...晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書

浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書

時間：2012年04月27日 06:00:02&nbsp中財網

　　聲明：本次股票發行後擬在創業板市場上市，該市場具有較高的投資風險。創業板公司具有業績不穩定、經營風險高、退市風險大等特點，投資者面臨較大的市場風險。投資者應充分了解創業板市場的投資風險及本公司所披露的風險因素，審慎作出投資決定。

　　1-1-2浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書發行概況發行股票類型：人民幣普通股（A股）

　　每股面值：人民幣1.00元發行股數：3,335萬股每股發行價格：33元/股發行後總股本：13,335萬股預計發行日期：2012年5月2日擬上市證券交易所：深圳證券交易所本次發行前股東所持股份的流通限制及自願鎖定股份的承諾1、公司控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉、股東何俊承諾：自發行人股票在證券交易所上市之日起三十六個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份；2、公司股東浙大創投、谷豐投資、李世倫、毛全林、朱亮、張俊、傅林堅、陶瑩、沈伯偉、牧小英、汪莉承諾：自發行人股票在證券交易所上市之日起十二個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份；3、擔任公司董事、高級管理人員的股東邱敏秀、曹建偉、李世倫、何俊、毛全林、朱亮、張俊、傅林堅承諾：在上述鎖定期屆滿後，在其擔任公司董事、監事或高級管理人員期間，每年轉讓的發行人股份數量不超過本人持有的發行人股份總數的25%；離職後六個月內不轉讓其持有的發行人股份；在發行人首次公開發行股票在證券交易所上市之日起六個月內申報離職的，自申報離職之日起十八個月內不轉讓本人持有的發行人股份；在發行人首次公開發行股票在證券交易所上市之日起第七個月至第十二個月之間申報離職的，自申報離職之日起十二個月內不轉讓本人持有的發行人股份。

　　保薦機構（主承銷商）

　　國信證券股份有限公司招股說明書籤署日期2012年3月2日1-1-3發行人聲明發行人及全體董事、監事、高級管理人員承諾招股說明書不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性、完整性承擔個別和連帶的法律責任。公司負責人和主管會計工作的負責人、會計機構負責人保證招股說明書中財務會計資料真實、完整。中國證監會、其他政府部門對本次發行所作的任何決定或意見，均不表明其對發行人股票的價值或投資者的收益作出實質性判斷或者保證。任何與之相反的聲明均屬虛假不實陳述。根據《證券法》的規定，股票依法發行後，發行人經營與收益的變化，由發行人自行負責，由此變化引致的投資風險，由投資者自行負責。

　　1-1-4重大事項提示一、股東關於股份鎖定的承諾1、公司控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉、股東何俊承諾：自發行人股票在證券交易所上市之日起三十六個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份；2、公司股東浙大創投、谷豐投資、李世倫、毛全林、朱亮、張俊、傅林堅、陶瑩、沈伯偉、牧小英、汪莉承諾：自發行人股票在證券交易所上市之日起十二個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份；3、擔任公司董事、高級管理人員的股東邱敏秀、曹建偉、李世倫、何俊、毛全林、朱亮、張俊、傅林堅承諾：在上述鎖定期屆滿後，在其擔任公司董事、監事或高級管理人員期間，每年轉讓的發行人股份數量不超過本人持有的發行人股份總數的25%；離職後六個月內不轉讓其持有的發行人股份；在發行人首次公開發行股票在證券交易所上市之日起六個月內申報離職的，自申報離職之日起十八個月內不轉讓本人持有的發行人股份；在發行人首次公開發行股票在證券交易所上市之日起第七個月至第十二個月之間申報離職的，自申報離職之日起十二個月內不轉讓本人持有的發行人股份。

　　二、滾存利潤分配方案截至2011年9月30日，公司滾存未分配利潤為282,208,210.65元。根據公司於2011年4月23日召開的2011年第一次臨時股東大會決議通過的《關於公司本次公開發行人民幣普通股股票前滾存利潤的分配政策的議案》，截至公司首次公開發行股票前的滾存利潤由公開發行後的新老股東按持股比例共享。

　　三、發行人上市後的股利分配政策、股東分紅回報規劃（一）本次發行上市後公司的利潤分配政策2011年11月22日，公司召開第一屆董事會第七次會議，審議通過了《關於修訂上市後適用的公司章程（草案）的議案》，並將該議案提請股東大會審議。

　　1-1-52011年12月9日，公司召開2011年第二次臨時股東大會審議通過了本次發行上市後適用的《公司章程（草案）》，有關股利分配的主要規定如下：1、公司利潤分配應重視對投資者的合理投資回報，保持連續性和穩定性，併兼顧公司持續經營能力，利潤分配不得超過累計可分配利潤的範圍。2、公司可以採取現金、股票或者現金與股票相結合的方式分配利潤。如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。董事會認為公司股票價格與公司股本規模不匹配時，可以在滿足上述現金股利分配之餘，提出發放股票股利利潤分配方案。公司董事會可以根據公司的資金需求狀況提議公司進行中期現金分配。重大投資計劃或重大現金支出指以下情形之一：（1）公司未來12個月內擬對外投資、收購資產或購買設備累計支出達到或超過公司最近一期經審計淨資產的50%，且超過5,000萬元；（2）公司未來12個月內擬對外投資、收購資產或購買設備累計支出達到或超過公司最近一期經審計總資產的30%。3、公司董事會結合具體經營狀況，充分考慮公司的盈利狀況、現金流狀況、發展階段及當期資金需求，並充分考慮和聽取股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願，制定年度或中期分紅方案，並經公司股東大會表決通過後實施。4、關於利潤分配政策的議案需經公司董事會審議後提交公司股東大會批准，獨立董事、外部監事（如有）應當對該議案發表獨立意見，股東大會審議該議案時，公司應當安排通過網絡投票系統等方式為公眾投資者參加股東大會提供便利。

　　5、公司可以根據生產經營情況、投資規劃和長期發展的需要以及外部經營環境，並結合股東（特別是公眾投資者）、獨立董事、外部監事（如有）的意見，制定或調整股東回報計劃。關於制定或調整股東回報計劃的議案需經公司董事會審議後提交公司股東大會批准，獨立董事、外部監事（如有）應當對該議案發表獨立意見，股東大會審議該議案時，公司應當安排通過網絡投票系統等方式為公眾投資者參加股東大會提供便利。但公司保證現行及未來的股東回報計劃不得違反以下原則：即如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利1-1-6潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。6、公司股東大會按照既定利潤分配政策對利潤分配方案作出決議後，公司董事會須在股東大會召開後二個月內完成股利（或股份）的派發事項。（二）本次發行上市後子公司的利潤分配政策2011年11月22日，公司召開第一屆董事會第七次會議，審議通過了《關於修訂上市後適用的公司章程（草案）的議案》，並將該議案提請股東大會審議。2011年12月9日，公司召開2011年第二次臨時股東大會審議通過的本次發行上市後適用的《公司章程（草案）》第一百五十五條中明確規定，公司應通過制訂、修改控股子公司的《公司章程》，控股子公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的50%，並確保公司有能力實施當年的現金分紅方案。在公司股東大會作出派發現金股利決議後1個月內，公司完成召開控股子公司股東會通過符合本章程及控股子公司章程規定的利潤分配決議並完成向公司派發現金股利的事項。在控股子公司建立、實行與公司一致的財務會計制度，確保公司利潤分配政策的有效實施。（三）股東分紅回報規劃為了進一步細化《公司章程（草案）》的股利分配條款，增加股利分配決策透明度和可操作性，明確公司本次發行上市後對新老股東的分紅回報，便於股東對公司經營和股利分配進行監督，公司於2011年11月22日召開第一屆董事會第七次會議，審議通過了《浙江晶盛機電股份有限公司股東分紅回報規劃（2011-2013）的議案》，並將該議案提交股東大會審議。公司2011年12月9日召開的2011年第二次臨時股東大會審議通過了《浙江晶盛機電股份有限公司股東分紅回報規劃（2011-2013）的議案》，具體內容如下：1、股東回報制定時考慮的因素公司著眼於長遠和可持續發展，綜合分析了經營發展實際及業務發展目標、股東的要求和意願、社會資金成本、外部融資環境等因素；充分考慮了目前及未來盈利規模、現金流狀況、發展所處階段、項目投資資金需求、銀行信貸及債權融資環境等情況；建立對投資者持續、穩定、科學的回報機制，保證股利分配政1-1-7策的連續性和穩定性。2、股東分紅回報規劃制定原則公司股東分紅回報規劃將充分考慮和聽取股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願，堅持以現金分紅為基本的分配原則，如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。董事會認為公司股票價格與公司股本規模不匹配時，可以在滿足上述現金股利分配之餘，提出發放股票股利利潤分配方案。公司董事會可以根據公司的資金需求狀況提議公司進行中期現金分配。3、股東分紅回報規劃相關決策機制和編制周期公司至少每三年重新審閱一次《股東分紅回報規劃》，根據股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願對對公司即時生效的股利分配政策作出適當、必要的修改，確定該期間的股東回報計劃。但公司保證調整後的股東回報計劃不得違反以下原則：即如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。公司董事會結合具體經營狀況，充分考慮公司的盈利狀況、現金流狀況、發展階段及當期資金需求，並充分考慮和聽取股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願，制定年度或中期分紅方案，並經公司股東大會表決通過後實施。4、2011-2013股東分紅回報計劃2011-2013年是公司實現跨越式發展的關鍵時期，公司將在保障自身快速成長的同時為股東提供足額投資回報。2011-2013年，公司在足額預留法定公積金、盈餘公積金以後，每年向股東現金分配股利不低於當年實現的可供分配利潤的20%。在確保足額現金股利分配的前提下，公司可以另行增加股票股利分配。公司在每個會計年度結束後，由公司董事會提出分紅議案，並交付股東大會通過網絡投票的形式進行表決。公司接受股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）對公司分紅的建議和監督。

　　關於公司利潤分配政策及股東未來分紅回報規劃的具體內容，請參見本招股說明書"第十節財務會計信息與管理層分析"相關內容。

　　1-1-8四、本公司特別提醒投資者注意"風險因素"中的下列風險（一）行業波動風險本公司是國內技術領先的晶體矽生長設備供應商，產品主要服務於太陽能光伏產業，部分產品應用於半導體集成電路產業，2008年、2009年、2010年、2011年1-9月公司產品用於半導體行業的銷售收入分別為0萬元、3,521.01萬元、2,235.05萬元、917.95萬元，佔各年期營業收入的比例分別為0%、19.39%、5.88%、1.53%。本公司所屬的晶體矽生長設備行業屬於太陽能光伏行業的上遊行業，其波動幅度較太陽能光伏行業小，波動期間也較太陽能光伏行業滯後；同時，本公司的主要客戶為太陽能光伏產業的大中型企業，抗風險能力較強，因此本公司受太陽能光伏行業波動的影響較小。2008年全球金融危機爆發之前，經濟景氣度較高，太陽能光伏產業作為新興產業發展速度較快。2008年下半年至2009年上半年期間，受全球金融危機的影響，太陽能光伏產業發展速度減緩，2009年太陽能光伏企業普遍出現業績下滑或虧損的現象，進而影響了晶體矽生長設備的市場需求。本公司2009年度實現營業收入18,157.29萬元，較2008年的17,621.53萬元僅增長3.04%；實現營業利潤5,777.50萬元，較2008年的6,986.43萬元下降17.30%。2009年下半年以來，全球經濟景氣度回升，太陽能光伏產業隨之迅速復甦，太陽能光伏電池的市場需求重新呈現快速增長的勢頭，從而拉動晶體矽生長設備的市場需求快速增長。2009年下半年以來，公司訂單和生產規模快速增長，2010年實現營業收入37,982.62萬元、營業利潤15,481.54萬元，較2009年分別增長了109.19%、167.96%。受個別國家光伏發電補貼政策調整以及歐洲國家債務危機等因素的影響，2011年全球太陽能光伏產業出現再次波動。由於行業傳導滯後以及大中型優質客戶抗風險能力較強，公司2011年1-9月經營業績仍保持快速增長，尚未受到2011年太陽能光伏產業波動的影響，實現營業收入、營業利潤分別為59,902.10萬元、22,805.05萬元，分別達到2010年度營業收入、營業利潤的157.71%、147.30%。

　　如果2011年以來的本輪波動導致太陽能光伏產業下遊需求持續低迷或增長速度大幅降低，本公司的經營業績將受到不利影響。公司將加強單晶矽生長爐在1-1-9半導體行業的銷售、加快推出藍寶石晶體爐、區熔矽單晶爐產品、加強晶體矽生長爐技術改造升級業務，為公司增加新的收入來源和利潤增長點，從而降低太陽能光伏產業波動對公司經營業績帶來的影響。

　　（二）產業政策及貿易政策風險雖然太陽能光伏發電產業的相關技術取得了長足的進步，光伏發電成本不斷下降，但由於光伏發電現階段的發電成本和上網電價仍高於常規能源，太陽能光伏產業對政府的扶持政策仍存在較大的依賴。自20世紀90年代以來，德國、美國、日本、西班牙等歐美發達國家政府陸續出臺了一系列促進太陽能光伏產業發展的扶持政策，為行業的發展注入了動力。德國、西班牙等傳統光伏發電應用大國由於補貼政策制定、實施較早，補貼比例較高，隨著其光伏發電市場和投資環境的逐步成熟，其補貼比例將有所下調。但調整後的補貼政策仍能使投資商獲得一個長期較為穩定和合理的回報率，以促進並保障行業的理性發展。與此同時，中國、印度等其他世界各國都已開始執行或積極準備出臺各種優惠、鼓勵政策，這些新興光伏發電市場需求量的逐步釋放將為全球光伏發電行業增長帶來新的動力。但如果主要光伏發電市場的政府扶持政策發生不利變化，或者對我國太陽能光伏產品實施關稅或非關稅壁壘等貿易保護政策，國內太陽能光伏產業將受到較大影響，進而影響本公司產品的市場需求。

　　（三）客戶集中度較高的風險近年來，全球太陽能光伏產業發展迅速，大型太陽能光伏企業普遍採用規模快速擴張的策略，為晶體矽生長設備行業帶來了較多的大額訂單需求。本公司作為行業內技術領先的設備供應商，目標客戶主要定位於太陽能光伏產業的大型知名企業，這些大型客戶的快速擴張，為公司帶來了較多的大額訂單需求。另一方面，公司設立時間較短，受到廠區建設和產能擴張的限制，2010年以來產能難以滿足訂單快速增長的需求，為提高生產、發貨、安裝、調試和售後服務等環節的效率，公司採取了優先滿足大客戶、大訂單需求的銷售策略，放棄了部分中小客戶、中小訂單。此外，2008年下半年至2009年期間，金融危機對太陽能光伏產業發展的影響較大，客戶資金偏緊，為控制銷售回款風險，也促使本公司採取了向抗風險能力強的大客戶傾斜的銷售策略。

　　1-1-10上述因素導致公司近三年及一期對前五名客戶的銷售額佔同期營業收入的比例較高，分別為97.97%、87.95%、65.77%和56.15%。同時，由於本公司產品屬於專用設備，其需求直接受到下遊客戶擴張計劃和擴張節奏的影響，單一客戶在開始新一輪的大規模設備投資前，一般需要一定時間消化前一輪擴張的產能，單一客戶連年大規模採購本公司產品的可能性較小，從而使得公司報告期內各期的前五名客戶存在較大的變化。若太陽能光伏產業發展速度減緩，下遊光伏企業擴張速度減慢，可能導致公司產品大額訂單減少，本公司的經營業績可能會受到一定的影響。（四）訂單履行風險截至2011年9月末，公司擁有的未確認收入的合同訂單總額為139,568萬元，已收款金額為59,185.62萬元，目前合同發貨、安裝、調試、驗收、收款履行情況正常，不存在取消合同的情況。其中，已發貨對應的合同金額為84,391萬元（佔比為60.47%），未發貨金額55,177萬元（佔比為39.53%）。在未發貨的55,177萬元訂單中，由於尚未到達交貨期，公司正在進行生產的訂單金額為5,700萬元；由於客戶廠房及配套建設未完成，需在2012年3-4月交貨的訂單為13,826萬元；由於客戶要求進行產品工藝和技術升級，公司尚未完成生產的訂單為26,755萬元；其餘8,896萬元合同由於行業波動客戶要求延期交貨，金額佔比較小。目前，公司正在積極備貨，根據客戶的交貨需求及時完成交貨。若太陽能光伏行業發生大幅波動或客戶經營不善等其他原因，公司部分客戶出現取消訂單或不斷提出延期交貨等不利情形，公司的經營業績可能會受到一定的影響。請投資者仔細閱讀本招股說明書中"風險因素"章節全文，並特別關註上述風險。

　　第一節釋義

　　本招股說明書中，除非文意另有所指，下列簡稱和術語具有如下含義：

　　一、一般術語釋義晶盛機電、發行人、本公司、公司指浙江晶盛機電股份有限公司晶盛有限、有限公司指本公司前身上虞晶盛機電工程有限公司慧翔電液指杭州慧翔電液技術開發有限公司，發行人全資子公司晶信機電指上虞晶信機電科技有限公司，發行人全資子公司晶鴻機械指上虞晶鴻機械製造有限公司，發行人全資子公司金輪公司指上虞金輪投資管理諮詢有限公司，更名前稱上虞市金輪機電工程有限公司、上虞市金輪管件有限責任公司，發行人控股股東浙大創投指浙江大學創業投資有限公司，發行人股東谷豐投資指浙江谷豐投資管理有限公司，發行人股東明澤公司指Bright Charm Group Limited（譯為香港明澤國際有限公司），晶盛有限原外資股東，於2010年9月轉讓其所持有的全部晶盛有限股權金躍公司指Gold Forward Holdings Limited（譯為香港金躍集團有限公司），晶盛有限原外資股東，於2010年9月轉讓其所持有的全部晶盛有限股權慧翔機電指杭州慧翔機電控制工程有限公司宇控機電指杭州宇控機電工程有限公司銀漢管件指上虞市銀漢管件有限公司飛翔機電指上虞市飛翔機電設備有限公司中國證監會指中國證券監督管理委員會國家發改委指中華人民共和國國家發展和改革委員會工信部指中華人民共和國工業和信息化部財政部指中華人民共和國財政部紹興市工商局指紹興市工商行政管理局浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-16上虞市工商局指上虞市工商行政管理局國信證券、保薦人、保薦機構、主承銷商指國信證券股份有限公司國浩律師事務所、發行人律師指國浩律師集團（杭州）事務所天健會計師事務所、申報會計師指天健會計師事務所（特殊普通合夥）

　　資產評估機構指坤元資產評估有限公司《公司法》指《中華人民共和國公司法》《證券法》指《中華人民共和國證券法》《公司章程》指《浙江晶盛機電股份有限公司章程》報告期指2008年1月1日至2011年9月30日報告期各期、近三年及一期指2008年、2009年、2010年及2011年1-9月報告期各期末指2008年12月31日、2009年12月31日、2010年12月31日及2011年9月30日元指人民幣元說明：本招股說明書中可能存在個別數據加總後與相關匯總數據存在尾差，係數據計算時四捨五入造成。

　　二、專業術語釋義太陽能指太陽內部連續不斷的核聚變反應過程產生的能量，狹義上僅限於太陽輻射能的光熱、光電和光化學的直接轉換。

　　光伏效應指物體由於吸收光子而產生電動勢的現象，是當物體受光照時，物體內的電荷分布狀態發生變化而產生電動勢和電流的一種效應，全稱為光生伏打效應。

　　冶金矽指由矽礦石提煉所得的金屬矽材料，通常矽純度為98.5%～99.5%，比太陽能級矽低2～3數量級，同時還含有濃度不等的Ti、Al、Pb等幾十種金屬雜質。

　　多晶矽原料指單質矽的一種形態，是生產單晶矽棒、多晶矽錠的直接原料，英文名稱Poly Silicon。

　　單晶矽指矽（Si）的單晶體，也稱矽單晶，是以高純度多晶矽為浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-17原料，在單晶矽生長爐中熔化後生長而成的具有基本完整點陣結構的半導體材料，可用於製造半導體器件、太陽能電池等。

　　單晶矽棒指多晶矽原料熔化後，用直拉法或區熔法從熔體中生長出的棒狀單晶矽。

　　多晶矽錠指多晶矽原料熔化後，用定向凝固法生長出的錠狀多晶矽。

　　矽片指由單晶矽棒或多晶矽錠切割成的形狀規則的薄片，主要用於製造半導體器件和太陽能光伏電池。

　　直拉法（CZ法）

　　指晶體生長的一種方法，用來獲取半導體（如矽、鍺、砷化鎵）、金屬（鈀、鉑、銀、金）、鹽，或者是合成寶石的單晶。也稱柴氏法，由波蘭科學家切克勞斯基於1916年研究金屬的結晶速率時發明的。

　　區熔法（FZ法）

　　指垂直懸浮區熔法。將一段棒狀材料（如半導體材料、金屬等）垂直固定，用高頻感應等方法加熱使其一段區域熔化，熔體靠表面張力支撐懸浮。豎直移動棒狀材料或加熱器，使熔區移動，在熔區移動過的區域材料冷卻而生成為單晶體。通過區熔法，可以獲取高純度的單晶。

　　矽單晶區熔爐指一種高純單晶矽棒生長設備，用於懸浮區熔提純與單晶生長。

　　單晶矽生長爐指在真空狀態和惰性氣體保護下，通過石墨電阻加熱器將多晶矽原料加熱熔化，然後用直拉法生長單晶的設備，簡稱"單晶矽生長爐"、"單晶生長爐"或"單晶爐"。

　　多晶矽鑄錠爐指在真空狀態和惰性氣體保護下，通過石墨電阻加熱器將多晶矽原料加熱熔化，然後在受嚴格控制的溫度場中用定向凝固法生長多晶矽錠的設備。

　　晶體矽生長設備指單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐、矽單晶區熔爐等。

　　熱場指用於提供熱傳導及絕緣的所有部件的總稱，由加熱及保溫材料構成，對爐內原料進行加熱及保溫的載體，是晶體生長設備的核心部件。

　　TDR系列指國家機械行業標準《TDR系列直拉法單晶爐》（JB/T 10439-2004）規定的單晶爐系列的名稱。

　　CCD指Charge Coupled Device，即電荷藕合器件，是一種圖像浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-18傳感器。它由高感光度的半導體材料製成，能把光線轉變成電荷，然後通過模數轉換器晶片將電信號轉換成數位訊號，數位訊號經過壓縮處理後儲存在存儲器上形成所採集的圖像。

　　PLC指Programmable Logic Controller，即可編程邏輯控制器，是一種數字運算操作的電子系統，是微機技術與傳統的繼電接觸控制技術相結合的產物，它採用了可編程序的存儲器，在其內部存儲執行邏輯運算，順序控制、定時、計算和算術運算等操作的指令，並通過數字式和模擬式的輸入輸出，控制各種類型的機械或生產過程。

　　HMI指Human Machine Interface，即人機接口，也稱人機界面，是連接工業控制設備，利用顯示屏顯示，通過輸入單元（如觸控螢幕、鍵盤、滑鼠等）寫入工作參數或輸入操作命令的人與機器信息交互的數字設備，由硬體和軟體兩部分組成。

　　IGBT指Insulated Gate Bipolar Transistor，即絕緣柵雙極型電晶體，是一種半導體開關功率器件，廣泛應用於各類電力電子設備中。

　　CUSP磁場指用於單晶矽生長爐晶體生長過程中氧含量控制的一種裝置，由一對電流相反的水平線圈及導磁材料構成，其磁力線在熔體液面上為橫向，在熔體內部為縱向，又稱"勾型磁場"。

　　UPS指Uninterruptible Power Supply，即不間斷電源，主要由主機、儲能部件組成，是能提供持續、穩定、不間斷電能供應的電氣設備。

　　極大規模集成電路指集成度超過100萬、線寬小於1μm的集成電路器件。

　　國家科技重大專項指一項國家科技工程，該工程系根據《國家中長期科學和技術發展規劃綱要（2006━2020年）》制定，旨在圍繞國家科技發展目標，篩選出若干重大戰略產品、關鍵共性技術或重大工程作為重大專項，通過集中資源進行攻關，實現科技發展的局部躍升帶動生產力的跨越發展，並填補國家戰略空白。

　　EPIA指European Photovoltaic Industry Association，即歐洲光伏工業協會。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-19SEMI指Semiconductor Equipment and Materials International，即國際半導體設備和材料協會。

　　Solarbuzz指一家全球知名的光伏產業諮詢機構。

　　iSuppli指一家全球知名的半導體產業諮詢機構。

　　KW、MW、GW指千瓦、兆瓦、吉瓦，1MW=1,000KW，1GW=1,000MW。

　　mm、μm、nm指毫米、微米、納米，1mm=1,000μm，1μm=1,000nm。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-20第二節概覽本概覽僅對招股說明書全文做扼要提示。投資者作出投資決策前，應認真閱讀招股說明書全文。

　　一、發行人簡介（一）設立情況本公司系由成立於2006年12月14日的上虞晶盛機電工程有限公司以整體變更方式設立的股份有限公司。2010年11月19日，晶盛有限通過股東會決議，以截至2010年10月31日經天健會計師事務所審計的淨資產138,281,437.73元為基數，按1:0.7232的比例折合股本10,000萬元，餘額38,281,437.73元計入資本公積，整體變更設立為股份有限公司。2010年12月14日，公司在紹興市工商局領取註冊號為330600400011495的《企業法人營業執照》，核准登記的企業名稱變更為浙江晶盛機電股份有限公司，註冊資本為10,000萬元。

　　（二）主營業務本公司是國內技術領先的晶體矽生長設備供應商，自設立以來專注於擁有自主品牌的晶體矽生長設備及其控制系統的研發、製造和銷售。

　　本公司的主要產品包括全自動單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐及單晶矽生長爐控制系統。其中，全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐主要用於生產太陽能光伏電池所需的單晶矽棒、多晶矽錠；單晶矽生長爐控制系統作為單晶矽生長爐的核心部件之一，由本公司全資子公司慧翔電液研發製造，包括半自動、準全自動、全自動三類，其中，單獨對外銷售的主要為半自動控制系統和準全自動控制系統，以滿足部分客戶單晶矽生長爐升級需要。此外，本公司研發生產的TDR80A-ZJS、TDR80B-ZJS、TDR120A-ZJS、TDR100B-ZJS等型號的全自動單晶矽生長爐可以用於生產均勻性更高、缺陷密度更低的單晶矽棒，滿足半導體行業客戶的需求，2008年、2009年、2010年、2011年1-9月公司產品用於半導體行業的銷售收入分別為0萬元、3,521.01萬元、2,235.05萬元、917.95萬元，佔各年期營業收入的比例分別為0%、19.39%、5.88%、1.53%。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-21本公司及全資子公司慧翔電液於2009年被評為高新技術企業，慧翔電液於2007年被認定為軟體企業。公司在晶體矽生長設備領域積累了豐富的應用經驗，擁有多項核心技術，同時亦承擔了多項國家、省部級重大科研項目，為我國晶體矽生長設備的技術提升和產業發展做出了重要貢獻。

　　（三）核心競爭優勢1、技術與研發優勢本公司自成立以來一直專注於晶體矽生長設備及其控制系統的技術研發，積累了豐富的行業應用經驗，通過持續的技術與產品創新，掌握了多項具備獨創性的核心工藝技術，積累了雄厚的技術研發實力。本公司和全資子公司慧翔電液均於2009年被評為高新技術企業，慧翔電液於2007年被評為軟體企業。2010年，本公司研製的"TDR*-ZJS型全自動晶體生長爐"系列產品被科技部等四部委評為"國家重點新產品"。本公司研發生產的TDR80A-ZJS、TDR80B-ZJS、TDR120A-ZJS、TDR100B-ZJS等型號的全自動單晶矽生長爐產品，不僅可以用於太陽能級單晶矽材料的製備，還可滿足在均勻性和缺陷密度等方面要求更高的半導體行業客戶需求，突破了國內高端晶體矽材料生長設備特別是大尺寸晶體矽材料生長設備長期被國外大型企業壟斷的產業格局，實現了進口替代。憑藉雄厚的研發實力，本公司承擔了多項國家、省部級重大科研課題，為我國晶體矽生長設備的技術提升和產業發展做出了重要貢獻。2、創新能力優勢本公司自成立以來，不斷進行技術和產品創新，豐富產品規格種類，推動先進晶體矽生長技術和設備的本土化發展進程，具有行業領先的創新能力優勢。首先，針對晶體矽生長過程涉及控制參數多、人工操作容易造成生長出的晶體材料質量和成品率不穩定等關鍵問題，公司研發團隊自創始之初就把實現單晶矽生長爐關鍵工藝流程的全自動控制作為攻堅目標，通過深入研究晶體矽生長過程的工藝細節，反覆進行試驗研究，將晶體矽生長過程中的主要環境參數和需要動態調整控制的工藝流程進行模型化分析，在此基礎上實現自動化控制，於2007年4月研發出國內首臺全自動單晶矽生長爐產品，當年實現批量銷售。

　　其次，針對公司產品主要服務於太陽能光伏產業的特點，公司近年來重點圍繞下遊晶體矽太陽能光伏材料行業的兩大核心需求--"提高太陽能光電轉換效浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-22率"、"降低太陽能發電產業鏈成本"--進行創新，不斷研究能夠大幅提升晶體生長設備的節能指標、生產效率與成品率的新技術和新工藝，包括節能熱場技術、水冷夾套技術、雙電源獨立控制技術、高效電源、連續投料裝置、晶體爐網絡管理系統等新技術，這些技術和產品創新，對提高晶體矽生長速度、質量，降低能耗、降低行業生產成本和推動行業發展具有關鍵的作用，同時也充分體現了公司的創新能力優勢。3、產品與服務優勢本公司是國內技術領先的晶體矽生長設備製造商，是能夠自主研製和批量生產全自動單晶矽生長爐系列設備的本土企業，與市場上其他非全自動單晶矽生長爐產品相比，公司生產的全自動單晶矽生長爐具有拉晶成品率高、晶體質量好、拉晶效率高、節能等突出優點，可以幫助客戶有效降低單晶矽的生產成本。與其他本土單晶矽生長設備供應商相比，本公司生產的單晶矽生長爐產品不僅可以滿足太陽能光伏產業客戶需求，還可以滿足大規模集成電路客戶需求，是國內最主要的集成電路單晶矽材料製備設備供應商。本公司生產的多晶矽鑄錠爐產品採用頂側分開獨立加熱的雙電源結構、採用可編程邏輯控制器（PLC）與人機互動界面（HMI）結合的控制結構、遠程監控與現場控制結合的網絡生產管理系統，提高了多晶矽錠的生產效率，大幅地降低了生產能耗及成本。基於公司的研發優勢和產品優勢，以及豐富的行業應用經驗，本公司為客戶提供定製化的個性服務和優質的售後應用技術服務。一方面，公司在單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐設備製造技術、晶體生長工藝上均有深厚積累，可以針對不同客戶的需求進行個性化設計和定製，最大程度地滿足不同客戶的差異化需求，贏得更多的市場機會。另一方面，公司售後應用技術服務體系健全，專業化程度高，響應速度快，除了同行業普遍提供的設備安裝及調試服務外，公司還為用戶提供技術培訓、熱場和工藝改進提升等擴展服務。憑藉優越的產品性能和良好的售後服務，公司於2010年被英利能源（中國）有限公司評為十佳供應商，是唯一一家獲此殊榮的晶體矽生長設備供應商。4、客戶資源優勢憑藉在技術研發、產品性能、服務質量方面的綜合優勢，本公司與國內半導體產業和光伏產業的主要大型企業建立了良好、穩定的合作關係。本公司的主要浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-23客戶均為行業排名前列的大型晶體矽材料製備企業，抗風險能力強，經營業績穩定。因此，2008、2009年度本公司的經營業績受全球金融危機的影響較小，穩定而優質的客戶資源也是2010年以來本公司經營業績快速增長的重要因素，這些優質客戶資源也將為本公司未來經營業績的持續增長提供有力保障。5、品牌優勢本公司是國內技術領先的全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐設備製造商，自成立以來十分注重技術和產品創新，致力於為客戶提供技術領先的系列化產品。自向市場推出全自動單晶矽生長爐產品以來，公司產品以優越的性能、較高的性價比、專業的售後服務贏得了國內半導體行業和光伏行業大型企業的廣泛青睞，在業內樹立了良好的品牌和信譽。2009年，本公司單晶矽生長爐關鍵技術研究成果獲得"浙江省科學技術一等獎"。2010年，本公司研製的"TDR*-ZJS型全自動晶體生長爐"系列產品被科技部等四部委評為"國家重點新產品"。藉助單晶矽生長爐產品樹立的良好品牌形象，公司2010年初向市場推出的多晶矽鑄錠爐產品迅速獲得行業大型企業認可，訂單和銷售額快速增長，充分體現了公司品牌在行業內的影響力。同時，憑藉公司的研發實力和行業品牌影響力，公司分別於2009年、2011年獲得兩項國家科技重大專項"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"、"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"課題，研製開發國際先進的大型晶體矽生長設備，這為公司進一步發展成為綜合性的晶體生長設備領先企業、提升晶盛品牌奠定了良好的基礎。

　　二、發行人控股股東和實際控制人簡介（一）控股股東簡介本公司本次發行前的總股本為10,000萬股，其中，金輪公司持有本公司74.9440%的股權，為本公司的控股股東，其基本情況如下：註冊名稱：上虞金輪投資管理諮詢有限公司法定代表人：邱敏秀註冊資本：人民幣300萬元實收資本：人民幣300萬元成立日期：2000年3月30日公司住所：上虞市曹娥街道人民西路567號（七號樓）

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-24經營範圍：投資管理及諮詢服務（二）實際控制人簡介邱敏秀女士和曹建偉先生合計持有本公司控股股東金輪公司50.8180%的股權，且邱敏秀女士、曹建偉先生分別直接持有本公司4.9490%、4.3477%的股權，為本公司的實際控制人。

　　邱敏秀，中國國籍，無境外永久居留權，身份證號33010619450917****，現任本公司董事長；曹建偉，中國國籍，無境外永久居留權，身份證號33012519780530****，現任本公司董事、總經理。

　　三、發行人的主要財務數據及主要財務指標根據天健會計師事務所出具的天健審〔2011〕5018號《審計報告》，本公司近三年及一期的主要財務數據如下：

　　（一）合併資產負債表主要數據單位：元項目2011.09.302010.12.312009.12.312008.12.31流動資產871,640,003.62394,742,472.55144,725,385.99116,593,776.01資產總額1,032,606,514.29505,802,497.56245,081,610.76199,810,927.00流動負債610,036,795.84295,572,500.1496,524,355.09106,031,569.98負債總額610,036,795.84295,572,500.1496,524,355.09106,491,569.98所有者權益合計422,569,718.45210,229,997.42148,557,255.6793,319,357.02歸屬於母公司所有者權益合計422,569,718.45210,229,997.42148,557,255.6793,319,357.02（二）合併利潤表主要數據單位：元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度營業收入599,020,987.74379,826,201.90181,572,856.20176,215,323.48營業利潤228,050,505.51154,815,431.4957,774,991.9269,864,314.04利潤總額248,913,914.32169,106,936.7966,396,517.2282,635,023.64淨利潤212,339,721.03126,672,741.7560,237,898.6579,871,708.13歸屬於母公司所有者的淨利潤212,339,721.03126,672,741.7560,237,898.6579,871,708.13（三）合併現金流量表主要數據單位：元浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-25項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度經營活動產生的現金流量淨額96,157,881.83128,999,079.1149,778,465.3779,972,645.39投資活動產生的現金流量淨額-32,358,859.71-19,196,636.50-21,603,872.93-77,823,832.22籌資活動產生的現金流量淨額-25,911,317.31-52,369,223.26-16,218,665.5016,493,035.61現金及現金等價物淨增加額37,887,704.8157,433,219.3511,955,926.9418,641,848.78期末現金及現金等價物餘額128,071,307.0890,183,602.2732,750,382.9220,794,455.98（四）主要財務指標項目2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31流動比率1.431.341.501.10速動比率0.670.661.030.61資產負債率（母公司）

　　64.50%68.66%46.11%69.19%歸屬於發行人股東的每股淨資產（元）

　　4.232.101.490.93項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度應收帳款周轉率（次）

　　3.905.214.095.94存貨周轉率（次）

　　0.971.611.672.89息稅折舊攤銷前利潤（元）

　　256,493,995.62176,023,785.9372,220,338.4184,719,490.88利息保障倍數（倍）

　　211.81203.5447.7454.09每股經營活動產生的現金流量（元/股）

　　0.961.290.500.80每股淨現金流量（元/股）

　　0.380.570.120.19基本每股收益（元/股）

　　2.121.270.600.80基本每股收益（扣除非經常性損益，元/股）

　　2.041.380.570.71淨資產收益率（加權平均）

　　67.11%67.48%49.98%146.86%淨資產收益率（扣除非經常性損益後加權平均）

　　64.51%73.60%46.95%130.39%四、本次發行情況發行股票種類人民幣普通股（A股）

　　每股面值1.00元浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-26發行數量3,335萬股，佔發行後總股本的25.0094%每股發行價格33元/股發行方式採用網下向詢價對象配售與網上資金申購定價發行相結合的方式發行對象所有符合法律規定在深圳證券交易所創業板開戶登記的中華人民共和國境內自然人和機構投資者（國家法律、法規禁止購買者除外）

　　承銷方式主承銷商餘額包銷股票上市地點深圳證券交易所五、募集資金用途本次發行募集資金總額扣除發行費用後，擬投入以下項目的建設：

　　序號項目項目總投資（萬元）

　　募集資金投資額（萬元）

　　項目備案情況環評情況1年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目13,48513,485虞發改投（2011）43號虞環審（2011）93號2年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目31,34629,186虞發改投（2011）41號虞環審（2011）78號3技術研發中心建設項目49964996虞發改投（2011）42號虞環審（2011）79號4其他與主營業務相關的營運資金項目----上述募集資金投資項目的詳細情況，請參見本招股說明書"第十一節募集資金運用"之相關內容。

　　公司將嚴格按照有關規定合理使用募集資金，若本次發行實際募集資金少於項目投資總額，公司將自籌資金予以解決。在募集資金到位前，公司將依據上述項目的建設進度和資金需求，先行以自籌資金投入並實施上述項目，待募集資金到位後，按公司募集資金使用管理辦法的相關規定置換募集資金到位前已先期投入使用的自籌資金。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-27第三節本次發行概況一、發行人基本信息公司名稱：浙江晶盛機電股份有限公司英文名稱：Zhejiang Jingsheng Mechanical & Electrical Co., Ltd.註冊資本：10,000萬元法定代表人：邱敏秀成立日期：2006年12月14日整體變更日期：2010年12月14日公司住所：浙江省上虞市經濟開發區通江西路218號郵政編碼：312300聯繫部門：董事會辦公室聯繫人：陸曉雯、高堅強聯繫電話：[phone]傳真：[phone]電子郵箱：[e-mail]網際網路網址：www.jsjd.cc二、本次發行的基本情況發行股票種類：

　　人民幣普通股（A股）

　　每股面值：

　　1.00元發行數量：

　　3,335萬股，佔發行後總股本的25.0094%每股發行價格：

　　33元/股市盈率：

　　34.74倍（每股收益按照2010年經審計的扣除非經常性損益前後孰低的歸屬於母公司股東的淨利潤除以本次發行後總股本計算）

　　發行前每股淨資產：

　　4.23元（按2011年9月30日經審計的淨資產除以本次發行前總股本計算）

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-28發行後每股淨資產：

　　10.93元（按照2011年9月30日經審計的歸屬於母公司股東的淨資產加上本次發行籌資淨額之和除以本次發行後總股本計算）

　　市淨率：

　　3.02倍（按照發行價格除以發行後每股淨資產計算）

　　發行方式：

　　採用網下向詢價對象配售與網上資金申購定價發行相結合的方式發行對象：

　　所有符合法律規定在深圳證券交易所創業板開戶登記的中華人民共和國境內自然人和機構投資者（國家法律、法規禁止者除外）

　　承銷方式：

　　主承銷商餘額包銷預計募集資金總額：

　　110,055.00萬元預計募集資金淨額：

　　103,554.71萬元發行費用概算：預計本次發行的發行費用總額約為6,500.29萬元，其中：保薦與承銷費用5,632.75萬元；審計及驗資費用325.00萬元；律師費用132.00萬元；發行手續費用410.54萬元。

　　三、本次發行的有關當事人（一）發行人名稱：浙江晶盛機電股份有限公司法定代表人：邱敏秀註冊地址：浙江省上虞市經濟開發區通江西路218號電話：[phone]傳真：[phone]聯繫人：陸曉雯、高堅強（二）保薦機構（主承銷商）

　　名稱：國信證券股份有限公司法定代表人：何如註冊地址：深圳市紅嶺中路1012號國信證券大廈16－26層聯繫地址：北京市西城區金融街興盛街6號國信證券大廈浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-29電話：[phone]傳真：[phone]保薦代表人：張邦明、郭曉彬項目協辦人：楊濤項目經辦人：張邦明、劉開林、劉颯博、劉曦、葉偉、鄭慶義（三）發行人律師名稱：國浩律師集團（杭州）事務所機構負責人：呂秉虹地址：浙江省杭州市西湖區楊公堤15號國浩律師樓電話：[phone]傳真：[phone]經辦律師：沈田豐、胡小明、吳鋼（四）發行人審計及驗資機構名稱：天健會計師事務所（特殊普通合夥）機構負責人：呂蘇陽地址：杭州市西溪路128號9樓電話：[phone]傳真：[phone]籤字註冊會計師：胡燕華、潘晶晶（五）資產評估機構名稱：坤元資產評估有限公司機構負責人：俞華開地址：杭州市教工路18號世貿麗晶城A座歐美中心C區11樓電話：[phone]傳真：[phone]籤字註冊資產評估師：王傳軍、李紀中浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-30（六）股票登記機構名稱：中國證券登記結算有限責任公司深圳分公司住所：深圳市深南中路1093號中信大廈18樓電話：[phone]傳真：[phone]（七）申請上市的證券交易所名稱：深圳證券交易所法定代表人：宋麗萍住所：深圳市深南東路5045號電話：[phone]傳真：[phone]（八）收款銀行收款銀行：中國工商銀行股份有限公司深圳市分行深港支行戶名：國信證券股份有限公司帳號：4000029119200021817四、發行人與有關中介機構的股權關係和其他權益關係發行人與本次發行有關的中介機構及其負責人、高級管理人員及經辦人員之間不存在直接或間接的股權關係或其他權益關係。

　　五、本次發行上市有關的重要日期刊登發行公告的日期：2012年4月27日開始詢價推介的日期：2012年4月23日～2012年4月25日刊登定價公告的日期：2012年4月27日申購日期和繳款日期：2012年5月2日股票上市日期：本次發行結束後儘快安排上市浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-31第四節風險因素投資者在評價發行人本次發行的股票時，除本招股說明書提供的其他資料外，應特別考慮下述各項風險因素。下述風險因素根據重要性原則或可能影響投資者決策的程度大小排序，該排序並不表示風險因素依次發生。

　　一、行業風險（一）行業波動風險本公司是國內技術領先的晶體矽生長設備供應商，產品主要服務於太陽能光伏產業，部分產品應用於半導體集成電路產業，2008年、2009年、2010年、2011年1-9月公司產品用於半導體行業的銷售收入分別為0萬元、3,521.01萬元、2,235.05萬元、917.95萬元，佔各年期營業收入的比例分別為0%、19.39%、5.88%、1.53%。本公司所屬的晶體矽生長設備行業屬於太陽能光伏行業的上遊行業，其波動幅度較太陽能光伏行業小，波動期間也較太陽能光伏行業滯後；同時，本公司的主要客戶為太陽能光伏產業的大中型企業，抗風險能力較強，因此本公司受太陽能光伏行業波動的影響較小。2008年全球金融危機爆發之前，經濟景氣度較高，太陽能光伏產業作為新興產業發展速度較快。2008年下半年至2009年上半年期間，受全球金融危機的影響，太陽能光伏產業發展速度減緩，2009年太陽能光伏企業普遍出現業績下滑或虧損的現象，進而影響了晶體矽生長設備的市場需求。本公司2009年度實現營業收入18,157.29萬元，較2008年的17,621.53萬元僅增長3.04%；實現營業利潤5,777.50萬元，較2008年的6,986.43萬元下降17.30%。2009年下半年以來，全球經濟景氣度回升，太陽能光伏產業隨之迅速復甦，太陽能光伏電池的市場需求重新呈現快速增長的勢頭，從而拉動晶體矽生長設備的市場需求快速增長。2009年下半年以來，公司訂單和生產規模快速增長，2010年實現營業收入37,982.62萬元、營業利潤15,481.54萬元，較2009年分別增長了109.19%、167.96%。

　　受個別國家光伏發電補貼政策調整以及歐洲國家債務危機等因素的影響，2011年全球太陽能光伏產業出現再次波動。由於行業傳導滯後以及大中型優質客浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-32戶抗風險能力較強，公司2011年1-9月經營業績仍保持快速增長，尚未受到2011年太陽能光伏產業波動的影響，實現營業收入、營業利潤分別為59,902.10萬元、22,805.05萬元，分別達到2010年度營業收入、營業利潤的157.71%、147.30%。如果2011年以來的本輪波動導致太陽能光伏產業下遊需求持續低迷或增長速度大幅降低，本公司的經營業績將受到不利影響。公司將加強單晶矽生長爐在半導體行業的銷售、加快推出藍寶石晶體爐、區熔矽單晶爐產品、加強晶體矽生長爐技術改造升級業務，為公司增加新的收入來源和利潤增長點，從而降低太陽能光伏產業波動對公司經營業績帶來的影響。

　　（二）產業政策及貿易政策風險雖然太陽能光伏發電產業的相關技術取得了長足的進步，光伏發電成本不斷下降，但由於光伏發電現階段的發電成本和上網電價仍高於常規能源，太陽能光伏產業對政府的扶持政策仍存在較大的依賴。自20世紀90年代以來，德國、美國、日本、西班牙等歐美發達國家政府陸續出臺了一系列促進太陽能光伏產業發展的扶持政策，為行業的發展注入了動力。德國、西班牙等傳統光伏發電應用大國由於補貼政策制定、實施較早，補貼比例較高，隨著其光伏發電市場和投資環境的逐步成熟，其補貼比例將有所下調。但調整後的補貼政策仍能使投資商獲得一個長期較為穩定和合理的回報率，以促進並保障行業的理性發展。與此同時，中國、印度等其他世界各國都已開始執行或積極準備出臺各種優惠、鼓勵政策，這些新興光伏發電市場需求量的逐步釋放將為全球光伏發電行業增長帶來新的動力。但如果主要光伏發電市場的政府扶持政策發生不利變化，或者對我國太陽能光伏產品實施關稅或非關稅壁壘等貿易保護政策，國內太陽能光伏產業將受到較大影響，進而影響本公司產品的市場需求。

　　二、客戶集中度較高的風險近年來，全球太陽能光伏產業發展迅速，大型太陽能光伏企業普遍採用規模快速擴張的策略，為晶體矽生長設備行業帶來了較多的大額訂單需求。本公司作為行業內技術領先的設備供應商，目標客戶主要定位於太陽能光伏產業的大型知名企業，這些大型客戶的快速擴張，為公司帶來了較多的大額訂單需求。另一方面，公司設立時間較短，受到廠區建設和產能擴張的限制，2010年以來產能難以浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-33滿足訂單快速增長的需求，為提高生產、發貨、安裝、調試和售後服務等環節的效率，公司採取了優先滿足大客戶、大訂單需求的銷售策略，放棄了部分中小客戶、中小訂單。此外，2008年下半年至2009年期間，金融危機對太陽能光伏產業發展的影響較大，客戶資金偏緊，為控制銷售回款風險，也促使本公司採取了向抗風險能力強的大客戶傾斜的銷售策略。上述因素導致公司近三年及一期對前五名客戶的銷售額佔同期營業收入的比例較高，分別為97.97%、87.95%、65.77%和56.15%。同時，由於本公司產品屬於專用設備，其需求直接受到下遊客戶擴張計劃和擴張節奏的影響，單一客戶在開始新一輪的大規模設備投資前，一般需要一定時間消化前一輪擴張的產能，單一客戶連年大規模採購本公司產品的可能性較小，從而使得公司報告期內各期的前五名客戶存在較大的變化。報告期內公司的客戶集中度雖然較高，但前五名客戶合計的銷售額佔當期營業收入的比例呈下降趨勢，且隨著公司產能和業務規模的擴大，單一最大客戶的銷售佔比呈明顯下降趨勢，公司不存在依賴單一大客戶的情形。從公司目前籤訂的訂單情況看，英利能源（中國）有限公司、內蒙古中環光伏材料有限公司、浙江雙鴿新能源股份有限公司、宜昌南玻矽材料有限公司等報告期內的大客戶仍不斷對公司產品提出大量的訂單需求，也有鎮江環太矽科技有限公司、陝西合木實業有限公司、西安華晶電子技術股份有限公司、內蒙古鋒威光伏科技有限公司等新增大客戶，公司的目標客戶群保持穩定。同時，隨著本次公開發行股票募集資金投資項目達產，公司產能將大幅提升，從而滿足更多客戶的需求，客戶集中度將逐步趨於下降。若太陽能光伏產業發展速度減緩，下遊光伏企業擴張速度減慢，可能導致公司產品大額訂單減少，本公司的經營業績可能會受到一定的影響。

　　三、訂單履行風險截至2011年9月末，公司擁有的未確認收入的合同訂單總額為139,568萬元，已收款金額為59,185.62萬元，目前合同發貨、安裝、調試、驗收、收款履行情況正常，不存在取消合同的情況。其中，已發貨對應的合同金額為84,391萬元（佔比為60.47%），未發貨金額55,177萬元（佔比為39.53%）。在未發貨的55,177萬元訂單中，由於尚未到達交貨期，公司正在進行生產的訂單金額為5,700萬元；浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-34由於客戶廠房及配套建設未完成，需在2012年3-4月交貨的訂單為13,826萬元；由於客戶要求進行產品工藝和技術升級，公司尚未完成生產的訂單為26,755萬元；其餘8,896萬元合同由於行業波動客戶要求延期交貨，金額佔比較小。目前，公司正在積極備貨，根據客戶的交貨需求及時完成交貨。若太陽能光伏行業發生大幅波動或客戶經營不善等其他原因，公司部分客戶出現取消訂單或不斷提出延期交貨等不利情形，公司的經營業績可能會受到一定的影響。

　　四、技術風險（一）產品替代或技術替代風險太陽能光伏電池按技術種類分為晶體矽太陽能電池和薄膜太陽能電池，與薄膜技術相比，晶體矽技術的光電轉換效率高，但成本也較高。隨著多晶矽原材料價格下降及電池製造成本降低，晶體矽太陽能電池相比薄膜太陽能電池的高成本劣勢已逐漸扭轉，晶體矽太陽能電池仍將憑藉較高的光電轉換效率、較低的衰減率而繼續成為太陽能光伏發電的主流產品。目前太陽能光伏電池產品中晶體矽電池所佔的比例在85%以上。若薄膜太陽能電池技術得到顯著改進，扭轉其轉換效率低、自然衰減率高的劣勢，其市場份額將會擴大，從而影響晶體矽太陽能電池的市場需求，進而會影響本公司的晶體矽生長設備的市場需求。

　　此外，風能、核能、生物質能等其他可再生能源的發展也會對太陽能光伏產業產生一定的替代效應，從而影響本公司產品的市場需求。

　　（二）核心技術人員流失和核心技術擴散風險本公司自設立以來培養了一批擁有豐富的行業應用經驗、深刻掌握晶體矽生長設備製造和晶體生長工藝技術的核心技術人員，這些核心技術人員是公司進行持續技術和產品創新的基礎。公司主要核心技術人員均持有本公司、控股股東的股權，有利於保持核心技術人員隊伍的穩定性。同時，為不斷吸引新的技術人才加盟，增強公司的技術實力，公司制定了有競爭力的薪酬體系和職業發展規劃，並與主要技術人員籤訂了保密協議，對競業禁止義務和責任等進行了明確約定，儘可能降低或消除主要技術人員流失及由此帶來的技術擴散風險。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-35但如果出現核心技術人員流失的情形，將可能導致公司的核心技術擴散，從而削弱公司的競爭優勢，並可能影響公司的經營發展。

