萬達電影完成30億元定增 高毅資產認購16億元躋身第三大股東

2020-12-16 中證網

  中證網訊(記者 於蒙蒙)11月9日晚,萬達電影(002739)發布《非公開發行A股股票發行情況報告書及上市公告書》,宣布此次非公開發行股份數量1.96億股,發行價格14.94元/股,募集資金總額約30億元,成為今年以來影視行業首家率先完成定增的公司,也是A股影視行業史上融資規模最大的一單。

  明星私募高毅資產領投

  萬達電影此次定增獲得明星私募高毅資產16億元領投。發行完成後,高毅資產將躋身成為公司第三大股東,持股比例4.71%。高毅資產作為業內知名的百億級私募,不僅總體收益表現穩定,尤其以價值投資見長,此次大手筆領投萬達電影,足見對公司長期發展前景的信心。

  除高毅資產之外,此次定增還吸引了知名國際投行瑞士銀行(UBS AG),以及頭部券商中信證券,大型公募基金包括財通基金、興證全球、華安基金和超級牛散徐茂根等的共同參與,可謂陣容強大。

  各路機構著眼長遠

  儘管電影行業,尤其是院線行業今年以來受疫情衝擊尤為嚴重,萬達電影截至前三季度虧損20億元,但擁有「平臺+內容」全產業鏈優勢的萬達電影仍是少有的優秀標的。

  隨著全國影院的復工復產,萬達電影也在儘快走出低谷。其第三季度經營和業績指標在復工復產後改善,單季度虧損幅度已較前兩個季度環比收窄六成;市場份額疫情下更是不降反升,從去年同期的13%躍升至15%,達到近年來最高水平,也在前十大影投公司中增幅最快。

  此外,萬達電影手握超級IP電影《唐人街探案3》以及超40部體量的電影、電視劇及網劇項目將於2020年-2021年集中釋放,豐厚的內容儲備有望帶來更大的業績增量空間。

  30億補血意義重大

  值得注意的是,萬達電影是今年以來影視行業首家率先完成定增的公司,30億元的融資額也是A股影視公司有史以來融資規模最大的一單,也在今年已完成發行的200多單定增中位居前列。募集資金到位後,將大大增加公司的資本實力。

  萬達電影指出,財務層面,此次定增完成後公司總資產和淨資產均有所增加,資產負債率指標將有所改善,資金實力進一步得到提升,整體抗風險能力有所增強,財務結構進一步優化,滿足公司的流動資金需求,有利於提升公司短期資產抵禦風險的能力,為後續發展提供有利保障。

  業務層面,萬達電影未來將通過新建影院項目提升影院票房收入,提高賣品、衍生品銷量,並進一步擴大會員規模。同時,公司可利用全面覆蓋電影全產業鏈的優勢,充分發揮既有龐大院線終端、會員體系的顯著優勢和娛樂生態圈內的協同效應,增強電影、電視劇的投資、製作和發行業務,持續打造泛娛樂平臺型公司,提升綜合競爭實力和可持續發展能力,為公司經營業績的進一步提升提供保證。

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