TO BE OR NOT TO BE，五年前，小米麵臨抉擇。
商業世界裡，可像可口可樂般從一而終，在垂直品類裡深耕數十年，直至成為無以超越的王者。或是像通用電氣一樣，在跨界行業裡強者愈強，業務遍布電子、能源、運輸、航空航天、醫療、金融服務，打通高價值全產業鏈，構築無以複製的產業帝國。
這是策略的選擇，更是時代的選擇。
引子
2020年5月30日，重慶江北區，小米消費金融公司正式掛牌營業。
就在前一天，5月29日，重慶銀保監局披露小米消金獲批開業的消息，時間緊湊，安排周詳，似乎小米集團已做好準備，加持產業光環和後起優勢，衝刺進軍消費金融戰場。
技術角度看，無論從獲客方式、風控模型，或是產品設計，小米與螞蟻金服、京東數科、度小滿金融等網際網路消費金融巨頭相比，有定位不同，卻無本質差異。
十年磨一劍，一招試鋒芒。依託多年交織、圍繞手機、智能硬體和智能物聯網AIoT，小米已經建成全球最大的規模的消費智能物聯網平臺。截至2020年3月31日，小米智能物聯接入設備達2.52億臺（不含手機及筆記本），全球手機MIUI月活躍用戶達3.3億，中國大陸地區手機MIUI月活躍用戶為1.11億。
對消費金融場景而言，小米鑄劍，是為雙股。一劍為線上，一劍為線下。
除了自建線上商城，在天貓、京東等電商平臺延伸生態，小米的手機、電腦、電視及其他智能硬體在線下提供更舒適的產品體驗。截至3月31日，小米已在全國布局1800+線下體驗店，520+售後網點。
雷軍曾說：站在風口上，豬也可以飛起來。
追求極致之外，他還善於藉助資本的力量，步步為營地打造小米生態的風口。截至2019年9月，小米對外投資212起，約254億人民幣，投資涵蓋硬體、文娛傳媒、企業服務、遊戲、金融、本地生活、交通運輸、電子商務等17個領域。
伴隨著中國經濟的轉型，大消費成為拉動經濟增長的新動力。城市化的加速演進，中產圈層的極速擴張，促動消費升級、拉升品質追求。
無論是天賜良機，亦或是水到渠成，消費金融牌照成為小米刺穿行業的一把利劍。劍已開刃，必有斬獲。
時機·布局
2010年4月，小米公司正式成立。
2011年8月，小米手機1發布，小米社區上線。
2012年8月，完成2.16億美元融資，估值40億美元。
2014年12月，入股美的，12.66億持有1.29%股份。
2015年2月，手機MIUI全球用戶突破1億。
2015年5月，網際網路金融產品「小米活期寶」上線。
2015年6月，設立重慶小米小額貸款有限公司。
2016年3月，設立北京小米保險經紀公司，持股49%。
2016年8月，與中國銀行合作推出小米支付。
2016年12月，聯合新希望成立新網銀行，佔股29.5%。
2017年8月，設立重慶小米商業保理。
2018年7月，小米集團在香港交易所主板上市。
2019年5月，與尚乘集團合作獲批香港虛擬銀行牌照。
2020年5月，重慶小米消費金融公司營業。
回到前序，明顯地看到2015年，手機MIUI用戶突破1億後，小米目標瞄向金融板塊。
客戶基礎決定業務架構，網際網路、性價比、年輕化、中低收入等標籤形象勾勒出前期小米用戶群的典型畫像。小米生態中的產品線，無論是硬體如手機、電視，智能設備如平衡車、手環，還是網際網路服務，且無論線上線下，都完美耦合了現代零售金融的追逐標的。
持有萬億體量的適配客群，再遇到網際網路金融工具的崛起，兩者恰似金風玉露，一相逢便迸發璀璨的煙火。由此，雷軍帶領下的小米，自然而然地踏上產業金融徵服之路。
隨著消費金融牌照收入囊中，小米金融生態布局完成閉環，實現主業+金融自給自足的基本目標。
一路走來，小米消金並非像招商、平安等金融巨無霸一樣順風順水，而是隨著主業的發展波折，金融業務遭遇諸多頓挫。在2016年主業持續回暖，重攬榮耀時，金融板塊逢山開路、遇水搭橋，茁壯成長至今。
小米法則講求：專注、極致、口碑、快。在金融布局的頂層設計上，似乎也遵循類似的法則。2018年5月，在向港交所遞交的上市招股說明書中，小米意在將整體金融業務全部劃歸小米金融，然後拆分出去獨立運營。
