本文簡要介紹了多用途預付卡的定義，分析了目前我國多用途預付卡機構發展遇到的瓶頸，並從監管制度、轉型升級等方面提出對策。
預付卡的概述
預付卡的概念。預付卡是指發卡機構以盈利為目的，通過特定載體和形式發行的，可在特定機構購買商品或服務的預付憑證。
預付卡的分類。預付卡按介質不同分為以磁條卡、晶片卡、代金券、提貨券等為載體的實體卡和以二維碼、簡訊兌換碼、電子卡等為載體的虛擬卡；按使用範圍不同可分為單用途預付卡和多用途預付卡。
單用途商業預付卡。發卡主體為從事零售業、住宿和餐飲業、居民服務業的企業法人。商務部公布的《單用途多用途預付卡管理辦法》定義的單用途商業預付卡，是由規定行業範圍內的企業發行的，僅限於在本企業、本企業自有經營場所、本企業所屬集團，或同一品牌特許經營體系內兌付貨物或服務的預付憑證。單用途預付卡由商務部門監管，發卡主體向各級商務部門備案。
多用途預付卡。發卡主體為取得《支付業務許可證》、獲準辦理「預付卡發行與受理」業務的支付機構。《支付機構預付卡業務管理辦法》定義的預付卡，是指發卡機構以特定載體和形式發行的、可在發卡機構之外購買商品或服務的預付價值。近年來，中國人民銀行通過頒布《非金融機構支付服務管理辦法》《支付機構預付卡業務管理辦法》《中國人民銀行辦公廳關於支付機構客戶備付金全部集中交存有關事宜的通知》等制度，對支付機構預付卡的發行與受理進行了規範。
多用途預付卡機構發展遇到瓶頸
稅收政策監管加強導致多用途預付卡銷售銳減。2016年8月，國稅總局下發的《關於營改增試點若干徵管問題的公告》中規定，支付機構銷售多用途卡取得等值人民幣資金，或者接受多用途卡持卡人充值取得充值資金的,應向購卡人、充值人開具內容為「預付卡銷售和充值」的增值稅普通發票，不得開具增值稅專用發票。持卡人使用多用途卡，向與支付機構籤署合作協議的特約商戶購買貨物或服務，特約商戶不得向持卡人開具增值稅發票。「營改增」前，業內多數支付機構在銷售多用途預付卡開具發票時，根據購卡方需求虛開發票，購卡方可以據此計入相關成本費用，並在所得稅前扣除。「營改增」後，無論是購卡環節還是消費環節，購卡方都無法利用政策漏洞避稅漏稅，這樣就額外增加了其稅收成本，購卡方自然會減少預付卡的購買，直接導致多用途預付卡發卡規模大幅縮減。
備付金利息收入減少導致支付機構利潤銳減。預付卡具有「預付」的特徵，儲值環節和消費環節二者之間會有一個時間差，直接導致資金沉澱現象，支付機構帳戶上通常有數額龐大的客戶備付金，備付金的存款利息收入是支付機構重要的盈利來源之一。根據《關於支付機構客戶備付金全部集中交存有關事宜的通知》及《中國人民銀行支付結算司關於支付機構撤銷人民幣客戶備付金帳戶有關工作的通知》要求，支付機構客戶備付金已於2019年1月14日實現100%集中交存至支付機構在人民銀行開立的備付金集中存管帳戶，並按相關規定撤銷其在商業銀行開立的備付金帳戶。備付金集中存管制度的施行，直接阻斷了備付金利息收益之路，支付機構盈利能力受到重大影響。
單用途預付卡線上發卡業務迅猛發展，對多用途預付卡產生顯著替代效應。隨著電子商務和行動支付的普及，線上購買預付卡的需求增加，各電商平臺、商家積極創新支付方式，搭乘行動支付順風車，通過充值即贈、消費返現、贈送會員卡等各種促銷手段擴大市場佔有份額。如蘇寧易購在其平臺上推出實體卡、電子卡以及蘇寧聯名卡，綁卡後支持平臺自營產品網上購物和蘇寧實體門店購物；肯德基等商家紛紛推出線上購券線下核券的卡券類產品。單用途預付卡的靈活性促使單用途預付卡線上發卡業務迅猛發展，間接搶佔了部分多用途預付卡的市場。