　　五、稅收優惠政策風險（一）所得稅優惠政策風險根據上虞市國稅局虞國稅外〔2007〕110號《外商投資企業和外國企業所得稅"兩免三減半"稅收優惠資格認定的批覆》，本公司享受外商投資企業"兩免三減半"的企業所得稅優惠政策，2008年度為免稅的第二年，2009年度為減半徵收的第一年，稅率為12.5%。2010年7月，經上虞市對外貿易經濟合作局虞外經貿資〔2010〕130號文批覆同意，公司原外方股東將所持有的25%股權轉讓給邱敏秀等14位中方股東，公司由中外合資企業變更為內資企業。根據原《外商投資企業和外國企業所得稅法》第八條之規定，外商投資企業實際經營期不滿十年的，應當補繳已免徵、減徵的企業所得稅稅款。公司已於2010年10月20日補繳了2007年度至2009年度減免的企業所得稅款20,216,101.96元，其中2008年度和2009年度系按照25%的稅率重新計繳。2009年12月7日，浙江省科學技術廳、浙江省財政廳、浙江省國家稅務局和浙江省地方稅務局聯合認定本公司為高新技術企業，本公司享受15%所得稅優惠稅率的期限為2009-2011年，因此，公司2010年度和2011年1-9月減按15%的稅率計繳企業所得稅。2007年9月18日，浙江省信息產業廳認定本公司全資子公司慧翔電液為軟體企業，根據《關於鼓勵軟體產業和集成電路產業發展有關稅收政策問題的通知》（財稅〔2000〕25號）和《關於企業所得稅若干優惠政策的通知》（財稅[2008]1號），經杭州市西湖區國稅局杭國稅西發[2008]395號文批覆，同意慧翔電液享受新辦軟體企業"兩免三減半"的所得稅優惠政策，2006年、2007年免徵企業所得稅，2008-2010年為減半徵收期，適用稅率12.5%。同時，2009年10月12日，浙江省科學技術廳、浙江省財政廳、浙江省國家稅務局和浙江省地方稅務局聯合認定慧翔電液為高新技術企業，享受15%所得稅優惠稅率期限為2009-2011年，因此，慧翔電液2011年1-9月減按15%的稅率計繳企業所得稅。

　　本公司和慧翔電液都具有較強的技術創新能力和核心技術儲備，擁有一批優秀的研發人才隊伍，具備持續符合《國家高新技術企業認定管理辦法》規定的高浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-36新技術企業認定標準，在高新技術企業稅收優惠政策未發生較大變化的情況下，具備享受15%優惠稅率的條件，該稅收優惠政策具有可持續性。如果國家或地方有關高新技術企業的認定或高新技術企業鼓勵政策和稅收優惠的法律法規發生變化，或其他原因導致本公司或/和慧翔電液不再符合高新技術企業的認定條件，本公司或/和慧翔電液將按照25%的稅率繳納企業所得稅，從而影響公司盈利。

　　（二）增值稅優惠政策風險2007年9月18日，浙江省信息產業廳認定慧翔電液為軟體企業。根據財政部、國家稅務總局、海關總署頒布的財稅[2000]25號《關於鼓勵軟體產業和集成電路產業發展有關稅收政策問題的通知》，公司享受軟體產品增值稅"即徵即退"稅收優惠政策，即對增值稅一般納稅人銷售其自行開發生產的軟體產品，按17%的法定稅率徵收增值稅後，對其增值稅實際稅負超過3%的部分實行即徵即退政策，所退稅款用於研究開發軟體產品和擴大再生產，不作為企業所得稅應稅收入，不予徵收企業所得稅。2011年1月28日，國務院頒布的國發〔2011〕4號《進一步鼓勵軟體產業和集成電路產業發展若干政策》規定，繼續實施軟體企業增值稅優惠政策。2011年10月13日，財政部和國家稅務總局頒發的財稅[2011]100號《關於軟體產品增值稅政策的通知》（自2011年1月1日起執行）規定增值稅一般納稅人銷售其自行開發生產的軟體產品，按17%稅率徵收增值稅後，對其增值稅實際稅負超過3%的部分實行即徵即退政策，慧翔電液繼續享受軟體產品增值稅"即徵即退"稅收優惠政策。報告期內，慧翔電液收到的增值稅返還情況如下表所示：

　　項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度增值稅返還金額（元）

　　12,122,124.594,656,413.424,672,313.604,078,395.79佔慧翔電液淨利潤的比例6.40%5.80%23.57%9.55%佔合併報表淨利潤的比例5.71%3.68%7.76%5.11%若國家改變對軟體企業的增值稅優惠政策，將可能給慧翔電液及本公司的盈利水平帶來不利影響。

　　六、募集資金投資項目風險本公司本次募集資金投資項目包括年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-37目、年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目、技術研發中心建設項目和其他與主營業務相關的營運資金項目。本公司募集資金投資項目都是對現有主營業務的擴展和升級，董事會已對上述投資項目進行了技術和經濟可行性論證，並聘請專業機構出具了可行性研究報告，認為募集資金投資項目的實施有利於提升公司產品技術優勢和市場競爭力，提高公司產品市場佔有率，增強公司的盈利能力。但在項目建設過程中，面臨著宏觀經濟變化、下遊行業需求變化、技術替代、無法如期達產等風險因素，存在募集資金投資項目實施風險。

　　七、人工成本上升的風險近三年及一期，公司人工成本佔營業成本、管理費用、銷售費用的比例較低，其中計入營業成本的人工成本佔營業成本的比例分別為4.34%、4.76%、4.01%和4.43%，計入管理費用的人工成本(包含研發支出)佔管理費用的比例分別為32.42%、30.83%、37.35%和34.95%，計入銷售費用的人力成本佔銷售費用的比例分別為3.52%、2.95%、3.90%和13.13%。近三年及一期，公司單位人工成本分別為4.05萬元、5.85萬元、7.18萬元和5.85萬元，呈逐年上升趨勢。隨著國內經濟長期快速增長以及國際產業轉移帶來的勞動力需求持續增加以及通貨膨脹等因素的影響，預計公司未來單位人工成本將繼續呈上升趨勢，如果單位人工成本快速上升，將對公司盈利帶來一定的不利影響。

　　八、控股股東和實際控制人的控制風險本次發行前，本公司控股股東金輪公司持有公司74.9440%的股權，實際控制人邱敏秀女士和曹建偉先生通過直接和間接持股方式合計控制公司的股權比例為84.2407%。本次發行後，控股股東金輪公司持有本公司的股權比例，以及實際控制人邱敏秀女士和曹建偉先生實際控制本公司的股權比例，均仍將超過55%。雖然本公司建立了較為完善的法人治理結構，建立了關聯交易迴避表決制度、獨立董事制度等，但仍然存在控股股東、實際控制人利用其持股比例優勢，通過在股東大會投票表決等方式對公司的重大經營決策實施不當控制的風險。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-38九、管理風險本公司自設立以來業務規模不斷壯大，經營業績快速提升，培養了一支經驗豐富的管理和技術人才隊伍，公司治理結構不斷得到完善，形成了有效的管理監督機制。本次公開發行股票並上市後，公司資產和業務規模等將迅速擴大，管理、技術和生產人員也將相應增加，公司的組織架構、管理體系將趨於複雜。如果公司管理水平不能適應規模迅速擴張的需要，組織模式和管理體系未能及時進行調整，這將削弱公司的市場競爭力，存在規模迅速擴張導致的管理風險。

　　十、淨資產收益率下降的風險近三年及一期，本公司扣除非經常性損益後的加權平均淨資產收益率分別為130.39%、46.95%、73.60%和64.51%。本次發行完成後，公司淨資產規模將大幅增長，而募集資金投資項目實施需要一定的時間，在項目建成投產後才能達到預期的收益水平，因此短期內公司淨資產收益率存在下降的風險。

　　十一、股市風險本公司本次公開發行股票並上市以後，股票價格變化除了受公司業績等因素的影響外，還會受宏觀經濟形勢、經濟政策、股票市場供求狀況、投資者心理預期及突發事件等諸多因素的影響，因此，投資者投資本公司的股票，存在因價格波動而遭受損失的風險。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-39第五節發行人基本情況一、發行人改制重組及設立情況（一）發行人設立方式本公司是由成立於2006年12月14日的上虞晶盛機電工程有限公司以整體變更方式設立的股份有限公司。2010年11月19日，晶盛有限股東會通過決議，以截至2010年10月31日經天健會計師事務所審計的淨資產138,281,437.73元為基數，按1:0.7232的比例折合為股本10,000萬元，餘額38,281,437.73元計入資本公積，整體變更設立為股份有限公司。2010年12月14日，公司在紹興市工商局領取註冊號為330600400011495的《企業法人營業執照》，核准登記的企業名稱變更為浙江晶盛機電股份有限公司，註冊資本為10,000萬元。

　　（二）發起人股東本公司的發起人包括3名法人和12名自然人，具體情況如下：

　　序號發起人名稱（姓名）

　　持股數量（萬股）持股比例1金輪公司7,494.4074.9440%2邱敏秀494.904.9490%3曹建偉434.774.3477%4李世倫276.322.7632%5毛全林217.282.1728%6浙大創投200.452.0045%7谷豐投資200.452.0045%8沈伯偉200.452.0045%9牧小英120.271.2027%10何俊98.720.9872%11汪莉80.180.8018%12朱亮69.760.6976%13張俊57.630.5763%14傅林堅37.280.3728%15陶瑩17.140.1714%合計10,000.00100.0000%主要發起人股東的基本情況，請參見本節之"六、持有發行人5%以上股份的主要股東及實際控制人的基本情況"。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-40（三）發行人設立時擁有的主要資產和從事的主要業務本公司是由上虞晶盛機電工程有限公司整體變更設立的股份有限公司，承繼了原上虞晶盛機電工程有限公司的全部資產和負債。公司設立時擁有的主要資產包括辦公用房以及為晶體矽生長設備研發、生產和銷售所需的經營性資產。本公司實際從事的業務為晶體矽生長設備的研發、製造和銷售，在整體變更設立股份公司前後無重大變化。公司具體的業務情況，請參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"四、發行人的主營業務情況"的相關內容。

　　（四）發行人整體變更設立前後，主要發起人擁有的主要資產和實際從事的主要業務本公司的主要發起人為金輪公司。2008年8月以前，金輪公司擁有的主要資產包括土地使用權、廠房和生產設備等資產，實際從事的主要業務為單晶矽生長爐結構件、配件的製造加工。2008年9月以來，金輪公司不再從事實際生產經營業務，主要業務為對本公司的股權管理。公司整體變更設立後，金輪公司擁有的主要資產為其持有的本公司股權、土地使用權和廠房。金輪公司於2011年3月將經營範圍變更為投資管理及諮詢服務，2011年10月已將其擁有的2宗國有土地使用權和10處房產轉讓予飛翔機電並將辦公地址和註冊地址變更到租賃的上虞市曹娥街道人民西路567號（七號樓）辦公場所。截至本招股說明書籤署日，金輪公司擁有的資產主要為其持有的本公司股權。

　　（五）發行人整體變更設立前後的業務流程本公司是以有限公司整體變更方式設立，改制前後公司的業務流程未發生重大變化，具體的業務流程參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"四、發行人的主營業務情況"的相關內容。

　　（六）發行人設立以來，在生產經營方面與主要發起人的關聯關係及演變情況本公司系由晶盛有限整體變更設立，主要發起人金輪公司自本公司成立以來一直為本公司的控股股東，未發生變化。

　　公司成立以來，在生產經營方面與主要發起人完全分開，不存在依賴主要發浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-41起人的情形。2008年至2009年，本公司與金輪公司存在少量的零配件採購與銷售，詳見本招股說明書"第七節同業競爭與關聯交易"之"二、關聯方及關聯交易"的相關內容。

　　（七）發起人出資資產的產權變更手續辦理情況本公司是由上虞晶盛機電工程有限公司整體變更方式設立，承繼了其全部資產、負債。本公司由晶盛有限整體變更設立後，依法辦理了資產及相應權利證書的變更登記手續。截至本招股說明書籤署日，發起人出資資產的產權變更手續已全部辦理完畢。

　　（八）發起人股東在整體變更設立股份有限公司時的納稅情況2010年12月，發行人整體變更為股份有限公司時，所有自然人股東均已繳納個人所得稅。邱敏秀、曹建偉作為公司實際控制人，合計持有本公司控股股東金輪公司50.8180%的股權，且邱敏秀女士、曹建偉先生分別直接持有本公司4.9490%、4.3477%的股權，2010年12月整體變更為股份有限公司時，邱敏秀、曹建偉應繳納的個人所得稅金額及實際繳納金額如下表：

　　姓名直接持股比例（%）

　　應繳個人所得稅（元）

　　實繳個人所得稅（元）

　　邱敏秀4.9490885,819.94885,819.94曹建偉4.3477778,194.21778,194.21二、發行人獨立運營情況本公司自成立以來，在業務、資產、人員、財務、機構等方面與控股股東、實際控制人之間相互獨立，擁有獨立完整的業務體系及面向市場自主經營的能力。

　　（一）業務獨立本公司主營晶體矽生長設備的研發、製造和銷售，主要產品為全自動單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐和單晶矽生長爐控制系統。本公司擁有獨立完整的研發、採購、生產和銷售系統，在業務上按照生產經營計劃自主組織生產經營，獨立開展業務，獨立於股東和其他關聯方，不存在依賴控股股東、實際控制人及其控制的其他企業進行生產經營的情況。

　　（二）資產完整本公司是由晶盛有限整體變更設立的股份有限公司。公司擁有獨立完整的生浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-42產設備、配套設施及房屋、土地使用權等經營性資產以及商標、專利和專有技術的所有權或使用權。本公司資產獨立於控股股東、實際控制人和其他關聯方，不存在以公司資產、權益或信譽為控股股東、實際控制人及其控制的其他企業提供擔保的情況，亦不存在資產、資金被控股股東、實際控制人及其控制的其他企業佔用而損害公司利益的情況。

　　（三）人員獨立本公司擁有獨立完整的人力資源管理體系，勞動、人事及薪酬、社保管理完全獨立，不存在與股東及其他關聯方混同的情形。公司董事、監事及高級管理人員均嚴格按照《公司法》、《公司章程》規定的條件和程序任免；公司總經理、副總經理、技術總監、總工程師、財務負責人、董事會秘書等高級管理人員均專職在發行人工作並領取薪酬，未在控股股東、實際控制人及其控制的其他企業中擔任除董事、監事以外的其他職務，也未在與本公司業務相同、相似或存在其他利益衝突的企業任職或領取薪酬。公司的財務人員沒有在控股股東、實際控制人及其控制的其他企業中兼職。

　　（四）財務獨立本公司建立了健全獨立的財務核算體系，能夠獨立做出財務決策，具有規範的財務會計制度和對子公司的財務管理制度。本公司設有獨立的財務會計部門，並配備專職財務人員。本公司擁有獨立的銀行帳號，不存在與控股股東或任何其他單位共用銀行帳戶的情況，依法獨立進行納稅申報和履行納稅義務。

　　（五）機構獨立本公司依法設立了股東大會、董事會、監事會等組織機構，具備完善的法人治理結構。公司根據生產經營的需要設置了相應的辦公機構和生產經營部門，各職能部門分工協作，形成有機的獨立運營主體，不受控股股東和實際控制人的幹預，與控股股東在機構設置、人員及辦公場所等方面完全分開，不存在與控股股東、實際控制人控制的其他企業混合經營、合署辦公的情形。

　　三、公司設立以來重大資產重組情況本公司於2008年收購慧翔電液的100%股權，除此之外，無其他的重大資產浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-43重組情形。

　　（一）收購慧翔電液的具體情況2008年7月17日，晶盛有限召開董事會，在關聯董事迴避表決的情況下，決議收購慧翔電液100%股權，收購價格為50萬元。2008年7月17日，慧翔電液股東會作出決議，同意李世倫先生、顧臨怡先生、曹建偉先生分別向晶盛有限轉讓其所持有的慧翔電液35%（17.5萬元出資）、35%（17.5萬元出資）、30%（15萬元出資）的股權，轉讓價格按所出資額作價；同日，轉讓各方分別與晶盛有限籤訂了《股權轉讓協議》。晶盛有限設立後通過一年多時間的經營，取得了較好的經營業績，為完善晶盛有限的業務體系，經金輪公司與慧翔電液協商一致，雙方同意採用由晶盛有限全資收購慧翔電液，同時慧翔電液股東受讓取得金輪公司股權的方式，實現資產和業務整合。在此基礎上，經過金輪公司、慧翔電液的股東協商一致，2008年6月，慧翔電液股東李世倫、顧臨怡和曹建偉按出資額原價受讓取得晶盛有限控股股東金輪公司的部分股權，故本次晶盛有限按出資額收購慧翔電液100%股權。本次股權轉讓完成後，李世倫、顧臨怡和曹建偉由直接持有慧翔電液股權變為通過持有金輪公司的股權而間接持有晶盛有限和慧翔電液的股權。2008年9月25日，浙江省對外貿易經濟合作廳出具浙外經貿資函﹝2008﹞623號《關於上虞晶盛機電工程有限公司境內投資杭州慧翔電液技術開發有限公司的批覆》，批准晶盛機電境內再投資慧翔電液。2008年9月28日，本次股權轉讓完成工商變更登記，變更後慧翔電液股權結構為：

　　股東名稱出資額（萬元）

　　佔註冊資本比例晶盛有限50.00100%合計50.00100%（二）收購慧翔電液對本公司的影響本次收購對公司的實際控制人、業務和經營業績的影響：

　　1、邱敏秀和曹建偉對本公司形成共同實際控制2006年初，金輪公司擬放棄盈利日漸微薄的銅管加工業務，轉而經營其他更有發展前景的業務，為此，金輪公司主要股東毛全林多次找到邱敏秀等人協商，希望由邱敏秀女士牽頭，以金輪公司現有土地、廠房為基礎，開展晶體矽生長設浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-44備製造業務。鑑於邱敏秀缺乏自有資金，毛全林表示願意由金輪公司投資主要資金，並承擔發展初期的風險，待業務進入正常軌道後，按團隊成員貢獻重新調整股權結構，股權轉讓價格以原始出資額作價。同時，晶盛有限設立後通過一年多時間的經營，取得了較好的經營業績，為完善晶盛有限的業務體系，經金輪公司與慧翔電液協商一致，雙方同意採用由晶盛有限全資收購慧翔電液，同時慧翔電液股東受讓取得金輪公司股權的方式，實現資產和業務整合。在此基礎上，經過金輪公司、慧翔電液股東協商一致，2008年6月，毛全林、毛庚生分別向邱敏秀等管理團隊和慧翔電液股東按出資額轉讓金輪公司的股權，完成金輪公司股權結構調整；另一方面，晶盛有限按出資額收購李世倫、顧臨怡和曹建偉持有的慧翔電液100%股權。該兩次股權轉讓完成後，邱敏秀和曹建偉成為本公司的共同實際控制人，具體情況如下：（1）金輪公司股東向邱敏秀、曹建偉等人轉讓金輪公司部分股權2008年5月19日，金輪公司股東會作出決議，同意金輪公司股東進行如下股權轉讓，轉讓價格以出資額作價。同日，轉讓各方籤署了《股權轉讓協議》。

　　轉讓方受讓方轉讓出資額（元）

　　佔註冊資本比例轉讓價格（元）毛庚生邱敏秀50,000.0010.00%50,000.00毛全林邱敏秀99,611.0019.92%99,611.00曹建偉126,324.0025.26%126,324.00李世倫83,161.0016.63%83,161.00何俊28,181.005.64%28,181.00顧臨怡19,798.003.96%19,798.00朱亮17,687.003.54%17,687.00張俊14,388.002.88%14,388.00合計439,150.0087.83%-2008年6月20日，本次股權轉讓完成工商變更登記，變更後金輪公司的股權結構如下：

　　股東姓名出資額（元）

　　佔註冊資本比例邱敏秀149,611.0029.9222%曹建偉126,324.0025.2648%李世倫83,161.0016.6322%毛全林60,850.0012.1700%何俊28,181.005.6362%顧臨怡19,798.003.9596%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-45朱亮17,687.003.5374%張俊14,388.002.8776%合計500,000.00100.000%（2）晶盛有限收購曹建偉等三人持有的慧翔電液100%股權2008年7月17日，慧翔電液股東會作出決議，同意李世倫先生、顧臨怡先生、曹建偉先生分別向晶盛有限轉讓其所持有的慧翔電液35%、35%、30%的股權，轉讓價格按出資額作價；同日，轉讓各方分別籤訂了《股權轉讓協議》。2008年9月28日，該次股權轉讓完成工商變更登記，慧翔電液成為晶盛有限全資子公司。

　　（3）邱敏秀和曹建偉成為本公司的共同實際控制人2008年，上述股權轉讓完成，邱敏秀女士和曹建偉先生合計持有金輪公司55.1870%股權；同時，金輪公司持有本公司66.67%的股權，邱敏秀女士和曹建偉先生成為本公司的共同實際控制人。

　　2、有利於本公司形成完整的業務體系，增強公司的整體競爭力慧翔電液自主研發生產的晶體矽生長爐控制系統是本公司主要產品全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐的關鍵部件。收購慧翔電液有利於本公司形成完整的晶體矽生長爐業務體系，進一步完善公司的供、產、銷業務體系，有利於增強公司主營業務的整體競爭力。

　　3、有利於提高公司產品毛利率和盈利水平本公司收購慧翔電液後，不再對外採購晶體矽生長爐控制系統，生產體系更加完善，公司綜合毛利率、盈利水平得以進一步提高。

　　（1）收購慧翔電液對合併報表綜合毛利率的影響慧翔電液納入本公司合併範圍後，通過抵消母公司與慧翔電液的交易，合併報表的營業成本相對母公司報表的營業成本降低，從而使得合併報表的綜合毛利率較母公司的綜合毛利率有所提高，具體如下表：

　　項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度合併報表綜合毛利率（A）

　　51.22%55.40%58.31%48.60%母公司綜合毛利率（B）

　　33.82%35.36%38.64%33.36%慧翔電液對合併報表綜合毛利率的影響（C=A-B）

　　+17.40%+20.04%+19.67%+15.24%（2）收購慧翔電液對合併報表盈利水平的影響浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-46.報告期內慧翔電液對合併財務報表的各項貢獻情況慧翔電液對公司合併財務報表的收入和利潤指標的貢獻，主要通過以下兩個方面產生作用：首先，慧翔電液獨立對外銷售單晶矽生長爐控制系統增加了合併報表的收入和利潤；其次，通過抵消母公司與慧翔電液的交易，合併報表的營業成本相對母公司的營業成本降低較大，增加了合併財務報表的利潤。報告期內，慧翔電液對合併報表收入和利潤的貢獻如下表：單位：萬元期間項目合併口徑慧翔電液貢獻慧翔電液貢獻佔比2011年1-9月營業收入59,902.107,225.6312.06%營業利潤22,805.059,693.6542.51%利潤總額24,891.3910,919.5143.87%淨利潤21,233.979,345.2144.01%2010年度營業收入37,982.625,167.2913.60%營業利潤15,481.547,393.2347.76%利潤總額16,910.698,097.9847.89%淨利潤12,667.277,152.9956.47%2009年度營業收入18,157.292,550.7214.05%營業利潤5,777.502,332.3340.37%利潤總額6,639.652,868.1443.20%淨利潤6,023.792,650.5444.00%2008年度營業收入17,621.53489.382.78%營業利潤6,986.432,353.0633.68%利潤總額8,263.503,618.7543.79%淨利潤7,987.173,339.4341.81%.報告期內慧翔電液對合併財務報表營業利潤貢獻上升的原因報告期各期，慧翔電液對合併財務報表營業利潤的貢獻率分別為33.68%、40.37%、47.76%、42.51%。2008年1-9月，慧翔電液未納入公司合併財務報表，導致其當年營業利潤貢獻與報告期其他各期不具可比性，若假設慧翔電液2008年納入合併財務報表，其營業利潤貢獻率為39.24%。報告期各期，慧翔電液對晶盛機電的內部銷售價格及毛利率基本保持穩定，因此抵消內部交易對慧翔電液的營業利潤貢獻率變動影響較小。

　　扣除2008年1-9月慧翔電液未納入合併報表的影響，報告期內各期，慧翔電液營業利潤貢獻率不斷提高的原因為慧翔電液單獨對外銷售單晶矽生長爐控制系浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-47統的銷售規模、毛利及毛利佔比不斷提高。報告期內慧翔電液單獨對外銷售單晶矽生長爐控制系統大幅增長，具體如下：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年銷售數量(臺)23919316626銷售收入(萬元)7,074.705,091.972,518.74489.38銷售毛利(萬元)5,093.723,256.101,558.01230.22註：晶盛機電自2008年10月起將慧翔電液納入合併財務報表範圍，故2008年度合併報表中單晶矽生長爐控制系統收入僅反映2008年10-12月對外銷售收入。報告期內慧翔電液單獨對外銷售單晶矽生長爐控制系統收入大幅增長使得此部分銷售毛利佔合併報表的毛利比例持續上升，具體如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比例金額比例金額比例金額比例單晶爐毛利12,380.5240.35%15,115.7871.84%8,967.9684.70%8,201.0295.76%多晶爐毛利12,948.6942.20%1,966.429.35%----單晶爐控制系統毛利5,093.7216.60%3,256.1015.48%1,558.0114.71%230.222.69%其他業務毛利260.530.85%702.243.34%62.290.59%132.481.55%毛利總額30,683.47100.00%21,040.55100%10,588.26100%8,563.73100%綜上所述，2008年1-9月慧翔電液未納入合併財務報表是導致慧翔電液當年營業利潤貢獻與報告期其他各期差異的主要原因；抵消內部交易對慧翔電液的營業利潤貢獻率報告期各期變動影響較小；慧翔電液單獨對外銷售單晶矽生長爐控制系統的銷售規模、毛利及毛利佔比不斷提高是導致報告期內其營業利潤貢獻率不斷提高的主要原因。.2008年慧翔電液對合併財務報表各項貢獻分析2008年慧翔電液對合併報表的收入及利潤貢獻與報告期其他各期相比明顯偏低，主要原因為2008年1-9月慧翔電液未納入合併財務報表，導致其當年營業利潤貢獻與報告期其他各期不具可比性，慧翔電液未納入合併報表對其當年貢獻的影響由兩方面構成：A.2008年1-9月慧翔電液對外銷售收入及營業利潤未納入合併報表，減少了其對合併報表的收入和利潤貢獻，具體影響如下表：

　　2008年1-9月慧翔電液對外銷售單晶矽生長爐控制系統數量（臺）

　　銷售收入（萬元）

　　銷售成本（萬元）

　　銷售毛利（萬元）

　　1272,016.921,055.05961.87浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-48B.2008年1-9月慧翔電液對晶盛機電內部交易未能在合併報表範圍內抵消，這一期間公司的單晶矽生長爐控制系統成本為從慧翔電液購入成本，而報告期其他期間單晶矽生長爐控制系統成本為慧翔電液的生產成本，由此增加營業成本。若假定晶盛機電自2008年1月1日即將慧翔電液納入合併報表，則2008年慧翔電液貢獻情況如下：單位：萬元項目合併口徑慧翔電液貢獻慧翔電液貢獻佔比營業收入19,358.072,518.4813.01%營業利潤7,625.572,992.2139.24%利潤總額8,322.403,677.6544.19%淨利潤7,987.173,339.4341.81%可見，若假定晶盛機電自2008年1月1日即將慧翔電液納入合併報表，則慧翔電液2008年對合併報表的收入、利潤貢獻與其他各期差別不大。.2008年慧翔電液營業利潤貢獻和利潤總額貢獻與其他年度相比的差異分析報告期各期，慧翔電液營業利潤貢獻與利潤總額貢獻如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年營業利潤貢獻9,693.657,393.232,332.332,353.06利潤總額貢獻10,919.518,097.982,868.143,618.75差異1,225.86704.75535.811,265.692008年營業利潤和利潤總額相差較大，主要原因是2008年10月公司非同一控制下合併慧翔電液，合併成本小於被收購方可辨認淨資產公允價值的875.11萬元，計入了當期合併報表的營業外收入。其他各年營業利潤貢獻和利潤總額貢獻的差異主要都是由當年的軟體企業增值稅退稅構成。綜上所述，2008年慧翔電液的各項貢獻是合理的，符合公司的實際情況。4、有利於消除關聯交易本公司於2008年9月收購慧翔電液前，本公司的五名董事中的兩名董事曹建偉、李世倫同時任慧翔電液的董事，慧翔電液為本公司的關聯方，向慧翔電液採購單晶矽生長爐控制系統構成關聯交易。收購完成後，本公司與慧翔電液的關聯交易得以消除。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-492008年1-9月，本公司與慧翔電液發生的關聯交易具體情況，請參見本招股說明書"第七節同業競爭與關聯交易"之"二、關聯方及關聯交易"之相關內容。

　　四、發行人的組織結構及管理架構（一）發行人股權關係圖邱敏秀曹建偉李世倫、毛全林、何俊、朱亮、張俊、傅林堅、陶瑩浙大創投金輪公司谷豐投資沈伯偉牧小英汪莉浙江晶盛機電股份有限公司2.0045%4.9490%2.0045%2.0045%74.9440%4.3477%1.2027%0.8018%7.7413%49.1820%25.4092%25.4088%上虞晶信機電科技有限公司杭州慧翔電液技術開發有限公司上虞晶鴻機械製造有限公司100%100%100%（二）發行人組織結構圖1、組織結構圖股東大會董事會監事會總經理戰略與投資委員會提名委員會薪酬與考核委員會審計委員會內部審計部副總經理副總經理副總經理技術總監總工程師財務總監技術應用部生產部物流部辦公室銷售部技術部品管部研發部財務部人力資源部董事會秘書董事會辦公室2、主要職能部門及工作職責本公司的最高權力機構是股東大會，股東大會下設董事會，董事會向股東大會負責，履行《公司章程》賦予的職權，負責公司重大的生產經營決策和確定公司整體發展戰略並監督戰略的實施。董事會下設置戰略與投資委員會、提名委員浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-50會、薪酬與考核委員會、審計委員會四個專門委員會。

　　本公司實行董事會領導下的總經理負責制。在董事會的領導下，由總經理負責公司日常經營與管理。各部門的主要職能如下：

　　部門名稱主要職能生產部負責組織產品生產流程、綜合平衡生產能力、制定和執行生產計劃、實施安全生產教育並負責生產調度工作；負責生產過程中各項管理制度和標準操作規程的實施；負責制定、執行公司的倉庫管理制度；負責向研發中心提出產品的改進建議。

　　銷售部負責制訂中長期營銷發展規劃、營銷策略和營銷政策，並負責貫徹落實；負責制訂年度銷售目標，組織完成銷售計劃；負責銷售費用的合理控制與預算的執行；負責市場調研，收集市場信息，分析市場動向，及時掌握競爭對手的特點以及客戶的需求，制定對策提高市場份額；負責開拓和維護新老客戶。

　　物流部負責公司生產原輔材料、工程設備以及其他物品的採購；負責物料的出入庫工作；負責編制物料收發存統計表和物料消耗的明細表工作；負責組織建立公司貨物運輸體系，規劃公司的貨物調配與調度。

　　研發部負責新產品的研製與開發，科研立項並組織實施科技攻關；負責科技情報資料、科研檔案的管理及技術保密工作；負責新產品、新技術的中試工作；負責新技術的研究、開發、引進和轉化工作。

　　技術部負責新產品批量生產的圖紙繪製，規範工藝流程、制定技術標準、實施技術監督和協調管理；負責對現有產品、工藝進行改進。

　　技術應用部負責公司出廠設備的安裝調試、修理保障及後續維護等工作，解決用戶的各種反饋問題、負責對用戶產品的安裝、調試及對客戶的技術培訓；負責售後服務，維修、維護和技術支持；負責技術人員的專業技術培訓和考核工作。

　　品管部負責質量管理、計量管理等體系的建立、維護；負責公司質量事故和客戶投訴的處理，負責質量反饋問題的處理，推動各部門採取改進預防措施；組織進行客戶滿意度調查；負責組織內部流程審計。

　　財務部負責公司日常會計核算，制定並組織實施公司的財務管理及內部控制制度；組織編制公司年度預算方案，監督預算執行情況，防範財務風險；負責公司資金管理、成本管理與信用管理；進行財務分析，控制重大投資經營活動的財務風險，為公司整體戰略的實施提供財務方面支持。

　　辦公室負責公司各項規章制度的制定、貫徹、執行，並開展監督工作；負責公司印章管理、文件收發、文秘檔案、會務工作和會議記錄以及相關資料的收集、整理與歸檔等工作；負責來訪接待和公司重大活動的組織安排以及與宣傳和推介工作。

　　人力資源部負責制定人力資源中長期戰略規劃，建立人力資源信息平臺；制定並完善人力資源各項管理制度並監督實施；建立並完善公司組織結構、職位體系；負責實施員工招聘、調配、培訓發展、績效考核、薪酬福利、職業健康安全、員工關係等職能；負責公司人工成本的預算與總體控制；負責公司的企業文化建設。

　　內部審計部在董事會審計委員會的領導下開展工作，負責編制公司的內部審計制度及審計業務操作規範；督促檢查公司及各控股子公司和各部門嚴格執行國家法律、法規、制度等情況；負責編制年度審計計劃與階段工作計劃並組織實施；負責對公司及控股子公司的財務收支、財務預算、財務決算、資產質量、經營績效及其他有關的經濟活動進行審計監督。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-51董事會辦公室在董事會秘書的領導下開展工作，負責"三會"日常運行、會議籌備、會議資料製作、會議材料的籤署和保管；組織公司信息披露工作，與證券監管部門、交易所、中介機構保持日常溝通和聯繫；維護公司公眾形象，接待股東、媒體來訪；收集、整理有關證券法律法規及政策信息，組織高管學習培訓，其他與證券相關的工作。

　　五、發行人控股子公司、參股公司的情況截至本招股說明書籤署日，本公司擁有慧翔電液、晶信機電、晶鴻機械三家全資子公司，無其他控股或參股公司。

　　（一）杭州慧翔電液技術開發有限公司1、公司概況成立日期：2006年7月3日法定代表人：邱敏秀註冊資本：300萬元實收資本：300萬元營業執照註冊號：330106000017950住所：西湖區西湖科技園西園一路16號5號樓4樓主營業務：研發、生產和銷售晶體生長設備控制系統2、歷史沿革（1）2006年7月，慧翔電液設立2006年6月13日，李世倫、顧臨怡、曹建偉、朱亮共同籤署《杭州慧翔電液技術開發有限公司章程》，分別出資17.5萬元、17.5萬元、10萬元、5萬元設立慧翔電液。2006年6月30日，浙江之江會計師事務所對慧翔電液註冊資本實收情況進行審驗並出具了浙之驗字（2006）第228號《驗資報告》，確認截至2006年6月29日慧翔電液已收到全體股東以貨幣繳納的註冊資本人民幣50萬元，其中李世倫、顧臨怡各出資17.5萬元，分別佔註冊資本的35%；曹建偉出資10萬元，佔註冊資本的20%；朱亮出資5萬元，佔註冊資本的10%。

　　2006年7月3日，慧翔電液在杭州市工商行政管理局西湖分局辦理完成工商登記註冊，並領取了註冊號為3301062013258的《企業法人營業執照》，法定代表人為李世倫，公司住所為西湖區玉古路149號310室。營業範圍為"服務：機電設備，機電元器件，液壓設備，液壓元器件的技術開發、技術服務、技術諮詢、浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-52成果轉讓；承接機電、液壓工程項目的設計、安裝、調試、培訓、維護（設計資質憑證經營）；批發、零售：機電、液壓設備，機電、液壓元器件；其他無需報經審批的一切合法項目。"慧翔電液設立時實際從事的主要業務為晶體生長設備控制系統的研發、生產和銷售，同時也生產、銷售少量的液壓設備和海洋設備。慧翔電液設立時的股東及股權結構如下：

　　股東姓名出資額（萬元）

　　佔註冊資本比例李世倫17.5035%顧臨怡17.5035%曹建偉10.0020%朱亮5.0010%合計50.00100%（2）2007年5月，經營範圍變更2007年5月8日，慧翔電液股東會作出決議，同意經營範圍變更。2007年5月25日，慧翔電液在杭州市工商行政管理局西湖分局辦理完成工商變更登記並領取了變更後的《企業法人營業執照》，經營範圍為"許可經營項目：製造加工機電控制系統，自動化控制系統，機械設備，機電，液壓設備、機電液壓元器件（有效期至2011年11月30日）；一般經營項目：服務：自動化系統，機電設備，機電元器件，液壓設備，液壓元器件中的技術開發，技術服務，技術諮詢，軟體開發，成果轉讓，承接自動化系統，工具機，液壓機電，液壓工程項目的設計、安裝、調試、培訓、維護；生產加工：批發零售：機電控制系統設備，自動化控制系統，普通機械，機電設備（除專控），機電液壓元器件。"該次營業範圍變更後，慧翔電液實際從事的主要業務仍然為晶體生長設備控制系統研發、生產和銷售，同時生產、銷售少量的液壓設備和海洋設備，主營業務未發生變化。（3）2007年11月，第一次股權轉讓2007年10月8日，慧翔電液股東會作出決議，同意朱亮將其所持有的慧翔電液10%股權（5萬元出資）按出資金額作價轉讓予曹建偉先生；同日，轉讓雙方籤訂了《股權轉讓協議》。2007年11月2日，本次股權轉讓完成工商變更登記。本次股權轉讓後慧翔電液股權結構為：

　　股東姓名出資額（萬元）

　　佔註冊資本比例李世倫17.5035%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-53顧臨怡17.5035%曹建偉15.0030%合計50.00100%（4）2008年9月，第二次股權轉讓2008年7月17日，慧翔電液股東會作出決議，同意李世倫先生、顧臨怡先生、曹建偉先生分別將其所持有的慧翔電液35%（17.5萬元出資）、35%（17.5萬元出資）、30%（15萬元出資）的股權轉讓予晶盛有限，轉讓價格按所出資金額作價；同日，轉讓各方分別與晶盛有限籤訂了《股權轉讓協議》。2008年9月25日，浙江省對外貿易經濟合作廳出具浙外經貿資函﹝2008﹞623號《關於上虞晶盛機電工程有限公司境內投資杭州慧翔電液技術開發有限公司的批覆》，批准晶盛有限境內再投資慧翔電液。2008年9月28日，本次股權轉讓完成工商變更登記並領取了變更後的註冊號為330106000019750的《企業法人營業執照》，本次變更後慧翔電液股權結構為：

　　股東名稱出資額（萬元）

　　佔註冊資本比例晶盛有限50.00100%合計50.00100%（5）2009年12月，註冊資本增至300萬元2009年11月12日，晶盛有限作出股東決定，同意將慧翔電液註冊資本由人民幣50萬元增加至300萬元，新增註冊資本全部由晶盛有限認繳。2009年11月20日，浙江宏達會計師事務所有限公司對本次增資進行審驗並出具了浙宏會（2009）驗字107號《驗資報告》，確認截至2009年11月19日慧翔電液已經收到晶盛有限繳納的新增註冊資本人民幣250萬元。2009年12月4日，本次增資在杭州市工商行政管理局西湖分局辦理完成變更登記並領取了變更後的《企業法人營業執照》，增資後慧翔電液股權結構為：

　　股東名稱出資額（萬元）

　　佔註冊資本比例晶盛有限300.00100%合計300.00100%3、慧翔電液主營業務演變情況慧翔電液自2006年7月設立至2007年12月之間，主要業務為研發、生產和銷售晶體生長設備控制系統，同時生產和銷售少量的液壓設備和海洋設備。2007浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-54年12月，為推動與本公司的合併，慧翔電液股東李世倫、顧臨怡和曹建偉約定，將慧翔電液液壓設備和海洋設備生產、銷售業務剝離給宇控機電和慧翔機電，專業從事晶體生長設備控制系統的研發、生產和銷售。自2008年1月至今，慧翔電液一直專業從事晶體生長設備控制系統的研發、生產和銷售，主營業務未發生重大變化。4、慧翔電液自設立以來的主要財務數據如下表單位：元項目2011.09.302010.12.312009.12.31資產總額202,260,230.85117,705,084.0639,558,295.29負債總額44,372,513.8349,235,359.3411,321,044.69股東權益合計157,887,717.0268,469,724.7228,237,250.60項目2011年1-9月2010年度2009年度營業收入306,330,799.16146,043,696.0053,916,961.09營業利潤208,995,519.9684,350,055.9815,691,048.95利潤總額221,254,121.5491,397,538.1821,049,157.86淨利潤189,417,992.3080,232,474.1219,827,231.63接上表項目2008.12.312007.12.312006.12.31資產總額68,235,802.7416,895,940.591,630,307.76負債總額22,325,783.7713,703,900.661,110,275.57股東權益合計45,910,018.973,192,039.93520,032.19項目2008年度2007年度2006年度營業收入83,304,360.7723,536,859.99643,974.43營業利潤43,654,269.935,855,060.1923,894.87利潤總額47,816,659.745,855,060.1923,894.87淨利潤42,717,979.043,922,007.7420,032.19（註：上述數據業經天健會計師事務所審計）

　　（二）上虞晶信機電科技有限公司1、公司概況成立日期：2010年4月2日法定代表人：邱敏秀註冊資本：100萬元實收資本：100萬元浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-55營業執照註冊號：330682000065096住所：上虞市經濟開發區通江西路218號主營業務：機電裝置、機電系統集成、計算機軟體開發生產、應用服務和其他相應的技術服務2、歷史沿革2010年3月1日，晶盛有限股東會決議出資100萬元設立全資子公司上虞晶信機電科技有限公司；2010年3月18日，上虞天馬聯合會計師事務所出具虞天馬驗（2010）第80號《驗資報告》，確認截至2010年3月18日註冊資本100萬元已由晶盛有限全部繳付到位；2010年4月2日，晶信機電在上虞市工商局領取了註冊號為330682000065096的《企業法人營業執照》。3、主要財務數據截至2010年12月31日，晶信機電總資產998,275.00元，淨資產997,775.00元；2010年度淨利潤-2,225.00元。截至2011年9月30日，晶信機電總資產599,897.67元，淨資產583,562.81元；2011年1-9月淨利潤-414,212.19元。（上述數據業經天健會計師事務所審計）

　　（三）上虞晶鴻機械製造有限公司1、公司概況成立日期：2010年10月11日法定代表人：邱敏秀註冊資本：500萬元實收資本：500萬元營業執照註冊號：330682000078304住所：上虞市經濟開發區通江西路218號主營業務：機械配件加工、製造，機電一體化設備的製造、銷售2、歷史沿革2010年9月28日，晶盛有限股東會決議出資100萬元設立全資子公司上虞晶鴻機械製造有限公司；2010年10月8日，上虞天馬聯合會計師事務所出具虞天馬驗（2010）第318號《驗資報告》，確認註冊資本100萬元已由晶盛有限全部繳付到位；2010年10月11日，晶鴻機械在上虞市工商局領取了註冊號為浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-56330682000078304的《企業法人營業執照》。2011年2月23日，晶盛機電作出股東決定，將晶鴻機械的註冊資本增加至500萬元；2011年2月24日，上虞天馬聯合會計師事務所出具虞天馬驗（2011）第38號《驗資報告》，確認截至2011年2月23日新增註冊資本400萬元已由晶盛機電繳付到位；2011年3月2日，晶鴻機械在上虞市工商局辦理完成工商變更登記並領取了變更後的《企業法人營業執照》，註冊資本增加至500萬元。3、主要財務數據截至2010年12月31日，晶鴻機械總資產993,785.25元，淨資產994,145.42元；2010年度淨利潤-5,854.58元。截至2011年9月30日，晶鴻機械總資產30,251,518.03元，淨資產6,560,010.99元；2011年1-9月淨利潤1,565,865.57元。（上述數據業經天健會計師事務所審計）

　　六、持有發行人5%以上股份的主要股東及實際控制人的基本情況本公司股東共計15名，其中，金輪公司持有本公司7,494.40萬股股份，佔公司總股本的比例為74.9440%，是本公司唯一持股5%以上的主要股東，具體情況如下：

　　（一）控股股東1、基本情況公司名稱：上虞金輪投資管理諮詢有限公司註冊資本：300萬元實收資本：300萬元法定代表人：邱敏秀成立日期：2000年3月30日住所：上虞市曹娥街道人民西路567號（七號樓）經營範圍：投資管理及諮詢服務2、股權結構截至本招股說明書籤署日，金輪公司的股權結構如下：

　　股東姓名出資額（元）

　　佔註冊資本比例邱敏秀762,276.0025.4092%曹建偉762,264.0025.4088%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-57李世倫533,586.0017.7862%毛全林400,200.0013.3400%何俊190,566.006.3522%朱亮134,712.004.4904%張俊111,198.003.7066%傅林堅72,054.002.4018%陶瑩33,144.001.1048%合計3,000,000.00100.0000%3、主要業務及主要財務數據（1）業務情況①金輪公司自2000年設立至2006年之前，主要從事銅材、金屬管道配件及設備的製造、加工業務。②2006年2月，金輪公司主要股東毛全林為推動與邱敏秀等人的合作，金輪公司將經營範圍變更為"液壓機、銅材製品、半導體材料設備、半導體材料的製造、加工；進出口業務；機電設備工程安裝。"2006年9月至2006年12月本公司設立前，金輪公司作為浙江省工業類重大科技專項項目的參與方之一，實際承擔了有關單晶矽生長爐研發過程中的機械部件的工藝測試和試製工作。③本公司於2006年12月設立後，由於無廠房和設備等生產設施，金輪公司為本公司提供單晶矽生長爐結構件、配件的製造、加工等業務，同時從事原有的金屬管件加工業務。④2007年1月，根據毛全林和毛漢林兄弟的約定，金輪公司將與金屬管件加工業務相關的人員、業務轉入銀漢管件，金輪公司不再從事金屬管件加工業務，主要為晶盛有限提供單晶矽生長爐結構件、配件的製造加工。⑤2008年8月，為了提高發行人的整體業務能力，減少關聯交易，金輪公司將有關生產單晶矽生長爐結構件、配件的主要設備轉讓給本公司後，未再實際經營任何實業。⑥2011年3月，金輪公司經營範圍變更為"投資管理及諮詢服務"。

　　（2）主要財務數據金輪公司的主要財務數據（母公司口徑）：截至2010年12月31日，總資產為25,624,425.81元，淨資產為8,701,984.45元，2010年度淨利潤47,694,175.79元。截至2011年9月30日，總資產15,264,651.03元，淨資產4,594,802.74元；2011年1-9月淨利潤-357,181.71元。（上述數據業經上虞天馬聯合會計師事務所浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-58審計）（二）實際控制人1、實際控制人簡介邱敏秀女士和曹建偉先生合計持有本公司控股股東金輪公司50.8180%的股權，且邱敏秀女士、曹建偉先生分別直接持有本公司4.9490%、4.3477%的股權，為本公司的共同實際控制人。邱敏秀女士，中國國籍，無境外永久居留權，身份證號33010619450917****，現任本公司董事長；曹建偉先生，中國國籍，無境外永久居留權，身份證號33012519780530****，現任本公司董事、總經理。邱敏秀女士和曹建偉先生的簡歷，請參見本招股說明書"第八節董事、監事、高級管理人員與其他核心人員"之相關內容。

　　2、實際控制人認定依據根據《公司法》、《首次公開發行股票在創業板上市管理辦法》及中國證監會頒布的《〈首次公開發行股票並上市管理辦法〉第十二條"實際控制人沒有發生變更"的理解和適用--證券期貨法律適用意見第1號》的相關規定，結合以下依據，認定邱敏秀和曹建偉為本公司的共同實際控制人：（1）邱敏秀和曹建偉在股權關係上對公司形成共同控制自2008年6月至今，邱敏秀、曹建偉直接和間接持有晶盛機電股權的股權情況如下：

　　持股情況2008.6-2008.82008.8-2010.72010.7-2010.92010.9至今邱敏秀持有金輪公司的股權比例29.9222%29.9222%25.4092%25.4092%曹建偉持有金輪公司的股權比例25.2648%25.2648%25.4088%25.4088%合計55.1870%55.1870%50.8180%50.8180%金輪公司持有晶盛機電的股權比例66.6667%75.0000%75.0000%74.9440%邱敏秀持有晶盛機電的股權比例---4.9490%曹建偉持有晶盛機電的股權比例---4.3477%邱敏秀和曹建偉合計控制晶盛機電的股權比例66.6667%75.0000%75.0000%84.2407%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-59自2008年6月至今，邱敏秀和曹建偉合計持有控股股東金輪公司股權比例均超過50%，通過控股金輪公司，兩人實際控制晶盛機電的股權比例均超過50%。同時，邱敏秀和曹建偉兩人對金輪公司的持股比例接近，一直分別為金輪公司的第一、二大股東，兩人中的任何一人憑藉其所持股權均無法單獨通過金輪公司對本公司股東大會決議、董事會選舉和重大經營決策實施決定性影響。自2008年6月至今，因股權轉讓導致邱敏秀和曹建偉控制本公司股權的比例有小幅的變動，但兩人合併控制本公司的股權比例基本保持穩定，邱敏秀和曹建偉兩人一直分別為金輪公司的第一、二大股東，實際支配公司股份表決權比例最高的人未發生變化，且歷次股權變化均履行了必要的法律程序，股權關係清晰、明確，兩人直接和間接持有本公司的股權合法有效，不存在重大不確定性。（2）邱敏秀和曹建偉在經營管理上對公司形成共同控制邱敏秀和曹建偉作為公司的主要創始人，邱敏秀自公司2006年設立之日起即任公司董事長，曹建偉自公司2006年設立之日起即任公司董事並自2008年8月起任公司總經理。邱敏秀和曹建偉一直密切合作，對本公司發展戰略、重大經營決策、日常經營活動均有相同的意見，在本公司歷次董事會、股東會（股東大會）上均有相同的表決意見，對公司的日常經營、重大經營決策及實施擁有決定性的影響，但邱敏秀和曹建偉的任何一人憑藉其個人力量均無法單獨對董事會決策、公司重大經營事項產生決定性影響。因此，邱敏秀和曹建偉事實上構成了對公司經營管理上的共同控制。（3）邱敏秀和曹建偉在核心技術上對公司形成共同控制邱敏秀和曹建偉是公司技術研發團隊的帶頭人，掌握公司全自動單晶矽生長爐、多晶鑄錠爐及單晶矽生長爐控制系統產品的核心技術，並是公司大多數專利技術的共同發明人。（4）公司治理結構健全、運行良好公司已根據《公司法》、《上市公司治理準則》、《上市公司章程指引》、《上市公司股東大會規則》及其他相關法律、法規的要求，設立了由股東大會、董事會、監事會和經營管理層組成的公司治理結構，制訂了公司章程、股東大會議事規則、董事會議事規則、監事會議事規則等規範治理制度，並建立了獨立董事和董事會秘書工作制度，董事會下設戰略與投資委員會、審計委員會、提名委員會和薪酬與考核委員會。晶盛機電的公司治理結構健全、運行良好，邱敏秀、曹建偉共同浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-60擁有公司控制權的情況不影響公司的規範運作。（5）共同控制關係在未來可預期的期限內是穩定、有效存在的2011年5月31日，邱敏秀和曹建偉籤署了《一致行動協議》，該協議約定兩人共同實施對本公司的管理和控制，在重大決策之前須達成一致意見，通過該協議約定，邱敏秀、曹建偉共同擁有公司的實際控制權在未來可預期的期限內是穩定、有效地存在的。《一致行動協議》的主要條款包括：.雙方承諾並同意，自該協議生效之日至晶盛機電股票上市之日起36個月內，雙方應確保各自作為晶盛機電股東行使權利，及金輪公司作為晶盛機電股東行使權利時保持一致，即在晶盛機電股東大會審議議案行使表決權時保持一致；.雙方承諾並同意，自該協議生效之日至晶盛機電股票上市之日起36個月內，在以金輪公司名義行使對晶盛機電的任何股東權利時，以及各自作為晶盛機電股東行使股東權利時，雙方須協商一致，形成一致意見；.雙方承諾並同意，自該協議生效之日至晶盛機電股票上市之日起36個月內，及雙方均擔任晶盛機電董事期間，雙方應確保在晶盛機電董事會審議議案行使表決權時協商一致，形成一致意見；.雙方承諾並同意，在晶盛機電股票上市之日起，應當遵守中國證監會對上市公司股票禁售期的規定以及各自作出的關於股票鎖定期的承諾，承諾在禁售期內不轉讓或者委託他人管理其持有的晶盛機電股份，也不由晶盛機電回購此部分股份。在中國證監會規定的禁售期屆滿後，雙方將嚴格遵守法律、法規、規範性文件、中國證監會及證券交易所關於轉讓上市公司股票的限制性規定；.雙方承諾並同意，晶盛機電股份上市之日起，金輪公司應按本協議第四條的約定履行股票禁售義務。在金輪公司所持晶盛機電股票禁售期間，任何一方不會轉讓或者委託他人管理其持有的金輪公司股權，也不由金輪公司回購此部分股權。金輪公司股票禁售期屆滿後兩年內，未經對方書面同意，不得轉讓或者委託他人管理其持有的金輪公司股權，也不由金輪公司回購此部分股權。（6）股份鎖定承諾控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉於2011年4月23日分別出具了《關於浙江晶盛機電股份有限公司股份鎖定的承諾函》：自發行人股票在證券交易所上市之日起三十六個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份。公司共同實際控制人之浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-61一邱敏秀之關聯自然人股東何俊於2011年4月23日出具了《關於浙江晶盛機電股份有限公司股份鎖定的承諾函》：自發行人股票在證券交易所上市之日起三十六個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份。綜上，自2008年6月至今，公司的實際控制人未發生變更，邱敏秀和曹建偉一直對公司形成共同控制，且在未來可預期的期限內是穩定、有效存在的。

