記者 杜萌
進入2021年，債券基金爆出踩雷違約債券。
1月6日，民生加銀基金髮布公告稱，對旗下民生加銀信用雙利債券型基金持有的「16皖經02」及「16皖經03」進行估值調整。目前，該基金暫停申購，但是開放贖回。
圖：民生加銀基金髮布公告稱對兩隻債券進行估值調整 來源：民生加銀基金網站
Wind數據顯示，1月5日，民生加銀信用雙利的淨值為1.7480元，較1月4日單日下跌2.11%。
1月6日，民生加銀基金同步發布訴訟進展公告，代表上述基金對安徽省華安外經建設（集團）有限公司（下簡「華安集團」）提起訴訟，公告稱，2020年11月23日收到終審判決文書，判決生效後，華安集團未能於履行期內向該公司償付欠款，公司向法院提起強制執行申請並已被受理。
「16皖經02」及「16皖經03」為華安集團2016年8月-10月發行的債券，2019年7月和9月，兩隻債券就曾未按時兌付回售款和利息，構成實質性違約。
截至今年1月6日，該發債人存續的7隻債券都已實質性違約，違約債券餘額為73.74億元。
民生加銀信用雙利2019年一季報持倉顯示，持有80萬張「16皖經03」，持倉市值將近8000萬元。而在2019年三季度季報中，該債券已經從其前五大重倉債券名單中消失。
中國裁判文書網披露的法律文書顯示，在兩起訴訟中，截至2019年12月20日，民生加銀信用雙利債所持16皖經03和16皖經02分別為8000萬元和3000萬元，並處於凍結狀態，顯示為「該帳戶中另有債券或基金等已提交進入回購交易質押品保管庫」。
除了民生加銀信用雙利債踩雷外，公司的12個專戶也分別中槍了「16皖經建MTN001」、「16皖經02」及「16皖經03」。
截至2019年12月17日，包括「民生加銀-添鑫3號資產管理計劃」、「民生加銀-招商財富2期資產管理計劃」、「民生加銀易方達資產添鑫1號資產管理計劃」在內的3個專戶分別持有「16皖經建MTN001」5000萬元、1億元、1億元，合計2.5億元。
截至2019年12月20日，公司旗下多個專戶持有「16皖經02」，分別包括「民生加銀基金-建設銀行-中國民生銀行股份有限公司」、「民生加銀基金-寧波銀行-江蘇省國際信託-江蘇信託秋實1號單一資金信託」、「民生加銀基金-寧波銀行-鑫沅資產管理有限公司」、「民生加銀基金-平安銀行-招商財富資產管理有限公司」、「民生加銀基金-杭州銀行-易方達資產管理有限公司」等5個專戶，對應持有金額分別達24000萬元、6959.8萬元、6540萬元、7500萬元、2000萬元，以上共計持有「16皖經02」債約4.7億元。
而在「16皖經03」的持有人中，另外5個專戶分別為「民生加銀基金-杭州銀行-民生加銀-撫順銀行添鑫19號單一資產管理計劃」、「民生加銀基金-光大銀行-國海證券股份有限公司」、「民生加銀基金-寧波銀行-江蘇省國際信託-江蘇信託秋實1號單一資金信託」、「民生加銀基金-寧波銀行-長安國際信託-清徐農商單一資金信託計劃」、「民生加銀基金-廣州農商銀行-易方達資產管理有限公司」，各持有5000萬元、19999萬元、5000萬元、2000萬元、20000萬元，以上共計持有「16皖經03」債券5.2億元。
2020年12月31日，華安集團發布《關於法院裁定受理公司提出重整申請的公告》，合肥中院12月25日裁定受理其破產申請。該事項可能對華安集團執行程序有重大影響。民生加銀基金表示將繼續跟蹤華安集團的破產重整進展，最大限度維護基金份額持有人的利益。
1月6日，華安集團被評級機構聯合資信納入評級關注。聯合資信公告稱，關注到法院裁定受理安徽省華安外經建設(集團)限公司提出重整申請。針對上述事宜，聯合資信已聯繫企業，截至公告日未獲得回復；聯合資信將持續關注重整事項進展，動態分析其對公司及存續債券信用水平的影響。
怎麼看待基金公司的債基頻繁踩雷違約債券？南方基金董事總經理、聯席首席投資官孫魯閩表示，隨著經濟轉型升級，展望未來債券違約概率或會繼續提升，公募基金在債券投資方面，信評工作更加艱巨。
「而債券違約常態化背景下，基金投資會強化信用債投資風險排查，做好信評工作。公募基金應該對於風險高度敬畏，不能通過信用下沉來獲取債券更高的收益。」 孫魯閩表示。