現行監管制度對多用途預付卡機構發展形成很大制約。《支付機構預付卡業務管理辦法》對多用途預付卡發行、充值以及受理作出以下規定：發卡機構通過實體網點銷售發行預付卡；預付卡只能通過現金、銀行轉帳及持卡人在本發卡機構開立的實名網絡支付帳戶三種方式進行充值；預付卡不得用於除公用事業繳費、本發卡機構拓展的實體特約商戶的網絡商店以及本發卡機構開立的實名網絡支付帳戶充值之外的網絡支付業務。現行監管制度對多用途預付卡實體發卡網點、充值方式及受理場景的限制使得多用途預付卡機構無法採取靈活的經營方式，不能適應市場的發展；相反，一些無證機構卻利用政策漏洞大打「擦邊球」。實踐中，發現一些未取得《支付業務許可證》的電商平臺為客戶開立虛擬帳戶，該虛擬帳戶不僅支持銀行轉帳方式充值，而且支付帳戶充值，客戶充值後可以在電商平臺入駐商戶進行消費，其業務實質為線上發行與受理多用途預付卡。但是，現行監管制度未將線上發行與受理多用途預付卡納入監管，部分無證電商平臺無視規則，其不記名預付卡單張大多金額上限設為5000元，甚至支持電商平臺股東的單用途預付卡充值，間接的將單用途預付卡轉化為多用途預付卡，嚴重擾亂支付市場有序發展。
應對措施
建議中國人民銀行修訂完善監管制度，助力多用途預付卡機構轉型升級。隨著電子商務的蓬勃發展，線上銷售多用途預付卡的需求增加，應正視其存在的合理性。建議中國人民銀行按照同質監管、實質重於形式的原則確定業務實質，儘快修訂完善《支付機構預付卡業務管理辦法》，取消對多用途預付卡發卡網點、充值方式、受理場景的限制，將無證機構線上發行與受理多用途預付卡納入監管，確保資金安全；同時，給予持牌多用途預付卡機構政策支持，幫助其重新構建新的運作模式，實現行業的轉型升級。多用途預付卡機構可以藉助人臉識別等技術遠程識別客戶身份，完成非面對面空中發卡，降低通過網點發卡投入大量的人力、物力成本；同時，可以嘗試取消對預付卡充值方式的限制，支持支付帳戶充值，助力機構創新支付方式，搭乘行動支付的快車，發展多用途預付卡市場。
鼓勵多用途預付卡機構創新營銷理念，整合線上線下資源，積極適應新形勢，應對冷市場。鼓勵多用途預付卡機構拓展電子商務，延伸電商領域服務。多用途預付卡機構可以建立移動端微網站、微信公眾平臺或App，引導實體商戶入駐網站或平臺，通過網際網路和移動端應用提供的基礎服務來引導客戶，培養客戶使用習慣，促進預付卡的廣泛應用；同時，幫助商戶導入客流，增加收入。
開發後臺管理系統，以專業化精細化服務推動商戶拓展。多用途預付卡機構可以根據商戶個性化需求，開發後臺管理系統、智能終端等，為其提供存貨管理、成本管理、會員管理等一系列增值業務，實現商戶端服務的專業化和精細化，從而爭取到更高的手續費或更大的商業折扣，獲得更好收益。實踐中，轄內某多用途預付卡機構開發商戶收銀系統，並將受理集成到商戶收銀系統中，通過減免商戶結算手續費、免收商戶POS機押金、免費提供P0S機數據卡等措施積極推動縣域傳統銷售商戶與商戶收銀系統的對接工作，為特約商戶提供配貨、倉儲、物流、結算的等綜合服務，解決日用品下鄉的最後一公裡問題。依託商戶收銀系統的渠道監控、便捷服務、自助收銀等功能，一方面可以使村級網點的經營者低成本通過線上與更多的供貨商進行對接，拓寬進貨渠道，全程把控貨物品質；另一方面可以為持卡人提供更好的客戶體驗和更高的服務價值，滿足了客戶日益多樣化的需求，帶動了農村消費升級，同時也提高了商戶的交易量及收益。
基於客戶維度的大數據分析細分C端市場，進一步增加客戶黏性。支付產品具有「留痕」的特質，為後期進行數據分析和深度挖掘提供基礎支撐。多用途預付卡機構可以依託累積的數據，通過大數據建模，分析客戶行為習慣、消費偏好等，快速定位自身優質客戶，實現C端市場的專業化和精細化，及時調整發展戰略，不斷優化創新業務品種。同時，利用大數據分析為客戶定製專屬營銷計劃，刺激客戶不斷充值和使用，提高商戶結算手續費收入在總收入中的佔比，進一步促進多用途預付卡行業的可持續發展。
（本文作者供職於中國人民銀行太原中心支行）