2020年，即使香港暴亂、全球疫情來襲，依然無法羈絆小米金融向前衝刺的步伐。3月31日，香港天星銀行開始試營業。5月30日，重慶小米消金正式營業。可能，這就是網際網路基因賦予小米的追求極致、一往無前的強大行動力。
消金·剖析
監管趨嚴、本源回歸、P2P出清、利率下行、操作合規、存量時代。實質上，穿越周期，小米早就滲透進了消費金融行業。
放款端，在2018年，小米就形成以支付為核心，圍繞消費信貸、理財和網際網路保險的金融架構，且累計放款約500億。
資產端，自2016年10月，發行首單個人消費貸ABS，小米小貸已成功發行13期消費貸ABS產品，共計募資超111億元。
持有消費金融牌照，只是在當前業務需要和監管形勢下的順勢為之。
天下之事，未嘗不敗於專而成於共。專則隘，隘則睽，睽則窮；共則博，博則通，通則成。-- 北宋·司馬光
除了依靠強大的小米生態閉環，本次來襲，小米與強者同行，結盟資產規模破萬億、A+H雙上市、中國最大的農商行-- 重慶農商行。快準狠的網際網路基因與穩重強銀行基因滲透、內化，可以預計的是小米消費金融一誕生，便秉承了資金、資產端多數消費金融公司無以比擬的絕對優勢。
金無足赤，網際網路基因還有一個特點就是先做大規模、做高估值、再收割利潤，這似乎與金融行業相對穩健的業態有些矛盾。略尷尬的事實是 2018年小米分拆金融板塊的行動一直在動，一直在變。
2019年小米內部組織架構調整不斷，先後註銷了珠海小米小貸和珠海小米金融科技公司，且可得到的年報中，顯示小米金融2018年並未盈利。2019年小米集團年報並未提及小米金融盈利情況。
毫無疑問的是，完整的小米生態、海量的基礎客群、強大的銀行夥伴、優秀的創業基因，都是小米金融未來在消費金融領域縱橫捭闔、攻城略地的鋒銳兵器。
但未曾可知的是，小米在金融發展策略選擇上，在金融牌照基本布局完整的情況下，是否還會採用激進的網際網路思路，是否能協同集團與板塊的可持續發展，是否能平衡股東之間的戰略利益，是否能適應銀保監金融監管的發展模式。
一切如小米的口號：未來可期，永遠相信美好的事情即將發生。
後記·感悟
時代洪流，不可阻擋。降維攻擊，轉瞬之間。
小米持有消金牌照，快速進軍消金市場，並不令人驚訝。同樣，如果未來百度、螞蟻、騰訊、京東、頭條、美團、滴滴都持有拿到消金牌照，也是金融市場化的必然趨勢。
過去十年，是銀行系、外資系消金公司的十年。
未來十年，可能是網際網路消金公司的十年。
過去十年，資本導向，野蠻生長。
未來十年，客戶導向，價值發展。
弱肉強食，商業戰場的叢林法則依舊殘酷。2020年，銀行擠兌、被接管的事情已有發生，預測未來消金如果無法適應業務的快速變化，滿足客戶的價值需要，被吊銷牌照或者破產的事情並非天方夜譚。
小米、平安和其他互金消金持牌入局，如果傳統銀行系、外資消金還無法構建核心競爭力，包括獲客渠道、核心風控和穩定資金源。正常情況下，網際網路消金首先會像鯰魚般刺激傳統消金，然後會像鯨魚般擠壓傳統消金，最後會像鯊魚般獵殺傳統消金。
幸運的是，消費金融行業縱然變化迅速，但畢竟是金融行業，永遠都有周期規律和經驗可循。渠道、產品、理念可求快，但風控的基礎邏輯不可絕對求快。所以，留給市場玩家一定的時間去適應和調整。
這個時間是半年、一年還是兩年，未可知，但可以確定的是時間不會太長。
2013年12月，CCTV年度經濟人物頒獎現場，雷軍和董明珠曾有關於5年內營業額一較高下的十億賭約。
2019年4月，十億賭約以小米惜敗告終。但這五年間，小米應收增幅達6.6倍，利潤增幅為24.8倍。展現出驚人的創造力和適應力，同時改變了眾多行業。
改變還在持續，戰火已經燒至腳邊。
最後，借小米溫暖又滿懷理想的商業信念，與君共勉。
許商業以敦厚，許科技以溫暖，許大眾以幸福，我們的徵途是星辰大海，請和我們一起，永遠相信美好的事情即將發生。