　　（三）控股股東和實際控制人控制的其他企業的基本情況截至本招股說明書籤署日，本公司的控股股東金輪公司除持有本公司的股權外，未持有其他公司股權，也未有控制其他企業。截至本招股說明書籤署日，實際控制人邱敏秀女士和曹建偉先生除持有金輪公司和本公司的股權外，未持有其他公司股權，也未有控制其他企業。

　　（四）股份質押及其他爭議情況截至本招股說明書籤署日，控股股東和實際控制人直接或間接持有發行人的股份不存在質押或其他有爭議的情況。

　　七、發行人的股本情況（一）本次發行前後，發行人的股本情況發行人本次發行前總股本10,000萬股，按照本次發行人民幣普通股（A股）3,335萬股計算，則本次發行前後，本公司的股本變化情況如下表：

　　序號股東名稱發行前發行後股數（萬股）

　　比例股數（萬股）

　　比例1金輪公司7494.4074.9440%7494.4056.2010%2邱敏秀494.904.9490%494.903.7113%3曹建偉434.774.3477%434.773.2604%4李世倫276.322.7632%276.322.0721%5毛全林217.282.1728%217.281.6294%6浙大創投200.452.0045%200.451.5032%7谷豐投資200.452.0045%200.451.5032%8沈伯偉200.452.0045%200.451.5032%9牧小英120.271.2027%120.270.9019%10何俊98.720.9872%98.720.7403%11汪莉80.180.8018%80.180.6013%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-6212朱亮69.760.6976%69.760.5231%13張俊57.630.5763%57.630.4322%14傅林堅37.280.3728%37.280.2796%15陶瑩17.140.1714%17.140.1285%16本次擬公開發行股份--3,33525.0094%合計10,000.00100.0000%13,335.00100.0000%本公司股東中，無國有股東、外資股東和戰略投資者。

　　（二）前十名股東持股情況本次發行前，發行人前十名股東及持股情況如下：

　　序號股東名稱股數（萬股）

　　比例1金輪公司7,494.4074.9440%2邱敏秀494.904.9490%3曹建偉434.774.3477%4李世倫276.322.7632%5毛全林217.282.1728%6浙大創投200.452.0045%7谷豐投資200.452.0045%8沈伯偉200.452.0045%9牧小英120.271.2027%10何俊98.720.9872%合計9738.0197.3801%（三）前十名自然人股東及在本公司任職情況本次發行前，前十名自然人股東及其在本公司任職情況如下：

　　序號股東名稱股數（萬股）

　　比例在公司任職情況1邱敏秀494.904.9490%董事長2曹建偉434.774.3477%董事、總經理3李世倫276.322.7632%董事4毛全林217.282.1728%董事、副總經理5沈伯偉200.452.0045%慧翔電液副總經理6牧小英120.271.2027%-7何俊98.720.9872%董事、副總經理8汪莉80.180.8018%-9朱亮69.760.6976%副總經理10張俊57.630.5763%技術總監合計2,050.2820.5028%-（四）最近一年發行人新增股東的情況2010年7月22日，晶盛有限董事會作出決議，同意明澤公司和金躍公司將浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-63其所持有的晶盛有限25%（375,000美元出資）的股權全部轉讓予境內2名法人和12名自然人，轉讓具體情況如下：

　　序號股東名稱受讓數量（萬股）

　　受讓比例出讓方轉讓價格（元）

　　1邱敏秀494.904.9490%明澤公司5,728,0802曹建偉434.774.3477%5,032,0803李世倫276.322.7632%3,198,1204毛全林217.282.1728%2,514,8805浙大創投200.452.0045%金躍公司5,160,0006谷豐投資200.452.0045%5,160,0007沈伯偉200.452.0045%2,320,0008牧小英120.271.2027%3,096,0009何俊98.720.9872%明澤公司1,142,60010汪莉80.180.8018%金躍公司2,064,00011朱亮69.760.6976%明澤公司807,36012張俊57.630.5763%667,00013傅林堅37.280.3728%431,52014陶瑩17.140.1714%198,360合計2,505.6025.0560%-37,520,0001、新增自然人股東序號姓名國籍是否擁有永久境外居留權身份證號碼本公司任職情況1邱敏秀中國否33010619450917****董事長2曹建偉中國否33012519780530****董事、總經理3李世倫中國否33010619620703****董事4毛全林中國否33062219700501****董事、副總經理5沈伯偉中國否33010619441216****慧翔電液副總經理6牧小英中國否33012319691222****-7何俊中國否33010619690624****董事、副總經理8汪莉中國否33010219620120****-9朱亮中國否34210119790222****副總經理10張俊中國否36220319820609****技術總監11傅林堅中國否33072619801002****總工程師12陶瑩中國擁有美國永久居留權11010819631022****技術顧問除沈伯偉、牧小英、汪莉、陶瑩外，上述新增自然人股東均為本公司的董事或高級管理人員，其簡歷請參見本招股說明書"第八節董事、監事、高級管理人浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-64員與其他核心人員"之相關內容。新增自然人股東沈伯偉、牧小英、汪莉、陶瑩最近五年的工作簡歷如下：沈伯偉先生：1988年4月至2004年12月，任職於杭州之江飯店，2005年1月退休；2007年4月至今，任職於本公司全資子公司慧翔電液並擔任總經理助理、副總經理。牧小英女士：1993年7月至2007年3月，任職於浙江大學對外技術貿易公司；2007年3月至今，任職於杭州杭鑫電子工業有限公司。汪莉女士：2003年8月至今，任職於杭州吳山花鳥城財務部。陶瑩先生，男，1963年出生，1997年至2006年任職於美國MEMC Electronic Materials Inc，歷任該公司晶體研發部研究員、工程師，主要從事極大規模集成電路用的電子級單晶矽晶片材料的工藝研發以及從研發到生產過渡的技術支持。2006年5月至2008年12月任職於浙江昱輝陽光能源有限公司，任首席技術官，2009年7月至今擔任本公司技術顧問。

　　2、新增法人股東（1）浙大創投浙大創投成立於2001年1月3日，實收資本10,000萬元，法定代表人為程家安，《企業法人營業執照》註冊號為330108000017366，住所為杭州市西湖區古翠路8號新亞科技大樓6樓，主營業務為投資與管理（限自有資金）。浙大創投的股東為上海乾佑投資管理有限公司、上海勵誠投資發展有限公司、杭州得銀企業諮詢有限公司和浙江大學科技園創業投資有限公司，分別持有浙大創投47.75%、30.25%、20.00%和2.00%的股權。自然人張軍持有上海乾佑投資管理有限公司100%的股權，為浙大創投的實際控制人。張軍先生，1968年10月出生，中國籍，無永久境外居留權，居民身份證號碼41080219681011****，住所為河南省焦作市解放區新華北街4號院。

　　（2）谷豐投資谷豐投資成立於2007年6月6日，實收資本2,000萬元，法定代表人為朱如鋼，《企業法人營業執照》註冊號為330108000005792，住所為杭州市西湖區古翠路8號610室，主營業務為投資與管理。

　　谷豐投資的股東為杭州韋華投資管理有限公司、浙江創瑞投資諮詢有限公司和網新資本管理有限公司，分別持有谷豐投資70%、20%和10%的股權。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-65自然人朱如鋼持有杭州韋華投資管理有限公司70%的股權，為谷豐投資的實際控制人。朱如鋼先生，1966年2月出生，中國籍，無永久境外居留權，居民身份證號碼22010119660226****，住所為杭州市西湖區玉古路115號。

　　（五）本次發行前各股東間的關聯關係及關聯股東的各自持股比例1、本公司自然人股東邱敏秀與曹建偉為本公司的共同實際控制人和一致行動人，存在關聯關係。邱敏秀與何俊系母子關係，為一致行動人。2、本公司五名自然人股東邱敏秀、曹建偉、李世倫、毛全林、何俊分別持有控股股東金輪公司25.4092%、25.4088%、17.7862%、13.3400%、6.3522%的股權，同時該五名自然人股東擔任金輪公司的董事，存在關聯關係。

　　（六）本次發行前股東所持股份的流通限制和自願鎖定股份的承諾1、公司控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉、股東何俊承諾：自發行人股票在證券交易所上市之日起三十六個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份；2、公司股東浙大創投、谷豐投資、李世倫、毛全林、朱亮、張俊、傅林堅、陶瑩、沈伯偉、牧小英、汪莉承諾：自發行人股票在證券交易所上市之日起十二個月內不轉讓或者委託他人管理在本次發行前已直接或間接持有的發行人股份，也不由發行人回購該部分股份；3、擔任公司董事、高級管理人員的股東邱敏秀、曹建偉、李世倫、何俊、毛全林、朱亮、張俊、傅林堅承諾：在上述鎖定期屆滿後，在其擔任公司董事、監事或高級管理人員期間，每年轉讓的發行人股份數量不超過本人持有的發行人股份總數的25%；離職後六個月內不轉讓其持有的發行人股份；在發行人首次公開發行股票在證券交易所上市之日起六個月內申報離職的，自申報離職之日起十八個月內不轉讓本人持有的發行人股份；在發行人首次公開發行股票在證券交易所上市之日起第七個月至第十二個月之間申報離職的，自申報離職之日起十二個月內不轉讓本人持有的發行人股份。

　　八、員工及社會保障情況（一）員工人數及構成本公司及其子公司2008年末、2009年末、2010年末和2011年9月30日在浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-66冊員工總數分別為245人、290人、429人和558人。截至2011年9月30日，本公司及三家子公司所有員工的專業結構、受教育程度及年齡分布如下：

　　1、員工專業結構本公司及三家子公司的所有員工專業構成專業人數佔員工總數的比例管理人員417.35%財務人員101.79%銷售人員81.43%技術研發人員9517.03%生產人員40472.40%合計558100.00%其中，晶盛機電的員工專業構成如下：

　　專業人數佔員工總數的比例管理人員2813.86%財務人員41.98%銷售人員73.47%技術研發人員3014.85%生產人員13365.84%合計202100.00%慧翔電液的員工專業構成如下：

　　專業人數佔員工總數的比例管理人員98.26%財務人員32.75%銷售人員10.92%技術研發人員6155.96%生產人員3532.11%合計109100.00%2、員工受教育程度構成本公司及三家子公司的所有員工受教育程度構成文化程度人數佔員工總數的比例博士20.36%碩士71.25%本科5910.57%大專9116.31%大專以下39971.51%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-67合計558100.00%其中，晶盛機電的員工受教育程度構成如下：

　　文化程度人數佔員工總數的比例博士20.99%碩士52.47%本科2612.87%大專4220.79%大專以下12762.88%合計202100.00%慧翔電液的員工受教育程度構成如下：

　　文化程度人數佔員工總數的比例博士00.00%碩士21.84%本科3027.52%大專4137.62%大專以下3633.02%合計109100.00%3、員工年齡分布年齡分布人數佔員工總數的比例50歲及以上5710.22%40-49歲（含）

　　6812.19%30-39歲（含）

　　12622.58%29歲及以下30755.02%合計558100.00%（二）執行社會保障政策的情況本公司及三家子公司均實行勞動合同制，員工的聘任和解聘均依據《中華人民共和國勞動合同法》等有關法律法規辦理。本公司及三家子公司按照所在地的地方標準為員工繳納了基本養老、基本醫療、失業、工傷、生育等社會保險和住房公積金。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-681、公司繳納"五險一金"的起始日期、繳納基數和繳費比例項目繳納日期公司繳納部分個人繳納部分繳納日期公司繳納部分個人繳納部分上虞（含晶盛機電、晶信機電、晶鴻機械）

　　杭州（慧翔電液）

　　繳費基數（元）繳費比例繳費基數（元）

　　繳費比例繳費基數（元）

　　繳費比例繳費基數（元）

　　繳費比例基本養老保險2008.1-2008.4110414%11048%2008.1-2008.31230.1520%1230.158%2008.5-2009.4123114%12318%2008.4-2008.121230.1519%1230.158%2009.5-2009.6129614%12968%2009.1-2009.121295.9015%1295.98%2009.7-2010.4129612%12968%2010.1-2010.121374.0014%13748%2010.5-2011.4137412%13748%2011.1至今1532.5014%1532.58%2011.5至今153312%15338%基本醫療保險2008.1-2008.411045%-5元/月2008.1-2008.121230.1511.5%1230.152%+4元/月2008.5-2009.412315%-5元/月2009.1-2009.121295.9011.5%1295.92%+4元/月2009.5-2009.612965%-5元/月2010.1-2010.121374.0011.5%13742%+4元/月2009.7-2010.412964.7%-5元/月2011.1至今1532.5011.5%1532.52%+4元/月2010.5-2011.413744.7%-5元/月2011.5至今15334.7%-5元/月失業保險2008.1-2008.411042%11041%2008.1-2008.121230.152%1230.151%2008.5-2009.412312%12311%2009.1-2009.121295.92%1295.91%2009.5-2010.412962%12961%2010.1-2010.1213742%13741%2010.5-2011.413742%13741%2011.1至今1532.52%1532.51%2011.5-至今15332%15331%生育保險2008.1-2008.411040.5%--2008.1-2008.121230.150.6%--2008.5-2009.412310.5%--2009.1-2009.121295.90.6%--2009.5-2010.412960.5%--2010.1-2010.1213740.6%--2010.5-2011.413740.5%--2011.1至今1532.50.8%--2011.5至今15330.5%--工傷保險2008.1-2008.411040.5%--2008.1-2008.121230.150.5%--2008.5-2009.412310.5%--2009.1-2009.121295.90.5%--2009.5-2010.412960.5%--2010.1-2010.1213740.5%--2010.5-2011.413741%--2011.1至今1532.50.4%--2011.5至今15331%--住房公積金2010.6-2010.1216605%16605%2008.1-2008.6113212%113212%2011.1至今17605%17605%2008.7-2009.6182512%182512%2009.7-2010.696012%96012%2010.7-2011.06110012%

110012

%2011.07至今131012%131012%2、公司繳納社會保險和住房公積金的情況（1）截至2011年9月30日，本公司及子公司繳納社保情況公司名稱員工人數繳納社會保險人數退休返聘人數參加農村社保人數當月入職人數在其他單位參保人數晶盛機電2021992001慧翔電液1091032040晶信機電12120000浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-69晶鴻機械235189311401合計558503351442截至2011年9月30日，本公司及子公司員工總數為558人，繳納社保人數為503人，55人未繳納個人部分社會保險費，其中，34人已達到法定退休年齡無需繳納社保，1人因病提前退休無需繳納社保；4人為當月新入職員工，尚未辦理完畢勞動關係及社保繳納手續；14人已參保農村養老保險、農村醫療保險無法重複參加企業職工社會保險；2人在其他單位繳納社會保險。（2）截至2011年9月30日，本公司及子公司繳納住房公積金情況公司名稱在冊人數繳納住房公積金人數退休返聘人數自願放棄繳納人數試用期內人數晶盛機電202195223慧翔電液109102214晶鴻機械235179301610晶信機電1211001合計558487341918截至2011年9月30日，本公司及子公司員工總數為558人，繳納住房公積金人數為487人，未在本公司及其子公司繳納住房公積金人數為71人，其中，34人已達到法定退休年齡無需繳納住房公積金；18人為新招聘的員工，尚處於試用期，按規定可以暫不繳納住房公積金，待試用期滿後繳納；19人為當地農村戶籍員工擁有自有住房，自願放棄繳納住房公積金。

　　（3）最近三年末，本公司及子公司繳納社會保險情況最近三年，公司以所有員工的工資總額為基數按規定比例繳納社會保險費。由於部分員工已到退休年齡、部分新入職員工尚未辦理完畢勞動關係及社保登記手續、部分員工社保關係未轉入或部分員工已參保農村養老保險、農村醫療保險無法重複參加企業職工社會保險等原因，存在部分員工未繳納個人部分社會保險費的情形。具體繳納情況如下：

　　截止日期公司名稱公司員工人數繳納社會保險人數達到退休年齡人數參加農村社保人數當月入職人數自願放棄繳納人數在其他單位參保人數2010.12.31晶盛機電333236291310414慧翔電液96845-7--晶鴻機械--晶信機電--小計4293203413174142009.12.31晶盛機電22112827-3603慧翔電液695214-1-2小計29018041-4605浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-70截止日期公司名稱公司員工人數繳納社會保險人數達到退休年齡人數參加農村社保人數當月入職人數自願放棄繳納人數在其他單位參保人數2008.12.31晶盛機電1889219--761慧翔電液574114---2小計24513333--763（4）最近三年末，本公司及子公司繳納住房公積金情況報告期內，由於部分員工已到退休年齡、部分農村戶口員工擁有自有住房等原因，部分員工未繳納住房公積金。為方便非本地籍員工工作和生活，公司為其提供宿舍居住。

　　截止日期公司名稱公司員工人數繳納住房公積金人數達到退休年齡人數未繳納人數2010.12.31晶盛機電3331529289慧翔電液9610581晶鴻機械----晶信機電----小計42925343702009.12.31晶盛機電221527189慧翔電液6981447小計29013412362008.12.31晶盛機電188519164慧翔電液5721441小計2457332053、報告期內，發行人若足額繳納，需要補繳的"五險一金"金額及對發行人經營業績的影響報告期內，公司及子公司以所有員工的工資總額為基數按規定比例足額繳納社會保險費，已經履行作為用人單位應當履行的社會保險費繳納義務，因此不存在需由公司及子公司補繳社會保險費的情況。報告期內，由於部分參加農村養老和醫療保險的員工無法重複參加企業職工社會保險，以及部分員工明確提出自願放棄繳納社會保險，因此存在部分員工個人部分社會保險費未足額繳納的情況，該部分員工實際無法享受社會保險待遇。根據測算，若員工個人足額補繳報告期內的社會保險費，補繳金額為262,865.04元。報告期內，員工個人需補繳的金額如下：

　　截止日期公司名稱公司員工人數繳納社會保險人數達到退休年齡人數參加農村社保人數當月入職人數自願放棄繳納人數在其他單位參保人數需補繳人數公司需補繳金額（元）

　　個人需補繳金額（元）

　　2011年1-9月晶盛機電2021992000100.000.00慧翔電液1091032040000.000.00浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-71截止日期公司名稱公司員工人數繳納社會保險人數達到退休年齡人數參加農村社保人數當月入職人數自願放棄繳納人數在其他單位參保人數需補繳人數公司需補繳金額（元）

　　個人需補繳金額（元）

　　晶信機電12120000000.000.00晶鴻機械2351893114001140.0015,370.32小計5585033514402140.0015,370.322010年晶盛機電333236291310414540.0074,468.16慧翔電液96845070000.000.00晶鴻機械000000000.000.00晶信機電000000000.000.00小計429320341317414540.0074,468.162009年晶盛機電2211282703603600.0078,652.80慧翔電液695214010200.000.00小計2901804104605600.0078,652.802008年晶盛機電188921900761760.0094,373.76慧翔電液574114000200.000.00小計2451333300763760.0094,373.76報告期內員工若足額繳納尚需補繳的金額合計262,865.04報告期內，由於農村戶口員工擁有自有住房等原因，存在部分員工未繳納住房公積金的情形。報告期內，公司及子公司若為全部員工足額繳納住房公積金，需要補繳的金額合計為930,868.80元；員工若足額繳納住房公積金，需要補繳的金額合計為930,868.80元。具體各期需補繳的情況如下：

　　截止日期公司名稱公司員工人數繳納住房公積金人數達到退休年齡人數試用期人數未繳納人數需補繳人數公司需補繳金額（元）

　　員工個人需補繳金額（元）

　　2011年1-9月晶盛機電20219523221,584.001,584.00慧翔電液10910224111,272.001,272.00晶鴻機械2351793010161612,672.0012,672.00晶信機電121101000.000.00小計5584873418191915,528.0015,528.

002010

年晶盛機電33315290289289287,844.00287,844.00慧翔電液9610508181128,304.00128,304.00晶鴻0000000.000.00浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-72截止日期公司名稱公司員工人數繳納住房公積金人數達到退休年齡人數試用期人數未繳納人數需補繳人數公司需補繳金額（元）

　　員工個人需補繳金額（元）

　　機械晶信機電0000000.000.00小計42925340370370416,148.00416,148.

002009

年晶盛機電2215270189189176,904.00176,904.00慧翔電液698140474764,972.8064,972.80小計29013410236236241,876.80241,876.802008年晶盛機電1885190164164149,568.00149,568.00慧翔電液5721404141107,748.00107,748.00小計2457330205205257,316.00257,316.00報告期內若足額繳納尚需補繳的金額合計930,868.80930,868.80公司及子公司若報告期內為員工足額繳納住房公積金，則需補繳930,868.80元，佔公司2010年合併報表淨利潤126,672,741.75元的0.73%，不會對公司的經營業績構成重大影響；員工個人若足額繳納住房公積金，則需補繳930,868.80元。根據上虞市社會保險事業管理中心、杭州市西湖區社會勞動保險委員會辦公室、紹興市住房公積金管理中心上虞分中心、杭州住房公積金管理中心2011年10月出具的證明，本公司及子公司無需補繳社會保險費和住房公積金。4、不存在糾紛、潛在糾紛、處罰的情形報告期內，公司以所有員工的工資總額為基數按規定比例足額繳納了社會保險費，不存在需要公司補繳社會保險費的情形。由於部分農村戶口員工自願放棄繳納並出具了自願放棄繳納承諾，不存在任何異議，不存在任何糾紛或潛在糾紛。報告期內，由於部分農村戶口員工擁有自有住房等原因未繳納住房公積金。為方便非本地籍員工工作和生活，公司為其提供宿舍居住，該等員工出具了自願放棄繳納承諾，不存在任何異議，不存在任何糾紛或潛在糾紛。

　　上虞市社會保險事業管理中心、杭州市西湖區社會勞動保險委員會辦公室已於2011年10月出具證明，確認本公司及子公司為員工按期、足額繳納社會保險費，未發現任何違反勞動用工和社會保障方面的法律法規而被處罰的情形，也不存在因社會保險糾紛或爭議引發的訴訟、仲裁事項。紹興市住房公積金管理中心上虞分中心、杭州住房公積金管理中心已於2011年10月出具證明，確認公司及浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-73子公司不存在漏繳、拖欠住房公積金等情形，也不存在因住房公積金糾紛或爭議引發的仲裁、訴訟事項。同時，本公司控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉承諾："若由於浙江晶盛機電股份有限公司（以下簡稱"發行人"）或其控股子公司未按規定為員工繳納社會保險、住房公積金而導致發行人或其控股子公司為員工補繳社會保險、住房公積金及其滯納金或被相關政府機關處以罰款的，上虞金輪投資管理諮詢有限公司、邱敏秀、曹建偉願意全額補償發行人或其控股子公司因此而遭受的一切損失，並願意對發行人及其控股子公司因此遭受的一切損失承擔連帶責任。"九、實際控制人、持有5%以上股份的主要股東以及作為股東的董事、監事、高級管理人員作出的重要承諾及其履行情況（一）股份鎖定承諾詳見本節"七、發行人的股本情況"之"（六）本次發行前股東所持股份的流通限制和自願鎖定股份的承諾"。

　　（二）避免同業競爭承諾為避免同業競爭，本公司的控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉作出了避免同業競爭的承諾，詳見本招股說明書第七節"同業競爭與關聯交易"之"一、同業競爭"之"（二）發行人控股股東、實際控制人避免同業競爭的承諾"。

　　（三）關於員工社保及住房公積金的承諾本公司的控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉承諾，如發行人及其子公司被要求補繳社會保險費和住房公積金及其滯納金或被相關政府機關處以罰款，將由控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉予以無條件全額承擔，詳見本節"八、員工及社會保障情況"之"（二）執行社會保障政策的情況"。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-74第六節業務與技術一、發行人的主營業務、主要產品及變化情況（一）公司的主營業務和主要產品本公司是國內技術領先的晶體矽生長設備供應商，自設立以來專注於擁有自主品牌的晶體矽生長設備及其控制系統的研發、製造和銷售。本公司的主要產品包括全自動單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐及單晶矽生長爐控制系統。其中，全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐主要用於生產太陽能光伏電池所需的單晶矽棒、多晶矽錠；單晶矽生長爐控制系統作為單晶矽生長爐的核心部件之一，由本公司全資子公司慧翔電液研發製造，包括半自動、準全自動、全自動三類，其中，單獨對外銷售的主要為半自動控制系統和準全自動控制系統，以滿足部分客戶單晶矽生長爐升級需要。此外，本公司研發生產的TDR70A-ZJS、TDR80A-ZJS、TDR80B-ZJS、TDR120A-ZJS、TDR100B-ZJS等型號的全自動單晶矽生長爐可以用於生產均勻性更高、缺陷密度更低的單晶矽棒，滿足半導體行業客戶的需求，2008年、2009年、2010年、2011年1-9月公司產品用於半導體行業的銷售收入分別為0萬元、3,521.01萬元、2,235.05萬元、917.95萬元，佔各年期營業收入的比例分別為0%、19.39%、5.88%、1.53%。

　　註：圖中單晶矽生長爐與多晶矽鑄錠爐尺寸比例不代表其實際尺寸比例。

　　自成立以來，公司主營業務未發生重大變化。2009年之前公司主要從事單晶JSH480多晶矽鑄錠爐TDR100A-ZJS全自動單晶矽生長爐浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-75矽生長爐及其控制系統的研發、製造和銷售，2010年公司研製成功擁有獨創技術的雙電源系統多晶矽鑄錠爐，並在當年實現量產和銷售。經過近五年的發展，公司研發能力持續增強，產品規格、品種不斷豐富，逐漸形成了以全自動單晶矽生長爐為主導、多種產品快速增長的業務格局。報告期內，本公司主要產品在主營業務收入中的構成情況如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比例金額比例金額比例金額比例全自動單晶矽生長爐22,724.9038.34%26,904.5373.70%15,523.1986.04%15,884.1997.01%多晶矽鑄錠爐29,476.2449.73%4,507.6912.35%----單晶矽生長爐控制系統7,074.7011.94%5,091.9713.95%2,518.7413.96%489.382.99%合計59,275.84100.00%36,504.19100.00%18,041.94100.00%16,373.56100.00%（二）公司的主營業務發展歷程本公司自成立以來，不斷進行技術和產品創新，豐富產品規格種類，推動先進晶體矽生長設備的本土化發展進程。

　　2007年4月，本公司成功研製出國內首臺全自動直拉式單晶矽生長爐（TDR80A-ZJS型），並銷售給國內知名半導體材料供應商有研半導體材料股份有限公司，成為其採購的首臺國產全自動單晶矽生長爐設備，突破了高端單晶矽生長爐設備長期被國外大型企業壟斷的產業格局1。

　　2008年3月，本公司成功研製出國內規格最大的全自動直拉式單晶矽生長爐（TDR120A-ZJS型）2，並銷售給國內知名半導體材料供應商有研半導體材料股份有限公司，從而結束了長期以來12英寸大規格單晶矽生長爐設備依賴國外進口的歷史。該產品單爐最大投料量達260kg，可拉制12~16英寸的大直徑單晶矽棒，能配置CUSP磁場抑制矽熔體對流，減少單晶矽雜質含量。根據中國電子材料行業協會、中國電子專用設備工業協會出具的《科學技術成果鑑定證書》，該產品採用了創新的功率控制直徑法等先進技術，可精確控制單晶生長的V/G值（V：晶體生長速度，G：固液界面縱向溫度梯度），滿足8~12英寸大規模集成電路晶體矽製備的要求。

　　1周旗鋼（北京有色金屬研究總院副院長、中國電子材料行業協會副理事長、中國半導體行業協會半導體支撐分會理事長）.《國產晶體矽生長設備發展的歷史、現狀及典型企業》[J].《電子信息材料》，2011年，第2期。2同1，《電子信息材料》2011年第2期。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-762008年8月，公司成功研發出重摻半導體級全自動直拉式單晶矽生長爐（TDR80B-ZJS型），專門用於生產低電阻率的重摻半導體晶體矽材料，並供應給全球十大半導體矽晶圓材料供應商之一的合晶科技股份有限公司，成功進入全球高端半導體材料設備供應商行列，顯著提高了公司在半導體材料製備設備領域的品牌知名度和影響力。2009年9月，本公司研製出應用水冷夾套技術的TDR95A-ZJS型單晶矽生長爐，該產品可顯著提高單晶矽生長速度、降低能耗。根據中國電子材料行業協會、中國電子專用設備工業協會出具的《科學技術成果鑑定證書》，該產品能夠提高晶體生長速度30%，縮短拉晶周期約15%，降低拉晶單位能耗20%左右。憑藉該產品，公司成為英利能源（中國）有限公司2010年度唯一的本土單晶矽生長設備供應商，並在與國外同類企業的評比中脫穎而出，成為其"2010年度十佳供應商"中唯一的單晶矽生長設備供應商。

　　2010年1月，公司成功研製出配置雙電源獨立控制系統的多晶矽鑄錠爐（JSH480型），在全球範圍內首次採用頂部加熱與四周加熱的雙電源獨立控制技術3，該產品與市場上其他同規格的單電源技術多晶矽鑄錠爐相比，可以有效縮短鑄錠周期、節省能耗、改善矽錠質量、提高成品率。2010年6月，通過研製連續投料、熱屏提升、外部離線裝料等新技術裝置，本公司生產的單晶矽生長爐（TDR100A-ZJS型等）實現單爐次生長多根單晶矽棒的功能，再次提高了單晶矽材料生產效率並大幅降低了生產成本，有利於推動太陽能光伏產業鏈成本不斷降低和行業發展。

　　2011年1月，公司研製出JSH600型多晶矽鑄錠爐，單爐投料量達600~650kg，通過優化熱場及加熱工藝，顯著縮短了鑄錠周期，與單爐投料量480kg的多晶鑄矽錠爐產品相比，單臺設備產能提高約25%4。

　　2011年6月，公司研製出前開門式連續加料的全自動單晶矽生長爐（TDR100B-ZJS型），專門用於生產低電阻率的重摻半導體晶體矽材料，並已實3浙江省科技信息研究院（國家一級科技查新單位）接受本公司委託，對公司雙電源獨立控制技術進行科技查新，並於2011年5月5日出具了201133B2102602號《科技查新報告》，該報告的結論認為："經比較分析，委託單位研發的JSH系列多晶矽鑄錠爐，採用隨動隔熱環技術，通過隔熱環配備雙電源系統，實現五面加熱溫度梯度可控，該結構特點除委託單位申請的專利中有所述及外，在所檢其他國內外文獻中未見述及。"4周旗鋼（北京有色金屬研究總院副院長，中國電子材料行業協會副理事長，中國半導體行業協會半導體支撐分會理事長），《國產晶體矽生長設備發展的歷史、現狀及典型企業》載於《電子信息材料》2011年第2期。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-77現銷售。

　　2011年6月，公司研製出JSH800型氣致冷多晶矽鑄錠爐，單爐投料量達800kg，在全國範圍內首次研製出熱交換臺底部氣致冷的閉式冷卻系統，可精確控制晶體生長的水平梯度，可增大鑄造多晶矽晶粒尺寸、減少晶界密度、進而提高矽電池光電轉換效率5，並於2011年10月25日通過中國電子材料行業協會、中國電子專用設備工業協會的鑑定。

　　二、發行人所處行業的基本情況（一）行業主管部門、主要法律法規及政策1、本公司的行業屬性根據中國證監會頒布的《上市公司行業分類指引》、《上市公司分類與代碼》（JRT/0020-2004）標準，本公司屬於專用設備製造業。根據《國民經濟行業分類》（GB/T 4754-2002）標準，本公司屬於"專用設備製造業"中的"電子工業專用設備製造業"。根據中國電子專用設備工業協會的分類方法，本公司屬於"電子工業專業設備製造業"中的"半導體器件和集成電路專用設備製造業"，具體可細分到"晶體矽太陽能設備製造業"的"晶矽材料生長加工設備製造業"。目前，國內廠商生產的晶體矽生長設備主要服務於晶體矽太陽能光伏產業，本公司生產的部分單晶矽生長爐設備可應用於半導體集成電路產業。根據國家發改委《產業結構調整指導目錄（2011年本）》，晶體生長設備屬於鼓勵類"十四、機械"之"23、..、各類晶體矽和薄膜太陽能光伏電池生產設備、.."及"二十八、信息產業"之"25、..、光伏太陽能設備、.."，是產業結構調整的鼓勵類項目。根據國家發改委《當前優先發展的高技術產業化重點領域指南（2011年度）》，晶體矽生長設備屬於"66、太陽能"之"高效率、低成本、新型太陽能光伏電池材料，太陽能晶矽冶煉用長壽命石墨材料，太陽能電池製造技術及裝備"，為國家優先發展的高技術產業。

　　2、行業監管體制和行業主管部門5浙江省科技信息研究院（國家一級科技查新單位）接受本公司委託，對公司氣致冷閉式冷卻系統進行科技查新，並於2011年8月26日出具了201133B2105573號《科技查新報告》，該報告的結論認為："經比較分析，委託單位研發的JSH800氣致冷多晶矽鑄錠爐，採用頂冊分開獨立控制加熱裝置，精確控制熔體的縱向溫度梯度；設計優化底部氣致冷閉式冷卻系統，精確控制熔體的水平梯度，上述結構特點除委託單位申請的專利中有述及外，在所檢其他同類產品文獻中未見述及。"浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-78本公司行業主管部門為國家發改委、工業和信息化部。國家發改委主要從宏觀上組織擬訂行業發展、產業技術進步的戰略、規劃和重大政策；組織推動技術創新和產學研聯合；協調解決重大技術裝備推廣應用等重大問題。工業和信息化部的主要職責是擬訂並組織實施工業行業規劃、產業政策和標準；監測工業行業日常運行；推動重大技術裝備發展和自主創新。同時，本公司是中國電子專用設備工業協會、中國半導體行業協會支撐業分會、中國電子材料行業協會等專業協會的會員，接受相關行業自律協會的指導。3、主要法律法規及政策與本公司所處行業相關的主要法律法規和政策如下：（1）太陽能光伏產業2005年2月，全國人大常委會通過《可再生能源法》，從產業指導與技術支持、推廣與應用、價格管理與費用分攤、經濟激勵與監督措施、法律責任等方面對可再生能源的發展進行了指導、鼓勵和約束。2006年2月，國務院發布《國家中長期科學與技術發展規劃綱要（2006-2020年）》，太陽能被確定為優先發展的主題："重點研究..高性價比太陽能光伏電池及利用技術、太陽能熱發電技術、太陽能建築一體化技術、生物能和地熱能等開發技術利用。"2007年8月，國家發改委發布《可再生能源中長期發展規劃》，將太陽能發電列為重點發展領域："發揮太陽能光伏發電適宜分散供電的優勢，在偏遠地區推廣使用戶用光伏發電系統或建設小型光伏電站，解決無電人口的供電問題。在城市的建築物和公共設施配套安裝太陽能光伏發電設備，擴大城市可再生能源的利用量，並為太陽能光伏發電提供必要的市場規模。為促進我國太陽能發電技術的發展，做好太陽能技術的戰略儲備，建設若干個太陽能光伏發電示範電站和太陽能熱發電示範電站。到2010年太陽能發電總容量達到30萬千瓦，到2020年達到180萬千瓦"。2007年12月，國家發改委發布《高技術產業化"十一五"規劃》，在重大專項新能源專項中明確指出："著力發展..太陽能電池用單晶矽爐、多晶矽鑄造爐..等製造技術和裝備"。

　　2008年3月，國家發改委發布《可再生能源發展"十一五"規劃》，將利用太陽能的指導方針確定為"通過營造穩定的市場，積極發展太陽能光伏發電；進浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-79行必要的太陽能熱發電技術研發和試點示範"，將太陽能發展目標確定為"到2010年，太陽能熱水器累計安裝量達到1.5億平方米，太陽能發電裝機容量達到30萬千瓦，進行兆瓦級併網太陽能光伏發電示範工程和萬千瓦級太陽能熱發電試驗和試點工作，帶動相關產業配套生產體系的發展，為實現太陽能發電技術的規模化應用奠定技術基礎"。2009年3月，財政部、住房與建設部聯合發布《關於加快推進太陽能光電建築應用的實施意見》及《太陽能光電建築應用財政補助資金管理暫行辦法》，要求開展光電建築應用示範，實施"太陽能屋頂計劃"，並給予補貼；發揮財政資金政策槓桿的引導作用，形成政府引導、市場推進的機制和模式，加快光電商業化發展。2009年7月，財政部、科技部、國家能源局聯合發布《關於實施金太陽示範工程的通知》，決定綜合採取財政補助、科技支持和市場拉動方式，加快國內光伏發電的產業化和規模化發展。2009年12月，全國人大常委會通過《可再生能源法》修正案，指出對國家列入《可再生能源產業發展指導目錄》的項目給予稅收優惠，"太陽能電池及組件製造設備"亦列入目錄，在技術研究和開發生產等方面享受一系列的政策扶持和稅收優惠。修訂後的新法確立了國家實行可再生能源發電全額保障性收購制度，建立了電網企業收購可再生能源電量費用補償機制，設立了國家可再生能源發展基金，要求電網企業提高吸納可再生能源電力的能力等。2010年10月，國務院發布《國務院關於加快培育和發展戰略性新興產業的決定》，決定立足國情，努力實現以新能源產業為代表的重點領域快速健康發展，加快太陽能熱利用技術推廣應用，開拓多元化的太陽能光伏光熱發電市場。

　　2011年7月，國家發改委發布《國家發展改革委關於完善太陽能光伏發電上網電價政策的通知》（發改價格[2011]1594號），制定全國統一的太陽能光伏發電標杆上網電價。其中，2011年7月1日以前核准建設、2011年12月31日建成投產、國家發改委尚未核定價格的太陽能光伏發電項目，上網電價統一核定為每千瓦時1.15元（含稅，下同）；2011年7月1日及以後核准的太陽能光伏發電項目，以及2011年7月1日之前核准但截至2011年12月31日仍未建成投產的太陽能光伏發電項目，除西藏仍執行每千瓦時1.15元的上網電價外，其餘省（區、市）上網電價均按每千瓦時1元執行。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-802011年12月，國家能源局公布了我國可再生能源發展的十二五規劃目標，將2015年的太陽能光伏裝機目標定為15GW。（2）電子工業專用設備製造業2006年2月，國務院發布《國家中長期科學和技術發展規劃綱要（2006-2020年）》，包含晶體矽生長設備的"極大規模集成電路製造技術及成套工藝"被確定為16個重大專項之一。2008年1月，原信息產業部發布《集成電路產業"十一五"專項規劃》，指出應當"掌握6～8英寸集成電路設備的製備工藝技術，重點發展8～12英寸集成電路生產設備"。2009年4月，國務院辦公廳發布《電子信息產業調整和振興規劃》，明確指出應當"圍繞國內整機配套調整元器件產品結構，提高片式元器件、新型電力電子器件、高頻頻率器件、半導體照明..等產品的研發生產能力，初步形成完整配套、相互支撐的電子元器件產業體系。"2009年9月，國家發改委、工信部聯合發布《電子信息產業技術進步和技術改造投資方向》，明確指出："重點支持..半導體和集成電路專用設備、多晶矽和單晶矽專用設備、太陽能電池專用設備..等研發和產業化。"2010年6月，工信部發布《裝備製造業技術進步和技術改造投資方向》（2010年版本），將"多晶矽鑄錠爐（鑄錠重量≥500kg）、太陽能電池單晶爐（可比能耗≤60kWh/kg）"納入技術進步和技術改造投資方向。

　　（二）太陽能光伏產業發展概況1、全球太陽能光伏產業發展概況太陽能光伏發電是利用太陽電池材料的光伏效應，將太陽光輻射能直接轉換為電能的發電形式。太陽能光伏發電的技術路線主要包括晶體矽太陽能發電、薄膜太陽能發電，其中，晶體矽太陽能發電包括單晶矽太陽能發電、多晶矽太陽能發電。太陽能光伏發電晶體矽太陽能發電單晶矽太陽能發電多晶矽太陽能發電薄膜太陽能發電1954年是太陽能光伏發電的元年，美國貝爾實驗室研究人員恰賓和皮爾松首浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-81次研製出實用的單晶矽太陽電池，轉換效率達到5.4%；同年，韋克爾首次發現砷化鎵具有光伏效應，並在玻璃上沉積硫化鎘薄膜製成了第一塊薄膜太陽能電池。20世紀70年代第一次石油危機促使發達國家增加了對包括太陽能在內的可再生能源的政策支持和資金投入。美國於1973年制定了太陽能發電計劃，太陽能研究經費大幅增長，成立了太陽能開發銀行，促使太陽能產品的商業化，並於1978年建成了1,000kW太陽能地面光伏電站；1974年日本政府公布了"陽光計劃"，在太陽能研究上進行了大量投入，主要的研究項目包括太陽能電池生產系統、分散型和大型光伏發電系統、太陽能熱發電等。1992年，聯合國召開"世界環境與發展大會"，會議通過了《裡約熱內盧環境與發展宣言》、《21世紀議程》和《聯合國氣候變化框架公約》等一系列文件，把環境與發展納入統一框架，確立了可持續發展的模式。1993年日本重新制定了"陽光計劃"，1997年美國推出了"柯林頓總統百萬太陽能屋頂計劃"。進入本世紀以來，在全球氣候變暖、生態環境惡化、常規能源資源日益短缺的形勢下，世界各國政府紛紛推出了再生能源補貼政策。德國於2004年通過《可再生能源法》修正案，加大了對太陽能光伏發電的補貼；西班牙及義大利也相繼通過法案，對購買太陽能光伏發電進行補貼。太陽能作為清潔能源在全球範圍內得到越來越多的利用。2004年以來，全球太陽能光伏產業進入了高速發展期，太陽能光伏年裝機容量快速增長，上遊相關行業也得到迅速發展。2008年下半年以來，受全球金融危機的影響，太陽能光伏需求增速出現下滑；自2009年下半年開始，經濟景氣度回升，太陽能光伏電池的市場需求重新出現快速增長的勢頭。根據歐洲光伏工業協會2011年5月發布的《Global Market Outlook for Photovoltaics until 2015》，全球光伏累計裝機量從2000年的1.5GW增至2010年的39.5GW，年均增長率高達40%。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-822000~2010年全球累計光伏裝機容量（MW）

　　數據來源：EPIA根據歐洲光伏工業協會（EPIA）2008年的預測，全球太陽能光伏發電量將由2007年的1×1010 kWh增加到2030年的2.6×1012kWh，其對全球用電總需求的貢獻也由2007年的0.07%增加到2030年的13.79%，按此推算，未來二十年，全球太陽能光伏產業的年複合增長率將達到25%以上。

　　（2）我國太陽能光伏產業發展概況近年來，我國太陽能光伏產業在全球太陽能光伏產業發展的拉動下速迅發展，由於擁有明顯的生產成本優勢，我國大陸已經成為全球最大的太陽能電池片和電池組件的生產製造基地，但由於我國太陽能光伏終端應用尚處在發展初期，光伏終端產品主要銷往歐美等經濟發達國家。根據中國可再生能源協會統計，2007年我國太陽能電池產量達到1,088MW，超過日本和歐洲，成為世界第一大太陽能光伏電池生產國。2008年至2010年，我國光伏電池產量分別達到2,600MW、4,100MW和8,700MW，在全球市場的份額進一步提高。2005-2010年中國太陽能光伏電池年產量（MW）

　　數據來源：中國可再生能源協會2010年、《中國電子報》我國太陽能應用的發展較晚，能源產業對傳統石化能源的依賴度高。近年來，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-83我國開始加快能源結構的優化調整，推動可再生能源包括太陽能光伏發電的應用推廣。經過近幾年來的快速發展，我國太陽能光伏裝機速度已遠超過國家規劃目標。據歐洲光伏工業協會（EPIA）2011年5月發布的《Global Market Outlook for Photovoltaics until 2015》，2010年中國年度新增光伏裝機量520MW，累計光伏裝機量893MW；預計至2015年中國累計光伏裝機量將增至10.6GW，國家新能源計劃將2020年光伏裝機容量提高到50GW。2006-2015年中國光伏發電裝機容量數據來源：EPIA，2011-2015年數據系穩健（moderate）預測值（3）太陽能光伏產業快速發展的驅動因素.化石類能源日漸枯竭，促使人類尋找可再生能源英國石油於2011年6月8日發布的《BP世界能源統計2011》顯示，根據已探明儲量和當前年生產量測算，2010年全球石油資源還可供人類使用約46.2年，天然氣約58.6年，煤炭約118年。尋找替代的可再生能源已成為全球各國面臨的共同挑戰。

　　太陽能、風能、地熱能、海洋能和生物能等都是目前被廣泛研究的可再生能源。根據美國能源局科學辦公室的報告，到2050年世界能源需求裝機將達到30~60TW，而世界潛在可開發的水能資源只有0.9TW，風能實際可開發的資源2~4TW，生物質可開發資源為3TW，世界能源存在巨大的缺口。太陽能作為人類可利用的最基礎、最豐富、最重要的可再生能源，可開發量巨大。根據歐洲光伏工業協會的數據，如果可以充分利用，平均來說地球上1平方米土地每年接受的太陽輻射可發電1,700度。太陽對地球輻射能量與地球其他能源儲量或可利用量的比較如下圖：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-84資料來源：EPIA.氣候和地球環境惡化，促使人類尋找清潔能源化石能源的使用是導致全球生態環境遭到破壞、氣候條件不斷惡化的重要原因，開發清潔、低碳的清潔資源已經成為世界各國的共識。聯合國141個成員國籤訂的《京都議定書》於2005年2月16日生效，首次以國際法規的形式來限定溫室氣體的排放。太陽能作為清潔能源，用於替代化石能源，可以有效降低碳排放量，減少溫室氣體，改善全球環境水平和氣候狀況。2009年12月哥本哈根國際氣候大會後，各國愈加重視環境保護和清潔能源的發展，並不斷推出相關扶持政策。

　　.技術不斷進步，推動了太陽能光伏發電商業應用的快速發展太陽能光伏發電技術的不斷進步，商業應用水平的不斷成熟，是推動產業迅速發展的另一個原因。隨著生產技術的進步和工藝的改進，多晶矽原料生產的耗能水平不斷降低，生產成本不斷下降。晶體矽的切片薄度已經由原來的450~500μm降低到180~280μm，晶體矽太陽能電池單位功率用矽料量減少了一半。單晶矽太陽能電池的最高實驗室轉化率接近25%，商業利用的轉化率最高接近20%；多晶矽太陽能電池的最高實驗室轉化率約20%，商業利用的轉化率最高超過16%。技術進步帶來的多晶矽原料價格下降、單位發電功率用矽料量減少、電池轉化效率提高，共同推動了太陽能光伏發電商業應用的快速發展。

　　（4）太陽能光伏產業的主要特點.終端需求主要為歐美等發達國家，且集中度較高太陽能光伏產業的終端需求主要集中在歐美發達國家，以2009年、2010年為例，根據歐洲光伏工業協會的數據，全球新增太陽能光伏發電裝機容量前五個已探明可用天然氣已探明可用煤炭每年太陽對地球大陸輻射的能量人類全球每年消耗能源總量已探明可用核能已探明可用石油每年風能每年生物質能源已探明可用地熱每年潮汐能每年水電能浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-85國家分別為德國、義大利、捷克、美國、日本，合計新增裝機容量佔到全球新增裝機容量的80%左右。2009-2010年全球太陽能光伏年度新增裝機量及主要國家佔比數據來源：EPIA據據歐洲光伏工業協會統計，由於歐債危機的影響，2011年歐洲市場的太陽能光伏新增裝機容量較2010年增長僅3%但美洲和亞洲市場缺快速崛起，這兩個地區佔2011年全球新增安裝量增長的85%。因此，歐洲市場新增裝機容量份額在全球所佔份額將從2010年80%驟降至2011年的68%；2011年全球新增裝機容量義大利第一、德國下降到第二，美國、中國的市場佔比將顯著提高。

　　.產業處在依靠政策扶持的發展階段目前，太陽光伏發電成本仍然較高，政策扶持和財政補貼是推動行業發展的重要動因。各國政府通過出臺扶持政策，引導太陽能光伏產業的應用和投資，維持產業內企業取得合理的盈利，逐步形成產業和市場的可持續發展。合理的現時盈利水平及對產業發展前景的良好預期，將推動產業內企業實現規模化生產追求規模經濟效應，增加研發投入取得技術進步，使得太陽能光伏電價不斷降低，最終使太陽能光伏發電市場成為可與傳統能源發電競爭的自由市場。政策扶持企業盈利擴大規模增加研發規模經濟技術進步成本下降價格下降自由市場.晶體矽太陽能電池佔主導地位與薄膜太陽能電池比較，晶體矽太陽能電池轉化效率高，性能穩定，各個產業環節已經相對成熟，在太陽能光伏電池佔主導地位。2005年至2009年，全球晶體矽太陽能電池和薄膜太陽能電池的裝機容量比較情況如下表：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-86裝機單位：MW類別2005年2006年2007年2008年2009年裝機比例裝機比例裝機比例裝機比例裝機比例晶體矽電池1,55794.08%2,02391.79%3,03688.36%5,96186.97%9,43890.48%薄膜電池985.92%1818.21%40011.64%89313.03%9939.52%合計1,655100%2,204100%3,436100%6,854100%10,431100%數據來源：Solarbuzz 2005年至2008年，薄膜太陽能電池佔比有所提高，主要原因是當時多晶矽原料價格增長較快，限制了晶體矽太陽能電池應用的增長速度。

　　.技術和工藝不斷進步，助推產業不斷發展一方面，太陽能光伏產業技術發展迅速，生產工藝不斷成熟，使得太陽能光伏電池轉換效率持續提高，預計未來商業利用的轉化率將達到20%~22%，較目前的轉換效率有顯著的提升空間；另一方面，隨著技術和工藝的進步，晶體矽太陽能電池所用矽片的厚度也在持續降低，晶體矽片的厚度已經由原來的450~500μm降低到180~280μm，預計未來會繼續降低。從總體趨勢而言，技術進步及工藝改善將不斷降低晶體矽太陽能電池成本，推動晶體矽太陽能光伏產業向縱深發展。

　　.多晶矽原料供應不再是太陽能光伏產業發展的瓶頸2009年以前，傳統七大多晶矽原料廠商壟斷了全球的多晶矽原料的生產，隨著技術的擴散和新廠商的進入，壟斷被打破，多晶矽原料的產能迅速增加。根據中國有色金屬協會矽業分會統計，2010年全球多晶矽原料的產能達到25萬噸，產量為16.8萬噸，產能利用率為67%，多晶矽原料的供應已經不再是光伏太陽能產業發展的瓶頸。

　　2、太陽能光伏設備製造行業發展概況太陽能電池分為晶體矽太陽能電池和薄膜太陽能電池兩類，晶體矽太陽能電池是目前最主要的太陽能電池，市場佔有率達85%以上（中國半導體協會，4/2010）。晶體矽太陽能光伏產業由高純多晶矽原料製造、晶體矽生長和晶矽片生產、光伏電池製造、光伏組件封裝以及光伏發電系統建設等多個產業環節組成，具體如下圖所示：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-87（1）太陽能光伏設備製造行業整體概況太陽能光伏設備製造業以及光伏發電應用系統技術產業等光伏相關產業已成為我國光伏產業的重要組成部分，並對太陽能光伏發電成本降低發揮了重要作用。太陽能光伏設備製造業包含矽料生產設備、矽片生產設備、電池和組件生產設備、專用材料（鋁漿、封裝玻璃等）生產設備、光伏系統支持部件生產設備等一系列設備的製造。伴隨著光伏產業的快速發展，光伏設備行業也具有了快速上升的動力和廣闊的發展空間。晶體矽太陽能光伏產業及其設備支撐行業的關係如下圖所示：本公司所處行業即為太陽能光伏設備製造業的子行業，本公司產品即處在產業鏈的矽片生產設備的前端--晶體矽的生長、鑄錠環節上，是產業鏈中的重要一環。

