因未按照審慎經營原則、內部控制不完善、經營管理混亂三大違規，上海證監局責令愛建證券進行為期6個月的整改,整改期間暫停其資產管理業務
《投資時報》研究員 齊文健
隨著監管力度持續加碼，券商在資管業務方面的違規問題也逐漸暴露出來。
日前，上海證監局披露的《關於對愛建證券有限責任公司採取責令改正並暫停資產管理業務措施的決定》顯示，愛建證券因未按照審慎經營原則、內部控制不完善、經營管理混亂三大違規被責令進行6個月的整改，整改期間公司資產管理業務暫停。
值得注意的是，這已是愛建證券年內收到的第五張罰單，而資管業務成為違規「重災區」。
《投資時報》研究員注意到，愛建證券近年來的經營數據並不理想。中國證券業協會數據顯示，2017年、2018年、2019年，該公司營業收入分別為4.52億元、2.65億元、3.19億元，在98家公司中分別排第85名、第90名、第91名；淨利潤分別為2556萬元、-9513萬元、1107萬元，在98家公司的排名分別為第89名、第83名、第88名。
就處罰後整改計劃、業績不佳等問題，《投資時報》向愛建證券發送溝通函，但截至發稿未收到回復。
遭暫停資管業務6個月
據不完全統計，今年以來，因資管業務違規收到監管罰單的券商已超過10家，而愛建證券也是其中之一。
近日，上海證監局發布了一則關於愛建證券的責令改正的監管措施決定書。經查，愛建證券在業務開展過程中存在以下問題：一是未按照審慎經營原則，建立健全風險管理和內部控制制度，防範和控制風險；二是內部控制不完善，部分投資決策和管理缺乏審慎性，基金銷售過程中存在誤導性宣傳和違反投資者適當性規定等情況；三是經營管理混亂，內部職能分工執行不到位、人員管理失當。
上海證監局認為，上述情況違反了《證券公司監督管理條例》的相關規定，責令愛建證券進行為期6個月的整改，整改期間暫停公司資管業務。
事實上，這已是愛建證券年內收到第五章罰單。今年8月11日，該公司收到廈門證監局一紙罰單。管措施決定書顯示，經查，愛建證券廈門湖濱一裡證券營業部在2016年向某投資者銷售證券公司集合資產管理計劃過程中存在以下情況：第一，該投資者風險承受能力調查問卷填寫的學歷、投資經驗等內容與實際不符，其開立帳戶的風險測評結果與同日購買資管計劃的風險測評結果存較大差異，該營業部未及時予以關注和處理；第二，該筆業務主要辦理環節無法追溯具體經辦人員。
根據《證券公司客戶資產管理業務管理辦法》第五十七條和《證券公司監督管理條例》第七十條的規定，廈門證監局決定對其採取責令改正的監督管理措施。
5月19日，愛建證券在一天之內連收江蘇證監局開出的三張罰單，均與公司銷售「愛建證券愛迪新能源集合資產管理計劃」過程中的違規行為有關。
具體來看，愛建證券江蘇分公司和無錫清揚路營業部因在銷售「愛建證券愛迪新能源集合資產管理計劃」的過程中存在部分客戶在購買集合資產管理計劃前未籤署合同、風險揭示書、風險承受能力調查文件等違法違規行為被責令改正；愛建證券靖江漁婆南路證券營業部因員工在未與客戶籤署投資顧問服務協議和風險揭示書的情況下，通過微信群提供證券投資顧問服務，且在銷售「愛建證券愛迪新能源集合資產管理計劃」的過程中，存在未充分了解客戶，未謹慎評估投資人適當性兩項問題遭到責令改正。
經營業績排名靠後
愛建證券成立於200年，經過增資擴股及股權轉讓後，註冊資本為11億元，截至2019年末，該公司旗下已有8家分公司及39家營業部。
就股東背景而言，愛建證券三大股東分別為上海陸家嘴金融發展有限公司（600663.SH）、上海愛建集團股份有限公司（下稱愛建集團，600643.SH）、上海方達投資發展有限公司，持股比例分別為51.14%、40.45%、8.41%。儘管前兩大股東為上市公司，但愛建證券近年來的業績並沒有因此而亮眼。
根據中國證券業協會歷年公布的業績排名，2017年、2018年、2019年，該公司營業收入分別為4.52億元、2.65億元、3.19億元，在98家公司中排名分別為第85名、第90名、第91名；該公司淨利潤分別為2556萬元、-9513萬元、1107萬元，在98家公司的排名分別為第89名、第83名、第88名。
愛建集團（600643.SH）2020年半年報披露，愛建證券營業收入、淨利潤分別為1.63億元、2817.11萬元，較去年同期的1.9億元、2275.24萬元，分別增長-14.21%、23.82%，營業收入與淨利潤並不成正相關。
若從主營業務來看，愛建證券2019年年報顯示，該公司投資銀行業務和資管業務均有所下降。其投資銀行業務實現收益2176.51萬元，同比下降50.17%。收入主要來自債券承銷及財務顧問相關收入，去年IPO業務「顆粒無收」。該公司資管業務管理費和報表收益合計收入588.24萬元，同比上年縮水53.99%；資產管理業務受託資金162.7億元，較上年同比下降31.58%。
值得關注的是，愛建證券近年來的證券公司分類評級結果也不理想。其2017、2018年評級均為CC級，2019年回升至B級，而今年再次被定為CC級。
愛建證券年內罰單
數據來源：各證監局官網
（責任編輯：蔣檸潞）