體系上均處於行業先進水平,已實現批量出貨。
結尾:
由於新冠疫情在國內外不同步發生,今年出現季節間的供需錯配、區域間的訂單轉移,近期半導體產業再度供需緊張,一方面是延續晶片拐點,另一方面更多創新應用持續增加。