　　（2）我國單晶矽生長爐市場發展概況我國單晶矽生長爐設備在發展初期主要用於半導體領域。1961年，在中國科學院半導體研究所林蘭英院士的指導下，我國研製成功第一臺單晶矽生長爐，能手動拉制直徑為0.8英寸的單晶矽棒。1996年，我國研製出拉晶直徑達6英寸的半自動單晶矽生長爐；1998年，我國研製出拉晶直徑達8英寸的半自動單晶矽生長爐，拉制的單晶矽棒主要用於半導體分立元件（如二極體、三極體）。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-882000年以後，我國晶體矽太陽能光伏產業進入快速發展階段，應用於太陽能領域的單晶矽生長爐設備也隨之進入快速發展期，並逐漸實現產業化。根據中國電子專用設備工業協會統計，2006年國產單晶矽生長爐的銷量為558臺，銷售金額45,940萬元；2010年銷量達到2,524臺，銷售金額達到206,420萬元；銷量年均複合增長率達45.84%。

　　2006~2010年國產單晶矽生長爐銷售情況數據來源：中國電子專用設備工業協會《2006~2010年國產晶矽材料製備設備銷售業績統計表》，銷售額中含增值稅。目前，我國本土企業生產的單晶矽生長爐主要應用於太陽能光伏產業，只有本公司等個別企業能夠製造在矽單晶均勻性和缺陷密度控制方面滿足半導體集成電路產業需求的全自動單晶矽生長爐。

　　（3）我國多晶矽鑄錠爐市場發展概況目前，多晶矽鑄錠爐主要用於製備太陽能光伏電池用的矽錠，雖然多晶矽鑄錠爐製備的晶體矽材料光電轉換效率較低，但與單晶矽生長爐的直拉單晶技術相比，多晶矽鑄錠爐採用定向凝固技術生產矽錠的方法在生產成本、能耗等方面具有明顯優勢。直拉單晶和多晶鑄錠的優劣比較如下表所示：

　　性能直拉單晶矽棒多晶矽鑄錠單爐產量（kg）

　　50~150240~800生長速率（kg/h）

　　﹥2.5﹥12能耗（kWh/kg）

　　50~608~15轉換效率（%）

　　16~2015~17製造成本高低對多晶矽材料的要求一般較低我國多晶矽鑄錠爐市場起步較晚，初期以進口為主，應用亦較少。近幾年來，隨著我國太陽能光伏產業的快速發展，多晶矽鑄錠爐設備的需求也逐漸增長，特浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-89別是自2009年以來，國內多晶矽鑄錠爐市場呈現快速增長的勢頭。根據中國電子專用設備工業協會統計，2009年國產多晶矽鑄錠爐銷量為102臺，銷售金額25,500萬元；2010年國產多晶矽鑄錠爐銷量達到了302臺，銷售金額達到了75,500萬元，增長率接近200%。目前我國多晶矽鑄錠爐市場已進入快速增長階段。本公司已經能夠生產最大投料量為800kg的多晶矽鑄錠爐，並實現了批量生產和銷售。隨著多晶矽鑄錠爐運用的日趨廣泛和技術的不斷提升，該設備在國內市場上具有廣闊的市場空間和發展前景。

　　（三）行業競爭格局和市場化程度1、國內晶體矽生長設備市場的主要廠商及競爭情況（1）國內晶體矽生長設備市場的主要廠商設備類型國內主要廠商國外主要廠商單晶矽生長爐晶盛機電、京運通、天龍光電、理工晶科、漢虹精機等Kayex（美國）、PVA TePla（德國）等多晶矽鑄錠爐晶盛機電、京運通、精功科技等GT Solar（美國）、ALD（德國）等（2）單晶矽生長爐的市場競爭情況近年來，國產單晶矽生長爐設備行業發展迅速，已經佔據絕大部分的國內市場份額。首先，國內單晶矽生長爐設備領域技術進步明顯，逐步解決了單晶矽生長爐的關鍵技術難題，可以滿足太陽能光伏晶體矽製備的需求。其次，國產設備相比進口設備擁有明顯的成本優勢，行業平均價格只有進口設備的1/36；本公司生產的全自動單晶矽生長爐產品主要服務於行業排名前列的大型客戶，產品銷售價格雖然明顯高於其他國內廠商，但售價仍然只有國外同類設備的2/3左右，因此，使用國產設備可以大大降低國內矽片企業的設備投資成本。再次，國內企業還擁有貼近市場、反應迅速、服務便捷的明顯優勢。憑藉這些優勢，國產光伏設備不僅佔據了國內絕大部分市場，還實現了批量出口亞洲市場，少量出口到歐美市場。

　　（2）多晶矽鑄錠爐的市場競爭情況目前，我國多晶矽鑄錠爐主要以國外供應商為主，但國內廠商的市場份額在迅速擴大。2007年以前，國內的多晶矽鑄錠爐市場一直被GT Solar等國外廠商壟6《太陽能設備發展情況概述》，中國光學光電子行業網，www.coema.org.cn浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-90斷。2008年以來，隨著技術和工藝的不斷完善，國產多晶矽鑄錠爐逐漸實現了規模化生產，並以較高性價比優勢開始替代國外產品。目前，國外廠商在國內多晶矽鑄錠爐市場仍佔主要份額，在下遊太陽能光伏產業快速發展和國外廠商市場佔有率較高的背景下，國產多晶矽鑄錠爐設備替代進口的空間大。隨著國內廠商的生產工藝和技術不斷成熟，預計國產多晶矽鑄錠爐將逐步佔據國內市場的主要份額。2、進入本行業的壁壘（1）技術壁壘晶體矽生長設備的研製涉及熱力學、流體力學、半導體材料、電氣、機械、計算機以及控制理論等多學科，是一項系統性工程，主要包括機械部件、電氣硬體、控制軟體、熱場結構和晶體生長工藝的設計開發。尤其是在密閉、低壓、高溫的爐體內實現晶體矽生長所需苛刻環境參數的自動控制，需要對晶體矽生長條件及工藝技術有充分的理解，並擁有豐富的行業應用經驗和工藝設計能力。因此，本行業存在較高的技術壁壘。

　　（2）人才壁壘晶體矽生長設備技術含量高、結構複雜，研發和製造需要大批具有多學科背景的複合型專業技術人才，而人才隊伍的培養不僅需要紮實的理論基礎，對行業技術發展趨勢有準確的把握，還需要在實際的工藝環境下長期積累應用經驗，深刻理解工藝流程的關鍵技術細節，才能研製出符合下遊客戶應用需求的產品。同時，由於晶體矽製備設備屬於專用設備，在銷售給客戶後，需要經驗豐富的工程師隊伍提供專業的安裝調試和技術支持服務，協助客戶維持設備的正常使用。而這些人才的培養需要較長的時間周期，我國太陽能光伏產業起步較晚，滯後的人才培養導致本行業人才缺乏，構成進入本行業的人才壁壘。

　　（3）品牌及服務壁壘晶體矽生長設備是下遊晶體矽材料企業的關鍵生產設備，設備投資大，佔其總投資的比重高，尤其是設備的技術性能將直接影響到晶體矽材料製備的質量及生產成本，然而測試評估晶體矽生長設備的成本高、周期長，因此，品牌和服務是下遊企業選擇供應商考慮的重要因素。較高的品牌知名度需要較長時間的沉澱和積累，而良好的服務則需要擁有一支經驗豐富的專業技術服務隊伍、先進的服務理念和持續穩定的高質量服務。因此，本行業存在較高的品牌及服務壁壘。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-913、市場供求狀況及變動（1）市場供給狀況及變動晶體矽生長設備高端產品的技術早期主要掌握在歐美少數廠商手中，其產品價格昂貴，且供給比較有限。近年來，我國晶體矽生長設備供應能力迅速提高，在技術和工藝水平、產品種類、供給數量等方面都能夠與國際供應商媲美。目前，我國晶體矽生長設備在太陽能光伏產業的供給不僅滿足國內需求，也實現了部分設備的批量出口，但高端晶體矽生長設備產品供給有限，特別是僅有個別本土設備供應商製造的設備能夠滿足半導體集成電路產業的需求。由於較高的行業壁壘的阻礙，本行業廠商數量不會有較多增加，下遊需求的增長主要靠現有廠商的供給增長來滿足，現有廠商的產能是影響產品供給的主要因素。現有廠商滿足下遊需求迅速增長的產能擴張短期內受到一定限制，隨著資金的不斷投入，長期內產能增長將能滿足需求的增長，使得供求趨於平衡。

　　（2）市場需求狀況及變動本公司產品主要應用於太陽能光伏產業，其發展狀況決定了本行業產品的需求。太陽能光伏產業的相關情況，請參見本節之"二、發行人所處行業的基本情況"之"（二）太陽能光伏產業發展狀況"。此外，本公司生產的部分單晶矽生長爐產品也應用於半導體產業。半導體為信息產業的基礎，半導體材料總量的95%以上為單晶矽材料，近年來半導體矽材料的需求平穩增長，特別是大直徑半導體材料需求呈較快增長趨勢，為行業技術領先的設備製造廠商提供了良好的市場機遇。

　　4、行業利潤水平的變動趨勢太陽能光伏產業屬於新興產業，市場需求旺盛，晶體矽生長設備製造行業位於其上遊且有較高的進入壁壘，行業競爭者相對較少，因此行業利潤率較高。2008年爆發的全球金融危機減緩了太陽能光伏產業的增長速度，進而影響了晶體矽生長設備製造行業的盈利和利潤率水平。自2009年下半年以來，隨著全球經濟形勢的逐步好轉，太陽能光伏產業快速增長，晶體矽生長設備製造行業也恢復了快速增長，高性能的晶體矽生長設備供不應求，行業利潤率恢復到較高的水平。隨著技術的擴散、產能的擴大及市場競爭的加劇，長期來看，本行業的利潤率將緩慢下降並趨於平穩。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-92（四）行業發展的有利因素和不利因素1、有利因素（1）太陽能光伏產業快速發展帶來的晶體矽生長設備需求潛力巨大在傳統能源逐漸枯竭、生態環境不斷破壞、氣候條件不斷惡化的大背景下，發展清潔的可再生能源已經成為國際社會的共識。作為全球太陽能光伏發電裝機容量第一大國的德國，截至2010年底其太陽能光伏發電量僅佔發電總量的1.1%，其2020年的發展目標比例是10%，增長空間巨大。根據國際能源署（IEA）的預測，2020年全球光伏發電量將佔到發電總量的2%，2040年將佔到發電總量的20%~28%；根據歐洲聯合研究中心（JRC）的預測，2030年全球光伏發電量佔到發電總量的10%以上，2040年佔發電總量的40%以上。下遊太陽能光伏產業的快速發展，對晶體矽生長設備帶來巨大的需求潛力，將驅動晶體矽生長設備製造行業快速成長。

　　（2）各國政府的政策扶持目前，太陽能光伏發電成本仍然高於傳統發電成本，因此各國能源政策的鼓勵和財政補貼的支持對於太陽能光伏產業的發展發揮著重要作用。自20世紀90年代以來，各國政府特別是歐美發達國家政府陸續出臺了一系列的促進太陽能光伏產業發展的扶持政策，為太陽能光伏產業的發展注入了動力。可以預計，未來各國政府會繼續對太陽能光伏產業進行政策扶持，直至太陽能光伏發電成本可與傳統發電進行競爭，太陽能光伏產業完全實現商業化。近年來，各國對太陽能光伏的扶持政策的力度和方向發生了變化，一方面是世界範圍的金融危機對各國財政實力有所削弱，另一方面是各國政府希望通過政策的傾斜恰當引導整個行業平穩、協調發展。以下是太陽能光伏產業大國對產業扶持的情況：.德國：2000年德國通過《可再生能源法》，取消了對可再生能源發電的上限限制，要求電網運營企業對其電網接入方便且距離最近的可再生能源發電站的發電量按最低價格以上的價格全部購買。2004年德國推行購電補償法，要求太陽能電力全部入網，對不同形式的太陽能發電給予不同程度的補貼。2009年德國通過《可再生能源法》修正案，將2020年可再生能源發電量的比例由20%提高到30%。2010年德國通過了《可再生能源法》光伏入網補貼修正案，減少了屋頂太陽能光伏發電的入網補貼，增加了中小型規模屋頂太陽能光伏設施發電自用消費的補貼。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-93.美國：2005年美國制定《聯邦能源政策法案》，規定了對太陽能光伏系統的投入可以用來抵扣稅收的措施，購買太陽能光伏系統價格的30%可以抵扣稅收，最高限額為2,000美元。2006年美國通過《總統太陽能美國計劃》，政府對光伏發電系統給予了稅收抵扣補貼、低息貸款以及各種投資補貼。2009年歐巴馬政府的經濟刺激計劃提出：未來10年內向清潔能源領域戰略性投資1,500億美元，提供500萬個新就業機會鼓勵可再生能源的發明者並給他們更多的稅收優惠政策，以使美國可再生能源產量增加一倍並提高公共建築的能源使用效率。.日本：早在1974年日本就制定了"陽光計劃"，在太陽能應用研究上進行了大量投入。1993年，日本制定了"新陽光計劃"，太陽能應用受到進一步重視。1997年，日本推出了"七萬太陽能光伏屋頂計劃"，對住宅屋頂的太陽能光伏發電裝置進行補貼。2003年，日本實施《電力設施利用新能源特別措施法》，強制電力公司按電力銷售的份額比例購買新能源，對居民安裝太陽能發電裝置進行補貼，太陽能發電由政府高價收購入網。2008年日本經濟產業省、文部科學省、國土交通省以及環境省聯合發布的"太陽能發電普及行動計劃"確定了太陽能發電的中遠期目標：爭取到2020年、2030年太陽能發電量分別增加至2005年的10倍、40倍。2009年日本制定經濟刺激計劃，恢復了對太陽能光伏發電的所有補貼政策，並對太陽能環保項目進行投資。2011年8月26日，日本參議院通過《可再生能源特別措施法案》，規定電力公司有義務購買個人和企業利用太陽能、風力和地熱等方式生產的電，以鼓勵並普及可再生能源發電；它包含一套電價補貼機制(feed-in-tariff)，要求公共事業公司以高於市場價的價格購買可再生電力，並允許將成本轉嫁給消費者。.中國：我國作為全球能源消費大國，十分重視可再生能源、清潔能源的發展，近年來先後出臺了一系列支持鼓勵太陽能發展的政策。我國對太陽能光伏產業的支持鼓勵政策參見本節"二、發行人所處行業的基本情況"之"（一）行業主管部門、主要法律法規及政策"之"3、主要法律法規及政策"之"（1）太陽能光伏產業"。

　　（3）成本優勢推動全球太陽能電池製造業向我國轉移由於我國勞動力成本較低、技術進步較快，全球太陽能電池產品的製造逐步向中國轉移。2005年我國太陽能電池產量僅佔全球8.13%，2010年這一比例已達浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-9442.44%7，自2007年起連續四年太陽能電池產量居全球首位。與此對應，中國已成為全球最大的單晶矽棒、多晶矽錠以及矽片生產國，在太陽能電池製造業中佔據越來越重要的地位。隨著太陽能光伏電池原材料和太陽能光伏設備本土化程度的提高，中國在全球太陽能電池製造行業的成本優勢將更加明顯，這將為晶體矽生長設備製造行業帶來廣闊的發展空間。（4）國內設備製造技術的進步提高了我國晶體矽生產設備廠商的競爭力進入21世紀以來，我國設備製造業步入了快速發展階段，在機械設計、製造精度、自動控制、系統集成等方面都取得了長足的進步。在設備製造技術進步的推動下，通過自主創新、引進國外技術吸收後再創新等方式，我國晶體矽生產設備製造廠商的競爭力不斷增強，並且在未來會繼續保持該種趨勢。（5）原材料價格下降和技術進步，降低了太陽能光伏發電的成本，為行業持續發展創造了條件2008年下半年以來，隨著多晶矽原料產能的擴張和釋放，其價格快速下降，同時太陽能光伏電池其他材料的價格也出現了不同程度降低，這使得太陽能光伏電池發電成本迅速降低；另一方面，降低矽片厚度及提高轉化效率等技術革新，也降低了太陽能光伏發電成本。成本的降低增強了太陽能光伏發電的價格競爭力，提高了行業的可持續發展能力。根據歐洲光伏工業協會的數據，2010年德國每千瓦的太陽能光伏發電的投資成本為2,500~2,800歐元，2015年將降低到1,439 ~1,843歐元，到2020年將降低到914 ~1,297歐元。太陽能光伏發電成本不斷降低創造的有利條件，將驅動晶體矽生長設備製造行業持續增長。太陽能光伏發電單位功率投資成本變動趨勢7據Solarbuzz數據，2010年全球太陽能光伏電池產量為20.5GW，據工信部中國電子報數據，2010年中國太陽能光伏電池產量為8.7GW。

　　最高成本最低成本單位：€/KW浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-952、不利因素（1）我國太陽能光伏產業的終端需求過度依賴於海外市場我國的太陽能光伏電池主要出口歐美市場，外向度高達90%以上，目前國內太陽能光伏產業的終端需求過度依賴於海外市場。若海外主要國家太陽能光伏產業需求及扶持政策發生不利變動，將傳導至國內晶體矽生長設備製造行業。隨著我國太陽能光伏發電應用水平的不斷提高，該風險將逐漸降低。（2）與其他發電方式相比，短期內太陽能光伏發電成本競爭力較弱與其他發電方式相比，短期內太陽能光伏發電成本仍然較高，競爭力較弱，以我國為例：目前太陽能光伏發電的平均成本為1.2~2.0元/kWh，遠高於普通火電平均不到0.40元/kWh，也高於核能、風力等的發電成本。但從長期來看，太陽能光伏發電未來終將成為在成本上有競爭力的發電形式：一方面，隨著多晶矽原料生產技術的進步和產能的提高，其價格將呈平穩或下降趨勢，從而降低太陽能光伏發電的成本；另一方面，隨著光電轉化效率的提高、單位功率耗矽量的減少、系統安裝成本的下降，也將降低太陽能光伏發電的成本。根據歐洲光伏工業協會預測，太陽能發電成本有望在未來5~10年內逐步接近常規電力的上網電價。

　　（3）其他能源的替代威脅在可再生能源發電領域，太陽能的主要替代物包括風能、生物質能、地熱能、潮汐能等。其中風力發電技術的開發相對成熟，規模化發展速度較快，對太陽能發電的替代性威脅較大。2009年，全球風能發電新增裝機容量為37,500MW，而2009年太陽能光伏發電的新增裝機容量僅7,203MW。由於風力發電技術的開發時間相對太陽能光伏技術更早，在各國的支持鼓勵下，目前風力發電的經濟性已經接近常規能源，預計在今後相當長的時間內將會保持較快發展，但風能可利用量較太陽能小得多，而且並非全部風能均可得到經濟利用，只有全年平均風速達到一定數值以上才具備開發的經濟性。

　　核能發電也被認為是解決未來化石能源枯竭的一個有效途徑，核能發電有低碳、高效率的優點。核能發電的最大風險在於核洩漏，雖然發生核洩漏的機率很低，而一旦發生將帶來巨大的災難。1986年車諾比核電站洩漏事件，以及2011年日本福島第一核電站由於強烈地震引起的核洩漏，都造成了巨大的人員、財產損失和嚴重的周邊環境汙染，也引發了全世界範圍內對核能發電安全性的廣泛質浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-96疑和擔憂，這再次促使各國反思能源發展戰略，並提高了對清潔可再生能源發展的關注和支持。太陽能是一種清潔的可再生能源，可利用量十分豐富，而且適用地域廣泛，安裝方便靈活，這決定了太陽能發電將擁有更為廣闊的應用前景。根據歐洲光伏工業協會的預計，在持續的政策支持和技術革新之下，太陽能有望在本世紀中葉超過風能，成為應用最廣的可再生能源。

　　（五）行業技術水平、特點及發展趨勢1、高效、節能成為發展方向太陽能光伏產業為各國政府重點扶持的朝陽產業，制約全球太陽能光伏發電大規模推廣的主要因素是發電成本較高。目前，晶體矽生長設備行業逐步向提高晶體矽材料生產效率、降低其生產成本的方向發展。主要通過增加單爐投料量、提高晶體生長速度等方式來提高生產效率、降低能耗。

　　2、高自動化及規模化生產管理高自動化是晶體矽生長設備發展的重要趨勢，以單晶矽生長爐為例，目前國產設備的自動化程度越來越高，特別是本公司的單晶矽生長爐能夠實現"抽真空－檢漏－調壓－熔料－穩定－熔接－引晶－放肩－轉肩－等徑－收尾－停爐"12道工序的無人工幹預、全自動控制，達到同類設備的國際先進水平。高自動化降低了對人工的依賴程度和生產成本，提高了生產效率和晶體矽材料的品質。在晶體矽生長爐設備自動化程度不斷提高的同時，為提高規模化晶體矽生長過程的集成化高效管理，計算機網絡技術在生產現場管理中得到越來越多的應用。通常，大型晶體矽材料企業都擁有幾百、上千臺的晶體矽生長設備，通過信息終端實現對車間多臺設備的集中統一控制和管理，可以節約人力成本，擴大管理跨度，提高大規模現場生產管理的水平和產品質量。

　　3、熱場及矽晶體生長工藝不斷升級矽晶體生長是矽原子重新排列的微觀過程，要求宏觀提供一個精確、穩定的熱交換環境，並且微觀過程將直接影響到矽晶體的品質，因此熱場環境及矽晶體生長工藝是矽晶體生長控制的關鍵技術。進一步提高太陽能電池光電轉換效率和不斷降低單位光伏發電成本的要求，使得矽材料製備企業投入更多的精力開發更先進的熱場和優化晶體生長工藝。

　　由於矽晶體生長實驗的成本高且設備內部的溫度分布和變化過程不可見，計浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-97算機模擬技術被日益廣泛應用於晶體生長的熱場結構優化和工藝改進中。通過這一技術，不僅更好地實現了對不同熱場結構和保溫材料性能的對比，同時可以更直觀的觀察到晶體生長過程中的溫度分布、熔體對流、熱對流、生長界面形狀、氣體流動等一系列對晶體質量產生直接影響的物理過程。這加深了技術人員對晶體生長過程本質的理解，可以有針對性的調整熱場以提高晶體徑向溫度分布均勻性和軸向溫度梯度、改善生長界面形狀，加快熱場優化進程。同時，更優性能保溫材料的應用，也對改善晶體質量和降低能耗起到顯著作用。在此基礎上，進行實際長晶實驗以開發與熱場相適應的晶體生長工藝，實現改善晶體電阻率、氧、碳均勻性和少子壽命等晶體性能參數以及提高產量、降低能耗等目標。設備製造企業在這一過程中亦起到關鍵性的作用並走在工藝研發的前沿，包括開發水冷夾套技術、磁場技術以及進一步提高對晶體和坩堝運動的精確控制，並採用合作研發或技術輸出的形式，推廣新設備配套的工藝的應用，推動高端太陽能用晶體矽材料的品質逐步提升，甚至向半導體行業的要求靠攏。

　　4、國產多晶矽鑄錠爐應用逐漸增多多晶矽鑄錠爐是太陽能光伏產業鏈前端的關鍵設備之一。多晶矽鑄錠爐技術含量高，對安全性、能耗、成品率要求高，尤其對穩定性及全自動控制技術有很高的要求。過去，我國多晶矽鑄錠爐及其配套設備依賴進口，價格較高，因此應用受限。近年來，國內光伏設備企業加強了對多晶矽鑄錠爐的技術開發，已實現量產，相關配套設備生產能力也逐漸加強，設備成本越來越低。因此，越來越多的晶體矽材料企業採用國產多晶矽鑄錠爐，市場空間較大。

　　5、多晶矽鑄錠技術向大容量、大晶粒方向發展目前，多晶矽鑄錠爐正朝著加大單爐裝料量和增大鑄錠晶粒尺寸的趨勢發展。通過增加坩堝高度或增大坩堝橫截面積的方式，增加單爐鑄錠產量，降低單位生產成本。通過在坩堝底部預埋單晶矽塊或坩堝底部採用定向氣冷卻技術，在鑄錠生長過程中形成更大的晶粒，從而提高矽片光電轉換效率和綜合性能。

　　（六）行業的經營模式、區域性、周期性、季節性1、經營模式根據有無零部件製造業務，行業內主要製造商可以分為兩種經營模式：一種是縱向一體化模式，即光伏設備製造商不僅開發、製造、銷售整機，還自己生產部分零部件。另一種是專業化協作模式，即光伏設備製造商只從事整機的開發、浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-98製造和銷售，配套零部件從外部採購。根據生產的光伏設備的範圍，行業內主要製造商可以分為兩種經營模式：一種是只生產某一類加工設備，如單晶的生產加工設備、多晶的生產加工設備，該類廠商具有某一方向上的特長。另一種是生產成套矽片的生產加工設備，該類廠商具有較豐富的產品類型和較完備的產品結構。2、區域性（1）全球區域特徵美國、歐洲及日本的晶體矽材料提純及製造設備代表了行業當今國際最高水平，也佔據了相關領域大部分市場。全球晶矽材料製備設備行業區域分布（2）國內區域特徵目前，我國晶體矽生長設備市場已初具規模，代表性企業逐漸形成以北京、西安和長三角地區為核心的產業集群。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-993、周期性目前太陽能光伏發電成本較高，太陽能光伏產業受宏觀經濟和產業扶持政策影響較大，體現出一定的周期性特徵。

　　4、季節性太陽能電池安裝具有一定的季節性特徵，一般日照充足的季節安裝量較大。但是光伏設備從採購、安裝到生產有一定周期，所以一般矽片企業都會提前做好生產準備，光伏設備行業季節性不明顯。

　　（七）與上下遊行業之間的關聯性1、與上遊行業關聯性本公司所處行業的上遊主要有石墨保溫材料、精密電子元器件、機械加工設備等。除專用的石墨保溫材料外，其他上遊均為通用材料或通用原件行業，總體規模大，廠商眾多，產品供應充足，且市場競爭比較充分，單個廠商的供應變動對晶體矽生長設備製造行業產生的影響較微弱。同時，上遊行業的技術水平發展會帶動晶體矽生長設備製造行業的技術水平的進步，加快產品的更新換代。

　　2、與下遊行業的關聯性本公司所處行業的下遊為太陽能光伏產業和半導體集成電路產業。晶體矽生長設備製造業為其提供晶體矽材料製備設備，下遊行業的發展直接影響本行業產品的市場需求。近年來，太陽能光伏產業快速發展，成為本行業產品的主要應用產業，未來發展前景廣闊；半導體集成電路產業作為本行業產品的另一個主要應用領域，近年來電子信息產業的快速發展以及傳統產業的信息化步伐加快，使得半導體集成電路矽材料晶片的應用範圍不斷拓展，市場需求平穩增長，也為本行業的發展提供了有利條件。目前，我國已經成為全球最大的晶體矽材料生產國，我國晶體矽製備設備業面臨良好的發展機遇。關於太陽能光伏產業的具體情況，請參見本節之"二、發行人所屬行業的基本情況"之"（二）太陽能光伏產業發展概況"的相關內容。

　　三、發行人的行業競爭地位（一）行業競爭地位本公司是國內技術領先的晶體矽生長設備製造商，是能夠自主研製和批量生產全自動單晶矽生長爐系列設備的本土企業，與市場上其他非全自動單晶矽生長浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-100爐產品相比，公司生產的全自動單晶矽生長爐具有拉晶成品率高、晶體質量好、拉晶效率高、節能等突出優點，可以幫助客戶有效降低單晶矽的生產成本。與其他本土單晶矽生長設備供應商相比，本公司生產的單晶矽生長爐不僅可以滿足太陽能光伏產業客戶需求，還可以滿足對製備的單晶矽材料均勻性、缺陷密度要求更高的大規模集成電路行業客戶需求。本公司生產的單晶矽生長爐產品主要滿足太陽能光伏行業排名前列的大型企業和國內知名半導體矽材料企業的需求，產品銷售均價顯著高於國內同行業企業。同時，與國外同行業大型企業相比，本公司擁有明顯的本土生產和服務的人力成本優勢，公司生產的全自動單晶矽生長爐售價僅為同類規格進口產品的2/3左右，性價比優勢明顯。本公司生產的多晶矽鑄錠爐產品採用頂側分開獨立加熱的雙電源結構、採用可編程邏輯控制器（PLC）與人機互動界面（HMI）結合的控制結構、遠程監控與現場控制結合的網絡生產管理系統，可以明顯提高多晶矽錠的生產效率，大幅降低生產能耗及成本。本公司自2010年1月向市場推出首臺多晶矽鑄錠爐產品以來，迅速獲得下遊大型太陽能光伏企業的認可，訂單和銷售額快速增長，顯示出良好的產品性能和市場競爭優勢。國內晶體矽生長設備行業是近幾年發展起來的新興行業，尚無完善、準確的統計數據公布，難以取得主要競爭對手和本公司歷年來的市場佔有率的準確數據。中國電子專用設備工業協會自2010年開始統計國內主要晶體矽生長設備廠商的銷售情況，並通過《中國電子專用設備工業協會行業簡訊》公開發布。自2006年12月設立以來，本公司在晶體矽生長設備製造領域的市場地位不斷提高。根據中國電子專用設備工業協會統計，2010年本公司全自動單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐的銷售額上升到國內廠商第三位、銷售數量位居第六位。2010年我國晶體矽生長、加工設備主要製造商銷售情況：

　　序號單位銷售金額（萬元）

　　數量（臺）

　　1北京京運通科技股份有限公司81,714.007182江蘇華盛天龍光電設備股份有限公司44,915.205113浙江晶盛機電股份有限公司33,461.402344北京京儀世紀電子股份有限公司29,470.004535寧夏日晶新能源裝備股份有限公司20,518.002756上海日進工具機有限公司15,888.00597西安理工晶體科技有限公司14,912.002358蘭州瑞德設備製造有限公司7,520.0061浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-1019中電科技集團45研究所7,355.0014710七星華創電子股份有限公司6,579.50134註：1、數據來源：《中國電子專用設備工業協會行業簡訊》，2011年第四期；2、表中列示的銷售金額為不含稅金額，僅指晶體矽生長、加工設備的銷售金額，並非所有產品的銷售金額；3、公司的銷售額僅指母公司全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐產品實現的收入，未包括子公司單獨對外銷售的單晶矽生長爐控制系統實現的收入5,091.97萬元。

　　（二）主要競爭對手簡介1、單晶矽生長爐市場的主要競爭對手在單晶矽生長爐市場，本公司的主要競爭對手有京運通、天龍光電、京儀世紀、七星電子、理工晶科、漢虹精機、Kayex、PVA TePla，各主要競爭對手的簡要情況如下：

　　（1）京運通京運通，即北京京運通科技股份有限公司，位於北京經濟技術開發區，主要產品包括單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐、區熔爐、多晶矽還原爐等。2011年9月，該公司在上海證券交易所上市。

　　（2）天龍光電天龍光電，即江蘇華盛天龍光電設備股份有限公司，位於江蘇省金壇市，主要產品包括單晶矽生長爐、單晶矽切斷機和單晶矽切方滾磨機等光伏設備。2009年12月，該公司在深圳證券交易所創業板上市。

　　（3）京儀世紀京儀世紀，即北京京儀世紀電子股份有限公司，位於北京市豐臺區，是由北京京儀集團有限責任公司投資設立的控股子公司，其前身是北京儀表工具機廠，主要產品包括晶體生長設備、工具機設備以及地鐵隧道暖通與消聲自動化設備。

　　（4）七星電子七星電子，即北京七星華創電子股份有限公司，位於北京市中關村高科技產業開發區電子城科技園，成立於2001年9月，主要產品包括集成電路生產設備（含單晶爐）、混合集成電路以及各種電子元件等。2010年3月，該公司在深圳證券交易所中小板上市。（5）理工晶科理工晶科，即西安理工晶體科技有限公司，位於西安高新技術產業開發區西安理工大學科技園內，其前身為西安理工大學機械工廠，主要產品為單晶矽生長浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-102爐及其它晶體生長設備，是我國最早的單晶矽生長爐研發和生產企業。

　　（6）漢虹精機漢虹精機，即上海漢虹精密機械有限公司，位於上海市寶山工業園區，是香港漢虹新能源裝備集團有限公司的全資子公司，主要產品包括單晶矽生長爐、多晶鑄錠爐、石墨熱場、矽片分選機、開方機等。

　　（7）Kayex Kayex，即Kayex Crystal Growing Technology Co., Ltd,總部位於美國紐約州，是一家半導體級和太陽能級晶體矽生長設備製造商。

　　（8）PVA TePla PVA TePla，即PVA TePla AG，總部位於德國Wettenberg，是一家國際化的設備和系統供應商，主要產品包括高溫真空爐設備、晶體生長設備、等離子體設備。

　　2、多晶矽鑄錠爐的主要競爭對手在多晶矽鑄錠爐市場，本公司的主要競爭對手有GT Solar、ALD、京運通、精功科技、京儀世紀、漢虹精機，各主要競爭對手的簡要情況如下：

　　（1）GT Solar美國GT Solar公司是一家太陽能光伏設備供應商，主要產品包括高純多晶矽製備設備和多晶矽鑄錠爐，已於2008年7月在美國納斯達克上市。

　　（2）ALD德國ALD真空工業有限公司成立於1994年，是全球最大的真空爐及熱處理設備生產商，其主要產品包括：真空冶金、真空燒結、真空熱處理及多晶矽鑄錠爐。

　　（3）京運通參見本節"單晶矽生長爐市場的主要競爭對手"中的相關內容。

　　（4）精功科技精功科技，即浙江精功科技股份有限公司，是一家從事機電一體化產品研發、製造、銷售及技術服務的設備商，主要產品包括太陽能光伏專用設備、建築建材專用設備、輕紡專用設備等，已於2004年6月在深交所中小板上市。精功科技的太陽能光伏專用設備產品主要為多晶矽鑄錠爐。

　　（5）京儀世紀參見本節"單晶矽生長爐市場的主要競爭對手"中的相關內容。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-103（6）漢虹精機參見本節"單晶矽生長爐市場的主要競爭對手"中的相關內容。

　　（三）主要競爭優勢在幫助客戶降低晶體矽生產成本、為客戶創造價值的同時，本公司在技術研發、自主創新、產品與服務等方面逐漸形成了突出的核心競爭優勢，積累了一大批優質的客戶資源，樹立了良好的市場口碑和較高的品牌知名度。

　　1、技術與研發優勢本公司自成立以來一直專注於晶體矽生長設備及其控制系統的技術研發，積累了豐富的行業應用經驗，通過持續的技術與產品創新，掌握了多項具備獨創性的核心工藝技術，積累了雄厚的技術研發實力。本公司和全資子公司慧翔電液均於2009年被評為高新技術企業，慧翔電液於2007年被評為軟體企業。2010年，本公司研製的"TDR*-ZJS型全自動晶體生長爐"系列產品被科技部等四部委評為"國家重點新產品"。本公司研發生產的TDR80A-ZJS、TDR80B-ZJS、TDR120A-ZJS、TDR100B-ZJS等型號的全自動單晶矽生長爐產品，不僅可以用於太陽能級單晶矽材料的製備，還可滿足在均勻性和缺陷密度等方面要求更高的半導體行業客戶需求，突破了國內高端晶體矽材料生長設備特別是大尺寸晶體矽材料生長設備長期被國外大型企業壟斷的產業格局，實現了進口替代。憑藉雄厚的研發實力，本公司承擔了多項國家、省部級重大科研課題，為我國晶體矽生長設備的技術提升和產業發展做出了重要貢獻。

　　2、創新能力優勢本公司自成立以來，不斷進行技術和產品創新，豐富產品規格種類，推動先進晶體矽生長技術和設備的本土化發展進程，具有行業領先的創新能力優勢。首先，針對晶體矽生長過程涉及控制參數多、人工操作容易造成生長出的晶體材料質量和成品率不穩定等關鍵問題，公司研發團隊自創始之初就把實現單晶矽生長爐關鍵工藝流程的全自動控制作為攻堅目標，通過深入研究晶體矽生長過程的工藝細節，反覆進行試驗研究，將晶體矽生長過程中的主要環境參數和需要動態調整控制的工藝流程進行模型化分析，在此基礎上實現自動化控制，於2007年4月研發出國內首臺全自動單晶矽生長爐產品，當年實現批量銷售。

　　其次，針對公司產品主要服務於太陽能光伏產業的特點，公司近年來重點圍繞下遊晶體矽太陽能光伏材料行業的兩大核心需求--"提高太陽能光電轉換效率"、"降低太陽能發電產業鏈成本"--進行創新，不斷研究能夠大幅提升晶浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-104體生長設備的節能指標、生產效率與成品率的新技術和新工藝，包括節能熱場技術、水冷夾套技術、雙電源獨立控制技術、高效電源、連續投料裝置、晶體爐網絡管理系統等新技術，這些技術和產品創新，對提高晶體矽生長速度、質量，降低能耗、降低行業生產成本和推動行業發展具有關鍵的作用，同時也充分體現了公司的創新能力優勢。

　　3、產品與服務優勢本公司是國內技術領先的晶體矽生長設備製造商，是能夠自主研製和批量生產全自動單晶矽生長爐系列設備的本土企業，與市場上其他非全自動單晶矽生長爐產品相比，公司生產的全自動單晶矽生長爐具有拉晶成品率高、晶體質量好、拉晶效率高、節能等突出優點，可以幫助客戶有效降低單晶矽的生產成本。與其他本土單晶矽生長設備供應商相比，本公司生產的單晶矽生長爐產品不僅可以滿足太陽能光伏產業客戶需求，還可以滿足大規模集成電路客戶需求，是國內最主要的集成電路單晶矽材料製備設備供應商。本公司生產的多晶矽鑄錠爐產品採用頂側分開獨立加熱的雙電源結構、採用可編程邏輯控制器（PLC）與人機互動界面（HMI）結合的控制結構、遠程監控與現場控制結合的網絡生產管理系統，提高了多晶矽錠的生產效率，大幅地降低了生產能耗及成本。基於公司的研發優勢和產品優勢，以及豐富的行業應用經驗，本公司為客戶提供定製化的個性服務和優質的售後應用技術服務。一方面，公司在單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐設備製造技術、晶體生長工藝上均有深厚積累，可以針對不同客戶的需求進行個性化設計和定製，最大程度地滿足不同客戶的差異化需求，贏得更多的市場機會。另一方面，公司售後應用技術服務體系健全，專業化程度高，響應速度快，除了同行業普遍提供的設備安裝及調試服務外，公司還為用戶提供技術培訓、熱場和工藝改進提升等擴展服務。憑藉優越的產品性能和良好的售後服務，公司於2010年被英利能源（中國）有限公司評為十佳供應商，是唯一一家獲此殊榮的晶體矽生長設備供應商。

　　4、客戶資源優勢憑藉在技術研發、產品性能、服務質量方面的綜合優勢，本公司與國內半導體產業和光伏產業的主要大型企業建立了良好、穩定的合作關係。本公司的主要客戶均為行業排名前列的大型晶體矽材料製備企業，抗風險能力強，經營業績穩定。因此，2008、2009年度本公司的經營業績受全球金融危機的影響較小，穩定而優質的客戶資源也是2010年以來本公司經營業績快速增長的重要因素，這些優浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-105質客戶資源也將為本公司未來經營業績的持續增長提供有力保障。

　　5、品牌優勢本公司是國內技術領先的全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐設備製造商，自成立以來十分注重技術和產品創新，致力於為客戶提供技術領先的系列化產品。自向市場推出全自動單晶矽生長爐產品以來，公司產品以優越的性能、較高的性價比、專業的售後服務贏得了國內半導體行業和光伏行業大型企業的廣泛青睞，在業內樹立了良好的品牌和信譽。2009年，本公司單晶矽生長爐關鍵技術研究成果獲得"浙江省科學技術一等獎"。2010年，本公司研製的"TDR*-ZJS型全自動晶體生長爐"系列產品被科技部等四部委評為"國家重點新產品"。藉助單晶矽生長爐產品樹立的良好品牌形象，公司2010年初向市場推出的多晶矽鑄錠爐產品迅速獲得行業大型企業認可，訂單和銷售額快速增長，充分體現了公司品牌在行業內的影響力。同時，憑藉公司的研發實力和行業品牌影響力，公司分別於2009年、2011年獲得兩項國家科技重大專項"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"、"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"課題，研製開發國際先進的大型晶體矽生長設備，這為公司進一步發展成為綜合性的晶體生長設備領先企業、提升晶盛品牌奠定了良好的基礎。

　　（四）主要競爭劣勢1、產能不足目前，受公司廠區建設和設備投資的限制，本公司生產的全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐產品難以滿足快速增長的市場需求，制約了本公司市場佔有率的進一步提高。

　　2、融資渠道單一目前，本公司融資渠道有限，經營發展主要依靠自有資金積累和銀行貸款等，制約了公司快速發展。本次公開發行股票募集資金將主要用於全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐的擴產建設，擴大公司主營產品的產能，並改善公司的研發環境和條件，提升公司的研發實力和技術創新能力，進而強化公司核心競爭優勢，促進公司業績持續增長。

　　四、發行人的主營業務情況（一）主要產品的用途及特點公司主要產品為晶體矽生長設備，具體包括全自動單晶矽生長爐、多晶矽鑄浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-106錠爐及單晶矽生長爐控制系統等，產品的主要用途及特點如下：

　　1、全自動單晶矽生長爐（1）產品用途本公司生產的全自動單晶矽生長爐系採用直拉法將高純多晶矽原料拉製成單晶矽棒，製備的單晶矽棒直徑為3~16英寸，經過切片加工等多道後續工序後應用於太陽能光伏產業或半導體集成電路產業。本公司的全自動單晶矽生長爐製備的單晶矽棒具有如下優點：

　　.等徑度好：基於非完整圖像識別的高溫單晶矽棒直徑精確測量與閉環控制技術，單晶矽棒生長速度穩定，等徑誤差可以達到±1mm/m的國際先進水平8；.生長速度快：採用了水冷夾套技術，改善了晶體生長軸向溫度梯度，提高晶體生長速度20%；.均勻性好：單晶矽棒在轉速高達25~30rpm的生長過程中晃動小，滿足了半導體級單晶矽生長要求，晶體的電阻率、氧碳含量的徑向均勻性好；.缺陷密度低：採用了水冷夾套、液面位置閉環控制及功率法等徑控制的單晶矽生長技術，滿足了極大規模集成電路單晶矽棒的製備要求，同時有效控制單晶矽體內的微缺陷形成。.有效控制氧含量：採用自動連續調節晶體和坩堝旋轉速度技術及CUSP磁場技術，抑制矽熔體對流，減緩矽熔體與石英坩堝內壁的反應，控制氧元素進入熔體，滿足矽晶體生長的氧含量要求。

　　（2）產品特點.自動化程度高直拉法單晶矽的製備包括抽真空-檢漏-調壓-熔料-穩定-熔接-引晶-放肩-轉肩-等徑-收尾-停爐等工藝流程。單晶矽生長過程中可控制的參數有加熱功率、氬氣流向及流量、爐內壓力、熔液面位置、熔體溫度、晶體直徑、晶體和坩堝的旋轉與升降速度等。製備過程的各個工藝流程中需要控制的參數各不相同，非全自動控制系統不能實現各個參數的計算機自動控制，部分工藝流程需要人工幹預，人為操作的因素增加了單晶矽生長的不穩定性，所生產的單晶矽品質偏差大、成品率不穩定，生產效率低、成本高。

　　本公司研製的全自動單晶矽生長爐實現了整個生長過程的全自動控制，全程無需人工幹預，保證了單晶矽生長過程的一致性。同時，針對太陽能級矽單晶的8根據中國電子材料行業協會、中國電子專用設備工業協會出具的《科學技術成果鑑定證書》，2010浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-107生長特點，研發了高效的細徑生長工藝，提高細徑生長速度，迅速排除位錯，以縮短引晶時間。並對放肩和收尾工藝進行優化，減少並控制了肩部和尾部的單晶重量，以增加等徑部分長度，提高成品率，縮短單晶矽生長周期。本公司研發的全自動單晶矽生長控制技術對於提高單晶矽品質、提高生產效率、降低生產成本、實現工業生產的自動化具有明顯優勢。

　　.網絡化現場管理技術本公司針對大型晶體矽材料企業都擁有幾百、上千臺的晶體矽生長設備，現場管理任務重的特點，研製了提高規模化晶體矽生長過程的集成化高效網絡管理系統，將計算機網絡技術應用於單晶矽生產現場管理中。網絡管理系統可實時採集爐內近百個生產數據、60多項提示報警，生成數據報表和曲線，遠程修改標準作業程序（SOP）並實時生效，構造了良好的集成化生產管理環境。通過對多臺單晶矽生產設備的集中統一控制和管理，可以節約人力成本，擴大管理跨度，提高大規模現場生產管理的水平和產品質量。

　　.控制精度高本公司生產的全自動單晶矽生長爐採用獨特的氬氣分流環結構，保證單晶矽生長過程中氬氣氣流的均勻性；針對不同的單晶矽生長工藝，配置了三個不同量程的壓力傳感器進行分段分區測量，準確性更高；配置了智能碟閥系統，能根據工藝要求自動調整爐內氬氣壓力；配置了質量流量控制器，實現氬氣流量精確控制；先進的控制算法，使單晶矽棒等徑誤差達到±1mm/m；適應於高均勻性的半導體級單晶矽生長需求。

　　.機械性能穩定性高本公司生產的全自動單晶矽生長爐的晶體提升系統經過嚴格的靜平衡和動平衡測試，在25~30rpm的高轉速下晶體晃動小，運行平穩；坩堝提升系統採用整體式磁流體和低背隙滾珠直線導軌結構，旋轉平穩，升降低速無爬行；爐體部分採用整體鍛造法蘭及合理優化的冷卻水路，並經過振動消除焊接應力、缺陷檢查、探傷檢驗及氦質譜檢漏，保證了密閉型好、冷卻均勻穩定。

　　.顯著降低單晶矽棒的生產成本本公司生產的全自動單晶矽生長爐可實現單晶矽製備過程的全自動控制，單晶等徑度及成品率高，配置水冷夾套裝置後可提高晶體生長速度20%，配置連續投料裝置後可實現單爐拉制多根晶體。上述多項控制及工藝技術均能顯著降低單晶矽棒的生產成本。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-1082、多晶矽鑄錠爐（1）產品用途採用定向凝固法生產多晶矽錠，經切片後應用於太陽能光伏產業。本公司生產的多晶矽鑄錠爐運用先進的計算機控制技術，能自動實現抽真空、熔化、長晶、退火及冷卻多道工藝的全自動鑄錠過程。定向凝固性能穩定，高效節能，生產的多晶矽錠質量高、規格大。（2）產品特點.頂側分開獨立加熱的雙電源結構有效地控制多晶矽鑄錠爐內溫度梯度是提高多晶矽錠品質的關鍵，本公司生產的多晶矽鑄錠爐採用頂部加側面的五面加熱方式，採用雙電源對頂部和側面加熱器進行獨立控制，提高了熱場系統內溫度梯度的控制範圍和精度，提高了多晶矽鑄錠的質量，降低了能耗，縮短了鑄錠周期。.用於多晶矽鑄錠爐氣冷裝置可精確控制晶體生長的水平梯度，增大鑄造多晶矽晶粒尺寸、減少晶界密度、進而提高矽電池光電轉換效率。若用於類單晶工藝，可以大幅提高鑄錠的單晶生長率。.可編程邏輯控制器（PLC）與人機互動界面（HMI）結合的控制結構多晶矽鑄錠生長過程耗時長，無法人工幹預，因此要求控制系統能實現生長全過程的全自動控制，並且具有可長時間連續運行的高可靠性。本公司生產的多晶矽鑄錠爐採用可編程邏輯控制器（PLC）作為核心控制單元，並配置組態軟體控制的人機互動界面，以高可靠性的工控技術實現長期無故障運行。

　　.遠程控制與現場控制相結合的集中監控系統多晶矽鑄錠爐生長過程無法進行人工直觀觀測，只能通過配置的各種傳感器及控制器進行全自動控制，人工依賴度低。本公司生產的多晶矽鑄錠爐可通過集中伺服器遠程控制及監測，實現車間生產無人化管理，為用戶提高鑄錠車間生產、技術的管理水平創建了新平臺。3、單晶矽生長爐控制系統（1）產品用途本公司單獨對外銷售的單晶矽生長爐控制系統可以幫助客戶實現單晶矽高效生長。單晶矽生長爐控制系統以控制櫃為硬體載體，包括PLC、觸控螢幕、圖像處理用工控機、晶體運動控制板、坩堝運動控制板等電氣控制板，安裝了自動控制浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-109系統軟體和圖像處理軟體以及UPS等。

　　（2）產品特點通過PLC控制系統將觸控螢幕、應急操作板、圖像處理系統、網絡系統及各個模塊相互連接組成一個自動控制系統。該模塊化系統內選用了大量高端配件，經過多次的優化升級，穩定性高，支持熱插拔和帶電維修，且維修成本低。

　　（二）主要產品的工藝流程圖1、全自動單晶矽生長爐的總體裝配工藝流程零部件準備電極安裝立柱安裝坩堝提升裝置安裝爐底板安裝基座安裝主爐室提升架連接主爐室安裝主爐室導向安裝主真空管路安裝爐蓋組件安裝掛接板安裝氬氣系統安裝副真空管路安裝水平調整裝置安裝晶體提升裝置安裝副爐室提升架連接副爐室安裝抽真空檢漏測試電氣、油路連接控制系統安裝冷卻系統安裝副爐室旋轉裝置安裝熱場系統安裝煅燒試驗拉晶工藝模擬測試爐體拆解包裝入庫浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-1102、多晶矽鑄錠爐的總體裝配工藝流程3、單晶矽生長爐控制系統的總體裝配工藝流程圖（三）主要業務模式1、採購模式公司主要採用以產定購的採購模式，所需原材料、元器件及標準件直接向市場採購，爐體大件、爐體平臺等部分零部件向合格供應商外協定製加工。公司在採購方面實行合格供應商管理制度，對公司主要原材料、元器件、標準件、定製零部件廠商進行資格審查，符合資質要求的方能進入公司合格供應商名單。同時，公司對合格供應商建立管理檔案，記錄其基本情況、供貨情況、產品質量狀況等信息，以便對供應商狀況進行持續跟蹤和管理。

　　2、生產模式公司生產的產品屬於專用設備，採用以銷定產的生產模式，根據客戶訂單進行生產。公司生產的基本流程如下圖：

　　控控制櫃部件基座安裝模擬測試系統進行調試繼電器、電路板等元件安裝控制櫃電纜線連接零部件準備上爐體組裝安裝上爐體組件放置下爐體三角支架組裝平臺組裝真空系統安裝冷卻水路安裝氬氣系統安裝安裝下爐體提升組件隔熱籠提升組件安裝電極安裝隔熱籠安裝抽真空試驗電、氣路連接通水試驗及水流量檢測控制系統安裝電源、功率櫃安裝長晶工藝模擬測試煅燒試驗保溫系統安裝加熱器安裝爐體拆解包裝入庫浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-111銷售訂單生產計劃生產任務單物資採購生產加工檢驗是否為產成品成品入庫按訂單發貨否是3、銷售模式本公司客戶主要為太陽能光伏產業的晶體矽材料生產企業，公司採用直銷方式進行銷售。在銷售組織管理方面，公司銷售部負責市場調研、市場開拓和產品銷售，技術應用部負責出廠設備的安裝調試、售後服務和技術支持等。由於本公司的產品屬於專用設備，公司主要採用參加專業展銷會、行業技術交流、目標客戶定向推介、招投標等方式進行產品營銷。本公司主要採用"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"的銷售結算模式，具體情況如下圖：

　　"預收款"在銷售合同籤訂後一定時間內（一般為10~30日）收取，收取比例為合同金額的10%~30%；"預驗收款"在發貨前後收取，收取比例為合同金額的40%~70%。公司發貨後的收款金額（即"預收款+預驗收款"金額）一般為合同金額的60%~85%；"驗收款"在公司銷售的產品驗收後收取，收取比例一般為合同金額的10%~25%；"質保金"一般為合同金額的5%~10%。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1-112（四）主要產品的產銷情況1、主要產品生產能力及產銷量情況產品項目2011年1-9月2010年2009年2008年全自動單晶矽生長爐產能（臺）

