天圓地方是陰陽學說的一種體現。陰陽學說乃其核心和精髓。陰陽學說，具有樸素的辯證法色彩，是古代漢族先哲們認識世界的思維方式，幾千年的社會實踐證明了它的正確性，「天圓地方」是這種學說的一種具體體現。
古人講「天時」，所謂天時者，是指從天而降的能量到來時，就是相應季節的開始。由於這種能量60年一輪迴（一個甲子），周而復始，如環無端，因此古人講「天圓」，用來描述時間的特點。同時古人講方位時，用「四面八方」來描述，也叫「地方」。「天圓地方」就是講時間和空間，也就是講宇宙的真實面目！體現了老祖宗智慧的時空觀念。
這其中還隱含一個中國漢族傳統文化的精華理論：萬事萬物都是從無到有，而且和天地間的能量變化有著密切的關係，所以古人講「天人合一」。
而天圓地方的本質來源，是源於先天八卦的演化中，所推演出的天地運行圖，由道家修行者陳摶老祖傳出。
天圓地方圖
天圓地方圖，其中外部環繞的卦象，代表天的運轉規律，而中間方形排列的卦象，則代表地的運轉規律。其中，天是主，地是次，天為陽，地為陰。兩者相互感應，生成了天地萬物，其中人又正好是天地的精華物質所構成，因此被視為天地萬物之靈，能夠感通萬物，最靈者也。
天圓地方本質上是《易經》陰陽體系中對天地生成及其運行的解讀，而《易經》為百經之首，國學之源，其思想體系認為萬事萬物都是按照陰陽五行演化而來，因此在古代的各門學科中，都有陰陽五行的思想體系在其中。
道家認為：「天圓」心性上要圓融才能通達；「地方」命事上要嚴謹條例；
中國傳統的建築，更是講究天圓地方。明清時期在北京修建的天壇和地壇就是遵循天圓地方原則修建的。 天壇是圓形，圓丘的層數、臺面的直徑、四周的欄板，都是單數，即陽數，以象徵天為陽。地壇是方形，四面臺階各八級，都是偶數，即陰數，以象徵地為陰。
普通百姓，常常在方形小院中修一個圓形水池，或者在兩院之間修一個圓形的月亮門，這些都是天圓地方的體現。而北方的「四合院」民宅，則是天圓地方學說的典型代表。