　　272257132125產量（臺）

　　475261118155銷量（確認收入的臺數）

　　175214113121銷售收入（萬元）

　　22,724.9026,904.5315,523.1915,884.19產能利用率174.63%101.56%89.39%124.00%產銷率36.84%81.99%95.76%78.06%多晶矽鑄錠爐產能（臺）

　　11533--產量（臺）

　　15744--銷量（確認收入的臺數）

　　12520--銷售收入（萬元）

　　29,476.244,507.69--產能利用率136.52%133.33%--產銷率79.62%45.45%--晶體矽生長爐控制系統產能（臺）

　　54045025770產量（臺）

　　902609222180對晶盛機電銷量（臺）

　　75928883170獨立對外銷量（確認收入的臺數）

　　23919316626獨立對外銷售收入（萬元）

　　7,074.705,091.972,518.74489.38產能利用率167.04%135.33%86.38%257.14%產銷率110.64%78.98%112.16%108.89%註：晶體矽生長爐控制系統由發行人全資子公司慧翔電液生產，發行人於2008年9月收購慧翔電液並自2008年10月起將其納入合併報表範圍，故表中2008年晶體矽生長爐控制系統的相關數據僅包括慧翔電液10-12月的數據。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1- 1-113（1）報告期內發行人機器設備、生產人員與產能的匹配情況單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐所用機器設備、生產人員與產能的匹配專用設備名稱2008年擁有的設備、生產人員情況2009年增加的設備、生產人員情況2010年增加的設備、生產人員情況2011年1-9月增加的設備、生產人員情況數量（臺）

　　原值（元）

　　人數（人）

　　數量（臺）

　　原值（元）

　　人數（人）

　　數量（臺）

　　原值（元）

　　人數（人）

　　數量（臺）

　　原值（元）

　　人數（人）

　　車床18643,318.0418+7+241,452.99+7+2+164,102.56+15+1+ 58,119.66+14銑床8217,306.508+1+139,316.24+7+2+224,786.32+1+1+ 213,675.21+6數控車床5634,106.165+2+126,153.85+5+2+143,589.74+5+12+ 1,047,863.25+4加工中心1390,000.001+2+521,367.52+4+1+254,700.85+1+84,743,589.81+7鉗工設備1077,687.3010+0+0+0+0+0+5+0+0+5搖臂鑽床4167,888.144+2+87,179.49+2+1+48,717.95+4+0+0+4鏜床1314,000.001+1+264,957.26+3+0+0+0+1+ 341,880.34+1線切割工具機347,222.163+0+0+3+0+0+0+0+0+0龍門銑床1650,000.001+0+0+1+0+0+0+0+0+0數控鑽床000+0+0+0+3+81,452.99+3+3245,299.15+0其他輔助設備18230,363.0051+22+987,376.08+12+2+1,496,246.81+24+39+ 3,226,578.41+36部裝車間-

　　-

　　7-

　　-

　　+0--+4--+6總裝車間-

　　-

　　17--+3--+30-

　　-

　　+21合計693,371,891.30126+37+2,367,803.43+47+13+2,413,597.22+92+65+9,877,005.83+104產能2008年2009年2010年2011年1-9月單晶矽生長爐產能125132257272多晶矽鑄錠爐產能-

　　-

　　33115合計125132290387晶體矽生長爐控制系統的產能與生產人員的匹配浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1- 1-114生產工序2008年生產人員數量2009年增加生產人員數量2010年增加生產人員數量2011年1-9月增加生產人員數量電纜線連接（配線）

　　2+5+6+6元器件安裝（裝配）

　　2+3+3+4調試1+1+1+1合計5+9+10+11產能2008年2009年2010年2011年1-9月晶體矽生長爐控制系統產能70257450540註：晶體矽生長爐控制系統基本不需要使用機器設備來進行加工生產。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 115（2）報告期主要產品的產能利用率情況報告期內，除2009年度公司受全球金融危機影響產能利用率略低外，2008年度、2010年度及2011年1-9月主要產品的產能利用率均超過100%。其中，2011年1-9月，單晶矽生長爐產品額定產能為272臺，實際產量為475臺，產能利用率達174.63%；多晶矽鑄錠爐產能為115臺，實際產量157臺，產能利用率達136.52%；晶體矽生長爐控制系統產能540臺，實際產量為902臺，產能利用率達167.04%。主要原因在於：自2010年以來公司訂單快速增長，產品供不應求，加之公司廠區空間有限，難以大規模購置設備提高產能，為滿足客戶訂單需求，公司只能通過大幅增加人員投入和工作時間（部分人員三班倒24小時連續生產）、提高設備負荷、擴大外協大件定製量和外協零部件加工量等方式，使得公司能夠利用有限的產能實現了大幅超產生產，有效滿足了客戶訂單需求。（3）報告期主要產品的產銷率情況產銷率是指當期確認收入的銷售數量與當期產量之比。報告期內，全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐的產銷率低於100%，主要原因在於公司產品屬於大型專用設備且自動化程度高、參數複雜，產品發往客戶後，尚需經過安裝、調試並由客戶驗收完畢才能確認收入，一般需要3-5個月，因此，確認銷售收入的時間存在一定的滯後，使得當期確認收入的數量低於當期產品產量，產銷率低於100%。但是，公司採用以銷定產的生產模式，所有產品在生產前已籤訂銷售合同並已收到客戶的預付款，不存在產品滯銷的情形。2011年1-9月全自動單晶生長爐產銷率較前三年低，主要原因在於：其一、2010年下半年至2011年上半年公司的全自動單晶生長爐訂單大幅增加，為滿足快速增長的訂單需求，公司通過增加人員投入、延長工作時間、提高設備負荷、增加外協定製等方式使2011年1-9月實現475臺的產量（達到2010年全年的181.99%）。在2011年1-9月發貨量大幅增加的情況下，公司擁有經驗的安裝調試和技術培訓服務人員難以滿足為客戶及時安裝、調試、驗收的需要，一定程度上延長了安裝、調試、驗收時間，使得部分發出商品未完成驗收、未確認收入，一定程度上使得產銷率較低；其二、部分大客戶（如英利能源（中國）有限公司、內蒙古中環光伏材料有限公司、四川新光多晶矽工程技術有限公司、河南協鑫光伏科技有限公司）與公司籤訂的單個合同採購量較大，該等客戶往往要求公司分批發貨並在全部發貨完成後統一安裝調試，從浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 116而使得部分發出商品未完成驗收、未確認收入，一定程度上使得產銷率較低；其三、公司不斷推出水冷夾套、連續投料、熱屏提升、外部離線裝料以及底部氣致冷等新技術部件、優化熱場及加熱工藝，不斷進行技術升級，產品性能參數、配套件的技術升級等，同時爐型有變大的趨勢，導致每爐安裝、調試時間變長，從而使得部分發出商品未完成驗收、未確認收入，一定程度上使得產銷率較低；其四、受廠房建設等現場條件的影響，部分客戶推遲了安裝、調試及驗收時間，從而使得部分發出商品未完成驗收、未確認收入，一定程度上使得產銷率較低。（4）全自動單晶矽生長爐2010年銷量比2009年增長89.38%的原因A.行業因素本公司下遊的太陽能光伏產業終端需求以歐美國家政府政策扶持推動為主。2008年下半年爆發全球金融危機，歐美國家經濟普遍下滑，政府對光伏產業的扶持力度減弱，因此，2009年太陽能光伏產業相關企業普遍出現經營效益下降的現象，只有個別企業出現增長。太陽能光伏產業相關上市公司2009年收入增長情況如下表所示：

　　公司簡稱證券代碼主要產品2009年增長率天龍光電300029單晶爐、單晶矽鋸床和單晶矽切方滾磨機-6.93%精功科技002006多晶爐、矽片-10.16%京運通601908單晶爐、多晶爐、矽棒、矽錠、矽片-35.62%超日太陽002506電池組件3.81%東方日升300118電池片、電池組件、太陽能燈具-5.59%向日葵300111電池片、電池組件-6.38%註：七星電子未在公開文件中披露其單晶爐的收入數據，未列入比較範圍；精功科技僅包括太陽能光伏裝備、矽片兩部分的收入。在金融危機的影響下，下遊客戶紛紛推遲產能擴張計劃，導致公司2009年營業收入相比2008年增長3.04%。2010年以來，隨著全球經濟的復甦，太陽能光伏產業恢復增長。根據歐洲光伏工業協會的數據，2010年全球太陽能光伏裝機容量達到18.2GW，較2009年7.2GW增長152.78%。太陽能光伏行業重新開始加大設備投資，對晶體矽設備的需求增加，這導致太陽能光伏行業晶體矽設備生產企業的業績普遍快速增長，同行業公司包括京運通、天龍光電的業績均出現了快速增長。行業內可比企業的銷售收入增長情況如下：

　　公司名稱銷售量（臺）

　　增長率（%）

　　銷售收入（萬元）

　　增長率（%）

　　2009年2010年2009年2010年京運通116546370.698,783.3436,758.12318.50浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 117天龍光電---23,444.2542,550.8981.50本公司11321489.3815,523.1926,904.5373.32從上表可以看出，從2009年到2010年，單晶矽生長爐設備生產公司的銷售量和銷售收入均呈現快速增長。本公司單晶爐銷售量從113臺增加到214臺，銷售量增長了89.38%，銷售收入從15,523.19萬元增加到26,904.53萬元，較上年增長73.32%，這與同行業企業的銷售收入變動趨勢是一致的。B.公司自身因素從公司自身因素來看，2010年銷售收入較2009年大幅增長主要有以下幾個方面的原因：a.公司知名度不斷提高：2010年公司單晶矽生長爐產品投放市場已有3年的時間，市場開拓力度不斷加大，品牌知名度不斷提高，使得公司的客戶數量不斷增多，市場需求不斷增加。b.公司購置生產設備，擴大了產能，可滿足更多客戶的需求。公司自設立以來，產品一直處於供不應求的。在此基礎上，公司不斷加大設備投資，增加生產人員數量，擴建產能，公司2010年全自動單晶矽生長爐的產能達到257臺，較2009年的132臺增加了125臺，這也是實現全自動單晶矽生長爐銷量大幅增長的重要原因。（5）報告期內，單晶矽生長爐控制系統對母公司晶盛機電的銷售情況公司全資子公司慧翔電液生產的單晶矽生長爐控制系統分為非全自動、全自動兩類，其中，全自動控制系統主要供本公司全自動單晶矽生長爐配套使用，慧翔電液對外單獨銷售的主要為非全自動控制系統。2009年度，慧翔機電單晶矽生長爐控制系統對母公司晶盛機電的銷量減少，與其他各年（期）銷量大於全自動單晶矽生長爐產銷量的趨勢不同的原因①報告期內，單晶矽生長爐控制系統對本公司的銷量，以及本公司單晶矽生長爐產銷量的情況如下：單位：臺產品銷售情況2011年1-9月2010年2009年2008年單晶矽生長爐控制系統採購數量53328883170全自動單晶矽生長爐產量475261118155全自動單晶矽生長爐銷量175214113121控制系統期末存貨量69571615控制系統期末暫估數量04632-註：其中2009年全自動單晶矽生長爐有4臺是不配控制系統的，生產實際領用控制系統114臺；2011年9月30日控制系統期末存貨量與當時單晶矽生長爐在產品數量匹配。

　　②2009年單晶矽生長爐控制系統對本公司銷量驟減的原因與其他各年（期）銷量浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 118大於全自動單晶矽生長爐產銷量的趨勢不同的原因及合理性A.2008年，公司下遊客戶因受全球金融危機的影響推遲交貨期，導致公司2008年單晶矽生長爐控制系統的庫存較多單晶矽生長爐控制系統是單晶矽生長爐的核心部件，為了保證生產的順利進行，公司通常會保持一定的庫存水平。2008年下半年開始，受到全球金融危機的不利影響，太陽能光伏下遊產業增速降低，部分客戶推遲交貨，導致公司2008年度向慧翔電液採購的單晶矽生長爐控制系統數量超出實際的使用量和銷量，庫存較多；同時，由於生產任務相對較少，公司在2008年底提前完成了2009年一部分訂單產品的加工和零部件採購，並作為庫存於次年即2009年進行銷售，這也導致2008年單晶矽生長爐控制系統的採購量增加。因此，2008年公司採購單晶矽生長爐控制系統170臺，而同期單晶矽生長爐的產量和銷量分別為155臺和121臺，控制系統採購量超出單晶矽生長爐產量15臺，累積庫存達到15臺。B.2009年，公司採取謹慎經營的策略，降低了單晶矽生長爐控制系統的庫存水平2009年，金融危機的不利影響尚未消除，公司採取了謹慎的經營策略，減少了採購單晶矽生長爐控制系統的數量，降低了庫存水平，導致2009年慧翔電液對母公司銷售的單晶矽生長爐控制系統的數量較少。隨著2009年下半年，市場需求的增加，晶盛機電向慧翔電液採購了更多的單晶矽生長爐控制系統，但是由于慧翔分批發貨，按月統一開票，開票和發貨存在時間差，因此年末有庫存16臺，而暫估有32臺，暫估中已經有16臺用於生產單晶矽生長爐。基於以上兩個方面的因素，導致2009年慧翔電液單晶矽生長爐控制系統的銷量大幅下降。C.2010年以來，太陽能光伏行業恢復快速增長勢頭，公司單晶矽生長爐控制系統庫存下降，採購量與單晶矽生長爐產量、銷量恢復同步增長2010年以來，金融危機的不利影響逐漸消除，太陽能光伏行業恢復快速增長勢頭。同時，隨著公司產品銷量的增加，公司控制系統的庫存下降。公司控制系統的採購量開始隨著單晶矽生長爐新增產量和銷量而同步增加。綜上，由於以上各方面的因素，導致2009年單晶矽生長爐控制系統對晶盛機電銷量驟減的原因與其他各年（期）銷量大於全自動單晶矽生長爐產銷量的趨勢不同。

　　（6）報告期內，慧翔電液單晶矽生長爐控制系統對公司的銷售量與公司單晶矽生長爐產品的產銷量的配比情況浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 119慧翔電液單晶矽生長爐控制系統對公司的銷售及公司單晶矽生長爐產銷量的匹配情況單位：臺項目2011年1-9月2010年2009年2008年小計慧翔電液對公司單晶爐控制系統銷售量533288831701074單晶矽生長爐產量4752611181551009差異5827-351565報告期內晶盛機電單晶矽生長爐產銷量情況如下：單位：臺單晶爐產銷情況2011年1-9月2010年2009年2008年小計期初存貨863934-159本期產量4752611181551009本期銷量175214113121623期末庫存386863934545A.報告期內總體配比分析報告期內，單晶爐控制系統銷量較單晶爐產量多65臺，截至2011年9月底，晶盛機電單晶爐控制系統庫存為69臺，兩者差異4臺，原因系2009年公司對外銷售的4臺單晶矽生長爐未配備控制系統。因此報告期內單晶爐控制系統的銷量與單晶爐的產量總體是配比的。B.各期間配比分析除2009年度外，報告期其他各期間慧翔電液對晶盛機電的單晶爐控制系統銷量大於晶盛機電單晶矽生長爐的產量，是由於晶盛機電根據訂單生產的安排需要適當備貨。2009年度控制系統的銷量較單晶爐的產量少35臺，原因系2009年末一批單晶爐控制系統已發貨至晶盛機電並暫估入庫，但由於時間性差異慧翔電液尚未開票結算,慧翔電液未確認銷售；同時，由於2008年晶盛機電採購的單晶爐控制系統較多，2009年期初尚有庫存15臺。因此，2009年度相比報告期其他期間，慧翔電液單晶爐控制系統的銷量小於單晶矽生長爐的產量。由此可見，報告期內各期間單晶爐控制系統的銷量與單晶爐的產量也是配比的。綜上所述，報告期內單晶爐控制系統對晶盛機電的銷量與晶盛機電單晶爐的產銷量是配比的。

　　2、產品銷售收入的地區分布和行業分布報告期內，公司主營業務收入的國內外構成如下表：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 120金額單位：萬元地區名稱2011年1-9月2010年度2009年度2008年度金額佔比金額佔比金額佔比金額佔比國內銷售58,578.4698.82%36,504.19100.00%15,626.8686.61%16,373.56100.00%國外銷售697.381.18%--2,415.0713.39%--合計59,275.84100.00%36,504.19100%18,041.94100%16,373.56100%報告期內，公司以國內銷售為主，主要客戶分布在內蒙古、河北、四川、寧夏、新疆，主要包括內蒙古中環光伏材料有限公司、英利能源（中國）有限公司、東方電氣集團峨嵋半導體材料有限公司、寧夏隆基矽材料有限公司、特變電工新疆新能源股份有限公司等。報告期內，太陽能光伏行業正值快速發展時期，公司產品主要服務於太陽能光伏行業，部分產品應用於半導體集成電路產業。公司產品應於太陽能光伏行業和半導體行業比例如下：金額單位：萬元應用領域2011年1-9月2010年度2009年度2008年度金額比例金額比例金額比例金額比例太陽能光伏行業58,984.1598.47%36,059.7194.94%14,636.2880.61%17,621.53100.00%半導體行業917.951.53%1,922.915.06%3,521.0119.39%0.000.00%合計59,902.10100.00%37,982.62100.00%18,157.29100.00%17,621.53100.00%3、主要客戶群體本公司的客戶主要為太陽能光伏產業的大型晶體矽材料企業和知名半導體企業，如英利能源（中國）有限公司、內蒙古中環光伏材料有限公司、常州天合光能有限公司、宜昌南玻矽材料有限公司、東方電氣集團峨嵋半導體材料有限公司、天威新能源（成都）矽片有限公司、四川新光多晶矽工程技術有限公司、特變電工新疆新能源股份有限公司、江西賽維LDK太陽能高科技有限公司等大型太陽能光伏材料企業，以及有研半導體材料股份有限公司、天津市環歐半導體材料技術有限公司等知名半導體企業。

　　4、主要產品銷售價格變動情況近三年及一期，公司主要產品銷售均價（不含稅）變動情況如下表：單位：萬元/臺主要產品2011年1-9月2010年度2009年度2008年度全自動單晶矽生長爐129.86125.72137.37131.27多晶矽鑄錠爐235.81225.38--單晶矽生長爐控制系統29.6026.3815.1718.82註：上述銷售均價=當期確認收入金額/確認收入的價格，2008年單晶矽生長爐控制系統單價根據慧翔電液納入合併報表以後的數據計算。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 121報告期內，公司主導產品全自動單晶矽生長爐的銷售均價略有波動：2009年度較2008年度上升4.65%，2010年度較2009年度下降8.48%，2011年1-9月與2010年度基本持平。主要原因在於：一是2009年下半年全球經濟逐步復甦，下遊客戶集中增加訂單，平均單價在2008年度的基礎上，有一定幅度的上揚；二是2010年以來，行業競爭有所加劇，行業主要設備供應商紛紛下調產品售價，本公司產品售價亦有小幅下調。公司自2010年5月向市場推出多晶矽鑄錠爐產品以來，產品供不應求，2011年1-9月銷售均價呈穩中有升趨勢。報告期內，公司單晶矽生長爐控制系統的對外銷售均價不斷提高，2008年度、2009年度公司主要對外銷售半自動控制系統產品，銷售均價較低；2010年度公司對外銷售的準全自動控制系統產品的比重上升，銷售均價明顯提高。2011年1-9月，公司主要對外銷售單晶矽生長爐準全自動控制系統，銷售均價進一步提高。

　　5、公司向前5名客戶銷售的情況年份序號客戶名稱銷售額（元）

　　佔當期營業收入比例2011年1-9月1晶科能源有限公司96,369,692.5016.09%2銀川隆基矽材料有限公司62,792,071.5710.48%3內蒙古中環光伏材料有限公司61,087,944.5010.20%4東方電氣集團峨嵋半導體材料有限公司58,514,111.299.77%5常州天合光能有限公司57,564,102.709.61%前五名客戶合計336,327,922.5656.15%2010年1內蒙古中環光伏材料有限公司96,890,403.5325.51%2英利能源（中國）有限公司52,489,277.8313.82%3西安隆基矽材料股份有限公司（含銀川隆基矽材料有限公司）

　　41,543,441.0810.94%4宜昌南玻矽材料有限公司30,511,008.628.03%5四川新光多晶矽工程技術有限公司28,355,608.777.47%前五名客戶合計249,789,739.8365.77%2009年1東方電氣集團峨嵋半導體材料有限公司98,939,743.5954.49%2Refine Solar Group Limited24,150,747.2013.30%3寧夏隆基矽材料有限公司16,589,006.849.14%4特變電工新疆新能源股份有限公司10,606,249.835.84%5有研半導體材料股份有限公司9,401,709.385.18%前五名客戶合計159,687,456.8487.95%2008年1江西賽維LDK太陽能高科技有限公司112,991,452.9964.12%2英利能源（中國）有限公司25,089,743.5914.24%3特變電工新疆新能源股份有限公司22,587,179.4912.82%4衢州市東宇電子有限公司7,256,410.254.12%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1225寧夏隆基矽材料有限公司4,700,854.712.67%前五名客戶合計172,625,641.0397.97%註：1、2009年，東方電氣集團峨嵋半導體材料有限公司從公司採購單晶矽生長爐共73臺，其中18臺用於半導體領域，銷售收入24,307,692.31元，55臺用於太陽能光伏領域，銷售收入74,632,051.28元。2、除2009年西安隆基矽材料股份有限公司與銀川隆基矽材料有限公司因控股關係合併披露外，報告期各期不存在公司其他前五大客戶需合併披露的情形。近三年及一期，公司對前五名客戶的銷售額佔同期營業收入的比例分別為97.97%、87.95%、65.77%和56.15%，客戶集中較高，但總體呈下降趨勢。這與近年來太陽能光伏產業的快速發展及公司經營情況密切相關，具體分析如下：（1）近年來，全球太陽能光伏產業發展迅速，大型晶體矽材料生產企業普遍採用規模快速擴張的策略，為晶體矽生長設備行業帶來了較多的大額訂單需求。本公司作為行業技術領先的設備供應商，產品性能領先，售價亦較高，目標客戶主要定位於太陽能光伏產業的大型知名企業和知名半導體企業。這些大型客戶的快速擴張，為公司帶來了較多的大額訂單需求。如：公司2008年向江西賽維LDK太陽能高科技有限公司的銷售額為112,991,452.99元，佔公司年度營業收入的64.12%；2009年向峨嵋半導體材料廠的銷售額為98,939,743.59元，佔公司年度營業收入的54.49%；2010年向內蒙古中環光伏材料有限公司的銷售額為96,890,403.53元，佔公司年度營業收入的25.51%。報告期內，公司的客戶集中度雖然較高，但前五名客戶合計的銷售額佔當期營業收入的比例總體呈下降趨勢，且隨著公司產能和業務規模的擴大，單一最大客戶的銷售佔比呈明顯下降趨勢，公司不存在依賴單一大客戶的情形。（2）公司設立時間較短，受到廠區建設和產能擴張的限制，2010年以來產能難以滿足訂單快速增長的需求，為提高生產、發貨、安裝、調試和售後服務等環節的效率，公司採取了優先滿足大客戶、大訂單需求的銷售策略，放棄了部分中小客戶、中小訂單。此外，2008年下半年至2009年期間，金融危機對太陽能光伏產業發展的影響較大，客戶資金偏緊，為控制銷售回款風險，也促使本公司採取了向抗風險能力強的大客戶傾斜的銷售策略。從公司目前的訂單情況和發展趨勢看，公司大訂單的金額和數量呈進一步增加的趨勢，短期內，仍將存在大訂單佔比較高的情形。隨著本次公開發行股票募集資金投資項目達產後，公司產能將大幅提升，從而滿足更多客戶的需求，客戶集中度將逐步趨於下降。

　　（3）由於本公司產品屬於專用設備，其需求直接受到下遊客戶擴張計劃和擴張節浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 123奏的影響，單一客戶在開始新一輪的大規模設備投資前，一般需要一定時間消化前一輪擴張的產能，單一客戶連年大規模採購本公司產品的可能性較小，從而使得公司報告期內各期的前五名客戶存在較大的變化。從公司目前籤訂的訂單情況看，英利能源（中國）有限公司、內蒙古中環光伏材料有限公司、浙江雙鴿新能源股份有限公司、宜昌南玻矽材料有限公司等報告期內的大客戶仍不斷對公司產品提出大量的訂單需求，也有鎮江環太矽科技有限公司、陝西合木實業有限公司、西安華晶電子技術股份有限公司、內蒙古鋒威光伏科技有限公司等新增大客戶，公司的目標客戶群保持穩定。（4）隨著本次公開發行股票募集資金投資項目達產，公司產能將大幅提升，從而滿足更多客戶的需求，客戶集中度將逐步趨於下降。近三年及一期，公司的前五名客戶中無公司的關聯方。本公司董事、監事、高級管理人員、其他核心人員、主要關聯方、持有發行人5%以上股份的股東均未在前五名客戶中佔有權益。

　　（五）主要原材料及能源供應情況1、本公司主要原材料及能源的需求公司主要產品的零部件分為自製零部件、外購零部件兩類。自製零部件，由公司購入不鏽鋼、鋼材、鋁材等金屬原材料後加工而成。外購零部件包括外購標準件和定製零部件，標準件主要為電子元器件、電路板、以及設備電源、真空泵等通用零部件，定製零部件是協作方按照公司提供的技術資料和規格要求安排生產的零部件，2010年之前定製零部件主要為爐體大件，2011年以來由於公司生產緊張，新增了爐體平臺件的訂製。對於自製零部件使用的不鏽鋼、鋼材、鋁材等金屬原材料，公司直接從該等原材料的生產商、貿易商採購，市場供應充足，不存在供給不足的情況。外購標準零部件，包括通用電子元器件、電路板、真空泵、設備電源等，由於公司目標客戶主要為太陽能光伏及半導體行業知名企業，對產品性能要求較高，所以公司的部分零部件如伺服電機、壓力計、測溫儀、減速器、圖像板卡系統等通過進口貿易商採購。對於定製零部件，公司選擇信譽良好、技術可靠的廠家作為合作夥伴，以保證該等零部件的質量和供貨及時。本公司生產及研發耗費的主要能源為電能。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1242、主要原材料的價格變化項目2011年1-9月2010年2009年2008年單晶爐爐體大件（元/套）

　　182,828.28163,706.00162,299.00185,651.00多晶爐爐體大件（元/套）

　　279,191.77290,598.00--單晶爐加熱電源（元/臺）

　　76,172.0966,309.0060,872.0071,239.00多晶爐加熱電源（元/臺）

　　109,578.5478,898.00--熱場（元/套）

　　443,931.62425,423.00--不鏽鋼（元/kg）

　　22.423.0021.0026.00壓力計（元/個）

　　8,290.608,291.008,291.008, 702.00磁流體（元/只）

　　4,508.934,346.005,125.005,103.00單晶爐真空泵（元/臺）

　　24,52022,263.0018,954.0019,051.00多晶爐真空泵（元/臺）

　　56,410.2672,470.00--測溫儀（元/只）

　　9,103.388,365.003,450.003,419.00螺旋升降機（元/只）

　　9,621.169,250.00--質量流量計（元/只）

　　8,260.486,527.004,774.005,150.00伺服電機（元/只）

　　1,644.481,478.001,296.001,445.00線性單元（元/只）

　　9,663.5110,277.0010,683.00- -減速機（元/只）

　　888.49716.00707.00727.00上述原材料中，全自動單晶矽生長爐爐體大件和多晶矽鑄錠爐爐體大件為外部定製件，其中多晶矽鑄錠爐的爐體大件定製價格較高。2011年1-9月，公司外購多晶矽鑄錠爐的爐體大件數量增加，使得爐體大件的採購均價有所下降。其他原材料價格基本保持穩定，且佔公司產品成本的比例較低，對公司產品總成本的影響較小。

　　3、主要原材料及能源佔營業成本的比例近三年及一期，公司原材料成本佔營業成本的比例分別為90.45%、88.16%、89.25%、90.40%，其中，主要原材料的構成及佔營業成本的比例如下表：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年單晶爐爐體大件10.95%20.68%24.23%24.80%多晶爐爐體大件11.94%3.43%--單晶爐加熱電源4.56%8.37%9.09%9.52%多晶爐加熱電源4.69%0.93%--熱場18.99%5.02%不鏽鋼2.45%3.41%4.44%4.46%壓力計2.49%3.44%3.71%3.49%磁流體0.81%2.40%3.06%2.73%真空泵3.88%3.67%2.83%2.55%測溫儀1.13%1.34%1.40%1.34%螺旋升降機1.23%0.33%--浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 125質量流量計0.85%1.03%0.82%0.79%伺服電機0.94%1.78%2.01%1.93%線性單元1.24%0.77%0.04%-減速機0.81%0.97%0.67%0.69%爐體大件、加熱電源、熱場是公司的主要原材料，佔營業成本的比例較高。其中，2008年度、2009年度，爐體大件、加熱電源合計佔營業成本的比例較高；2010年以來，公司開始採購多晶矽鑄錠爐產品所需的熱場，熱場價格較高，佔營業成本的比例較高。報告期內公司電力耗用量較小，佔營業成本的比重不到1%，具體情況如下表所示：

　　項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度用電金額（元）

　　985,592.66523,304.00326,717.00352,202.00佔營業成本比例0.34%0.31%0.43%0.39%4、公司向前5名供應商的採購情況年份序號供應商名稱採購額（元）

　　佔當期採購總額比例2011年1-9月1上海晶馳碳素有限公司52,607,568.429.71%2浙江新豐醫療器械有限公司48,786,523.599.00%3浙江盛誠機械科技有限公司47,257,264.968.72%4四川英傑電氣股份有限公司29,647,709.405.47%5杭州協宏自動化技術有限公司27,353,033.875.05%前五名供應商合計205,652,100.2437.95%2010年1浙江盛誠機械科技有限公司30,539,831.9111.00%2浙江新豐醫療器械有限公司20,325,212.827.32%3杭州協宏自動化技術有限公司20,071,041.457.23%4上海晶馳電子材料有限公司16,752,361.796.03%5上海奧軒自動化科技有限公司12,533,662.304.51%前五名供應商合計100,222,110.2736.09%2009年1浙江新豐醫療器械有限公司10,194,162.1015.21%2四川英傑電氣有限公司5,965,384.628.90%3衢州東宇石英製品有限公司5,923,076.928.84%4杭州協宏自動化技術有限公司5,675,894.168.47%5浙江盛誠機械科技有限公司5,548,683.768.28%前五名供應商合計33,307,201.5649.69%2008年1衢州東宇石英製品有限公司22,256,410.2613.95%2浙江新豐醫療器械有限公司14,699,209.209.21%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1263四川英傑電氣有限公司11,193,841.747.02%4杭州通靈自動化股份有限公司5,958,281.543.73%5嘉祥洪潤電碳有限公司5,487,179.493.44%前五名供應商合計59,594,922.2337.35%註：2008年度採購按照對慧翔電液自2008年1月1日起納入合併範圍模擬計算。報告期內，本公司前五名供應商中無本公司的關聯方。本公司董事、監事、高級管理人員、其他核心人員、主要關聯方、持有發行人5%以上股份的股東均未在前五名供應商中佔有權益。5、報告期內外協生產情況（1）爐體大件、爐體平臺外協生產基本情況如下表：金額單位：元期間外協商外協部件當期外協採購金額佔當期採購總額比例當期結轉至營業成本外協採購金額佔營業成本比例是否為關聯方2008年衢州東宇石英製品有限公司單晶爐大件22,256,410.2616.89%12,175,738.7413.44%否浙江新豐醫療器械有限公司單晶爐大件14,442,820.5110.96%6,860,339.887.57%否浙江盛誠機械科技有限公司單晶爐大件4,802,136.753.64%3,427,663.003.78%否小計41,501,367.5231.50%22,463,741.6224.80%-2009年衢州東宇石英製品有限公司單晶爐大件5,923,076.928.84%7,263,951.849.60%否浙江新豐醫療器械有限公司單晶爐大件10,105,982.9115.08%6,674,051.168.82%否浙江盛誠機械科技有限公司單晶爐大件5,548,683.768.28%4,401,784.455.82%否小計21,577,743.5932.19%18,339,787.4524.23%-2010年浙江新豐醫療器械有限公司單晶爐大件17,284,786.326.22%17,217,766.5610.16%否多晶爐大件2,324,786.320.84%581,196.580.34%否浙江盛誠機械科技有限公司單晶爐大件21,927,350.437.90%17,815,384.0810.52%否多晶爐大件6,616,692.312.38%5,230,769.223.09%否小計48,153,615.3817.34%40,845,116.4424.11%-2011年1-9月浙江新豐醫療器械有限公司單晶爐大件45,792,307.678.45%18,282,828.006.26%否多晶爐大件1,692,307.680.31%1,395,958.850.48%浙江盛誠機械科技有限公司單晶爐大件36,290,598.236.70%13,712,121.004.49%否多晶爐大件9,179,487.151.69%8,654,944.872.96%杭州杭氧環保成套設備有限公司多晶爐大件8,478,632.481.56%7,817,369.562.68%否多晶爐平臺482,051.280.09%415,933.280.14%溫州鍋爐廠有限責任公司多晶爐大件6,316,581.201.17%6,142,218.942.10%否浙江貝斯特鍋爐壓力容器有限公司多晶爐大件3,589,743.590.66%3,071,109.471.05%否上虞市誠意機械製造廠多晶爐平臺2,665,384.540.49%1,923,691.420.66%否杭州建剛機械製造有限公司多晶爐平臺998,290.600.18%909,854.050.31%否小計115,485,384.4221.31%62,326,029.4421.33%-浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 127（2）零件外協加工基本情況如下表：金額單位：元期間加工單位外協加工內容當期外協採購金額佔當期採購總額比例當期結轉至營業成本外協採購金額佔營業成本比例是否關聯方2008年上虞市葆潤機械化工有限公司調質、退火、發黑、平磨處理38,571.100.03%28,928.330.03%否上虞市龍騰精密鑄造廠軸承、主爐室板、安裝座等鑄件27,030.140.02%19,732.100.02%否杭州金盾電器有限公司單晶爐電控櫃外殼110,683.760.08%83,012.820.09%否杭州中意控制設備有限公司單晶爐電控櫃外殼44,316.750.03%33,437.560.04%否小計-220,601.750.17%165,110.810.18%-2009年上虞市葆潤機械化工有限公司調質、退火、發黑、平磨處理54,733.200.08%49,807.210.07%否上虞市龍騰精密鑄造廠軸承、主爐室板、安裝座等鑄件77,243.230.12%71,291.340.09%否杭州金盾電器有限公司單晶爐電控櫃外殼547,435.900.82%481,743.590.64%否杭州中意控制設備有限公司單晶爐電控櫃外殼71,538.460.11%65,384.610.09%否小計-750,950.791.12%668,226.750.89%-2010年上虞市葆潤機械化工有限公司調質、退火、發黑、平磨處理51,016.000.02%36,221.360.02%否上虞市龍騰精密鑄造廠軸承、主爐室板、安裝座等鑄件224,549.160.08%163,910.890.10%否杭州金盾電器有限公司單晶爐、多晶爐電控櫃外殼1,542,307.700.56%1,074,615.390.63%否杭州中意控制設備有限公司單晶爐電控櫃外殼630,769.180.23%451,535.430.27%否杭州華電自控設備有限公司多晶爐電控櫃外殼95,726.500.03%67,965.820.04%否小計-2,544,368.540.92%1,794,251.891.06%-2011年1-9月上虞市葆潤機械化工有限公司調質、退火、發黑、平磨處理118,092.300.02%53,141.540.02%否上虞市龍騰精密鑄造廠軸承、主爐室板、安裝座等鑄件631,491.220.12%322,060.520.11%否紹興興燁金屬配件有限公司油缸安裝座、主爐室託架、副爐室託架等鑄件481,974.900.09%231,347.950.08%否玉環優奧機械有限公司支撐杆、封蓋、制動器軸、導向軸等鍛件1,087,838.700.20%511,284.200.17%否杭州建剛機械製造有限公司噴漆加工1,368,951.400.25%617,028.130.21%否杭州金盾電器有限公司單晶爐、多晶爐電控櫃外殼1,876,495.730.35%863,588.040.30%否杭州中意控制設備廠單晶爐電控櫃外殼514,529.920.09%241,829.060.08%否杭州華電自控設備有限公司多晶爐電控櫃外殼478,632.480.09%229,743.590.08%否小計-6,558,006.651.21%3,070,023.031.05%-浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 128（3）爐體大件、爐體平臺外協生產的背景及原因外協生產加工是製造業企業為了應對自身產能不足，而採取的核心產品自己生產，而非核心部件外包給其他企業的一種生產協作方式，這種方式的優點在於可以使公司專注於核心產品的研發和生產，保持自己的核心技術優勢，從而提高企業的經營效率。公司所需的爐體大件、爐體平臺等零件採用外協方式生產的主要原因在於：公司自身晶體矽生長設備產能已經飽和，爐體大件、爐體平臺等零部件自身產能不足。如果公司自己進行爐體大件、爐體平臺等零件的生產則需要新增固定資產，採購相應的設備，增加公司的產能負荷。同時，爐體大件、爐體平臺等不屬於公司產品的核心部件，外協生產不會洩露公司的技術機密，降低公司的競爭力，因此，為了滿足公司產品需求增長較快的需要，爐體大件、爐體平臺等零件採用外協加工方式。公司一般選擇信譽良好、技術可靠的廠商作為外協生產合作夥伴，以保證該等零部件的質量、及時供貨和有利的採購價格。（4）爐體大件、爐體平臺外協生產的定價依據報告期內，公司外協採購的平均單價如下：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年單晶爐爐體大件（元/套）

　　182,828.28163,706.00162,299.00185,651.00多晶爐爐體大件（元/套）

　　279,191.77290,598.00--多晶爐平臺（元/套）

　　25,995.83---公司採購原材料全部按照市場定價的方式進行，交易價格公允。報告期內，外協加工產品的定價保持基本穩定。（5）爐體大件、爐體平臺主要外協廠商變化的原因①報告期內，本公司主要從衢州東宇石英製品有限公司（以下簡稱"東宇石英"）、浙江新豐醫療器械有限公司（以下簡稱"新豐醫療"）、浙江盛誠機械科技有限公司（以下簡稱"盛誠機械"）定製爐體大件，其中，公司2008年、2009年從東宇石英採購爐體大件的金額佔當期採購總額的比例分別為16.89、8.84%，自2010年開始不再向衢州東宇石英製品有限公司採購爐體大件，主要原因在於：A.東宇石英的主營產品系石英坩堝，爐體大件系副產品。近幾年光伏產業迅猛發展對石英坩堝的需求快速增長，在產能有限的情況下，東宇石英專注於毛利率較高的石英坩堝的生產製造，減少了利潤率較低的爐體大件的生產銷售。

　　B.東宇石英地處衢州市，與其他供應商相比距離較遠（新豐醫療位於上虞市、浙浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 129江盛誠機械科技有限公司位於杭州市），爐體大件的運輸費用較高，故公司2009年逐漸減少向東宇石英的採購直至年底停止。②2010年下半年以來，公司新增訂單較多，生產壓力進一步加大，為此，公司於2011年1月開始，新增了多晶爐平臺外協生產，並通過嚴格篩選確定上虞市誠意機械製造廠、杭州建剛機械製造有限公司和杭州杭氧環保成套設備有限公司為本公司多晶爐平臺定製生產商。2011年1-9月，公司分別向上虞市誠意機械製造廠、杭州建剛機械製造有限公司和杭州杭氧環保成套設備有限公司採購多晶爐平臺金額2,665,384.54元、998,290.60元和482,051.28元，平均單價為25,995.83元/臺。同時，隨著多晶矽鑄錠爐的需求量不斷增加，為了保證材料的及時供應和產品的質量，公司又增加了杭州杭氧環保成套設備有限公司和浙江貝斯特鍋爐壓力容器有限公司為多晶爐大件的定製廠商。報告期內，公司外協廠商的變化主要是本公司基於正常商業經營需要而作出的調整，所有定製廠商均與本公司無關聯關係。（6）東宇石英與東宇電子之間的關係衢州市東宇石英製品有限公司和衢州市東宇電子有限公司為同一實際控制人程雄剛投資控制的企業，兩家公司為獨立的企業法人，各自建立了獨立的採購、生產和銷售體系。其中，衢州市東宇石英製品有限公司主營業務為石英坩堝、鋁製品以及機械製造等，衢州市東宇電子有限公司主營業務為半導體材料、單晶矽棒、單晶矽片等的製造和銷售。（7）與外協廠商的關聯關係報告期內，公司的所有爐體大件、爐體平臺外協廠商、零件外協加工廠商與本公司控股股東、實際控制人、董事、監事、高級管理人員、其他核心人員及持股5%以上股東之間均不存在關聯關係，股份代持或其他利益安排。

　　（六）產品質量控制情況1、全自動單晶矽生長爐及多晶矽鑄錠爐的質量控制情況（1）質量控制標準本公司嚴格控制產品質量，生產的全自動單晶矽生長爐產品符合國家機械行業標準《TDR系列直拉法單晶爐》（JB/T 10439-2004）要求。同時，公司還制定了《TDR型全浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 130自動單晶爐》（Q/JSJ 01－2007）、《TDR型全自動單晶爐》（Q/JSJ 01－2010）企業標準，主要參數指標高於國家標準。目前，我國尚未出臺多晶矽鑄錠爐產品的國家標準，公司制定了《JSH型多晶矽鑄錠爐》（Q/JSJ 02－2010）企業標準，產品符合以下有關生產與技術標準：

　　標準代碼標準名稱頒布單位、部門GB/T150-1998鋼製壓力容器國家質量監督檢驗檢疫總局、國家標準化管理委員會GB/T2900.23-2008電工術語工業電熱設備GB/T10066.1-2004電熱設備的試驗方法第1部分：通用部分GB/T10066.4-2004電熱設備的試驗方法第4部分：間接電阻爐GB/T10067.1-2005電熱設備基本技術條件第1部分：通用部分GB/T10067.4-2005電熱裝置基本技術條件第4部分：間接電阻爐（2）質量控制措施公司建立了完善的質量控制制度體系。公司全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐的開發和製造通過了ISO9001：2008國際品質管理系統標準認定。針對全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐，公司制定了《產品質量控制書》以及一系列與質量控制相關的制度，如《來料檢驗規範》、《過程檢驗規範》、《坩堝安裝調試標準》、《調試檢驗合格書》、《不合格品控制規範》、《糾正/預防措施控制程序》、《採購質量控制程序》等。上述質量控制制度由研發部會同技術部、品管部按公司總體要求編制，在公司機械設備更新、產品更新、技術改進、生產過程改善、市場需求變化以及加工條件變更的情況下進行修訂更新。在質量控制組織管理方面，公司設立了以分管技術的副總經理牽頭負責，以車間檢驗員、外購、外協定製檢驗員、部件及整機檢驗員、技術服務工程師等組成的質量管理機構，負責全公司的質量保障工作。.外購元器件及配件。公司對外採購的元器件及配件實施事先嚴格評估、選型，並經試驗後，確定其型號與製造廠家，嚴格實行定向採購；對於定製零部件加工，公司委派專職檢驗員到定製加工單位現場實行加工過程的監造與對各項參數指標進行檢查。進公司倉庫之前，對各項參數指標進行復檢，合格的定製零部件才允許入庫。.零件加工。公司嚴格按照工藝流程，對每道工藝實行首檢、抽檢、全檢、入庫的質檢流程。

　　.對部裝，特別是總裝和調試車間，則將整個裝配過程分成多個工步，並責任到人。對整機（部件）每項尺寸精度及極限真空度、洩漏率、漏水檢測等各項指標參數，實行自檢和專職檢驗員檢查相結合，並隨機抽檢，對整機實施高溫煅燒等全方位的檢查。對浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 131整個過程中的每項參數的檢測結果及相關責任人，均詳細記錄在案。此外，公司還建立了一套行之有效的質量獎懲制度，從而增強了員工與管理人員的質量意識和工作責任心，保證了公司產品的質量，滿足了用戶的需求。2、單晶矽生長爐控制系統的質量控制情況（1）質量控制標準單晶矽生長爐控制系統的設計開發和製造由本公司之全資子公司慧翔電液完成，通過了ISO9001：2008國際品質管理系統標準認定。同時，該公司制定了《單晶矽電氣控制櫃》企業標準，規定了HXSC系列單晶爐電氣控制櫃的各項要求，包括產品型號、技術指標、試驗方法、檢驗規則及訂購和供貨等。

　　（2）質量控制措施慧翔電液根據ISO9001:2008《質量管理體系》的要求，從資源管理、產品研發和生產、檢測和監控等方面制定了嚴格的質量控制、程序執行過程和操作規範等多項制度。在資源管理方面，根據產品生產需要，確定所必需的資源，如人力、軟體、設備等資源，以保證質量體系得以建立、健全。在產品研發和生產方面，對產品設計和開發、供應商選擇和採購、加工組裝等過程分別制定了質量控制規範，同時制定了改進程序、生產運作及產品測量控制程序、供應商控制程序、採購及進貨控制程序、倉庫收發控制程序等一系列程序文件，以全面控制產品研發和生產的過程和質量。在產品檢測和監控方面，對所有零部件和產成品是否符合規定要求進行全面的檢驗、測量，並予以控制、校準和維護，以保證產品精度。

　　3、質量糾紛及處理措施公司建立了以技術應用部為核心，品管部和技術部密切配合的售後服務網絡，建立了完善的質量控制體系。公司自建立以來一直嚴格執行國家有關質量、計量法律法規，產品符合國家有關產品質量標準和用戶的要求，沒有受到任何質量、計量方面的行政處罰。截至本招股說明書籤署日，公司從未因產品質量問題發生過法律糾紛。上虞市質量技術監督局、杭州市質量技術監督局西湖分局分別出具證明，確認本公司及其三家全資子公司在報告期內未出現重大產品質量責任糾紛，不存在因違反產品質量和技術監督方面的法律、法規而被處罰的情形。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 132（七）環境保護及安全生產1、環境保護本公司的生產經營不存在重汙染的情形。公司的生產對環境的影響主要表現為金屬焊接工序產生一定的焊割煙塵、金屬加工工序產生一定的機械噪聲和固體廢料，公司對上述環境影響因素均採取了有效的防治措施，各種汙染物均實現了達標排放。2011年10月8日，上虞市環境保護局出具證明，本公司遵守有關環保法律法規，生產過程中產生的汙染物經處理後達到國家相關排放標準，自2008年1月1日以來未發生重大環境汙染事故和環保行政處罰。2011年10月8日，杭州市環境保護局西湖環保分局出具證明，慧翔電液自2008年1月1日以來無環境汙染事故和環境糾紛事件的發生，無環境違法行為和行政處罰。2011年10月8日，上虞市環境保護局出具證明，晶鴻機械遵守有關環保法律法規，生產過程中產生的汙染物經處理後達到國家相關排放標準，自2010年10月11日以來未發生重大環境汙染事故和環保行政處罰。2011年10月8日，上虞市環境保護局出具證明，晶信機電自2010年4月設立至今無具體建設項目和生產經營行為，不存在違反環保法律法規的情形。

　　2、安全生產本公司不屬於高危險企業。在安全生產方面，按照國家以及有關部委頒布的安全生產相關規章制度並結合具體生產情況，公司制定了健全的安全管理制度，針對企業生產工藝特點和使用物料特性建立了相應的事故急救預案和救援體系。上虞市質量技術監督局、杭州市質量技術監督局西湖分局分別出具證明，確認本公司及其三家全資子公司在報告期內未發生安全事故，也未因違反安全生產法律法規而受到行政處罰。

　　（八）發行人主要固定資產及無形資產公司主要固定資產包括主要生產設備、房屋建築物等，主要無形資產包括土地使用權、商標、專利、軟體著作權等。

　　1、主要生產設備情況截至2011年9月30日，本公司及全資子公司擁有的主要生產設備情況如下表所示：

　　主要生產設備名稱數量（臺）

　　原值（萬元）

　　淨值（萬元）

　　成新率權屬人雙柱立車（C5231E*20/16-1）

　　191.5590.198%晶盛機電立式加工中心（FVP-800A）

　　263.2563.25100%晶盛機電立式加工中心（NMC0850B）

　　252.1444.7186%晶盛機電浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 133配電設施150.8748.4695%晶盛機電數控車床（FTL5085）

　　343.4432.575%晶盛機電加工中心（FV-800A）

　　139.0029.7776%晶盛機電柴油發電機組（400KW）

　　126.9225.8696%晶盛機電立式加工中心（VMCO850B）

　　125.4723.2591%晶盛機電起重機（LDA5-14.5A3D）

　　423.2519.7585%晶盛機電皖儀全自動氦質譜檢漏系統（SFJ-231）

　　217.0917.09100%晶盛機電起重機（LDA3-14.5A3D）

　　316.4113.9485%晶盛機電起重機（LDA3-14.5A3D）

　　314.9613.389%晶盛機電2006高空作業平臺（GTWY6）

　　313.9713.7598%晶盛機電銑床513.099.8976%晶盛機電數控車床112.629.5476%晶盛機電數控車床（CAK3655）

　　212.6210.8286%晶盛機電剪板機（QC12Y-16*2500）

　　112.1411.8598%晶盛機電車床311.48.6276%晶盛機電檢漏儀110.125.1751%晶盛機電數控立式鑽床（ZK5140/1）

　　215.3814.7896%晶盛機電數控立式鑽床（ZK5140/3）

　　19.158.7896%晶盛機電立式加工中心（VB-715A）

　　170.0967.3196%晶盛機電數控車床（CAK5085di)224.4423.6797%晶盛機電數控車床（CAK6185nj)219.1518.5497%晶盛機電數控車床（CAK3655nj)425.9825.1697%晶盛機電車床（SC6266C）

　　15.815.6397%晶盛機電全自動晶體生長爐1179.49152.4985%慧翔電液立式加工中心150.6843.8687%慧翔電液龍門銑（X2020X4mm）

　　16546.7972%晶鴻機械立式加工中心（VMP-40A）

　　136.3236.32100%晶鴻機械鏜床（TX68）

　　131.422.7873%晶鴻機械鏜床（TPS111B）

　　126.522.7286%晶鴻機械銑床（B1-400K）

　　113.9311.9586%晶鴻機械車床311.498.6876%晶鴻機械立式升降銑床（X5042）

　　111.4510.9195%晶鴻機械車床（CW6280）

　　111.210.7596%晶鴻機械立式升降銑床（X5042）

　　111.039.9891%晶鴻機械車床（CS6140/1500）

　　310.99.3486%晶鴻機械車床410.187.6976%晶鴻機械車床110.077.6176%晶鴻機械立式加工中心（VMP-40A)136.3234.8996%晶鴻機械立式加工中心（VFP-800A)263.2560.7496%晶鴻機械起重機（LDA-17A3）

　　18.127.8096%晶鴻機械起重機（LDA-17A3D）

　　635.9034.4896%晶鴻機械鏜床（TX6111C/2）

　　134.1933.1197%晶鴻機械數控車床（CAK5085di)112.6512.2597%晶鴻機械數控車床（CAK6185nj)19.579.2797%晶鴻機械數控車床（CAK3665nzi)212.9912.5897%晶鴻機械北一數控銑床XKA5032A/F121.3721.0398%晶鴻機械合計901,434.311,283.51--浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1342、房屋建築物截至本招股說明書籤署日，本公司擁有已取得房產證的房屋建築物10處，具體情況見下表：

　　序號房產證號房屋位置面積（m2）

　　用途權屬抵押情況1上虞市房權證曹娥街道字第00238338號上虞經濟開發區6,320.53工業晶盛機電抵押期間2010.10.25至2013.10.242上虞市房權證曹娥街道字第00238339號上虞經濟開發區7,618.47工業晶盛機電抵押期間2010.10.25至2013.10.243上虞市房權證曹娥街道字第00238340號上虞經濟開發區2,086.58工業晶盛機電抵押期間2010.10.25至2013.10.244上虞市房權證曹娥街道字第00238341號上虞經濟開發區5,328.62工業晶盛機電抵押期間2010.10.25至2013.10.245上虞市房權證曹娥街道字第00238342號上虞經濟開發區7,899.98工業晶盛機電抵押期間2010.10.25至2013.10.246上虞市房權證百官街道字第00233266號上虞經濟開發區7,279.45工業晶盛機電-7上虞市房權證百官街道字第00233267號上虞經濟開發區6,994.12工業晶盛機電-8上虞市房權證百官街道字第00233268號上虞經濟開發區2,789.34工業晶盛機電-9上虞市房權證百官街道字第00233269號上虞經濟開發區46.71工業晶盛機電-10上虞市房權證百官街道字第00240758號上虞經濟開發區7,099.86工業晶盛機電-註：有關房屋建築物抵押的具體情況，請參見本招股說明書"第十三節其他重要事項"之"一、重大合同"之"（三）銀行最高額抵押合同"之有關內容。3、租賃房屋情況2009年11月24日，本公司全資子公司慧翔電液與杭州西湖科技經濟開發有限公司籤訂租賃合同，租賃位於杭州市西湖區三墩西園一路16號錢江奔騰科技樓5號樓4層，建築面積2,396m2，作為其生產經營場所，租賃期為2009年12月10日至2014年11月31日，前兩年租金為345,024元/年，後三年租金為379,526元/年。4、土地使用權截至本招股說明書籤署日，本公司及全資子公司擁有2宗土地使用權，具體情況見下表：

　　產權證號坐落面積（㎡）

　　使用權終止日期用途使用權人抵押情況上虞市國用（2011）第06777號上虞經濟開發區66,005.002056-7-25工業用地晶盛機電抵押期間自2010.10.25至2013.10.24上虞市國用（2011）第07323號杭州灣上虞工業園區東二區80,000.002061-6-1工業用地晶盛機電無浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 135註：有關土地使用權抵押的具體情況，請參見本招股說明書"第十三節其他重要事項"之"一、重大合同"之"（三）銀行最高額抵押合同"之有關內容。2008年10月15日，晶盛有限與浙江新漢和電器有限公司籤訂虞土資轉合字（2008）第354號《土地使用權轉讓合同》，晶盛有限向浙江新漢和電器有限公司購買上述位於上虞市經濟開發區通江西路以南、博文路以東面積為66,005平方米的國有土地使用權，轉讓價格為32,210,440.00元，晶盛有限已付清全部土地使用權轉讓價款。2011年5月5日，晶盛機電與上虞市公共資源交易中心籤署《國有土地使用權成交確認書》，晶盛機電以21,620,000元的價格競得杭州灣上虞工業園區[2011]G2號地塊80,000平方米國有土地使用權，並於2011年5月6日支付全部成交價款21,620,000元。2011年6月2日，本公司與上虞市國土資源局就該宗國有土地使用權籤訂虞土讓合[2011]61號《上虞市國有土地使用權出讓合同》，並於2011年6月28日取得土地使用權證書。

　　5、商標截至本招股說明書籤署日，發行人及其全資子公司擁有的註冊商標情況如下：序號註冊商標註冊號所有權人類別有效期1 6915642晶盛機電第7類2010年9月7日-2020年9月6日2 6915641晶盛機電第9類2010年7月28日-2020年7月27日3 6915640晶盛機電第11類2010年11月14日-2020年11月13日4 6177618慧翔電液第7類2010年1月7日-2020年1月6日6、專利截至本招股說明書籤署日，發行人及其全資子公司擁有的經國家知識產權局授權的專利共9項，包括發明專利2項、實用新型專利6項和外觀設計專利1項，具體如下：序號專利名稱專利類別專利號專利權人申請日期取得方式1傳感器外置式晶體提升裝置發明專利ZL200610166878.8晶盛機電、慧翔電液2006.12.16原始取得2直線導軌式坩堝提升裝置發明專利ZL200610166876.9晶盛機電、慧翔電液2006.12.16原始取得3直拉單晶爐雙CCD測量光學系統實用新型ZL200720111369.5慧翔電液2007.06.27原始取得4直拉式單晶爐中晶體與熔矽液面熔接狀態自動檢測裝置實用新型ZL200820166558.7晶盛機電、慧翔電液2008.10.30原始取得5直拉式晶體生長爐外觀設計ZL200630314251.3晶盛機電、慧翔電液2006.12.16原始取得6帶水冷夾套的直拉式矽實用新型ZL200920122503.0晶盛機電2009.06.22原始取得浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 136單晶生長爐7改進的直拉單晶爐加熱器結構實用新型ZL200920122502.6晶盛機電2009.06.22原始取得8用於多晶矽垂直定向生長的隨動隔熱環熱場結構實用新型ZL201020112086.4寧波晶元太陽能有限公司、晶盛機電2010.02.09原始取得9頂側分開控制的多晶矽鑄錠爐加熱裝置實用新型ZL201120078751.7晶信機電、晶盛機電2011.03.23原始取得（1）關於1-7項專利情況的說明.關於上述1-5項專利情況的說明A、2006年9月，浙江大學向浙江省科學技術廳申報2006年度工業類重大科技專項課題"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目，並於2007年3月27日與浙江省科學技術廳籤訂計劃編號為2006C11146號的《浙江省科技計劃項目合同書》，約定：a）由浙江大學作為第一承擔單位，金輪公司、慧翔電液、杭州電子科技大學作為合作單位，共同承擔工業類重大科技專項"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目，項目起止日期為2006年1月至2008年12月。b）項目的主要研究內容為：研製大直徑全自動單晶矽生長爐的關鍵技術，最終開發具有完全自主智慧財產權的、高水平的單晶爐自動控制軟體，在此基礎上研製全自動大直徑晶體生長爐控制系統，以及投料為60kg的全自動單晶矽生長爐。c）項目經費籌集：項目資金預算500萬元，其中浙江省科學技術廳投入120萬元，自籌380萬元。此外，合同約定：浙江大學與合作單位籤訂的合作協議（包括各方承擔的任務、經費分配、研究成果的歸屬等），作為本合同的附件，視作本合同的組成部分。B、2006年12月31日，浙江大學機械電子控制工程研究所作為浙江大學具體負責該課題的研究單位，與金輪公司、晶盛有限、慧翔電液、杭州電子科技大學籤訂《科研合作協議書》，該協議作為《浙江省科技計劃項目合同書》的組成部分，約定：a）浙江大學機械電子控制工程研究所參與項目總體方案設計、負責電控部件的理論研究，金輪公司和晶盛有限負責總體方案設計、主機機械設計、機械部件製造、安裝、整機調試及拉晶試驗研究，慧翔電液負責電控系統的設計、製造、配合整機調試，杭州電子科技大學參與電控系統的部分試驗；b）項目經費分配：浙江省科技廳撥款120萬元中，浙江大學獲得撥款73萬元，轉撥給金輪公司25萬元、慧翔電液20萬元、杭州電子科技大學2萬元；c）科研成果由相關方共享，由主要完成方申報智慧財產權，相關方有無償使用權。

　　C、2008年12月25日，杭州英泰會計師事務所有限公司出具杭英審字（2008）第浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1371038號《關於浙江大學"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目執行商定程序的專項審計報告》，確認：a）資金籌集情況，截至2008年12月18日，該項目已籌集資金472.17萬元，其中浙江省科學技術廳撥款120萬元，自籌資金352.17萬元（慧翔電液自籌87.85萬元，晶盛有限自籌243.78萬元，金輪公司自籌20.54萬元），自籌經費佔全部研究經費的74.59%。b）資金使用情況，項目支出共計472.17萬元，其中浙江大學70.87萬元，慧翔電液111.98萬元，晶盛有限268.78萬元，金輪公司20.54萬元。D、2009年3月6日，浙江省科學技術廳以浙科驗字[2009]368號《浙江省科技計劃項目驗收證書》對該項目進行了驗收確認。E、本公司和慧翔電液作為項目的主要完成方，在研發過程中形成並申請獲得了以下5項專利：序號專利名稱專利類別專利號專利權人申請日期取得方式1傳感器外置式晶體提升裝置發明專利ZL200610166878.8晶盛機電、慧翔電液2006.12.16原始取得2直線導軌式坩堝提升裝置發明專利ZL200610166876.9晶盛機電、慧翔電液2006.12.16原始取得3直拉單晶爐雙CCD測量光學系統實用新型ZL200720111369.5慧翔電液2007.06.27原始取得4直拉式單晶爐中晶體與熔矽液面熔接狀態自動檢測裝置實用新型ZL200820166558.7晶盛機電、慧翔電液2008.10.30原始取得5直拉式晶體生長爐外觀設計ZL200630314251.3晶盛機電、慧翔電液2006.12.16原始取得根據上述《科研合作協議書》的約定，項目合作方浙江大學、金輪公司和杭州電子科技大學享有上述5項專利的無償使用權。

　　.關於上述6-7項專利情況的說明A、2009年2月28日，本公司、慧翔電液與浙江大學籤訂《關於項目申報單位與技術合作單位之間的技術合作協議書》，聯合申報國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"項目之子項目"矽材料設備應用工程"下的"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A），並就執行本課題形成的專利權的歸屬和分享方式約定如下：獨立成果歸完成方獨立管理與享有；集成成果歸相關方共同享有，不得單方轉讓，相關方均有權無償使用。

　　B、2010年3月11日，本公司與有研半導體材料股份有限公司、浙江省科學技術廳籤訂《國家科技重大專項課題任務合同書》，約定：a）由本公司作為課題責任單位，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 138承擔國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"矽材料設備應用工程"項目（項目編號為2009ZX02011，責任單位為有研半導體材料股份有限公司）下的"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A）研究任務，參與課題單位包括浙江大學和慧翔電液，課題起止年限為2009年1月至2011年12月。b）中央財政配套計劃撥款科研經費1,321萬元，地方配套經費1,321萬元，公司自籌經費800萬元，浙江省科學技術廳作為地方政府資金等匹配條件落實方，負責為課題研究提供配套資金。c）該課題應於2010年5月底之前完成Beta樣機研製和評估，2011年底完成商業機型的驗收，項目完成時1臺設備示範運行，課題共分為9項任務，其中，本公司和慧翔電液負責完成"機械本體設計及製造"等7項任務，浙江大學負責完成"磁場設計仿真及研製"和"液壓機械手及氣動輔助系統研製"2項任務。d）本公司提供研發技術與條件保障。e）本公司與浙江大學、慧翔電液籤訂《關於項目申報單位與技術合作單位之間的技術合作協議書》作為本合同的附件。C、本公司在該課題執行過程中，研發形成並申請取得了以下2項專利：序號專利名稱專利類型專利號專利權人申請日期取得方式6帶水冷夾套的直拉式矽單晶生長爐實用新型ZL200920122503.0晶盛機電2009.06.22原始取得7改進的直拉單晶爐加熱器結構實用新型ZL200920122502.6晶盛機電2009.06.22原始取得根據《關於項目申報單位與技術合作單位之間的技術合作協議書》的約定，浙江大學享有對該2項專利的無償使用權。

　　.關於上述1-7項專利之使用權變化情況的說明A、2011年1月14日，浙江大學與浙大創投籤訂《協議》，約定：浙江大學將其在上述1-7項專利中享有的權利全部轉讓給浙大創投，浙大創投支付對價人民幣70萬元，轉讓後，浙江大學對上述7項專利不再享有任何權利。B、2011年2月28日，本公司與浙大創投籤訂《協議書》，約定：浙大創投作為本公司的股東，為支持本公司的經營與發展，避免與本公司之間潛在的利益衝突，浙大創投承諾不會自行使用該等專利，不會將與該等專利有關的任何權利全部或部分轉讓給任何第三方。本公司向浙大創投支付人民幣70萬元作為履行上述義務的補償。C、2011年3月31日，金輪公司出具書面證明，確認對上述第1-5項專利的申請、專利權歸屬不存在異議，為避免與本公司之間潛在的同業競爭，金輪公司承諾將不會實施該等專利。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 139D、2011年3月31日，杭州電子科技大學出具書面證明，確認對上述第1-5項專利的申請、專利權歸屬無異議或爭議，將不會實施該等專利。綜上，本公司及控股子公司擁有的上述7項專利是在履行科研合作項目的研發任務過程中，主要利用自身擁有的物質和智力條件研發形成的，包括浙江大學在內的其他合作方對專利形成作出了一定程度的貢獻，根據合作各方約定的智慧財產權歸屬原則，本公司及控股子公司申請並取得了專利權，因此本公司及控股子公司擁有的相應專利權權屬明晰，未侵犯合作方的利益。根據相關科研合作協議的約定，雖然浙江大學享有前述第1-7項專利的無償使用權，金輪公司和杭州電子科技大學享有對第1-5項專利的無償使用權，但是，浙江大學已將其對上述第1-7項專利享有的權利全部轉讓給浙大創投，權利承繼方浙大創投已承諾不會使用第1-7項專利；金輪公司、杭州電子科技大學已承諾不會實施第1-5項專利；因此發行人及控股子公司擁有的專利不存在被其他使用權人不當使用可能導致的風險。

　　（2）關於第8項專利的說明A、2010年2月9日，雙方共同申請"用於多晶矽垂直定向生長的隨動隔熱環熱場結構"實用新型專利，並於2010年12月獲得授權。B、2011年5月3日，本公司與寧波晶元籤訂《關於專利共有事宜的協議》，約定：a）雙方共同申請了"用於多晶矽垂直定向生長的隨動隔熱環熱場結構"的專利，其中實用新型專利已獲得授權，專利號201020112086.4（以下簡稱"共有專利權"），發明專利申請尚在審查中，專利申請號201010108876.X（以下簡稱"共有專利申請權"）；b）雙方平等地共同享有專利權與專利申請權；c）雙方均有權自行實施共有專利權，所獲收益歸各自所有；d）雙方應各自繳納共有專利權及專利申請權的年費，一方不繳或遲延繳納年費導致的後果，由該方自行承擔；e）未經對方事先書面同意，任何一方均不得將共有專利權許可給第三方使用（但雙方各自合併報表範圍的控股子公司不受該條限制），且接受許可的第三方不應獲得將共有專利權再次許可他人使用的權利，即使接受許可方為本協議一方的控股子公司；f）未經對方事先書面同意，任何一方均不得將共有專利權中享有的全部或部分權利轉讓給第三方，在同等條件下，對方擁有優先受讓權；g）本協議一方在共有專利技術基礎上自行研發、改進所形成的成果及其智慧財產權歸該方獨自享有。

　　因此，公司與寧波晶元籤訂的《關於專利共有事宜的協議》是雙方的真實意思表示，符合《合同法》、《專利法》等法律、法規的規定；通過上述協議，公司對該項專利享有浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 140的專有權利能夠得到法律保障。7、軟體著作權截至本招股說明書籤署日，本公司全資子公司慧翔電液、晶信機電共獲得5項計算機軟體著作權，具體情況如下：序號作品名稱證書號首次發表時間登記日期取得方式1慧翔單晶爐自動控制軟體V1.06軟著登字第079241號2006.12.18 2007.08.31原始取得2慧翔單晶爐自動控制軟體V1.0軟著登字第0173409號2009.07.27 2009.10.16原始取得3慧翔單晶爐自動控制軟體V2.0軟著登字第0183506號2009.07.27 2009.12.04原始取得4慧翔鑄錠多晶爐控制系統軟體V1.0軟著登字第0241329號2010.09.14 2010.10.13原始取得5晶信定向生長爐控制系統軟體V1.0軟著登字第0285397號2010.10.08 2011.04.19原始取得8、軟體產品截至本招股說明書籤署日，本公司全資子公司慧翔電液、晶信機電共獲得5項軟體產品登記證書，具體情況如下：

　　序號軟體產品名稱證書編號發證日期1慧翔單晶爐自動控制軟體V1.06浙DGY-2007-03572007年7月27日2慧翔單晶爐自動控制軟體V1.0浙DGY-2009-07032009年8月25日3慧翔單晶爐自動控制軟體V2.0浙DGY-2009-07042009年8月25日4慧翔鑄錠多晶爐控制系統軟體V1.0浙DGY-2010-10962010年12月2日5晶信定向生長爐控制系統軟體V1.0浙DGY-2011-08602011年8月24日9、允許他人使用自有資產和被允許使用他人資產的情況截至本招股說明書籤署日，本公司沒有允許他人使用自有資產或被允許使用他人資產的情況。

　　10、特許經營權情況截至本招股說明書籤署日，本公司不存在特許經營權。

　　五、發行人技術和研發情況（一）主要產品核心技術的來源和形成情況本公司和全資子公司慧翔電液為高新技術企業，慧翔電液同時也是軟體企業。本公司自設立以來十分注重研發團隊建設、技術創新和核心技術的研發積累。在晶體矽生長浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 141設備製造領域，公司通過合作研發、獨立研發等方式，掌握了與單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐、單晶矽生長爐控制系統相關的多項核心技術。目前，這些核心技術已經成功應用在公司大批量的系列產品生產中，相關產品獲得了國內半導體行業、太陽能光伏行業大型企業客戶的廣泛認可，部分技術達到國際先進水平。1、公司主要產品的核心技術及其來源和形成情況（1）公司首臺單晶矽生長爐產品核心技術的來源和形成情況2006年初，杭州慧翔機電控制工程有限公司（以下簡稱"慧翔機電"）承接了萬向矽峰電子股份有限公司一臺國產單晶矽生長爐的改造業務，時任慧翔機電董事長的李世倫組織曹建偉、朱亮、張俊等人承接此項改造業務。通過項目小組成員對單晶矽生長爐設備的技術原理、生產工藝進行全面研究和改造，於2006年6月開發出首臺半自動控制系統。由于慧翔機電的主營業務為開發海洋設備及液壓系統，經過慧翔機電全體股東李世倫、顧臨怡、曹建偉以及參與此項改造業務的主要開發成員朱亮協商一致，4位自然人於2006年7月共同投資設立慧翔電液，專門發展晶體生長爐控制系統業務。慧翔電液設立後，通過技術人員的不斷改進和試驗，於2006年12月開發出單晶矽生長爐自動控制系統軟體並申請註冊了"慧翔單晶爐自動控制軟體V1.06"軟體著作權。該控制系統及軟體的研發成功，為慧翔電液設立後業務的順利開展奠定了堅實的基礎。2006年9月，本公司尚在籌備設立期間，鑑於擬發展的單晶矽生長爐機械設備製造關鍵技術缺乏，邱敏秀作為牽頭人和項目負責人，通過組織金輪機電、慧翔電液、浙江大學、杭州電子科技大學四家單位（本公司於2006年12月設立後作為參與單位正式參與到項目中）聯合承擔2006年度浙江省工業類重大科技專項"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目（編號為2006C11146號）（關於項目成果歸屬見本招股說明書"第六節業務與技術"之"四、發行人的主營業務情況"之"（八）發行人主要固定資產及無形資產"之"6、專利"的相關內容），取得了多項與單晶矽生長爐相關的核心技術，具體情況如下：

　　在承擔上述研發項目的過程中，2006年12月，本公司、慧翔電液通過自主探索創新，成功研製出高性能的"傳感器外置式晶體提升裝置"、"直線導軌式坩堝提升裝置"兩項核心技術及裝置，申請並獲得國家發明專利，這使得公司單晶矽生長爐設備製造的核心機械技術趨於成熟，為公司2007年4月首臺單晶矽生長爐產品的誕生解決了關鍵的機械技術難題。2007年2月，慧翔電液通過集成創新研發出"直拉單晶爐雙CCD測量浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 142光學系統"技術及裝置，該技術能夠實現晶體矽生長過程中引晶、放肩、轉肩、等徑等關鍵工藝的精確自動控制。同月，本公司和慧翔電液通過自主創新，成功研發出"晶體與熔矽液面熔接狀態自動檢測"技術及裝置，從而實現了晶體生長過程中熔接、收尾工藝的精確自動控制。在此技術的基礎上，慧翔電液於2007年2月開發成功單晶矽生長爐全自動控制系統。上述4項關鍵技術的研發成功，為2007年4月開發出公司首臺產品TDR80A-ZJS全自動單晶矽生長爐產品發揮了關鍵作用。公司生產的首批產品經過國內半導體行業領先企業有研半導體材料股份有限公司等的拉晶測試和實際生產應用證明，使用上述4項核心技術製造的全自動單晶矽生長爐生長出的單晶矽材料能夠滿足半導體集成電路行業的需求，從而突破了高端單晶矽生長爐設備長期被國外大型企業壟斷的產業格局。在承擔上述2006年度浙江省工業類重大科技專項項目的過程中，本公司、慧翔電液通過自主開發創新，申請並獲得5項專利授權，有關5項專利技術的具體情況，請參見招股說明書"第六節業務與技術"之四、（八）、"6、專利"之有關內容。（2）公司單晶矽生長爐產品後續核心技術的開發和形成情況本公司在通過共同承擔浙江省工業類重大科技專項課題取得的核心技術成果的基礎上，隨著公司規模的不斷擴大，公司的研發團隊與研發能力不斷增強，在行業內的技術影響力不斷提升，相繼開發了一系列新的技術和產品。①公司通過牽頭承擔國家科技重大專項子課題研發取得的核心技術情況2009年2月，本公司在前期技術實力積累的基礎上，作為牽頭單位，聯合浙江大學、全資子公司慧翔電液共同申請並獲得國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"項目之"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"課題。該課題的總目標是："研製滿足300mm直拉矽單晶90-65nm特徵線寬的高性能要求的新型全自動矽單晶生長爐樣機"。經過課題組全體研究人員兩年多來的努力，2011年5月完成β實驗機型研製並通過國家專家組的評估與驗收；γ商業機型研發任務已完成，正在進行評估，預計將於2012年2月驗收。

　　在本課題的研製中，本公司已申請並獲得了2項實用新型專利，分別為"帶水冷夾套的直拉式矽單晶生長爐"和"改進的直拉單晶爐加熱器結構"。其中，本公司通過承擔該課題開發的水冷夾套裝置可以提高晶體的縱向溫度梯度；而開發設計的優化溫度梯度的加熱器結構，可以提高熔體的溫度梯度。公司利用這2項技術製造的單晶矽生長爐可以提高晶體的生長速度30%-50%，降低了能耗和單晶生長效率。在該技術的基礎上，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 143公司生產出的TDR130A型單晶矽生長爐主要用於極大規模集成電路行業，TDR95A、TDR100A等型號的全自動單晶矽生長爐主要用於高端太陽能光伏產業。有關該2項專利技術的其他具體情況，請參見招股說明書"第六節業務與技術"之四、（八）、"6、專利"之有關內容。②單晶矽生長爐自動控制系統的升級開發情況慧翔電液在2006年12月研製出"慧翔單晶爐自動控制軟體V1.06"的基礎上，通過技術研發團隊的持續改進，開發出新型控制模塊如功率法直徑控制、CUSP磁場系統控制等軟體模塊，研製出新型全自動控制系統，並於2009年7月登記並取得了2項計算機軟體著作權，分別為"慧翔單晶爐自動控制軟體V1.0"和"慧翔單晶爐自動控制軟體V2.0"。慧翔電液研製的新型全自動電氣控制系統，新增減少單晶矽COP缺陷的新型功率法控制晶棒直徑模塊，滿足大直徑單晶棒的90-65nm線寬的COP缺陷要求；研製的CUSP磁場系統控制模塊，可穩定熔體流動、減少坩堝壁上氧等雜質進入晶體內，滿足晶體的控氧要求和電阻徑向均勻性等關鍵技術要求。③其他核心技術開發情況在前述技術開發和積累的基礎上，本公司圍繞提高單晶矽生長爐製備的晶體矽材料品質和效率、降低單晶矽生長能耗兩大方向，不斷進行技術創新，自主開發了一系列核心技術，包括熱場仿真技術、自緊式籽晶夾頭技術、雙副爐室結構技術、單晶爐外部連續投料技術、坩堝軸水冷結構技術、大直徑勾型電磁場裝置技術、模塊化電氣設計技術、網絡化集中生產管理系統等，其中，熱場仿真技術、自緊式籽晶夾頭技術、雙副爐室結構技術、單晶爐外部連續投料技術、坩堝軸水冷結構技術、大直徑勾型電磁場裝置技術等正在申請國家專利。截至本招股說明書籤署日，本公司擁有的與單晶矽生長爐相關的核心技術明細如下表：

　　序號核心技術名稱主要技術內容技術來源開發成熟時間應用的主要產品型號技術水平及成熟程度1傳感器外置式晶體提升技術由伺服電機、精密減速機、磁流體、稱重裝置和鎢合金軟軸等組成。採用減振、隔振設計，經靜平衡和動平衡調整，解決了晶體轉速在25-30rpm的高轉速下運行的3-4米長鋼絲繩末端晃動不超過±2mm的技術難題，可提高晶體等徑的控制精度及電阻率、氧碳含量的均勻性；稱重裝置可實時控制收尾重量的要求。

　　集成創新，已獲準國家發明專利。通過聯合承擔2006年度浙江省工業類重大科技項目自主研發取得。

　　2006.12用於本公司全部規格的全自動單晶矽生長爐產品國際先進，大規模應用浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 144序號核心技術名稱主要技術內容技術來源開發成熟時間應用的主要產品型號技術水平及成熟程度2直線導軌式坩堝提升技術採用高精度絲杆和低背隙直線滾珠導軌，坩堝提升裝置的負載布置於承載機構之中心，減少裝置所受的側向力矩，提高了坩堝提升與旋轉系統的運動平穩性和精度，保證了熔體矽液面的平穩和精確控制，為單晶矽的生長提供穩定的環境集成創新，已獲準國家發明專利。通過聯合承擔2006年度浙江省工業類重大科技項目自主研發取得。

　　2006.12用於本公司全部規格的全自動單晶矽生長爐產品中國際先進，大規模應用3雙CCD直徑控制系統採用兩個不同焦距的CCD，結合非完整圖像識別測量技術，分別對小直徑的引晶及大直徑的等徑進行精確測量，實現了晶體生長中引晶、放肩、轉肩、等徑工藝的自動控制，使單晶棒等徑誤差≤±1mm/m，達到國際同類產品的先進水平。

　　集成創新已獲準實用新型專利通過聯合承擔2006年度浙江省工業類重大科技項目自主研發取得。

　　2007.02用於本公司生產的全部規格的全自動單晶矽生長爐產品國際先進、大規模應用4晶體與熔矽液面熔接狀態自動檢測技術通過晶體提升裝置的絕緣化設計，使軟軸與爐體部分達到電氣絕緣，而熔矽與爐體導通，裝置中的電子線路檢測軟軸與爐體的電阻和電容值的變化量，來判斷晶體與熔矽液面接觸與否，實現了晶體生長中熔接、收尾工藝的自動控制。

　　原始創新，已獲準實用新型專利。通過聯合承擔2006年度浙江省工業類重大科技項目自主研發取得。

　　2007.02用於本公司生產的全部規格的全自動單晶矽生長爐產品國際先進、大規模應用5單晶矽生長全自動控制技術實現單晶矽生長的自動控制自主開發，原始創新2006.12 2009.05用於本公司生產的全部規格的全自動單晶矽生長爐產品國際先進、大規模應用6水冷夾套技術通過在爐蓋下方、熔體液面上方安裝水冷夾套裝置，可使離開生長界面的高溫晶體得到快速冷卻，從而大幅度提高晶體生長速度。

　　集成創新，已獲準實用新型專利。通過聯合承擔2009年度國家科技重大科技子課題自主研發。

　　2009.06TDR95A-ZJS TDR100A-ZJS TDR130A-ZJS TDR120A-ZJS國內領先、大規模應用7改進的直拉單晶爐加熱器結構優化溫度梯度的加熱器結構，提高熔體的溫度梯度，以提高晶體的生長速度，實現了降低能耗、提高光伏級單晶生產效率。

　　原始創新，已獲準實用新型專利。通過聯合承擔2009年度國家科技重大專項子課題自主研發。

　　2009.06TDR85A-ZJS、TDR95A-ZJS、TDR100A-ZJS國內領先、大規模應用8熱場仿真技術採用熱場仿真技術輔助熱場設計和工藝優化，替代實際晶體生長實驗的方式來驗證熱場設計的合理性，降低開發成本、縮短開發周期。利用該技術已先後研發出20英寸、22英寸和24英寸熱場並應用於單晶爐產品。

　　引進國外的軟體消化吸收後，在應用上再創新2009.06可用於本公司生產的全自動單晶生矽長爐產品。

　　國內領先、本公司應用9自緊式籽晶夾頭技術改善籽晶夾頭的結構，以提高籽晶夾頭的可靠性，保持旋轉中心與軟軸中心的統一性。

　　原始創新，已申請發明專利。

　　2011.01可用於本公司生產的全自動單晶矽生長爐產品。

　　國內領先、小規模應用10雙副爐室結構技術應用此技術的單晶爐配備兩個可容納晶棒的副爐筒，通過兩個副爐筒的交替使用，可在晶棒冷卻的同時進行下一根晶棒的拉制，縮短了生產周期，大幅度提高生產效率。

　　集成創新，已申請發明專利。

　　2011.02TDR95A-ZJS、TDR100A-ZJS國內先進、試驗階段浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 145序號核心技術名稱主要技術內容技術來源開發成熟時間應用的主要產品型號技術水平及成熟程度11單晶爐外部連續投料技術本技術可使單晶爐在不需要停爐的情況下再次裝料，從而連續生長多根晶體，節省了停爐冷卻、清爐、裝料、抽真空、化料等步驟所需的時間，大幅提高了生產效率，提高石英坩堝利用率。

　　集成創新，已申請發明專利。

　　2011.03TDR95A-ZJS、TDR100A-ZJS TDR100B-ZJS國內先進、試驗階段12坩堝軸水冷結構技術針對大尺寸單晶爐，對坩堝軸的內部冷卻水流道結構進行合理優化，增大散熱面積，減小水道與散熱面的距離，提高了坩堝軸的冷卻效果。

　　原始創新，已申請發明專利。

　　2011.05TDR120A-ZJS TDR130A-ZJS國內先進、小範圍應用13大直徑單晶爐勾型電磁場裝置針對大尺寸半導體級單晶爐，研髮油冷式勾型電磁場，可有效抑制矽熔體內的對流，減少熔體對石英坩堝內壁的衝刷，以降低矽單晶棒的氧含量和提高徑向分布均勻性；同時可減低電磁場能耗。

　　集成創新，已申請發明專利。

　　2011.03TDR120A-ZJS TDR130A-ZJS國內先進、小範圍應用14模塊化電氣設計模塊積木式主控器結構以及採用進口PLC和工業觸控螢幕，進行單晶爐全自動控制。系統可靠性高，發熱低，壽命長，維護簡單。模塊化設計還可以實現不停爐的帶電快速維修故障功能。

　　引進消化吸收再創新2006.12可用於本公司生產的全自動單晶矽生長爐產品。

　　國際先進、大規模應用15網絡化集中生產管理系統現場總線和乙太網相結合的混合控制網絡系統，可實現客戶對多車間多臺設備同時生產的集中統一控制和管理，節約人力成本，擴大管理跨度，提高大規模現場生產管理的效率和產品質量引進消化吸收再創新2009.03TDR85A-ZJS、TDR95A-ZJS、TDR100A-ZJS國際先進、大規模應用（3）多晶矽鑄錠爐產品核心技術的來源和形成情況太陽能光伏電池組件應用矽片分單晶和多晶兩種類型，單晶矽生長爐用於製備單晶矽片所需的單晶矽棒料，而多晶矽鑄錠爐則用於製備多晶矽片所需的多晶矽鑄錠。多晶矽鑄錠爐與單晶矽生長爐相似，也是一種真空石墨加熱設備。本公司自2009年開始研製多晶矽鑄錠爐，2010年1月成功研發公司首臺多晶矽鑄錠爐產品，形成了多項核心技術，具體情況如下：①2009年，本公司與寧波晶元合作，共同研發成功"多晶矽垂直定向生長隨動隔熱環"技術及結構，該技術已於2010年2月由合作雙方共同申請專利。有關該項專利的其他具體情況，請參見招股說明書"第六節業務與技術"之四、（八）、"6、專利"之有關內容。

　　②除與寧波晶元合作研發取得的1項核心技術外，本公司及子公司還獨立自主開發了包括頂側分開控制的多晶矽鑄錠爐加熱裝置、多晶矽鑄錠爐控制系統軟體V1.0、用於多晶矽鑄錠爐氣冷技術裝置、氣冷式多晶矽鑄錠爐閉式冷卻系統、用於多晶矽鑄錠爐浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 146改進結構的熱交換臺等核心技術、軟體及裝置。同時，本公司開發的熱場仿真技術、模塊化電氣設計技術、集中生產監控系統等不僅可以用於單晶矽生長爐產品，經過改進後也可以用於多晶矽鑄錠爐產品。截至本招股說明書籤署日，本公司擁有的與多晶矽鑄錠爐相關的核心技術明細如下表：

　　序號核心技術名稱主要技術內容技術來源開發成熟時間應用的產品型號技術水平及成熟程度1多晶矽垂直定向生長隨動隔熱環結構技術由保溫材料固化氈組成的隔熱環固定於隔熱籠體內，隔熱環可與隔熱籠體隨動，以精確控制熱場底部溫度梯度，改善固液交界面形狀，提高晶體質量，降低能耗。

　　與寧波晶元合作研發，原始創新，已獲準實用新型專利。

　　2009.09多晶矽鑄錠爐全系列產品國內領先、大規模應用2多晶矽鑄錠爐控制系統軟體及技術多晶矽鑄錠生長過程耗時長，無法人工幹預，因此要求控制系統能實現生長全過程的全自動控制。採用可編程邏輯控制器（PLC）作為核心控制單元，並配置組態軟體控制的人機互動界面，操作簡易，可預置工藝控制參數，可實時完成工藝編寫；多項安全性檢測和報警以及自動斷電保護功能，保障設備使用安全；實現全程自動化控制。

　　公司自主開發，集成創新2009.09多晶矽鑄錠爐全系列產品國內領先、大規模應用3頂側分開控制的多晶矽鑄錠爐加熱裝置技術採用頂部加側面的五面加熱方式，雙電源對頂部和側面加熱器進行獨立控制，準確控制熱場內溫度梯度，晶體生長界面更加平坦，有利於改善後期鑄錠質量和提高成品率，縮短鑄錠周期。

　　公司自主開發，集成創新，已獲準實用新型專利2010.10多晶矽鑄錠爐全系列產品國際領先、大規模應用4用於多晶矽鑄錠爐氣冷裝置技術通過在熱場底部增加一個主動散熱的氣體冷卻裝置，調節通入冷卻裝置的氣體流量，能夠主動控制晶體下方的散熱速率，有效控制晶體生長速度。

　　公司自主開發，集成創新，已申請發明專利並獲受理2011.01JSH600國際先進、小規模應用5氣冷式多晶矽鑄錠爐閉式冷卻系統技術通過利用熱交換臺、氣冷器、泵組、變頻器等組成氣體流量的閉合氣路，以流動氣體對熱交換臺進行直接冷卻，從而實現精確的熱交換臺溫度控制；相比輻射降溫的方法，使熱交換臺整體溫度均勻，有利於坩堝底部矽熔體的均勻成核。

　　公司自主開發，原始創新，已申請發明專利並獲受理2011.02JSH600國際領先、小規模應用6用於多晶矽鑄錠爐改進結構的熱交換臺技術熱交換臺具有分層結構，進入該腔體內的氬氣被均勻分布並形成一定的壓力。熱交換層具備類似羽狀結構，該內冷式分層結構熱交換臺具有優良的散熱效果和可控性。

　　公司自主開發，原始創新，已申請發明專利並獲受理2011.03多晶矽鑄錠爐全系列產品國際先進、小規模應用7熱場仿真技術採用熱場仿真技術輔助熱場設計和工藝優化，替代實際晶體生長實驗的方式來驗證熱場設計的合理性，降低開發成本、縮短開發周期。

　　公司在引進消化吸收的基礎上再創新。

　　2009.10多晶矽鑄錠爐全系列產品國內領先、本公司應用浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1478模塊化電氣設計模塊積木式主控器結構以及採用進口PLC和工業觸控螢幕，進行多晶爐全自動控制。系統可靠性高，發熱低，壽命長，維護簡單。模塊化設計還可以實現不停爐的帶電快速維修故障功能。

　　公司在引進消化吸收的基礎上再創新。

　　2009.06多晶矽鑄錠爐全系列產品國際先進、大規模應用9集中生產監控系統本公司生產的多臺多晶矽鑄錠爐可通過集中伺服器遠程控制及監測，實現車間生產無人化管理，為用戶提高鑄錠車間生產、技術的管理水平創建了新平臺。

　　公司自主開發，集成創新2010.06多晶矽鑄錠爐全系列產品國內領先、大規模應用（4）公司擁有的核心技術不存在潛在糾紛本公司及子公司擁有的核心技術，均來自自主開發或合作開發取得，其中：①2006年至2008年，本公司及子公司慧翔電液、金輪機電通過與浙江大學、杭州電子科技大學聯合承擔2006年度浙江省工業類重大科技專項項目，由本公司及子公司慧翔電液自主研發取得"傳感器外置式晶體提升裝置"、"直線導軌式坩堝提升裝置"、"雙CCD直徑控制系統"、"晶體與熔矽液面熔接狀態自動檢測裝置"、"直拉式晶體生長爐"等5項專利技術。2009年至今，本公司及子公司慧翔電液通過與浙江大學聯合承擔2009年度國家科技重大專項子課題，本公司自主研發取得"帶水冷夾套的直拉式單晶生長爐"、"改進的直拉式單晶爐加熱結構技術"2項專利技術。上述7項技術和專利是本公司及子公司在履行科研合作項目的研發任務過程中，主要利用自身擁有的物質和智力條件研發形成的，包括浙江大學在內的其他合作方對專利形成作出了一定程度的貢獻，根據合作各方約定的智慧財產權歸屬原則，本公司及控股子公司申請並取得專利權，因此本公司及控股子公司擁有的相應專利權權屬明晰，未侵犯合作方的利益。根據相關科研合作協議的約定，雖然浙江大學享有上述7項專利技術的無償使用權，金輪公司和杭州電子科技大學享有前5項專利技術的無償使用權，但是，浙江大學已將其對上述7項專利享有的權利全部轉讓給浙大創投，權利承繼方浙大創投已承諾不會使用前述7項專利技術；金輪公司、杭州電子科技大學已承諾不會實施前5項專利技術；因此發行人及控股子公司擁有的專利不存在被其他使用權人不當使用可能導致的風險。②2009年至2010年2月，本公司與寧波晶元合作研發，取得"多晶矽垂直定向生長隨動隔熱環結構"專利技術，合作雙方已對該專利權屬的享有、後續開發權、對外轉讓等進行了明確約定，不存在糾紛或潛在糾紛。

　　③除上述9項專利技術外，本公司正在申請並獲得受理的其他22項專利技術，以浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 148及熱場仿真技術、模塊化電氣設計技術、集中生產管理系統等專有技術，均系本公司及全資子公司獨立自主開發取得，無利用其他單位科研條件、人員、技術等情形，不存在糾紛或潛在糾紛。因此，本公司及子公司擁有的全部核心技術，均為本公司及子公司合法取得並擁有，不存在糾紛或潛在糾紛。2、公司部分核心技術產品的鑑定成果產品名稱組織鑑定單位鑑定批准日期成果鑑定專家意見TDR80A-ZJS型全自動單晶矽生長爐浙江省技術經紀人協會浙技協鑑字【2008】第87號2008.10.20開發了基於多參數複雜系統過程控制的軟體模塊，實現了單晶矽生長工藝的全過程自動控制，大幅度提高了矽單晶產品的成品率；採用非完整圖像識別的高溫直徑測量和CCD圖像獲取熔態矽液面位置的控制技術，晶體直徑精度控制達到±1mm；在國內首次採用副爐室自動旋轉機構，實現了取單晶過程的自動化操作。鑑定委員會認為該新產品的研發是成功的，達到了國內領先水平，其中晶體直徑控制技術達到國際同類產品的先進水平。

　　TDR120A-ZJS型全自動單晶矽生長爐中國電子材料行業協會、中國電子專用設備工業協會，中電材協鑑字【2010】第02號2010.12.28該產品採用了創新的功率控制直徑法等先進技術，可精確控制單晶生長的V/G值（V：晶體生長速度，G:固液界面縱向溫度梯度），磁場能耗降低了30%，設備整體性能達到了8-12英寸大規模集成電路晶體矽製備的要求，主要性能指標達到了國際同類產品的先進水平。

　　TDR95A-ZJS型單全自動晶矽生長爐中國電子材料行業協會、中國電子專用設備工業協會，中電材協鑑字【2010】第03號2010.12.28該產品能夠提高晶體生長速度30%，縮短拉晶周期約15%，降低拉晶單位能耗20%左右，等徑偏差達到±1mm，主要性能指標達到國際同類產品的先進水平。

　　JSH800型氣致冷多晶矽鑄錠爐中國電子材料行業協會、中國電子專用設備工業協會，中電專設鑑字[2011]第05號2011.10.25該產品採用了雙電源頂、側分開獨立控制加熱裝置；熱交換臺底部氣致冷的閉式冷卻系統；新型熱場隔熱環結構等多項自主創新技術；改進了對晶體生長熱場縱向溫度梯度、水平溫度梯度的控制，改善了晶體生長固液交界面的平坦度，解決了坩堝底部溫度的精準控制。與同類多晶矽鑄錠爐對比，該設備生產的鑄錠具有晶粒大、晶界密度小以及矽電池光電轉換效率高等特點。

　　3、報告期內，核心技術產品佔營業收入的比例近三年及一期，公司核心技術產品在營業收入中的比例較高，具體情況如下：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年全自動單晶矽生長爐銷售收入22,724.9026,904.5315,523.1915,884.19浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 149多晶矽鑄錠爐銷售收入29,476.244,507.69--單晶矽生長爐控制系統銷售收入7,074.705,091.972,518.74489.38核心技術產品銷售收入合計59,275.8436,504.1918,041.9416,373.56佔營業收入比例98.95%96.11%99.36%92.92%（二）技術儲備情況1、正在從事的研發項目及進展情況（1）與全自動單晶矽生長爐有關的在研項目情況研究內容研究目標進展情況.連續投料裝置：單爐運轉過程中多次補充投料的裝置，包括真空系統、送料機構、石英管和料倉等能夠在設備一次拉制完成後，實現再次加料操作，單次投料60kg~100kg，單爐累計投料210kg~500kg已完成設計加工及試用，為大規模應用進行優化研製.外部裝料車：用於將裝料後的石英坩堝運送及吊裝到爐內的裝置，包括液壓升降、運輸和真空吸附部件實現離線裝料，縮短生產周期，避免原料汙染已完成試製及試用，為大規模應用開展優化研製.熔體液面位置控制：藉助CCD系統捕捉的圖像信號，計算熔體液面位置，並調節坩堝升降速度，最終將液面位置控制在設定高度實現坩堝速度的自動調節，將液面位置偏差控制在±0.2mm以內已經實現了液面位置控制功能，需要優化控制程序和工藝流程以提高降低液面波動幅度的控制精度.功率法直徑控制：在晶體提拉速度固定前提下，通過調節加熱器功率控制晶體直徑，研究內容包括其工藝流程和控制程序實現放肩和功率法直徑控制的平穩銜接，等徑階段晶體直徑波動控制在±2mm以內已經初步實現了功率法直徑控制，完成了工藝流程設計和程序編寫，需進一步優化提高等徑的控制精度.24英寸上排氣熱場：一種改變氣流通道的新型熱場結構優化氣流通道，減少矽氧化物在熱場內的沉積與堵塞完成了22英寸上排氣熱場設計和試用並取得較好效果，進一步設計開發24英寸上排氣熱場.新型單晶矽生長爐控制系統：基於分布式現場總線通訊的控制系統各個部件數位化連結，提高系統穩定性、抗幹擾能力，大幅度減少信號線數量，縮小系統體積，提高布線和調試效率完成了軟體編寫和電氣排布設計，需要經過一定時間的使用進行糾錯和驗證其穩定性（2）與多晶矽鑄錠爐相關的在研項目情況研究內容研究目標進展情況.裝料800Kg氣致冷多晶矽鑄錠爐類單晶工藝優化研究實現裝料量800 kg氣致冷爐類單晶鑄錠生長，熱場和工藝配合良好，提高類單晶成品率、降低生產成本完成了鑄錠過程的計算機仿真，進行了熱場設計優化和工藝設計，樣機經過用戶的檢測、使用，各項性能指標已達到設計要求。現在正進一步優化類單晶鑄錠生長工藝，以提高鑄錠的單晶成品率，實現降低類單晶的生產成本浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 150.多電源技術：包括三加熱器熱場結構及獨立電源的控制實現裝料量800kg鑄錠過程的多溫區控制，縮短鑄錠周期和提高晶體生長界面平整度實現了800kg裝料的雙電源控制技術及工藝，在此基礎上開發800kg裝料的三電源控制技術及工藝（3）與區熔單晶矽爐相關的在研項目情況研究內容研究目標進展情況.爐體設計：滿足6-8英寸區熔晶體生長要求的爐體機械和電氣設計實現爐體運動部件高精度位移控制；高穩定性、抗擾動的晶體夾持、旋轉控制；優化氣壓、氣體流量和氣氛分布系統，提高氣相摻雜均勻性已完成機械設計、製造、部件裝配、外購件採購，並完成地基、水、電、氣等輔助系統安裝，現正進行設備總裝，以備整機調試.高頻電源系統：輸出功率達150kW的高頻電源系統。

　　提高電熱轉化效率，增強電極線圈和原料多晶矽錠間的電磁耦合度，提高磁場穿透能力；提高電源系統電壓和電流控制的穩定性以及抗幹擾性能已經完成設計與加工，等待與主機的聯合調試（4）與藍寶石晶體生長爐相關的在研項目情況研究內容研究目標進展情況.熱場技術：35Kg裝料藍寶石生長用熱場，選用鎢、鉬材料和氧化鋯保溫材料滿足35 kg裝料藍寶石晶體生長要求，單爐有效2英寸晶體長度達到600mm以上已完成熱場設計、定製加工、裝配、試驗；正進一步優化高質量長晶試驗研究.設備系統：爐體、控制系統及真空系統爐體內極限真空達到10-6Pa，設備運行過程真空度保證10-4Pa以上已完成系統設計、裝配成臺，通過樣機的實際運行長晶試驗，驗證了爐子的可行性，但還有進一步優化的空間。

　　.研製85Kg藍寶石晶體爐滿足85Kg裝料藍寶石晶體生長要求，可生長4-6英寸高質量的晶體在35Kg爐的基礎上，已經初步研製成功了2種新型85Kg藍寶石晶體設備，正在進行晶體生長工藝的試驗研究。

　　2、合作研發情況（1）公司承擔國家科技重大專項"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"課題情況.2009年2月28日，本公司、慧翔電液與浙江大學籤訂《關於項目申報單位與技術合作單位之間的技術合作協議書》，聯合申報國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"項目之子項目"矽材料設備應用工程"下的"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A），並就執行本課題形成的專利權的歸屬和分享方式約定如下：獨立成果歸完成方獨立管理與享有；集成成果歸相關方共同享有，不得單方轉讓，相關方均有權無償使用。

　　.2010年3月11日，本公司與有研半導體材料股份有限公司、浙江省科學技術廳籤訂《國家科技重大專項課題任務合同書》，約定：①由本公司作為課題責任單位，承浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 151擔國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"矽材料設備應用工程"項目（項目編號為2009ZX02011，責任單位為有研半導體材料股份有限公司）下的"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A）研究任務，參與課題單位包括浙江大學和慧翔電液，課題起止年限為2009年1月至2011年12月。②中央財政配套計劃撥款科研經費1,321萬元，地方配套經費1,321萬元，公司自籌經費800萬元，浙江省科學技術廳作為地方政府資金等匹配條件落實方，負責為課題研究提供配套資金。③該課題應於2010年5月底之前完成Beta樣機研製和評估，2011年底完成商業機型的驗收，項目完成時1臺設備示範運行，課題共分為9項任務，其中，本公司和慧翔電液負責完成"機械本體設計及製造"等7項任務，浙江大學負責完成"磁場設計仿真及研製"和"液壓機械手及氣動輔助系統研製"2項任務。④本公司提供研發技術與條件保障。⑤本公司與浙江大學、慧翔電液籤訂《關於項目申報單位與技術合作單位之間的技術合作協議書》作為本合同的附件。本公司在該課題執行過程中，研發形成並申請取得了以下2項專利：序號專利名稱專利類別專利號專利權人申請日期取得方式1帶水冷夾套的直拉式矽單晶生長爐實用新型ZL200920122503.0晶盛機電2009.06.22原始取得2改進的直拉單晶爐加熱器結構實用新型ZL200920122502.6晶盛機電2009.06.22原始取得有關上述2項專利的使用權及變化情況，請參見本節"四、發行人的主營業務情況"之"（八）發行人主要固定資產及無形資產"之"6、專利"的相關內容。（2）公司承擔國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"課題情況2011年3月31日，本公司與天津市環歐半導體材料技術有限公司、浙江省科學技術廳（地方經費配套單位）籤訂《國家科技重大專項課題任務合同書》，天津市環歐半導體材料技術有限公司作為國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製"項目（編號2011ZX02706）的責任單位，本公司負責子課題"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"課題（編號2011ZX02706-005）的研究，課題起止年限為2011年1月至2013年12月，項目預算經費為4,446萬元，其中國家撥付科研經費1,446萬元，地方配套科研經費1,500萬元，公司自籌1,500萬元，浙江省科學技術廳作為地方政府資金等匹配條件落實方，負責為課題研究提供配套資金；課題主要研究內容為：由本公司與天津市環歐半導體材料技術有限公司協作進行6~8英寸國產區熔單晶爐的研發，在設備機械系統、電氣控制系統、浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 152高頻加熱電源、自動化生長控制程序、高頻感應加熱線圈的設計製造方面實現國產化；執行本項目（課題）形成的智慧財產權的歸屬按照《中華人民共和國科學技術進步法》和《國家科技重大專項智慧財產權管理暫行規定》執行；除本合同另有規定，授權晶盛機電取得。

　　（三）研發費用投入情況1、報告期內，公司研發費用投入及佔營業收入的比例情況報告期內，公司研發費用投入及其佔營業收入的比例如下：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年研發費用投入（萬元）

　　2,945.092,738.623,131.891,003.93佔營業收入比例4.92%7.21%17.25%5.70%2、報告期內，研發費用按項目及投入內容劃分的情況單位：萬元研發項目名稱2008年2009年2010年2011年1-9月合計全自動大規模集成單晶矽生長爐關鍵技術研發259.52259.52MSC450多晶爐研發148.31148.31TDR80B-ZJS型全自動晶體生長爐研製82.3982.39TDR112A-ZJS型全自動晶體生長爐研製89.8689.86大直徑全自動直拉式矽單晶生長爐25.4725.47太陽能高效單晶爐軟體系統開發74.1474.14面向高端光伏產業的直拉式全自動單晶矽生長裝備研發82.3882.38單晶爐自動控制櫃52.2552.23單晶爐自動控制軟體V1.068.6768.65單晶爐自動控制軟體V2.068.6768.65直拉單晶爐雙CCD測量光學系統52.2552.23300mm矽單晶直拉生長裝備的開發674.411,542.38351.072,567.868英寸區熔矽單晶爐國產設備研製（區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製）

　　964.0763.02689.191,716.28太陽能高效單晶爐控制系統及熱場研發868.65350.651,219.30單晶爐自動控制軟體V2.0215.18215.18大直徑全自動直拉式矽單晶生長爐179.17179.17多晶鑄錠爐控制系統及熱場研發216.98360.67577.658英寸高效太陽能級矽單晶爐的研製及產業化13.44421.90435.34基於矽烷製備高純多晶矽及直拉式全自動單晶矽生長裝備研究與開發234.10234.10基於泡生法的藍寶石爐研製298.51298.51科研試驗系統技術諮詢與服務173.78173.78浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 153基於氣冷熱場技術G6多晶矽鑄錠爐920.25920.25基於上排氣結構的24英寸熱場項目229.80229.80其他項目48.3948.39合計1,003.933,131.892,738.622,945.099,819.53各年度研發項目及投入的具體明細如下：（1）2008年度研發項目及投入內容如下表：單位：萬元研發項目名稱直接人工折舊與攤銷委外投入直接投入設備調試費其他費用合計全自動大規模集成單晶矽生長爐關鍵技術研發43.897.2638.82144.681.1023.77259.52MSC450多晶爐研發25.084.1522.1982.690.6313.57148.31TDR80B-ZJS型全自動晶體生長爐研製13.932.3112.3345.930.347.5582.39TDR112A-ZJS型全自動晶體生長爐研製16.722.7714.7955.110.420.0589.86大直徑全自動直拉式矽單晶生長爐2.780.462.469.180.0710.5225.47太陽能高效單晶爐軟體系統開發12.542.0711.0941.330.316.8074.14面向高端光伏產業的直拉式全自動單晶矽生長裝備研發13.932.3112.3245.930.357.5482.38單晶爐自動控制櫃37.043.197.97--4.0552.25單晶爐自動控制軟體V1.037.043.197.9716.42-4.0568.67單晶爐自動控制軟體V2.037.043.197.9716.42-4.0568.67直拉單晶爐雙CCD測量光學系統37.043.197.97--4.0552.25合計277.0234.10145.90457.693.2286.001,003.93註：2008年對外委託研發投入的情況如下：

　　委託方受託方委託研發內容委外投入金額（萬元）

　　晶盛機電宇控機電全自動單晶爐液壓系統114.00慧翔電液宇控機電液壓控制器20.00慧翔電液慧翔機電TDR95A-ZJS全自動晶體生長爐水冷套熱場仿真11.80慧翔電液浙江省科技信息研究院科技查新0.095合計-

　　-

　　145.90其中，公司委託宇控機電研發的"全自動單晶爐液壓系統"的成果用於2008年的7個研發項目，包括"全自動大規模集成單晶矽生長爐關鍵技術研發"、"MSC450多晶爐浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 154研發"、"TDR80B-ZJS型全自動晶體生長爐研製"、"TDR112A-ZJS型全自動晶體生長爐研製"、"大直徑全自動直拉式矽單晶生長爐"、"太陽能高效單晶爐軟體系統開發"、"面向高端光伏產業的直拉式全自動單晶矽生長裝備研發"，因此，晶盛機電將委託宇控機電的研發費用114萬元按比例分攤到前述7個研發項目中。慧翔電液委託宇控機電、慧翔機電、浙江省科技信息研究院分別進行的"液壓控制器"、"TDR95A-ZJS全自動晶體生長爐水冷套熱場仿真"、"科技查新"用于慧翔電液2008年的4個研發項目"單晶爐自動控制櫃"、"單晶爐自動控制軟體V1.0"、"單晶爐自動控制軟體V2.0"、"直拉單晶爐雙CCD測量光學系統"中，因此委託研發費用31.90萬元按比例分攤到前述4個研發項目中。（2）2009年度研發項目及投入內容如下表：單位：萬元研發項目名稱直接人工折舊與攤銷委外投入直接投入其他費用合計300mm矽單晶直拉生長裝備的開發172.4145.57-378.7177.72674.41區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製49.9213.74800.0091.758.66964.07太陽能高效單晶爐控制系統及熱場研發138.5014.32700.002.3713.46868.65單晶爐自動控制軟體V2.0187.7821.90-0.714.79215.18大直徑全自動直拉式矽單晶生長爐155.4916.93-0.556.20179.17多晶鑄錠爐控制系統及熱場研發164.6118.33-19.8014.23216.988英寸高效太陽能級矽單晶爐的研製及產業化--010.003.4413.44合計868.71130.801,500.00503.89128.503,131.89其中，2009年對外委託研發投入的具體情況如下：1）公司就"區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製"項目委託有研矽股進行技術諮詢和工藝試驗A、背景和目的長期以來，我國大規格區熔矽單晶爐一直依賴從發達國家進口，而進口區熔矽單晶爐設備價格昂貴，單臺價格高達數千萬元，公司自2009年初開始進行區熔矽單晶爐設備的研發後，由於資金缺乏，無力購買進口區熔矽單晶爐進行工藝試驗，因此亟需尋找國內已有的進口設備進行試驗，以提升公司對區熔矽單晶爐結構設計要點和拉晶生產工藝過程的理解，同時為公司研製區熔矽單晶爐提供必要的工藝過程諮詢指導和結構參數試驗。

　　有研矽股作為國內著名的半導體矽材料研究和生產的企業之一，擁有先進的進口區浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 155熔矽單晶爐等試驗和生產設備，具有較強的技術實力和豐富的實際拉晶生產經驗，在2008年5月即成功拉制出φ6區熔矽單晶棒。公司自設立以來與有研矽股保持良好的商業合作關係。2007年4月，公司研製出的國內首臺全自動直拉式單晶矽生長爐（TDR80A-ZJS型）即銷售給有研矽股，成為其採購的首臺國產全自動單晶矽生長爐設備。基於上述背景，經雙方協商一致，2009年5月6日，公司與有研矽股籤訂《技術諮詢合同》，委託有研矽股進行"區熔矽單晶生長設備及生長工藝技術諮詢"，研發費用共計800萬元，合同期限為2009年5月6日至2009年12月31日。B、委託研發的主要內容根據雙方籤訂的《技術諮詢合同》，公司委託有研矽股進行"區熔矽單晶生長設備及生長工藝技術諮詢"項目研究開發與技術諮詢的主要內容包括：利用有研矽股擁有的進口區熔矽單晶爐設備，對區熔矽單晶爐的長晶工藝參數技術等相關技術進行聯合試驗研究；設備構造技術、槽路箱技術、高頻感應發生器技術、加熱線圈等的研究與諮詢，拉晶工藝參數的設計等。C、委託研發費用支出的確定依據根據雙方籤訂的《技術諮詢合同》和研發過程中的人工、材料的消耗和設備的損耗預算，研發費用共計800萬元。研發過程中實際發生的費用包括：直接材料、燃料和動力5,184,391.85元、人工費用465,000.00元、設備折舊1,007,426.60元、其它（包括管理費、稅費等）1,343,181.55元，共計800萬元。2009年，發行人向有研矽股支付研發費用800萬元。D、委託研發生產的成果及歸屬2010年1月12日，雙方對該次委託研發進行驗收，並出具《區熔矽單晶生長設備及工藝技術諮詢項目研究總結報告》，通過大規格區熔矽單晶爐設備的結構技術研究與諮詢指導、高效率生長工藝過程的研究與試驗實踐、區熔矽單晶爐自動控制系統的試驗研究，公司獲得了寶貴的大規格區熔矽單晶爐設備的結構設計經驗、拉晶工藝流程和試驗參數，從而為公司進一步開發區熔矽單晶矽生長爐設備提供了必要的工藝過程和試驗數據與設計依據，也為公司2011年度成功獲得國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製"項目的子課題"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"課題奠定了堅實的基礎，有利於公司高起點介入區熔單晶矽生長爐設備製造領域，提升公司在晶體矽設備製造領域的綜合實力。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1562011年9月13日，有研矽股出具《承諾》，承諾該次委託研發產生的技術成果的智慧財產權全部歸委託方公司所有，有研矽股不會就該等技術成果智慧財產權向公司主張任何權利，有研矽股與公司不存在任何爭議或潛在爭議。2）慧翔電液委託有研矽股進行"直拉矽單晶熱場設計及生長工藝技術諮詢"項目的研究與開發A、背景和目的慧翔電液為改善光伏級單晶矽生長爐的熱場工藝，以進一步提高晶體和熔體的溫度梯度、簡化引晶等生產工藝過程，從而為公司降低大尺寸太陽能級單晶矽生長爐的生產能耗和縮短生產周期奠定基礎。由于慧翔電液當時缺乏先進的實驗設備，經與有研矽股友好協商一致，雙方籤訂《技術諮詢合同》，利用有研矽股先進的進口設備基礎和工藝經驗，進行"直拉矽單晶熱場設計及生長工藝技術諮詢"的開發，為慧翔電液研製TDR100A-ZJS的22-24英寸熱場系統、電氣控制系統提供必要的工藝過程技術和熱場改進試驗數據與設計依據，研發經費為700萬元，合同期限為2009年4月1日至2009年12月31日。B、委託研發的主要內容根據雙方籤訂的《技術諮詢合同》，慧翔電液委託有研矽股研進行開發諮詢的主要內容為：利用有研矽股擁有的進口單晶矽生長爐設備，對單晶矽生長爐配備的22-24英寸熱場技術、光伏級單晶爐長晶工藝改造技術、爐體系統改造等相關開發技術的諮詢與進行聯合工藝試驗研究。C、委託研發費用支出的確定依據根據雙方籤訂的《技術諮詢合同》和研發過程中的人工、材料的消耗和設備的損耗預算，研發費用共計700萬元。研發過程中實際發生的費用包括：直接材料、燃料和動力費用4,681,237.64元、直接人工費用500,000.00元、設備折舊840,616.70元、其它（包括管理費、稅費等）978,145.66元，共計700萬元。2009年，慧翔電液向有研矽股支付研發費用700萬元。D、委託研發生產的成果及歸屬2010年1月21日，雙方對本次委託研發進行驗收，並出具《直拉矽單晶熱場設計及生長工藝技術諮詢項目研究總結報告》，本項目產生的技術成果主要為：對大規格太陽能級矽單晶的快速、高效率生長等工藝過程進行了改進，研發出22-24英寸熱場結構的優化改進，滿足缺陷要求和生產效率較佳的矽單晶溫度梯度技術。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 157慧翔電液通過以上委託開發諮詢，為進一步開發TDR100A-ZJS型單晶矽生長爐所需22--24英寸熱場的結構技術，以及先進的全自動電氣控制系統所需的工藝和熱場改進試驗數據。2011年9月13日，有研矽股出具《承諾》，承諾該次委託研發產生的技術成果的智慧財產權全部歸委託方慧翔電液所有，有研矽股不會就該等技術成果智慧財產權向慧翔電液主張任何權利，有研矽股與慧翔電液不存在任何爭議或潛在爭議。3）公司及慧翔電液與有研矽股的關係A、公司及慧翔電液與有研矽股是良好的商業合作夥伴2007年4月，公司成功研製出國內首臺全自動直拉式單晶矽生長爐（TDR80A-ZJS型），銷售給有研矽股，成為其採購的首臺國產全自動單晶矽生長爐設備，突破了高端單晶矽生長爐設備長期被國外大型企業壟斷的產業格局。2008年3月，公司成功研製出國內規格最大的全自動直拉式單晶矽生長爐（TDR120A-ZJS型），銷售給有研矽股，結束了長期以來12英寸大規格單晶矽生長爐設備依賴國外進口的歷史。報告期內，公司還多次向有研矽股銷售全自動單晶矽生長爐。2009年4月，慧翔電液委託有研矽股進行"直拉矽單晶熱場設計及生長工藝技術諮詢"項目研究與開發，2009年5月，公司委託有研矽股進行"區熔矽單晶生長設備及生長工藝技術諮詢"研究與開發。2010年3月，公司與有研矽股、浙江省科學技術廳籤訂《國家科技重大專項課題任務合同書》，約定由公司作為課題責任單位，承擔國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"矽材料設備應用工程"項目（項目編號為2009ZX02011，項目責任單位為有研矽股）下的"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A）研究任務；中央財政配套計劃撥款科研經費1,321萬元，地方配套經費1,321萬元，自籌經費800萬元。根據國家科技重大專項項目實施的規定，項目下屬二級課題中央財政資金由項目責任單位撥付，因此，2010年5月及2010年9月，由項目責任單位有研矽股向發行人轉撥中央財政補助124萬元和376萬元（合計500萬元）。B、公司及慧翔電液與有研矽股不存在關聯關係有研矽股是一家在上海證券交易所掛牌上市的公司，有研矽股的董事、監事、高級管理人員、主要股東、實際控制人與公司及慧翔電液的董事、監事、高級管理人員、主要股東、實際控制人均不存在關聯關係、股權關係或者重大利害關係。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 158（3）2010年度研發項目及投入內容單位：萬元研發項目名稱直接人工折舊與攤銷委外投入直接投入設備調試費其他費用合計300mm矽單晶直拉生長裝備的開發323.2358.89140.00806.0099.79114.471,542.38多晶鑄錠爐控制系統及熱場研發213.8535.6267.280.2043.73360.67高效太陽能單晶爐控制系統及熱場研發243.9635.28-16.40-55.01350.658英寸高效太陽能級矽單晶爐的研製及產業化83.1219.25-265.40-54.13421.90區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製37.8011.13-6.33-7.7763.02合計901.95160.17140.001,161.4199.99275.102,738.62註：2010年公司對外委託研發投入的情況如下：1）2010年3月11日，公司與有研半導體材料股份有限公司、浙江省科學技術廳籤訂《國家科技重大專項課題任務合同書》，約定：A、由發行人作為課題責任單位，承擔國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"矽材料設備應用工程"項目（項目編號為2009ZX02011，責任單位為有研半導體材料股份有限公司）下的"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A）的研究任務；B、參與課題單位包括浙江大學和慧翔電液，課題起止年限為2009年1月至2011年12月，課題共分為9項任務，其中，浙江大學負責完成"磁場設計仿真及研製"和"液壓機械手及氣動輔助系統研製"2項任務。2）根據《國家科技重大專項課題任務合同書》約定的課題任務，發行人與浙江大學籤訂《技術開發（合作）合同》及補充協議，約定雙方共同研究開發"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題所涉及的一項研究內容，即"矽單晶生長爐CUSP磁場研究與開發"；公司向浙江大學支付研發費用140萬元；履行該合同產生的技術成果及其智慧財產權歸公司所有。3）根據"矽單晶生長爐CUSP磁場研究與開發"的研發進度，公司2010年向浙江大學支付研發費用共計140萬元。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 159（4）2011年1-9月研發項目及投入內容單位：萬元研發項目名稱直接人工折舊與攤銷委外投入直接投入設備調試費其他費用合計300mm矽單晶直拉生長裝備的開發135.3354.510.0060.8710.0490.32351.078英寸區熔矽單晶爐國產設備研製222.8351.9750.00255.030.00109.36689.19基於泡生法的藍寶石爐研製84.4918.570.00175.830.0019.62298.51科研試驗系統技術諮詢與服務48.8630.6880.000.460.0013.78173.78基於氣冷熱場技術G6多晶矽鑄錠爐94.7045.610.00362.0429.92387.98920.25基於矽烷製備高純多晶矽及直拉式全自動單晶矽生長裝備研究與開發27.040.090.00189.616.3411.02234.10基於上排氣結構的24英寸熱場項目65.6830.490.00105.720.0027.91229.80其他項目26.983.300.0014.230.003.8848.39合計705.91235.22130.001,163.7946.30663.872,945.09註：2011年1-9月對對外委託研發投入的情況如下：1）2010年12月，慧翔電液委託北京中科天順信息技術有限公司（以下簡稱"北京中科公司"）進行"6-8英寸區熔單晶矽爐熱場控制技術研究"的研究與開發，北京中科公司負責設計改進熱場及提供熱場控制工藝技術，並配合慧翔電液進行研製與工藝調試，委託研發費用共計50萬元。慧翔電液於2011年3月向北京中科公司支付研發費用50萬元。根據雙方的合同約定，該委託研發形成的技術成果均歸慧翔電液所有，不存在任何糾紛或潛在糾紛。北京中科天順信息技術有限公司成立於2008年8月29日，營業執照註冊號為110108011299568，法定代表人為黃群驥；主營業務為技術服務、技術諮詢；註冊資本（實收資本）30萬元，自然人黃群驥、崔海良、陳順三分別出資10.2萬元、9.9萬元、9.9萬元。

　　北京中科公司的董事、監事、高級管理人員、主要股東、實際控制人與發行人及子浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 160公司慧翔電液的董事、監事、高級管理人員、主要股東、實際控制人均不存在關聯關係、股權關係或者重大利害關係。北京中科公司與發行人及子公司慧翔電液僅為商業合作關係。2）2011年1月，慧翔電液委託杭州學君科技有限公司（以下簡稱"杭州學君公司"）為慧翔電液提供科研試驗系統、數據處理系統、檢測系統、網絡系統的技術諮詢和維護服務以及IT培訓服務，技術諮詢及服務費共計100萬元。根據杭州學君公司提供的技術服務和培訓服務進度，慧翔電液已向杭州學君公司支付研發服務費80萬元。根據雙方的合同約定，該委託研發及技術諮詢項目形成的技術成果均歸慧翔電液所有，不存在任何糾紛或潛在糾紛。杭州學君科技有限公司成立於2010年7月21日，營業執照註冊號為330106000142846，法定代表人為徐學君；主營業務為電子產品、計算機軟硬體的技術開發、技術服務、技術諮詢等；註冊資本（實收資本）51萬元，自然人徐學君、吳旭、趙明亮分別出資40.8萬元、5.1萬元、5.1萬元。杭州學君公司的董事、監事、高級管理人員、主要股東、實際控制人與發行人及子公司慧翔電液的董事、監事、高級管理人員、主要股東、實際控制人均不存在關聯關係、股權關係或者重大利害關係。杭州學君公司與發行人及子公司慧翔電液僅為商業合作關係。3、報告期內，研發費用變動情況分析報告期內，公司研發費用投入除2010年略有下降外，總體呈上升趨勢。2008年度，公司設立時間較短，研發項目以自主立項為主，故研發費用投入相對較低。2009年度，公司不僅承擔了國家科技重大專項"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"課題，也自主立項了"區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製"和"太陽能高效單晶爐控制系統及熱場研發"等重大項目，因此研發費用投入快速上升。2010年度，公司研發經費投入較2009年度略有下降，主要系2009年部分研發項目在2010年逐步完成，同時沒有新增大的研發項目，故2010年的研發費用投入有所減少。

　　2011年，公司承擔了國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"課題，該課題系對原自主立項的"區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製"的延續，同時新增了"基於矽烷製備多晶矽"和"基於泡生法的藍寶石爐研製"等重大項目的立項，公司預計2011年度研發經費將達到5,000萬元。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 161報告期內，公司跨年度的研發項目研發投入與研發進展情況如下表：單位：萬元研發項目名稱2009年度2010年度2011年1-9月300mm矽單晶直拉生長裝備的開發研發投入674.411,542.38351.07研發進展β樣機設計、關鍵部件的研製、加工β樣機安裝調試，γ樣機改進設計β樣機驗收；γ樣機安裝調試區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製研發投入964.0763.02689.19研發進展技術調研、初步設計、採購部分部件設計和圖紙繪製、設計圖紙校驗進口部件採購、部件加工裝配調試太陽能高效單晶爐控制系統及熱場研發研發投入868.65350.65-研發進展新型熱場優化設計及硬體採購長晶工藝試驗、控制系統升級-多晶鑄錠爐控制系統及熱場研發研發投入216.98360.67-研發進展完善全自動控制系統完善全自動控制系統8英寸高效太陽能級矽單晶爐的研製及產業化研發投入13.44421.90-研發進展優化爐體機械設計、提高完善控制系統部件設計加工、技術工人培訓完善採購-經對比分析，研發費用的投入與項目進展密切相關。綜上，研發費用的投入及變動與公司的研發項目的立項及其進展情況密切相關，報告期內研發費用的變動與研發項目及其進展情況是基本一致的。4、2008年研發投入與計入管理費用的研發費用不一致的原因企業研發費用，指企業在產品、技術、材料、工藝、標準的研究、開發過程中發生的各項費用（財企〔2007〕194號）。2008年度晶盛機電在"研發支出"科目下核算的企業研發經費累計投入為1,003.93萬元，期末將在"研發支出"科目歸集的費用化支出金額全部轉入了當期損益，其中355.85萬元轉入"管理費用-研發經費"科目，其餘648.08萬元轉入了"主營業務成本"科目。研發支出轉入"主營業務成本"的原因在於：2008年公司進行了新型單晶爐產品的研製，其中數臺新型全自動單晶爐研發試製成功後作為產成品銷售給了客戶單位，為了完整反映銷售收入相對應的成本情況，故在帳務處理上將相應的費用從"研發支出"轉入"主營業務成本"，這也導致2008年研發投入與計入管理費用的研發費用金額不一致。5、公司與金輪公司及慧翔電液的合作研發情況及其影響報告期內，本公司曾聯合金輪公司、慧翔電液聯合承擔浙江省2006年度工業類重大科技專項"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目，有關該浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 162項目的申請、專項審計及驗收等具體情況，請參見本招股說明書本節"四、發行人的主營業務情況"之"（八）發行人主要固定資產及無形資產"之"6、專利"的有關內容。根據杭州英泰會計師事務所有限公司於2008年12月25日出具的杭英審字（2008）第1038號《關於浙江大學"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目執行商定程序的專項審計報告》，該聯合研發項目的資金籌集與投入情況如下（1）資金籌集情況單位：萬元經費來源浙江大學晶盛機電慧翔電液金輪機電杭州電子科技大學合計比例浙江省科技廳撥款73.0020.0025.002.00120.0025.41%自籌資金243.7887.8520.54352.1774.59%合計73.00243.78107.8545.542.00472.17100.00%（2）資金投入情況單位：萬元單位名稱浙江大學晶盛機電慧翔電液金輪機電合計項目支出金額（萬元）

　　70.87268.78111.9820.54472.176、合作研發的影響由此可見，金輪公司作為2006年度浙江省工業類重大科技專項項目研發的合作參與單位，其研發支出實行獨立核算，不存在代本公司承擔研發支出的情況，對本公司報告期未分配利潤無影響。除該項目之外，公司不存在與其他關聯方合作研發的情況，亦不存在關聯方代公司承擔研發支出的情況。7、研發支出的會計核算情況根據《企業會計準則第6號-無形資產》的有關規定，企業內部研究開發項目的支出，應當區分研究階段支出與開發階段支出。企業內部研究開發項目研究階段的支出，應當於發生時計入當期損益。企業內部研究開發項目開發階段的支出，滿足一定條件的，才能確認為無形資產。報告期內，本公司所有研發費用根據其項目性質均系研究階段支出。故按照企業會計準則及其他有關規定，對於經立項評審通過的研發項目，按項目類別在"研發支出"科目歸集，其中，材料支出和費用支出直接記入受益項目，薪酬支出按統計工時分配記入受益項目。期（月）末，將在"研發支出"科目歸集的費用化支出金額轉入當期損益。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 163（四）研發組織管理和技術創新機制1、公司具備獨立的研發能力本公司在2006年12月設立初期，通過與金輪公司、浙江大學、電子科技大學等單位合作承擔浙江省重大工業類重大科技專項"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目（項目編號2006C11146號），自主研發完成多項與單晶矽生長爐相關的關鍵技術，成功研製出首批單晶矽生長爐產品，同時為公司培養了一批優秀的研發、檢測、加工等方面的技術人才。隨著公司業務的不斷發展，公司的研發投入和研發人員不斷增加，研發組織不斷完善，先後研發了系列化的8種規格TDR70A、TDR80A、TDR80B、TDR85A、TDR95A、TDR100A、TDR100B、TDR120A的全自動單晶矽生長爐產品，其中TDR70A、TDR80A、TDR80B、TDR100B、TDR120A等型號的全自動單晶矽生長爐可以用於生產均勻性更高、缺陷密度更低的單晶矽棒，滿足半導體行業客戶的需求。本公司與全資子公司慧翔電液於2009年被評為高新技術企業，慧翔電液於2007年被評為軟體企業。2009年，"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"成果榮獲浙江省科技一等獎；2010年，公司研發的單晶矽生長爐系列產品榮獲國家科技部等四部委聯合授予的"國家級重點新產品"證書。2010年3月，本公司作為課題牽頭單位成功獲得了國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"矽材料設備應用工程"項目（項目編號2009ZX02011，責任單位為有研半導體材料股份有限公司）下的"300mm矽單晶生長裝備的開發"研發課題，顯示出公司研發實力進一步增強，在行業內的技術影響力進一步得到提升，為本公司保持在半導體集成電路級單晶矽設備製備領域的領先優勢奠定了堅實的基礎。2011年3月，本公司作為獨立申報單位成功獲得國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製"項目（編號2011ZX02706，項目責任單位為天津市環歐半導體材料技術有限公司）下的子課題"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製課題"（編號2011ZX02706-005），這進一步顯示了公司在行業的技術領先地位，並為本公司拓展進入區熔單晶矽製備設備領域，提高在晶體生長製備設備領域的綜合競爭優勢奠定了基礎。2、公司研發人員情況作為國內技術領先的晶體矽生長設備製造商，公司自設立以來，十分注重研發團隊建設，已經建立起一支創新能力強、專業結構合理的研發團隊。截至2011年9月30日，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 164公司技術研發團隊合計95人，其中核心技術人員8人。公司研發團隊涵蓋了與公司產品研發製造相關的機械製造工藝及設備、機械電子工程、材料物理與化學、材料加工、測控技術與儀器、計算機技術、信息與通信技術、數控技術與應用等10多個學科技術領域。3、研發組織建設本公司研發生產的單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐產品屬於專用設備，精密度高，其研發製造和客戶生產應用均需要較高的技術能力。與此相適應，公司建立了研發部、技術部、技術應用部等多個技術部門，以實現不同環節的技術職能分工。本公司各技術部門的主要職能分工如下：

　　部門名稱主要職能研發部負責新產品的研製與開發，科研立項並組織實施科技攻關；負責科技情報資料、科研檔案的管理及技術保密工作；負責新產品、新技術的中試工作；負責新技術的研究、開發、引進和轉化工作。

　　技術部負責新產品批量生產的圖紙繪製，規範工藝流程、制定技術標準、實施技術監督和協調管理；負責對現有產品、工藝進行改進。

　　技術應用部負責公司出廠設備的安裝調試、修理保障及後續維護等工作，解決用戶的各種反饋問題、負責對用戶產品的安裝、調試及對客戶的技術培訓；負責售後服務，維修、維護和技術支持；負責售後服務部技術人員的專業技術培訓和考核工作。

　　4、技術創新和管理機制（1）技術創新理念領先的技術優勢是支撐企業健康快速成長的關鍵因素，良好的技術創新能力則是企業保持技術領先優勢的根本。本公司作為國內技術領先的晶體矽生長設備製造商，自設立以來，十分注重研發團隊和研發能力建設，為公司持續健康發展奠定了堅實的基礎。本公司的核心創新理念：以市場需求為導向，開發技術領先的產品，開拓行業領先的客戶，保持產品的高性價比，不斷提高公司的核心競爭能力。（2）技術人才引進、培養和激勵機制公司擁有健全的人才吸引機制。以同行業、本地區具有吸引力的薪酬、合適的崗位、健全的職業發展規劃和優秀的企業文化來吸引高水平技術人才，並進行人才後備梯隊的建設。為促進技術人才的成長，公司制訂了內部定期業務交流與培訓計劃，輪流選派技術開發人員參加國內外相關行業技術和專業交流、培訓。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 165為激勵技術人員不斷創新，公司不僅實現了主要核心技術人員持股制度，還給創新性技術的主要研究人員予以獎金獎勵；同時，公司每項創新性產品成功推向市場後，參與該產品設計、開發、生產、售後技術服務等部門作出突出貢獻的員工以不同等級的專項獎金獎勵與表揚鼓勵。（3）研發管理機制根據公司董事會的中長期發展規劃，結合市場需求，由經理班子確定年度新技術、新產品的研發計劃。實行總經理領導下的總工程師負責制，總工程師負責組織各技術部門進行基礎理論和方法文獻收集整理研究，開展市場調研，起草可行性報告並提出初步的總體方案。然後由公司聘請內外部專家討論審核總體方案，在方案通過審核的基礎上，研發部負責分解實施。在具體研發項目的管理中，通常以新技術、新產品或科研項目為單元進行縱向管理。根據項目研究內容分成諸如機械、電氣控制、仿真、電源及輔助系統以及試製等多個子課題。各子課題組長全面負責本子課題的研究和試驗工作。在此基礎上，由項目負責人、子課題負責人組成項目領導小組，領導小組負責總體設計、接口協調、過程監理、整機評估與驗收等四個方面工作。通過完善的項目組織結構和良好的溝通協作，保證每個研發項目各項子任務的獨立完成與相互協作和集成。在項目完成後還需要經過檢驗、驗收或鑑定，然後移交技術部進行小批量生產的技術開發，在技術成熟後開始進入批量生產階段。（4）公司現階段實施技術和產品創新的主要方向和途徑本公司主營產品單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐主要應用於太陽能光伏行業，同時單晶矽生長爐部分規格型號的產品針對半導體集成電路行業需求設計製造，可以滿足半導體行業客戶的需求；針對公司產品應用的行業特點，公司制訂了有針對性的技術創新方向。①圍繞下遊太陽能光伏行業兩大核心需求進行應用創新太陽能光伏行業的長期持續良性發展，有賴於行業不斷提高光伏電池光電轉換效率、降低能耗及晶體矽材料生產成本的努力，以最終實現不斷降低光伏發電成本、達到與其他常規能源發電成本相近的水平。近年來，公司已經研發取得了多項與提高晶體生長速度、質量和成品率、降低生產能耗相關的核心技術，未來，公司仍將圍繞這兩個主要方向進行應用創新，不斷提高研發效率，為下遊客戶提供高性價比的優質產品和良好的技術服務。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 166②以半導體集成電路行業應用需求為創新標杆，保持在行業的技術領先地位半導體集成電路行業對晶體矽材料的氧含量、缺陷密度等關鍵技術指標的要求遠高於太陽能光伏行業，公司設立後研發的首臺產品就銷售給國內半導體材料行業的知名企業使用。憑藉公司產品良好的性能，通過知名用戶示範應用的效應，為公司產品迅速進入銷售市場起到了良好的促進作用。③追求差異化產品定位，以此推動高水準技術創新本公司經過多年的研發積累，已經在行業內擁有領先的技術實力，享有較高的聲譽和影響力。在此基礎上，公司產品主要定位於行業領先的優質客戶，致力於為優質客戶提供技術領先、高性價比的產品，以區別於其他低價多量的市場策略。為此，公司技術創新十分注重系統的基礎理論和方法的研究應用，以此推動高水平的技術創新，開發擁有自主智慧財產權的技術領先的產品。④與下遊行業客戶密切配合，是推動公司持續研發的有效途徑之一公司自設立以來，積累了一大批半導體集成電路、太陽能光伏行業領先的優質客戶群，公司與客戶相互配合，根據客戶在生產應用中的技術和工藝需求，進行有針對性的工藝和技術革新，這也是推動公司不斷進行技術創新的有效途徑之一。

　　5、核心技術人員和研發人員情況截至2011年9月30日，公司共有技術人員95名，其中核心技術人員8名。公司主要技術人員研究成果和獲得獎勵的情況如下表：

　　序號姓名學歷職稱重要科研成果獲得的主要獎項1邱敏秀研究員1）主持完成2006年度浙江省工業類重大科技專項（計劃編號：2006C11146）"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目研發；2）主持承擔2009年度國家科技重大專項（項目編號2009ZX02011-001A）"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題研究；3）參加2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）課題研究；4）2005年之前，曾承擔、參與完成電液控制領域的國家級及省部級科技項目30多項。

　　國家機械工業部"七五"科技攻關突出成績個人獎；2001年獲國務院特殊津貼；曾獲國家發明二等獎、國家科技進步二等獎各1項；獲省、部級科技成果一等獎4項，二等獎3項;2008年紹興市領軍人才，2010年紹興市高級專家。

　　2曹建偉博士1）作為核心技術人員，參與完成2006年度浙江省工業類重大科技專項（編號2006C11146）"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目研發；2）作為核心技術人員，參加2009年度國家科技重大專項（項目編號2009ZX02011-001A）"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題研究；獲省、部級科技成果一等獎3項，三等獎1項；2009年度上虞市專業技術拔尖人才；2010年度紹興市首屆青年科技獎獲得者。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1673）主持承擔2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）的課題研究。

　　3朱亮碩士1）作為核心技術人員，參與完成2006年度浙江省工業類重大科技專項（計劃編號：2006C11146）"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目研發；2）作為核心技術人員，參加2009年度國家科技重大專項（項目編號2009ZX02011-001A）"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題研究；3）參與2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）的課題研究。

　　獲浙江省科技成果一等獎1項，上虞市科技一等獎1項;2010年度上虞市專業技術拔尖人才4張俊碩士1）作為核心技術人員，參與完成2006年度浙江省工業類重大科技專項（計劃編號：2006C11146）"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目研發；2）作為核心技術人員，參加2009年度國家科技重大專項（項目編號2009ZX02011-001A）"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題研究；3）參與2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）的課題研究；獲浙江省科技成果一等獎1項，上虞市科技一等獎1項；杭州市西湖區第三屆優秀青年科技工作者。

　　5傅林堅博士1）參與完成2006年度浙江省工業類重大科技專項（計劃編號：2006C11146）"全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發"項目研發；2）參加2009年度國家科技重大專項（項目編號2009ZX02011-001A）"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題研究；3）作為核心技術人員，參加2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）課題研究；獲浙江省科技成果一等獎1項，上虞市科技一等獎1項。

　　6石剛碩士1）參加2009年度國家科技重大專項（項目編號2009ZX02011-001A）"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題研究；2）參與2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）課題研究；無7高宇碩士1）參與2009年度國家科技重大專項項目-極大規模集成電路製造裝備及成套工藝-300mm矽單晶直拉生長裝備的開發(2009ZX02011-001A)課題研發；2）參與2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）課題研究；3）參與完成科技部國際合作重點項目1項；國際科技合作重點項目計劃1項；直徑12英寸以上矽單晶的產業化；12英寸集成電路用矽單晶的研發。

　　無8葉欣碩士參與2011年度國家科技重大專項"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"（編號2011ZX02706-005）課題的研究無報告期內，公司技術研發團隊保持穩定，未發生核心技術人員流失的情形。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1686、穩定核心技術人員的措施措施內容營造發展空間為技術人員搭建充分施展才能的舞臺，提供技術培訓和職業生涯成長空間，營造親情、和諧的企業文化。

　　薪酬待遇、持股為技術人員提供同行業具有競爭力的薪酬待遇和福利；主要核心技術人員均持有公司或母公司股權。

　　籤訂技術保密協議公司與研發員工都籤訂有長期的技術保密合同，雙方對研發成果的所有權、使用權等問題作出承諾，使得公司技術管理有法律保證。

　　完善的研發管理對研發過程進行規範管理，研發人員的工作與所具有的知識與技能隨著項目的實施，慢慢沉澱為技術文檔與企業資產庫中的知識。研發人員日常要寫工作日誌，每周將成果提交到項目配置庫中，立項、項目的中間產品、結項都要經過專家組成的評審委員會評審。這些制度的建立減少了對技術人員個體的依賴，並且技術資產保持在公司的統一管理之下。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 169第七節同業競爭與關聯交易一、同業競爭（一）發行人與控股股東、實際控制人不存在同業競爭的情形截至本招股說明書籤署日，金輪公司持有本公司74.9440%的股權，為本公司控股股東。金輪公司目前未實際從事生產經營活動，除持有本公司股權外，亦未投資或控制其他企業，與本公司不存在同業競爭。截至本招股說明書籤署日，本公司實際控制人邱敏秀女士和曹建偉先生除持金輪公司和本公司的股權外，均未投資或控制其他企業，與本公司不存在同業競爭。

　　（二）發行人控股股東、實際控制人避免同業競爭的承諾2011年4月23日，本公司控股股東金輪公司出具了《關於避免同業競爭的承諾函》，承諾如下：

　　"1、截至本承諾函出具之日，本公司及本公司直接或間接控制的子公司（晶盛機電除外，以下統稱"附屬公司"）目前沒有、將來也不會直接或間接以任何方式（包括但不限於獨資、合資、合作和聯營）從事或參與任何與晶盛機電及其控股子公司構成或可能構成競爭的產品研發、生產、銷售或類似業務。2、自本承諾函出具之日起，本公司及附屬公司從任何第三方獲得的任何商業機會與晶盛機電及其控股子公司之業務構成或可能構成實質性競爭的，本公司將立即通知晶盛機電，並盡力將該等商業機會讓與晶盛機電。3、本公司及附屬公司承諾將不向其他與晶盛機電及其控股子公司業務構成或可能構成競爭的其他公司、企業、組織或個人提供技術信息、工藝流程、銷售渠道等商業秘密。4、若本公司及附屬公司可能與晶盛機電及其控股子公司的產品或業務構成競爭，則本公司及附屬公司將以停止生產構成競爭的產品或停止經營構成競爭的業務的方式，或者將相競爭的業務納入到晶盛機電經營的方式，或者將相競爭的業務轉讓給無關聯關係的第三方的方式避免同業競爭。5、如上述承諾被證明為不真實或未被遵守，本公司將向晶盛機電及其控股子公司賠償一切直接和間接損失。"浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1702011年4月23日，本公司實際控制人邱敏秀女士和曹建偉先生分別出具了《關於避免同業競爭的承諾函》，承諾如下："1、截至本承諾函出具之日，本人及本人關係密切家庭成員目前沒有、將來也不會直接或間接以任何方式（包括但不限於獨資、合資、合作和聯營）從事或參與任何與晶盛機電及其控股子公司構成或可能構成競爭的產品研發、生產、銷售或類似業務。2、自本承諾函出具之日起，本人及本人關係密切家庭成員從任何第三方獲得的任何商業機會與晶盛機電及其控股子公司之業務構成或可能構成實質性競爭的，本人及本人關係密切家庭成員將立即通知晶盛機電，並盡力將該等商業機會讓與晶盛機電。3、本人及本人關係密切家庭成員承諾將不向其他與晶盛機電及其控股子公司業務構成或可能構成競爭的其他公司、企業、組織或個人提供技術信息、工藝流程、銷售渠道等商業秘密。4、若本人及本人關係密切家庭成員控制的公司可能與晶盛機電及其控股子公司的產品或業務構成競爭，則本人及本人關係密切家庭成員控制的公司將以停止生產構成競爭的產品或停止經營構成競爭的業務的方式，或者將相競爭的業務納入到晶盛機電經營的方式，或者將相競爭的業務轉讓給無關聯關係的第三方的方式避免同業競爭。5、本人承諾將約束本人關係密切家庭成員按照本承諾函進行或者不進行特定行為。6、如上述承諾被證明為不真實或未被遵守，本人將向晶盛機電及其控股子公司賠償一切直接和間接損失。"二、關聯方及關聯交易（一）關聯方根據《公司法》及企業會計準則的相關規定，截至本招股說明書籤署日，本公司關聯方如下：

　　1、控股股東及其控制的其他企業關聯方與本公司關聯關係法定代表人註冊資本金輪公司本公司控股股東邱敏秀300萬元截至本招股說明書籤署日，控股股東金輪公司除持有本公司74.9440%股權外，未投資或控制其他企業。有關金輪公司的具體情況，請參見本招股說明書"第五節發行人基本情況"之"六、持有發行人5%以上股份主要股東及實際控制人的基本情況"之"（一）控股股東"之相關內容。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1712、實際控制人及其控制的其他企業關聯方與本公司關聯關係邱敏秀女士和曹建偉先生本公司實際控制人，合計控制本公司84.2407%股份截至本招股說明書籤署日，本公司實際控制人邱敏秀女士和曹建偉先生除持有金輪公司及本公司股權外，未投資或控制其他企業。有關實際控制人邱敏秀女士和曹建偉先生的具體情況，請參見本招股說明書"第五節發行人基本情況"之"六、持有發行人5%以上股份主要股東及實際控制人的基本情況"之"（二）實際控制人"之相關內容。

　　3、除控股股東外，持有5%以上股份的股東及其控制的其他企業除控股股東外，本公司不存在其他持有5%以上股份的股東。

　　4、控股子公司及參股公司截至本招股說明書籤署日，本公司控股子公司情況如下：

　　關聯方與本公司關聯關係法定代表人註冊資本（萬元）

　　慧翔電液本公司全資子公司邱敏秀300晶信機電本公司全資子公司邱敏秀100晶鴻機械本公司全資子公司邱敏秀500有關控股子公司的具體情況，參見本招股說明書"第五節發行人基本情況"之"五、發行人控股子公司、參股公司的情況"之相關內容。本公司無參股公司。

　　5、董事、監事和高級管理人員及與其關係密切的家庭成員本公司董事、監事和高級管理人員的具體情況參見本招股說明書中"第八節董事、監事、高級管理人員與其他核心人員"之相關內容。

　　6、其他關聯方關聯方與本公司關聯關係吳曉原股東顧臨怡原監事杭州宇控機電工程有限公司原監事顧臨怡配偶控股的企業、董事李世倫之子曾擔任經理的企業杭州慧翔機電控制工程有限公司原監事顧臨怡配偶控股的企業、董事李世倫之子曾擔任經理的企業上虞市飛翔機電設備有限公司董事、副總經理毛全林之配偶控股的企業上虞市銀漢管件有限公司董事、副總經理毛全林之弟毛漢林控股的企業浙江大學創業投資有限公司董事王文南擔任副總經理的企業其他關聯方中，慧翔機電、宇控機電的股東和業務演變情況如下：（1）慧翔機電的股東和業務演變情況①股東演變情況A.2004年10月，慧翔機電設立浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 172慧翔機電設立於2004年10月25日，設立時註冊資本52萬元，李世倫、顧臨怡、曹建偉分別出資20.8萬元（佔比40%）、20.8萬元（佔比40%）、10.4萬元（佔比20%）；法定代表人為李世倫，住所為西湖區天目山路88號龍都大廈主樓1108室。B.2007年7月，第一次股權轉讓2007年7月，李世倫、顧臨怡、曹建偉分別將所其所持有的慧翔機電24%、24%和4%的股權轉讓給冷建興，該次股權轉讓完成後，冷建興、李世倫、顧臨怡、曹建偉分別持有慧翔機電52%、16%、16%、16%的股權。C.2008年2月，第二次股權轉讓2008年2月，冷建興分別將其所持有的慧翔機電44%和8%的股權轉讓給顧臨怡和李世倫，曹建偉將其所持有的慧翔機電6%的股權轉讓給李世倫。該次股權轉讓完成後，顧臨怡、李世倫、曹建偉分別持有慧翔機電60%、30%、10%的股權。D.2008年12月，第三次股權轉讓2008年12月，曹建偉分別將其所持有的慧翔機電7%和3%的股權轉讓給顧臨怡和李世倫。該次股權轉讓完成後，曹建偉不再持有慧翔機電任何股權，顧臨怡、李世倫分別持有慧翔機電67%、33%股權。E.2009年1月，第四次股權轉讓2009年1月，顧臨怡將其所持有的慧翔機電67%的股權轉讓給劉瑩冰，李世倫將其所持有的慧翔機電33%的股權轉讓給李元臨（李世倫之子）。該次股權轉讓完成後，劉瑩冰、李元臨分別持有慧翔機電67%、33%股權。F.2010年7月，第五次股權轉讓2010年7月，李元臨將所持有的慧翔機電33%的股權轉讓給劉瑩冰。該次股權轉讓完成後，慧翔機電變更為劉瑩冰持有100%股權的一人有限公司。2011年8月，慧翔機電經理由李元臨變更為劉瑩冰。②經營範圍和主要業務演變情況時間經營範圍實際從事業務2004.10.10-2004.10.31批發、零售：機電設備（除專控）；服務：機電設備、機電元件的技術開發、技術服務、技術諮詢、成果轉讓、承接機電控制工程項目的設計、安裝、調試、培訓、維護（涉及資質證憑證經營）；其他無需經審批的一切合法項目。

　　液壓設備和海洋設備的開發。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1732004.11.1-2007.11.23服務：機電設備、機電元件的技術開發、技術服務、技術諮詢、成果轉讓、組織生產、承接機電控制工程項目的設計、安裝、調試、培訓、維護（涉及資質證憑證經營）；批發、零售：機電設備（除專控）；其他無需經審批的一切合法項目。

　　液壓設備和海洋設備的開發。

　　2007.11.24-2011.6.9服務：機電設備、機電元件的技術開發、技術服務、技術諮詢、成果轉讓、組織生產、承接機電控制工程項目的設計、安裝、調試、維護（涉及資質證憑證經營），成年人的非文化教育培訓（涉及前置審批的項目除外）；組裝：電控設備；批發、零售：機電設備（除專控）；其他無需經審批的一切合法項目。

　　液壓設備和海洋設備的開發。

　　2011.6.10至今服務：機電設備、機電元件的技術開發、技術服務、技術諮詢、成果轉讓、組織生產、承接機電控制工程項目的設計、安裝、調試、維護（涉及資質證憑證經營），成年人的非文化教育培訓（涉及前置審批的項目除外）；批發、零售：機電設備（除專控）；其他無需經審批的一切合法項目。

　　液壓設備和海洋設備的開發。

　　慧翔機電自設立以來一直從事液壓設備、海洋設備的開發業務，主營業務未發生重大變化。（2）宇控機電股東及業務演變情況①股東演變情況A.2007年12月，宇控機電設立2007年12月，慧翔電液股東決定專業從事晶體生長爐控制櫃的研發製造業務，將液壓設備和海洋設備設計、製造業務進行剝離，由于慧翔機電為增值稅小規模納稅人，出於業務開展的實際需要，顧臨怡於2007年12月21日投資設立一人有限公司宇控機電承接慧翔電液剝離的液壓設備和海洋設備設計、製造業務，並申請取得增值稅一般納稅人資格。2007年12月29日，慧翔電液股東李世倫、顧臨怡、曹建偉籤訂《重組協議書》，約定將慧翔電液的單晶爐控制系統業務分離出來與晶盛機電進行重組，液壓設備和海洋設備設計、製造業務剝離予慧翔機電和宇控機電。宇控機電成立於2007年12月21日，註冊資本100萬元，是由顧臨怡投資設立的一人有限責任公司，住所為杭州市莫幹山路1418-41號1號樓1-3層（上城科技工業基地），法定代表人為顧臨怡。B.2008年2月，第一次股權轉讓2008年2月，顧臨怡將所持有的宇控機電100%的股權轉讓給蔣慶良，該次股權轉讓完成後，蔣慶良持有宇控機電100%股權。

　　C.2009年1月，第二次股權轉讓浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1742009年1月，蔣慶良分別將所持有的宇控機電67%和33%的股權轉讓給劉瑩冰和李元臨。該次股權轉讓完成後，劉瑩冰和李元臨分別持有宇控機電67%、33%的股權。D.2010年3月，第一次增資2010年3月，宇控機電的註冊資本由100萬元增至200萬元，劉瑩冰、李元臨分別按原出資比例繳付67萬元、33萬元出資，劉瑩冰和李元臨持有宇控機電的股權比例不變。E.2010年7月，第三次股權轉讓2010年7月，李元臨將所持有的宇控機電33%的股權轉讓給劉潔人。該次股權轉讓完成後，劉瑩冰和劉潔人分別持有宇控機電67%、33%的股權。2011年9月，宇控機電經理由李元臨變更為劉瑩冰。②業務開展情況時間經營範圍實際從事業務2007.12.21至今服務：自動化系統、液壓設備、液壓元器件的技術開發、技術服務、技術諮詢、軟體開發、成果轉讓，承接自動化系統、液壓工程項目的設計、安裝、調試、培訓、服務；製造、加工：機電控制系統、自動化系統、機械設備、機電、液壓設備、機電元器件；批發零售：機電控制系統設備、自動化控制系統設備、普通機械、機電設備、機電液壓元器件。

　　液壓設備和海洋設備的開發。

　　宇控機電自2007年12月設立以來即承接慧翔電液的液壓設備和海洋設備設計、製造業務，從事液壓設備和海洋設備的開發，經營範圍未發生變化。目前，宇控機電的主營業務為開發液壓設備和海洋設備等專用科研設備，員工約20人，宇控機電設立以來的主要財務數據如下：單位：元項目2010.12.312009.12.312008.12.31流動資產6,395,301.626,154,716.473,440,434.44固定資產11,486,130.51223,187.89367,793.59資產總額17,881,432.136,377,904.363,808,228.03負債總額14,081,210.073,753,577.721,419,972.38股東權益合計3,800,222.062,624,326.642,388,255.65項目2010年度2009年度2008年度營業收入4,354,482.373,354,040.557,270,957.17營業利潤222,528.63420,263.041,859,001.04利潤總額212,607.50333,231.251,851,007.54淨利潤184,136.52249,923.441,388,255.65（以上數據未經審計）

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 175（3）慧翔機電、宇控機電是否與發行人存在競爭關係宇控機電、慧翔機電自設立以來，實際從事的業務均為液壓設備和海洋設備的開發，因此，宇控機電、慧翔機電與本公司從事不同的業務領域；慧翔電液自2008年6月成為本公司全資子公司後，主要從事單晶矽生長爐控制系統的開發、生產和銷售業務，與宇控機電、慧翔機電的業務不同。因此，慧翔機電、宇控機電與本公司及子公司不存在競爭關係。（4）慧翔機電與慧翔電液不存在商號混同糾紛慧翔電液系由李世倫、顧臨怡、曹建偉以及朱亮4位自然人於2006年7月共同投資設立，其中，李世倫、顧臨怡、曹建偉均為2004年10月設立的慧翔機電的股東，分別持有慧翔機電40%、40%和20%的股權，故慧翔電液設立時使用了"慧翔"名稱。2007年12月起，慧翔電液不再從事液壓設備和海洋設備設計、製造，專業從事晶體生長爐控制櫃的研發製造業務；慧翔機電從事液壓設備、海洋設備開發業務，但兩家公司仍然保留原有商號及公司名稱。2008年6月，本公司收購慧翔電液全部股權使其成為本公司的全資子公司。經過上述業務整合後，慧翔機電與慧翔電液產品類別不同，客戶群體不同，且商標圖案亦不同，故不存在商號混同的情形，也不存在商號糾紛或爭議。

　　（二）關聯交易1、經常性關聯交易（1）購買商品或接受勞務1）購買商品和接受勞務基本情況報告期內，本公司從關聯方購買商品和接受勞務基本情況如下表：金額單位：元關聯方交易內容2010年度2009年度2008年度金額佔同類採購比例佔營業成本比例金額佔同類採購比例佔營業成本比例金額佔同類採購比例佔營業成本比例慧翔電液控制系統-4,102,564.03100.00%4.53%銀漢管件板材等2,992,682.2996.02%1.77%160,303.1923.27%0.21%---宇控機電液壓系統---706,923.0855.70%0.93%1,299,145.3088.91%1.43%金輪公司配件-3,651,713.84-4.03%合計2,992,682.29-1.77%867,226.27-1.14%9,053,423.17-9.99%2011年1-9月本公司不存在向關聯方採購的情況。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1762）關聯採購的價格對比.向慧翔電液採購單晶矽生長爐控制系統2008年1-9月，慧翔電液納入本公司合併範圍之前，公司向慧翔電液採購單晶矽生長爐控制系統構成關聯交易，該項採購價格與慧翔電液對外銷售價格的對比如下表：

　　採購金額平均採購單價慧翔電液對第三方銷售單價4,102,564.03元341,880.34元/臺384,615.38元/臺註：公司所有單晶矽生長爐控制系統均從慧翔電液採購，無可比採購單價，因此使用"慧翔電液對第三方銷售單價"進行對比。由上表可見，2008年1-9月，公司向慧翔電液採購單晶矽生長爐控制系統，其平均採購單價與慧翔電液對第三方銷售單價相比低11.11%，主要原因是慧翔電液生產的單晶矽生長爐控制系統主要銷售給本公司，對本公司銷售量較大，因而售價較低。考慮到前述原因，該項關聯交易遵循了公允原則。本公司收購慧翔電液後，從其購買同種型號單晶矽生長爐控制系統的價格未有明顯變化。

　　.向銀漢管件採購板材、板材加工勞務、銅管A.向銀漢管件採購的原因和背景2007年1月，基於金輪公司股東毛全林、毛漢林兄弟之間的財產分割約定，毛漢林將其持有的金輪公司全部股權轉讓給毛全林，同時金輪公司將金屬管件加工相關的資產全部轉讓給毛漢林投資設立的銀漢管件。因此，本公司原來向金輪公司採購板材、板材加工勞務、銅管等轉由向銀漢管件採購。A3板材和銅管是公司生產晶體矽生長設備的原材料之一，其中，A3板材主要用於立柱、支架等焊接件，銅管主要用在電極、坩堝軸等冷卻管、進水管。2009年和2010年，公司從銀漢管件採購過A3板材、A3板材加工勞務、銅管，主要原因在於A3板材、A3板材加工勞務、銅管為公司生產的日常需求，公司從合格供應商採購，銀漢管件購買金輪公司的與金屬管件相關的資產後，能夠為本公司提供合格的產品和服務，且價格公允，因此公司與其發生了前述關聯交易。B．交易定價依據2009年及2010年，公司從銀漢管件採購板材、板材加工勞務、銅管的價格與從第三方採購價格的對比如下：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 177年度採購內容採購金額從銀漢管件平均採購單價第三方採購均價2009年度A3板材93,108.89元4.44元/kg4.96元/kgA3板材加工勞務17,905.56元0.85元/kg0.85元/kg銅管49,288.74元39.36元/kg37.46元/kg2010年度A3板材2,630,828.00元5.30元/kg5.30元/kgA3板材加工勞務34,217.77元0.85元/kg0.85元/kg銅管327,636.52元54.50元/kg58.08元/kg由上表可見，公司向銀漢管件採購的板材、板材加工勞務、銅管的單價與從第三方採購單價基本一致，價格差異系採購時間不同，材料價格市場波動影響產生，交易定價公允合理。C.向銀漢管件採購交易終止的原因及對發行人的影響由於銀漢管件為公司董事、副總經理毛全林之弟投資的公司，公司向其採購產品構成關聯交易，為減少關聯交易，公司於2010年10月終止前述關聯採購。A3板材和銅管加工行業進入門檻較低，生產廠家眾多，板材和銅管加工製品市場供應充足，因此，發行人的採購來源充足，不存在原材料供應短缺問題。板材和銅管作為發行人產品所需的非核心配件，2009年和2010年從銀漢管件的板材和銅管採購額佔當期採購總額的比例分別僅佔0.17%和0.93%，因此，終止向銀漢管件採購對本公司的生產經營不會產生不利影響。目前，本公司所需的A3板材等由公司自行加工。公司所需的銅管則向上虞市湯浦興華銅材廠採購。上虞市湯浦興華銅材廠成立於2006年8月，註冊地址位於上虞市湯浦鎮鄭岸村，法定代表人為趙鐵飛。該公司與本公司不存在任何關聯關係。

　　.從宇控機電採購液壓系統、油缸A.向宇控機電採購的背景和原因液壓系統並非公司產品的核心部件，發行人設立以來一直從外部供應商採購液壓系統。宇控機電具有一定的技術開發實力，公司曾於2008年委託宇控機電開發液壓系統，在開發成功並經本公司驗收合格後，公司繼續向其採購液壓系統產品。B.公司向宇控機電的採購額佔宇控機電當期收入的比例年度公司向宇控機電採購金額宇控機電當期營業收入佔比2008年度1,299,145.30元7,270,957.1717.87%2009年706,923.08元3,354,040.5521.08%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 178C.交易定價依據本公司2008年、2009年從宇控機電採購液壓系統的金額、平均採購單價與從第三方採購均價的對比情況如下表：

　　年度採購金額平均採購單價從第三方採購單價2008年度1,299,145.30元8,547.01元/套-2009年度690,598.49元7,759.53元/套7,435.90元/套2008年公司液壓系統全部向宇控機電採購，採購價參考市場價格協商確定；公司2009年初繼續從宇控機電採購液壓系統，隨後公司了解到液壓系統的市場價格有所下降，公司向幾家液壓系統供應商詢價後，確定向價格較低的無關聯第三方寧波市鄞州幗豪電液工程有限公司、海門市液壓件廠有限公司兩家供應商採購，因此公司2009年從宇控機電採購液壓設備價格略高於向無關聯第三方採購的價格。D.向宇控機電採購交易終止的原因及對發行人生產經營的影響為減少關聯交易，發行人於2009年12月終止向宇控機電採購液壓系統，通過市場競爭的方式從非關聯的合格供應商寧波市鄞州幗豪電液工程有限公司和海門市液壓件廠有限公司採購液壓系統。液壓系統並非公司產品的核心部件，且2008年和2009年向宇控機電採購的金額佔當期採購總額的比例分別為0.98%和0.77%，所佔比例較低，終止向宇控機電採購液壓系統對公司沒有不利影響。公司於2009年12月終止向宇控機電採購液壓系統後，公司所需液壓系統的採購情況如下：

　　期間採購單位採購金額（元）

　　採購的平均價格（元/套）

　　佔同類採購比例（%）

　　是否為關聯方2010年度寧波市鄞州幗豪電液工程有限公司1,709,179.498,062.1777.38否海門市液壓件廠有限公司499,487.188,056.1522.62否2011年1-9月寧波市鄞州幗豪電液工程有限公司3,579,820.518,364.0787.58否海門市液壓件廠有限公司507,692.318,461.5412.42否寧波市鄞州幗豪電液工程有限公司成立於2008年4月23日，註冊資本50萬元，公司註冊地址為寧波市鄞州區瞻岐鎮東升小區88號，法定代表人為謝國萍，該公司與本公司不存在關聯關係。

　　海門市液壓件廠有限公司成立於2000年3月1日，註冊資本123.5萬美元，公司浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 179註冊地址為江蘇省海門市海門鎮人民南路571號，法定代表人為陳國強，該公司與本公司不存在關聯關係。

　　.從金輪公司採購單晶矽生長爐結構件、成套配件A.向金輪公司採購的原因和背景本公司在設立初期，由於運營資金不足，未購置辦公及生產廠房且自有設備有限，因而向金輪公司租賃辦公及生產廠房並向其採購部分配件。隨著公司的發展壯大和運營資金相對充裕，為減少關聯交易，公司於2008年8月向金輪公司購買相關生產設備。此後，相關結構件、成套配件全部轉由自產。有關本公司向金輪公司租賃房屋及購買資產的具體情況，請參見本節"（二）關聯交易"之"2、偶發性關聯交易"之相關內容。B.向金輪公司採購的商品及定價依據2008年度，本公司從金輪公司採購單晶矽生長爐結構件、成套配件的採購金額、平均採購單價及佔金輪公司當期銷售額的比例如下表：

　　採購內容採購金額（元）

　　平均採購單價（元/套）

　　採購額佔金輪公司當期銷售額的比例單晶矽生長爐結構件3,341,880.40196,581.2051.14%成套配件309,833.4434,425.944.74%合計3,651,731.84-55.88%2008年度，本公司從金輪公司採購單晶矽生長爐結構件、成套配件的價格參照其生產成本確定，採用成本加毛利方式定價。金輪公司對發行人銷售單晶矽生長爐結構件、成套配件的毛利情況如下：

　　產品名稱採購數量（套）

　　採購金額（元）

　　成本（元）

　　毛利率單晶矽生長爐結構件17.003,341,880.402,998,589.9410.27%成套配件9.00309,833.44309,833.44-從上表可以看出，金輪公司向公司銷售單晶矽生長爐結構件的毛利率為10.27%。單晶矽生長爐結構件主要是指立柱、支架、爐體等機械加工產品，從同行業毛利率來看，其毛利率基本上在10%左右，因此，金輪公司對發行人銷售單晶矽生長爐的定價是公允的。金輪公司向公司銷售成套配件的毛利為0，是因為成套配件主要是一些單晶矽生長爐結構件的附屬零配件。這些零配件加工工藝簡單，可以從市場上單獨採購，或者只需簡單的再加工，且金額較小，因此，金輪公司以成本價向公司銷售成套配件。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 180本公司於2008年10月將慧翔電液納入合併報表範圍，從慧翔電液採購的關聯交易得以消除；公司從金輪公司、宇控機電、銀漢管件採購商品和勞務分別於2008年5月、2009年12月、2010年10月終止。此後，本公司未再從關聯方採購商品和勞務。（2）銷售商品1）關聯銷售基本情況報告期內，本公司及慧翔電液向關聯方銷售商品的情況如下表：金額單位：元銷售主體關聯方交易內容2009年度2008年度金額佔同類銷售比例佔營業收入比例金額佔同類銷售比例佔營業收入比例晶盛機電慧翔電液單晶矽生長爐提拉頭---2,923,076.92100.00%1.66%晶盛機電金輪公司單晶矽生長爐提升、坩堝驅動部件54,700.85100.00%0.03%---慧翔電液宇控機電電磁鐵242.39100.00%----合計--54,943.24-0.03%2,923,076.92-1.66%2010年、2011年1-9月本公司不存在關聯銷售。

　　2）關聯銷售的價格對比.本公司向慧翔電液銷售單晶矽生長爐提拉頭2008年1-9月，慧翔電液納入本公司合併範圍之前，公司向慧翔電液銷售單晶矽生長爐提拉頭構成關聯交易，該項交易的銷售金額及銷售價格如下表：

　　銷售內容銷售金額平均銷售單價單晶矽生長爐提拉頭2,923,076.92元48,717.95元/套除慧翔電液外，本公司未向第三方銷售單晶矽生長爐提拉頭，收購慧翔電液後公司對其銷售同種型號單晶矽生長爐提拉頭的價格未發生明顯變化。

　　.本公司向金輪公司銷售單晶矽生長爐提升、坩堝驅動部件2009年，公司向金輪公司銷售單晶矽生長爐提升、坩堝驅動部件的銷售金額、平均銷售單價及佔金輪公司當期採購額的比例如下表：

　　銷售內容銷售金額（元）

　　平均銷售單價（元/套）

　　銷售額佔金輪公司當期採購額的比例單晶矽生長爐提升、坩堝驅動部件54,700.85元54,700.85元/套100%2009年，本公司向金輪公司銷售單晶矽生長爐提升、坩堝驅動部件的金額較小，且與本公司當期對全資子公司慧翔電液的銷售單價基本相當。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 181.慧翔電液向宇控機電銷售電磁鐵2009年，慧翔電液向宇控機電銷售電磁鐵242.39元，系慧翔電液處理研發使用剩餘的一塊電磁鐵。慧翔電液向宇控機電銷售電磁鐵僅系處理庫存的偶發性關聯交易，其後未發生同類交易，銷售價格根據資產帳面價值，作價公允合理。本公司於2008年10月將慧翔電液納入合併範圍，向慧翔電液銷售的關聯交易得以消除；本公司及慧翔電液向金輪公司、宇控機電銷售商品分別於2009年5月、2009年6月終止。2009年6月後，本公司不再向關聯方銷售商品。2、偶發性關聯交易（1）股權受讓2008年7月17日，本公司與董事曹建偉、李世倫及監事顧臨怡籤訂《股權轉讓協議》，分別受讓曹建偉、李世倫、顧臨怡持有的慧翔電液30%、35%、35%的股權，受讓價格分別為15萬元、17.5萬元、17.5萬元。2008年9月28日，此次股權轉讓完成工商變更登記。關於該筆交易的具體情況參見本招股說明書"第五節發行人基本情況"之"三、公司設立以來重大資產重組情況"之相關內容。

　　（2）承租廠房2006年10月23日，尚在籌建中的本公司與控股股東金輪公司籤訂《廠房租賃協議》，向其承租位於上虞市湯浦鎮的廠房及辦公用房，面積390平方米，年租金24萬元，約615.38元/平米，租賃期限自2006年11月1日至2021年10月31日。

　　本公司在設立初期，由於運營資金不足，未購置辦公及生產廠房，因而向金輪公司租用辦公及生產廠房。租賃價格系根據當時周邊類似房屋租金水平確定，定價公允。2009年9月30日，公司搬入自行購買的位於上虞市經濟開發區通江西路218號的新廠區，租賃協議終止。金輪公司作為本公司控股股東，為支持公司發展，實際未向公司收取租金。金輪公司免收租金對公司2008、2009年度的損益影響較小，僅佔當期利潤總額的0.29%、0.27%。（3）資產受讓2008年8月8日，本公司與控股股東金輪公司籤訂《機械設備轉讓協議》，按資產帳面淨值向金輪公司購買車床、焊機、工具機、鋸床等與單晶矽生長爐產品製造相關的機械設備，購買金額合計117.44萬元。本公司該次受讓設備的淨值及佔當期金輪公司全部設備帳面淨值的比例如下表：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 182購買內容購買設備的帳面淨值（萬元）

　　金輪公司帳面設備淨值合計（萬元）

　　受讓設備淨值佔當期金輪公司全部設備淨值的比例機械設備117.44167.4170.15%本公司在設立初期，由於運營資金不足，未購置辦公和生產廠房且設備有限，故向金輪公司採購部分配件，2008年8月，為減少關聯交易，公司購買了金輪公司與單晶矽生長爐設備製造相關的設備資產。該交易定價以帳面價值為依據，價格公允。

　　（4）專利使用權補償①專利使用權轉讓的基本情況本公司與慧翔電液擁有的"傳感器外置式晶體提升裝置"等7項專利權中的前5項專利，形成於本公司、慧翔電液與浙江大學等聯合承擔的2006年度浙江省工業類重大科技專項《全自動大規模集成電路單晶矽生長爐關鍵技術的研究與開發》項目，後2項專利形成於本公司、慧翔電液與浙江大學聯合承擔2010年度國家科技重大專項《300mm矽單晶直拉生長設備的開發》課題，浙江大學享有上述7項專利的無償使用權。浙江大學於2011年1月14日將其對前述7項專利享有的全部權利以70萬元價格轉讓給浙大創投，轉讓後，浙江大學對晶盛機電與慧翔電液擁有的前述7項專利不再享有任何權利。2011年2月28日，晶盛機電與浙大創投籤訂《關於"傳感器外置式晶體提升裝置"等7項專利的協議》，協議約定，浙大創投作為本公司的股東，為支持本公司的經營與發展，避免與本公司之間潛在的利益衝突，浙大創投承諾不會自行使用該等專利，不會將與該等專利有關的任何權利全部或部分轉讓給任何第三方，本公司向浙大創投支付70萬元作為履行上述義務的補償。

　　②公司支付專利使用權補償費的作價依據第一，本公司及子公司擁有的上述7項專利，是本公司及子公司在履行科研合作項目的研發任務過程中，主要利用自身擁有的物質和智力條件研發形成的，根據合作各方約定的智慧財產權歸屬原則，本公司及子公司申請並取得上述7項專利的權屬清晰，未侵犯合作方的利益，浙江大學等合作方對專利形成作出了一定程度的貢獻，故擁有無償使用權；第二，根據各方的約定，其他合作方僅擁有該等專利的無償使用權而無許可或處分權；第三，浙江大學不具備實施該7項專利技術所需的生產條件，無法將專利無償使用權轉化為經濟效益，因此對其而言無具體的商業價值。浙江大學將該7項專利之無償使用權作價70萬元轉讓給浙大創投，該轉讓價格由熟悉市場情況的交易雙方在自願情況下協商確定。

　　為避免與公司形成潛在利益衝突，浙大創投作為公司股東承諾不會自行使用該等專浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 183利，不會將與該等專利有關的任何權利全部或部分轉讓給任何第三方，為此，公司向浙大創投支付70萬元作為其履行上述義務的補償，該筆專利使用權補償費以浙大創投從浙江大學受讓7項專利無償使用權價格70萬元為作價依據，定價公允合理。③公司源於上述7項合作研發技術的產品包括全部全自動單晶矽生長爐，其在報告期內的銷售情況如下：

　　項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度銷售數量（臺）

　　175214113121銷售單價（萬元/臺）

　　129.86125.72137.37131.27銷售收入（萬元）

　　22,724.9026,904.5315,523.1915,884.19佔銷售收入比重（%）

　　37.9470.8385.4990.14毛利額（萬元）

　　12,380.5215,115.788,967.968,201.02佔毛利總額比重（%）

　　40.3571.8484.7095.76綜上，發行人及其子公司慧翔電液合法擁有"傳感器外置式晶體提升裝置"等7項專利的所有權，使用該7項專利產生的收益為發行人的合法收益，未侵犯合作方的利益；浙江大學享有該7項專利的無償使用權，但根據各方約定，浙江大學等合作方僅擁有該等專利的無償使用權而無許可或處分權；浙江大學不具備實施該7項專利技術所需的生產條件，無法將專利無償使用權轉化為經濟效益，因此對其而言無具體的商業價值。浙江大學將該7項專利之無償使用權作價70萬元轉讓給浙大創投，該轉讓價格由熟悉市場情況的交易雙方在自願情況下協商確定，因此該交易價格是公允的。為避免與發行人形成潛在的利益衝突，浙大創投作為發行人的股東承諾不會自行使用該等專利，不會將與該等專利有關的任何權利全部或部分轉讓給任何第三方，發行人向浙大創投支付70萬元作為履行上述義務的補償，該價格是在浙大創投從浙江大學受讓7項專利使用權價格70萬元的基礎上確定的，補償定價公允合理。（5）委託開發①委託開發基本情況報告期內，本公司及全資子公司慧翔電液委託關聯方進行研發的情況如下表：

　　委託方受託方費用支付金額會計期間晶盛有限宇控機電114.00萬元2008年慧翔電液宇控機電20.00萬元2008年慧翔電液慧翔機電11.80萬元2008年②委託開發費用支付的依據浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 184A.2007年1月21日，慧翔電液與杭州慧翔機電控制工程有限公司（以下簡稱"慧翔機電"）籤訂《技術開發合同書》，約定：慧翔機電在慧翔電液提供單晶爐自動控制櫃的接口參數的基礎上，負責完成"單晶爐自動控制櫃測試系統的研製"，主要設備包括單晶爐模擬機三臺和電路板老化櫃三套（含設備的設計、製造、調試及集成等圖紙資料）；專利申請權、技術秘密成果轉讓權、技術成果使用權歸慧翔電液所有；合同金額190萬元，其中合同籤訂後三個月內支付95萬元，系統開發完成後支付餘款95萬元；合同期限自2007年1月21日至2007年12月20日。據此，慧翔電液向慧翔機電支付該筆委託開發費190萬元。B. 2007年12月15日，本公司與杭州宇控機電工程有限公司（以下簡稱"宇控機電"）籤訂《技術開發（合作）合同》，約定：宇控機電在本公司提供資料的基礎上完成"全自動單晶爐液壓控制系統的研製"，包括對全自動單晶矽生長爐相關運動部件的液壓系統進行總體設計，完成液壓閥板、液壓缸等的設計、加工及標準元件的選型配置，最終完成液壓控制系統的性能和功能測試，並向公司提供三套液壓控制系統樣機；專利申請權、技術秘密成果轉讓權、技術成果使用權歸本公司所有；合同金額114萬元，其中合同籤訂後三個月內支付57萬元，項目完成並經驗收後支付餘款57萬元；合同期限自2007年12月15日至2008年6月15日。據此，本公司於2008年度向宇控機電支付委託開發費114萬元。C. 2008年1月15日，慧翔電液與宇控機電籤訂《技術開發（合作）合同》，約定：宇控機電在慧翔電液提供的普通功能液壓系統控制器基礎上，提出對多功能液壓系統控制器的改造方案；在慧翔電液提供的普通液壓配件樣機及資料的基礎上，進行功能試驗和主要性能參數測試，並為慧翔電液液壓系統安裝和場內實驗提供技術諮詢和指導；合同金額20萬元；合同期限2008年01月01日至2008年12月30日。據此，慧翔電液於2009年7月向宇控機電支付委託開發費20萬元。

　　D.2008年9月20日，慧翔電液與慧翔機電籤訂《技術開發（合作）合同》，約定：慧翔電液聯合慧翔機電進行"TDR95A-ZJS全自動晶體生長爐水冷套技術研究"項目的研發，共同對一種特殊的水冷套結構和相應的熱場系統進行仿真模擬研究，其中慧翔機電負責建立計算機模型，並根據實驗數據完善模型，為慧翔電液設計水冷套和熱場系統提供依據；專利申請權、技術秘密成果轉讓權、技術成果使用權歸慧翔電液所有；合同金額11.8萬元，在合同籤訂一周內全額支付；合同期限自2008年09月20日至2008年12月31日。據此，慧翔電液於2008年9月向宇控機電支付委託開發費11.8萬元。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 185③委託開發定價依據上述委託技術研發交易的價格是雙方根據成本協商確定，關聯方為上述交易事項發生的成本及毛利情況如下表：單位：萬元受託單位項目材料費人工費用折舊費用其他費用成本合計合同價款慧翔機電單晶爐自動控制櫃測試系統開發125.5127.402.497.66163.06190.00宇控機電全自動單晶爐液壓系統44.8321.841.5016.1784.34114.00宇控機電液壓控制器6.846.330.790.3814.3420.00慧翔機電TDR95A-ZJS全自動晶體生長爐水冷套熱場仿真-8.750.491.4310.6711.80由表中數據可知，上述委託技術研發項目利潤率在9.58%～28.3%之間，與市場價格相比無明顯差異，交易價格合理。④相關會計核算方式委託技術開發支出實際發生時，按項目在"研發支出"科目歸集，期（月）末，將在"研發支出"科目歸集的費用化支出金額轉入"管理費用--研發費用"科目。

　　（6）受託開發2008年1月15日，本公司與宇控機電籤訂《技術開發（合作）合同》，約定：本公司在宇控機電提供的液壓位置同步系統的迴路圖以及閥板和油箱部件裝配圖的基礎上，進行零件設計和液壓系統的管路系統設計，並完成零部件加工和部件裝配；合同雙方均有權利用本合同項目研究開發所完成的技術成果，進行後續改進；合同金額20萬元，於任務完成時由宇控機電向本公司支付；合同期限自2008年01月01日至2008年12月30日。據此，宇控機電於2008年12月向本公司支付委託開發費20萬元。該筆受託開發交易的原因和背景：宇控機電主要從事液壓系統的設計生產和銷售，但是由於缺少足夠的機械加工設備，故接到訂單後，部分零部件需要外協加工或直接對外採購。由於公司具備相應的機械加工能力，故宇控機電委託本公司進行部分零部件的加工。為了減少關聯交易，從2009年開始，晶盛機電不再為宇控機電提供此類零部件加工業務。定價依據：參考市場上一般機械零部件加工的毛利率水平，採取協商定價的方式。（7）非經營性資金往來1）非經營性資金往來餘額報告期內，本公司及全資子公司慧翔電液與關聯方的非經常性關聯資金往來情況如浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 186下：

　　.其他應收款餘額報告期各期末，合併報表範圍對關聯方其他應收款餘額如下表：單位：元關聯方2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日宇控機電--3,000,000.00-金輪公司--4,823,945.192,466,355.86飛翔機電--100,000.00-毛全林--1,400,000.00716,400.00曹建偉--740,000.0050,120.00何俊--500,000.00830,517.00邱敏秀--416,000.00346,600.00張俊--215,000.00200,000.00李世倫--196,000.00-朱亮--177,500.00-傅林堅--96,000.00-吳曉---200,000.00合計--11,664,445.194,809,992.86.其他應付款餘額報告期各期末，合併報表範圍對關聯方其他應付款餘額如下表：單位：元關聯方2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金輪公司--31,100.00-2）非經營性關聯資金往來產生的原因.關聯法人報告期內，本公司及全資子公司慧翔電液與宇控機電、金輪公司、飛翔機電之間的非經常性資金往來主要系該等關聯法人因營運資金周轉需要從公司借入資金。

　　.關聯自然人報告期內，本公司與毛全林、曹建偉、何俊、邱敏秀、張俊、李世倫、朱亮、傅林堅之間的非經常性資金往來主要為該等關聯自然人提前從公司預支部分年度獎金，公司與毛全林的非經常性資金往來還包括部分暫借款，公司與吳曉的非經常性資金往來為其回國使用人民幣的暫借款。

　　3）公司收取的資金佔用費針對金輪公司、宇控機電佔用公司資金以及金輪公司佔用慧翔電液資金，資金佔用方與提供方約定，資金佔用方自借用之日起按中國人民銀行同期銀行活期存款利率上浮10%計算資金佔用利息。資金提供方收取資金佔用費的具體計算如下：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 187.本公司收取的資金佔用費單位：元佔用方2010年1-10月2009年2008年月平均佔用餘額利息月平均佔用餘額利息月平均佔用餘額利息金輪公司4,467,772.602,753,690.8610,904.62194,770.751,478.31宇控機電3,000,000.009,900.00----合計7,467,772.6024,643.632,753,690.8610,904.62199,111.671,478.31註：2008年1-11月利率按月0.066%收取，根據中國人民銀行利率調整，2008年12月-2010年10月按0.033%收取。

　　.慧翔電液收取的資金佔用費單位：元佔用方2010年1-10月2009年2008年月平均佔用餘額利息月平均佔用餘額利息月平均佔用餘額利息金輪公司402,117.401,326.99----註：2008年1-11月利率按月0.066%收取，根據中國人民銀行利率調整，2008年12月-2010年10月按0.033%收取。2010年11月後，未再發生關聯方佔用本公司及控股子公司資金的情形。

　　（8）關鍵管理人員報酬期間關鍵管理人員人數在本公司領取報酬人數報酬總額（萬元）

　　2011年1-9月1614343.812010年度1311847.492009年度65406.782008年度9896.66（三）近三年及一期關聯交易對財務狀況及經營成果的影響2008年、2009年和2010年關聯採購額佔合併報表採購總額的比例分別為6.84%、0.94%和0.93%；2008年、2009年關聯銷售額佔合併報表營業收入的比例分別為1.66%、0.03%。報告期內，公司經常性關聯交易金額較小，交易價格公允，對公司財務狀況和經營成果不構成重大影響。公司受讓慧翔電液股權、購買金輪公司設備之關聯交易的目的在於優化公司資產和業務結構，減少經常性關聯交易。承租控股股東金輪公司的廠房的關聯交易，是公司在發展初期為解決缺少生產經營場地和設施而採取的臨時措施。支付專利使用權補償金的目的是為了保護公司智慧財產權的完整性。與宇控機電之間的委託開發、受託開發交易，有利於公司在發展初期解決生產工藝和技術的不足。

　　報告期內，關聯方法人佔用公司資金的金額較小，且關聯方均已於2010年10月31日前結清了向發行人佔用之資金，並亦按同期銀行活期存款利率上浮10%向發行人浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 188支付了資金佔用費，未損害發行人及非關聯股東的利益。公司制定的《關聯交易管理制度》從制度上可以有效地防止關聯方佔用資金的現象發生。報告期內公司與關聯方之間的資金拆借不會給本次股票發行並上市造成實質性的法律障礙。

　　（四）關聯交易的制度安排1、《公司章程》有關關聯交易的規定《公司章程》對關聯交易決策權力、決策程序、關聯股東和利益衝突董事在關聯交易表決中的迴避制度做出了明確的規定，相關內容包括：公司的控股股東、實際控制人不得利用其關聯關係損害公司利益；違反規定的，給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。公司控股股東及實際控制人對公司和公司社會公眾股股東負有誠信義務。控股股東應嚴格依法行使出資人的權利，控股股東不得利用利潤分配、資產重組、對外投資、資金佔用、借款擔保等方式損害公司和社會公眾股股東的合法權益，不得利用其控制地位損害公司和社會公眾股股東的利益。公司不得以下列方式將資金直接或間接地提供給控股股東及關聯方使用：（1）有償或無償地拆借公司的資金給控股股東及關聯方使用；（2）通過銀行或非銀行金融機構向關聯方提供委託貸款；（3）委託控股股東及關聯方進行投資活動；（4）為控股股東及關聯方開具沒有真實交易背景的商業承兌匯票；（5）代控股股東及關聯方償還債務；（6）中國證監會認定的其他方式。股東大會審議有關關聯交易事項時，關聯股東不應當參與投票表決，其所代表的有表決權的股份數不計入有效表決總數；股東大會決議的公告應當充分披露非關聯股東的表決情況。董事與董事會會議決議事項所涉及的企業有關聯關係的，不得對該項決議行使表決權，也不得代理其他董事行使表決權。該董事會會議由過半數的無關聯關係董事出席即可舉行，董事會會議所作決議須經無關聯關係董事過半數通過。出席董事會的無關聯董事人數不足3人的，應將該事項提交股東大會審議。監事不得利用其關聯關係損害公司利益，若給公司造成損失的，應當承擔賠償責任。

　　2、《關聯交易管理制度》有關關聯交易的規定公司於2011年3月23日召開的2010年度股東大會審議通過了《關聯交易管理制度》，主要內容包括：

　　公司與關聯自然人發生的交易金額少於30萬元的關聯交易，由總經理審批，總經浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 189理為關聯自然人時，須將此關聯交易提交董事會審議，公司不得直接或者通過子公司向董事、監事和高級管理人員提供借款。公司與關聯法人發生的交易金額少於人民幣100萬元或少於公司最近經審計淨資產值的0.5%的關聯交易，由總經理審批；交易對方的關聯關係是由總經理構成，須將此關聯交易提交董事會審議。公司與關聯自然人發生的交易金額在30萬元以上的關聯交易，應當及時披露。公司與關聯法人發生的交易金額在100萬元以上，且佔公司最近一期經審計淨資產絕對值0.5%以上的關聯交易，應當及時披露。公司與關聯自然人發生的交易金額在30萬元人民幣以上300萬元人民幣以下的關聯交易，與關聯法人發生的交易金額在100萬元人民幣以上1,000萬元人民幣以下的，或佔公司最近一期經審計淨資產絕對值0.5%以上5%以下的關聯交易由公司董事會審批。公司與關聯自然人發生的交易金額在300萬元人民幣以上的交易由公司股東大會審批。公司與關聯人發生的交易（公司獲贈現金資產和提供擔保除外）金額在1000萬元以上，且佔公司最近一期經審計淨資產絕對值5%以上的關聯交易，除應當及時披露外，還應當聘請具有從事證券、期貨相關業務資格的中介機構，對交易標的進行評估或者審計，並將該交易提交股東大會審議。公司為關聯人提供擔保的，不論數額大小，均應當在董事會審議通過後提交股東大會審議。

　　（五）報告期內關聯交易決策制度的執行情況及獨立董事就關聯方交易發表的意見股份公司設立以前，公司的關聯交易根據董事會決議或相關合同進行。股份公司設立後，公司關聯交易嚴格履行《公司章程》、《關聯交易管理制度》、《獨立董事工作制度》等規定的權限和程序，不存在損害中小股東利益的情形。全體獨立董事就公司報告期內的關聯交易發表的意見："公司近三年及一期發生的關聯交易遵循公平、公正的原則，交易價格參照市場公允價格確定，履行了審批程序，沒有對公司獨立性構成影響，不存在損害公司及公司其他股東利益的情形，公司減少和規範關聯交易的相關措施切實可行。"浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 190第八節董事、監事、高級管理人員與其他核心人員一、董事、監事、高級管理人員與其他核心人員基本情況本公司的董事、監事、高級管理人員和其他核心人員均為中國國籍，無永久境外居留權。

　　（一）董事會成員本公司第一屆董事會共有董事9名，其中獨立董事3名，設董事長1名，任期三年，任期屆滿可連選連任，其中獨立董事任期不得超過6年。公司董事提名及選聘情況如下：

　　董事姓名提名人選聘情況任期邱敏秀晶盛有限董事會由公司2010年11月29日召開的首次股東大會選聘2010年11月30日至2013年11月29日曹建偉李世倫何俊毛全林王文南晶盛機電董事會由公司2011年3月23日召開的2010年度股東大會選聘2011年3月24日至2013年11月29日袁桐史習民陶久華公司董事簡歷如下：1、邱敏秀女士，董事長，1945年出生，本科學歷，研究員，博士生導師，曾享受國務院特殊津貼，曾任第三屆中國機械工程學會流體傳動與控制分會液壓技術委員會委員、第五屆全國液壓氣動標準化技術委員會委員。1968年7月至1976年12月任職於浙江臨安通用機械廠，1977年1月至2005年7月曆任浙江大學機械電子控制工程研究所教師、實驗室主任、副所長、機械與能源工程學院黨委書記等職。2006年12月至2010年11月任晶盛有限董事長，2010年11月至今任本公司第一屆董事會董事長，2008年6月至今任金輪公司董事長，2011年3月至今任金輪公司總經理，分別自2010年12月、2010年12月、2011年1月至今任晶信機電執行董事、晶鴻機械執行董事、慧翔電液執行董事。

　　邱敏秀在機械設計、流體傳動及控制領域擁有豐富的經驗，在電液控制技術研究領域卓有建樹，多年來承擔與參與電液控制技術領域的國家自然科學基金項目、863項目、國家重大科技專項課題以及省部級科技項目30多項；科研成果曾榮獲國家發明二等獎、國家科技進步二等獎等國家級獎3項，省、部級科技一等獎4項，二等獎3項；在核心期浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 191刊發表學術論文50餘篇。此外，邱敏秀女士曾獲"2008年度紹興市領軍人物"、"2010年紹興市高級專家"等榮譽稱號。2、曹建偉先生，董事、總經理，1978年出生，工學博士。2004年10月至2006年6月在慧翔機電任職；2006年7月至2011年1月任慧翔電液董事，2008年7月至今任慧翔電液總經理；2008年6月至今任金輪公司董事，2008年6月至2011年3月任金輪公司總經理；2010年4月至今任晶信機電總經理，2010年10月至今任晶鴻機械總經理；2006年12月至2010年11月任晶盛有限董事，2008年8月至2010年11月任晶盛有限總經理，2010年11月至今任本公司第一屆董事會董事、總經理。曹建偉先生在機電控制、液壓傳動與控制等領域有深入的研究，曾獲浙江省科學技術一等獎2項、浙江省科學技術三等獎1項、機械工業科學技術進步一等獎1項、機械工業科學技術進步三等獎1項。曹建偉先生還是"2009年度上虞市專業技術拔尖人才"、"2010年上虞市十佳科技工作者"、"中國紅十字人道服務獎章"等榮譽的獲得者。3、李世倫先生，董事，1962年出生，工學博士，副教授。1988年8月至今任職於浙江大學機械工程學系，曾任講師，現任社會服務與技術推廣類崗位副教授，主要從事產學研相關工作。2004年10月至2008年12月任慧翔機電董事；2006年7月至2011年1月任慧翔電液董事長；2008年6月至今任金輪公司副董事長。2006年12月至2010年11月任晶盛有限董事，2010年11月至今任本公司第一屆董事會董事。4、何俊先生，董事，副總經理，1969年出生，大專學歷，工程師。1991年至1993年任浙江大學技術實業總公司銷售業務主管，1993年至1998年任浙江大學快威科技集團有限公司市場部經理，1998年至2007年任杭州寶匯電子有限公司副總經理，擁有豐富的市場營銷經驗。2006年12月至2010年11月任晶盛有限董事，2008年8月至2010年11月任晶盛有限副總經理，2010年11月至今任本公司第一屆董事會董事、副總經理，負責銷售管理，2008年6月至今任金輪公司董事。5、毛全林先生，董事，1970年出生，初中學歷，擁有豐富的生產管理經驗。2003年10月至2008年6月任金輪公司執行董事，2008年6月至今任金輪公司董事，2006年12月至2010年11月任晶盛有限董事，2008年8月至2010年11月任晶盛有限副總經理，2010年11月至今任本公司第一屆董事會董事、副總經理，負責生產管理。

　　6、王文南先生，董事，1971年出生，法學碩士。曾任職於中國證監會杭州特派辦上市公司監管處、中控科技集團有限公司；現任浙大創投副總經理、浙江水晶光電科技股份有限公司監事、2011年3月至今任本公司第一屆董事會董事。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1927、袁桐女士，獨立董事，1941年出生，本科學歷，高級工程師。曾任職於原電子工業部第12研究所、原機電部微電子司、電子部基礎產品司、原信息產業部電子信息產品管理司，現任中國電子材料行業協會副理事長兼秘書長。2011年3月至今任本公司第一屆董事會獨立董事，兼任浙江水晶光電科技股份有限公司獨立董事、深圳萊寶高科技股份有限公司獨立董事、廣東生益科技股份有限公司獨立董事。8、史習民先生，獨立董事，1960年出生，管理學博士，教授，浙江省政協委員，民革浙江省委常委。曾任職於安徽財貿學院，1987年至今任職於浙江財經學院，歷任會計系副主任、會計學院副院長、科研處副處長，現任研究生處處長。2011年3月至今任本公司第一屆董事會獨立董事，兼任浙江傳化股份有限公司獨立董事、浙江京新藥業股份有限公司獨立董事、海寧中國皮革城股份有限公司獨立董事。9、陶久華先生，獨立董事，1953年出生，經濟學碩士。曾任杭州市建築技工學校教師、校長、浙江省經濟體制改革委員會副處長、處長、中國證監會杭州特派辦副主任、浙江星韻律師事務所執業律師，現任浙江廣策律師事務所專職律師。2011年3月至今任本公司第一屆董事會獨立董事，兼任浙江貝因美科工貿股份有限公司獨立董事、順發恆業股份有限公司獨立董事、東方通信股份有限公司獨立董事、杭州鋼鐵股份有限公司獨立董事。

　　（二）監事會成員本公司第一屆監事會由3名監事組成，其中職工代表監事1名，設監事會主席1名。職工代表監事由職工代表大會選舉產生，其餘監事由公司股東提名並經股東大會選舉或更換，任期三年，任期屆滿可以連選連任。公司監事提名及選聘情況如下：

　　監事姓名提名人選聘情況任期洪方磊邱敏秀由公司2010年11月29日召開的首次股東大會選聘2010年11月30日至2013年11月29日傅菁菁邱敏秀姚雅君職工工會委員會由2010年11月29日召開的公司職工代表大會選舉產生公司監事簡歷如下：1、洪方磊先生，監事會主席，1985年出生，本科學歷。2008年至今任職於浙大創投，現任浙大創投投資部副經理。2010年11月至今任本公司第一屆監事會監事、監事會主席，2011年1月至今任晶信機電監事。

　　2、傅菁菁女士，監事，1983年出生，本科學歷。2008年至今就職於本公司銷售部。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1932010年11月至今任本公司第一屆監事會監事，2011年1月至今任慧翔電液監事。3、姚雅君女士，職工監事，1985年出生，本科學歷。2008年至今就職於本公司辦公室，現任本公司辦公室主任。2010年11月至今任本公司第一屆監事會監事，2011年1月至今任晶鴻機械監事。

　　（三）高級管理人員2010年11月29日，晶盛機電召開第一屆董事會第一次會議，聘任曹建偉為公司總經理，何俊、毛全林、朱亮為副總經理，張俊為技術總監，傅林堅為總工程師，陸曉雯為董事會秘書兼財務總監，任期三年。1、曹建偉先生，董事、總經理，簡歷參見本節"一、董事、監事、高級管理人員與其他核心人員基本情況"之"（一）董事會成員"。2、何俊先生，董事、副總經理，簡歷參見本節"一、董事、監事、高級管理人員與其他核心人員基本情況"之"（一）董事會成員"。3、毛全林先生，董事、副總經理，簡歷參見本節"一、董事、監事、高級管理人員與其他核心人員基本情況"之"（一）董事會成員"。4、朱亮先生，副總經理，1979年出生，工學碩士。2005年3月至2006年6月在慧翔機電任職，2006年7月至2007年9月在慧翔電液任職，2007年9月至2010年11月任本公司總工程師，2010年11月至今任本公司副總經理，負責生產技術、產品質量的管理。朱亮先生曾獲浙江省科學技術一等獎1項、上虞市科學技術一等獎1項。5、張俊先生，技術總監，1982年出生，工學碩士。2005年3至2006年6月在慧翔機電任職，2006年7月至2007年9月在慧翔電液任職，2007年9月至2010年2月任本公司技術總監，2010年2月至2010年11月任本公司副總工程師，2010年11月至今任本公司技術總監，負責售後技術服務和客戶技術支持。張俊先生曾獲浙江省科學技術一等獎1項、上虞市科學技術一等獎1項。6、傅林堅先生，總工程師，1980年出生，工學博士。2005年9月至2010年6月就讀於浙江大學機械電子控制工程研究所，2010年7月至11月任本公司副總工程師，2010年11月至今任本公司總工程師，負責技術和產品研發。傅林堅先生在浙江大學期間，主要從事大流量高響應電液比例伺服閥的設計理論及關鍵技術研究，在機電控制與計算機應用領域具有較紮實的理論基礎和豐富的應用經驗，曾獲浙江省科學技術一等獎1項、上虞市科學技術一等獎1項。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 1947、陸曉雯女士，董事會秘書、財務總監，1983年出生，管理學碩士，CPA。曾任職於安永華明會計師事務所，歷任審計師、高級審計師，2010年10月至今在本公司任職，2010年11月至今任本公司董事會秘書、財務總監。

　　（四）其他核心人員1、石剛先生，1983年出生，工學碩士。2008年至今任職於本公司，現任本公司研發部部長。參與了國家科技重大專項《極大規模集成電路製造裝備及成套工藝》之"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"和"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"等課題研究，合作完成了JSH480、JSH600系列多晶鑄錠爐的研發、製造及調試，在半導體及光伏設備領域擁有豐富的經驗。2、高宇先生，1981年出生，工學碩士。2007年6月至2010年1月任有研半導體材料股份有限公司工程師，2010年2月至今任職於本公司，現任本公司研發部副部長。高宇先生長期從事直拉單晶矽生長工藝方面的研究開發工作，參與了國家科技重大專項《極大規模集成電路製造裝備及成套工藝》之"10nm/300mm矽片產品競爭力提升與產業化--300mm矽單晶生長的穩定控制技術研究"、"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"、科技部國際科技合作項目"納米集成電路用高端矽單晶材料的研發"、科技部國際科技合作項目"拉制12英寸矽單晶的熱場優化"、北京市工業發展資金項目"直徑12英寸以上單晶矽棒產業化"等課題研究，在半導體材料領域擁有豐富的經驗。3、葉欣先生，1985年出生，工學碩士。2007年7月至2010年3月在慧翔電液任職，2010年4月至今任晶盛機電技術應用部副部長。長期從事單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐工藝等方面研究開發工作，參與了國家科技重大專項《極大規模集成電路製造裝備及成套工藝》之"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"等課題研究，在半導體及光伏設備領域擁有豐富的經驗。

　　二、董事、監事、高級管理人員及其他核心人員及其近親屬持股情況（一）董事、監事、高級管理人員及其他核心人員近三年及一期直接持有本公司股份的情況姓名本公司任職2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31持股數（萬股）

　　比例持股數（萬股）

　　比例持股數（萬股）

　　比例持股數（萬股）

　　比例邱敏秀董事長494.904.9490%494.904.9490%----曹建偉董事、總經理434.774.3477%434.774.3477%----浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 195李世倫董事276.322.7632%276.322.7632%----何俊董事、副總經理98.720.9872%98.720.9872%----毛全林董事、副總經理217.282.1728%217.282.1728%----朱亮副總經理69.760.6976%69.760.6976%----張俊技術總監57.630.5763%57.630.5763%----傅林堅總工程師37.280.3728%37.280.3728%----合計1,686.6616.8666%1,686.6616.8666%----（二）董事、監事、高級管理人員及其他核心人員近三年及一期間接持有本公司股份情況本公司董事、監事、高級管理人員除直接持有本公司股份外，還通過本公司控股股東金輪公司間接持有本公司股份，具體情況如下：1、董事、監事、高級管理人員及其他核心人員近三年及一期持有控股股東金輪公司股權的情況姓名本公司職務2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31出資金額（元）

　　比例出資金額（元）

　　比例出資金額（元）

　　比例出資金額（元）

　　比例邱敏秀董事長762,27625.4092%127,04625.4092%149,61129.9222%149,61129.9222%曹建偉董事、總經理762,26425.4088%127,04425.4088%126,32425.2648%126,32425.2648%李世倫董事533,58617.7862%88,93117.7862%83,16116.6322%83,16116.6322%何俊董事、副總經理190,5666.3522%31,7616.3522%28,1815.6362%28,1815.6362%毛全林董事、副總經理400,20013.3400%66,70013.3400%60,85012.1700%60,85012.1700%朱亮副總經理134,7124.4904%22,4524.4904%17,6873.5374%17,6873.5374%張俊技術總監111,1983.7066%18,5333.7066%14,3882.8776%14,3882.8776%傅林堅總工程師72,0542.4018%12,0092.4018%----合計2,966,85698.8952%494,47698.8952%480,20296.0404%480,20296.0404%2、近三年及一期控股股東金輪公司持有本公司股權的情況股東名稱2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31持股數量（萬股）

　　持股比例持股數量（萬股）

　　持股比例出資額（美元）

　　出資比例出資額（美元）

　　出資比例金輪公司7,494.4074.9440%7,494.4074.9440%1,125,00075.0000%1,125,00075.0000%除上述情形外，本公司不存在其他董事、監事、高級管理人員、其他核心人員及其近親屬直接或間接持有本公司股份情況。截至本招股說明書籤署之日，公司董事、監事、高級管理人員及其他核心人員所持本公司的股份不存在被質押或凍結的情況。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 196三、董事、監事、高級管理人員及其他核心人員的其他對外投資情況本公司董事、監事、高級管理人員及其他核心人員，除持有本公司的股份和控股股東金輪公司的股權外，均不存在其他對外投資的情形。

　　四、董事、監事、高級管理人員及其他核心人員薪酬情況本公司董事、監事、高級管理人員及其他核心人員2010年度從本公司領取報酬情況如下：

　　姓名職務2010年度薪酬（萬元）

　　是否從關聯企業領取薪酬邱敏秀董事長139.21否曹建偉董事、總經理134.42否李世倫董事76.70否何俊董事、副總經理103.20否毛全林董事、副總經理102.70否王文南董事-從浙大創投領取薪酬袁桐獨立董事-否史習民獨立董事-否陶久華獨立董事-否洪方磊監事會主席-從浙大創投領取報薪酬傅菁菁監事6.52否姚雅君監事8.34否朱亮副總經理88.70否張俊技術總監88.70否傅林堅總工程師88.70否陸曉雯財務總監、董事會秘書10.31否石剛研發部部長22.36否高宇研發部副部長18.30否葉欣技術應用部副部長21.55否經公司2010年度股東大會決議，本公司獨立董事的年度津貼標準為人民幣8萬元/人（含稅），自2011年3月開始領取。

　　五、董事、監事、高級管理人員及其他核心人員兼職情況姓名本公司職務兼職單位兼職職務兼職單位與本公司關係邱敏秀董事長金輪公司董事長、總經理控股股東曹建偉董事、總經理金輪公司董事控股股東李世倫董事浙江大學副教授無浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 197金輪公司副董事長控股股東毛全林董事、副總經理金輪公司董事控股股東何俊董事、副總經理金輪公司董事控股股東王文南董事浙大創投副總經理股東浙江水晶光電科技股份有限公司監事無袁桐獨立董事中國電子材料行業協會副理事長兼秘書長無浙江水晶光電科技股份有限公司獨立董事無深圳萊寶高科技股份有限公司獨立董事無廣東生益科技股份有限公司獨立董事無史習民獨立董事浙江財經學院教授、研究生處處長無浙江傳化股份有限公司獨立董事無浙江京新藥業股份有限公司獨立董事無海寧中國皮革城股份有限公司獨立董事無陶久華獨立董事浙江廣策律師事務所律師無浙江貝因美科工貿股份有限公司獨立董事無順發恆業股份有限公司獨立董事無東方通信股份有限公司獨立董事無杭州鋼鐵股份有限公司獨立董事無洪方磊監事會主席浙大創投投資部副經理股東除上表中披露情況之外，本公司其他董事、監事、高級管理人員及其他核心人員不存在在本公司以外的其他單位兼職的情況。

　　六、董事、監事、高級管理人員及其他核心人員相互之間的親屬關係本公司董事長邱敏秀女士與公司董事、副總經理何俊先生系母子關係。除此之外，截至本招股說明書籤署日，本公司董事、監事、高級管理人員及其他核心人員相互之間不存在親屬關係。

　　七、公司與董事、監事、高級管理人員及其他核心人員籤訂的協議和做出的重要承諾及履行情況（一）籤訂的協議本公司全體高級管理人員及其他核心人員均與公司籤訂了《勞動合同》和《保密協議》，對上述人員的誠信義務，特別是商業秘密、智慧財產權等方面的保密義務作了嚴格的規定。截至本招股說明書籤署日，上述合同履行正常，不存在違約情形。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 198（二）重要承諾1、董事長邱敏秀和總經理曹建偉共同向本公司出具了《關於避免同業競爭的承諾函》，詳見本招股說明書"第七節同業競爭與關聯交易"之"一、同業競爭"之"（二）發行人控股股東、實際控制人避免同業競爭的承諾"。2、董事長邱敏秀和總經理曹建偉共同承諾，如發行人及其子公司被要求補繳社會保險費和住房公積金及其滯納金或被相關政府機關處以罰款，將由控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉予以無條件全額承擔，詳見"第五節發行人基本情況"之"八、員工及社會保障情況"之"（二）執行社會保障政策的情況"。3、公司董事、監事、高級管理人員就所持公司股份的鎖定出具了相關承諾，具體內容見本招股說明書"第五節發行人基本情況"之"七、發行人的股本情況"之"（六）本次發行前股東所持股份的流通限制和自願鎖定股份的承諾"。

　　八、董事、監事、高級管理人員的任職資格本公司董事、監事、高級管理人員符合現行《公司法》及其它有關法律、法規、規範性文件關於擔任公司相應職務的任職資格規定，且均未被中國證監會處以證券市場禁入的處罰。

　　九、公司最近兩年董事、監事及高級管理人員的變化情況最近兩年，公司董事、監事、高級管理人員未發生重大變動。自設立以來，公司董事、監事、高級管理人員的變動情況如下：

　　（一）董事變動情況2006年12月，公司設立時，董事會由6名董事組成，其中金輪公司委派毛全林、李世倫、曹建偉、毛庚生4名董事，吳曉委派邱敏秀、何俊2名董事，邱敏秀任董事長。2008年8月，吳曉將其所持晶盛有限股權轉讓後，董事會由5名董事組成，其中金輪公司委派邱敏秀、李世倫、毛全林3名董事，明澤公司委派曹建偉1名董事，金躍公司委派何俊1名董事，邱敏秀任董事長。2010年11月，公司召開首次股東大會，選舉邱敏秀、曹建偉、李世倫、何俊、毛全林為股份公司第一屆董事會成員，其中邱敏秀為董事長。

　　2011年3月，公司召開2010年度股東大會，增選王文南、袁桐、史習民、陶久華為第一屆董事會成員，其中袁桐、史習民、陶久華為獨立董事。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 199（二）監事變動情況2006年12月，公司設立時，公司原股東金輪公司和吳曉選舉黃曉燕、顧臨怡擔任公司監事。2008年8月，公司原股東金輪公司、明澤公司、金躍公司選舉吳彩媛為公司監事。2010年11月，公司召開首次股東大會，選舉洪方磊、傅菁菁為股份公司第一屆監事會監事。2010年11月，公司召開職工代表大會，選舉姚雅君女士為第一屆監事會職工監事。

　　（三）高級管理人員變動情況2006年12月，公司設立時，公司董事會聘任毛全林為總經理。2008年8月，公司董事會聘任曹建偉為總經理，聘任何俊、毛全林為副總經理。2010年11月，公司召開股份公司第一屆董事會第一次會議，同意聘任曹建偉為公司總經理，何俊、毛全林和朱亮為副總經理，張俊為技術總監，傅林堅為總工程師，陸曉雯為董事會秘書、財務總監。公司上述董事、監事和高級管理人員的變動符合《公司章程》的規定，履行了必要的法律程序；最近兩年發行人董事和高級管理人員未發生重大變動。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 200第九節公司治理本公司前身晶盛有限是由金輪公司與外資股東於2006年12月14日共同出資組建，並按照中外合資經營企業的有關規定建立了董事會、總經理等組織機構，為完善公司法人治理結構奠定了基礎。2010年9月，晶盛有限由中外合資經營企業變更為內資企業，並按《公司法》要求設立了股東會、董事會等公司治理結構。2010年12月14日，晶盛有限經整體變更設立為股份公司，根據《公司法》、《上市公司治理準則》、《上市公司章程指引》、《上市公司股東大會規則》及其他相關法律、法規的要求，逐步確立並完善了由股東大會、董事會、監事會和經營管理層組成的公司治理結構，建立健全了股東大會、董事會、監事會、獨立董事、董事會秘書等相關制度，並在公司董事會下設立了戰略與投資委員會、提名委員會、薪酬與考核委員會、審計委員會四個專門委員會。上述機構規範運作，未出現違法違規情形，能夠切實履行應盡的職責和義務。

　　一、發行人股東大會、董事會、監事會、獨立董事、董事會秘書制度的建立健全及規範運作情況（一）股東大會制度的建立健全及運行情況2010年9月由中外合資經營企業變更為內資企業之前，作為中外合資企業，公司的最高權力機構為董事會，相關情況見本節"一、（二）董事會制度的建立健全及運行情況"。2010年11月29日，公司召開首次股東大會，審議通過了《公司章程》、《股東大會議事規則》、《董事會議事規則》、《監事會議事規則》等相關議案，選舉產生了公司第一屆董事會和第一屆監事會。

　　1、股東的權利和義務根據公司章程規定，公司股東享有下列權利：（1）依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；（2）依法請求、召集、主持、參加或者委派股東代理人參加股東大會，並行使相應的表決權；（3）對公司的經營進行監督，提出建議或質詢；（4）依照法律、行政法規及本章程的規定轉讓、贈與或質押其所持有的股份；（5）查閱本章程、股東名冊、公司債券存根、股東大會會議記錄、董事會會議決議、監事會會議決議、財務會計報告；（6）公司終止或者清算時，按其所持有的股份份額參加公司剩餘財產的浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 201分配；（7）對股東大會作出的公司合併、分立決議持異議的股東，要求公司收購其股份；（8）法律、行政法規、部門規章或本章程規定的其他權利。根據公司章程規定，公司股東承擔下列義務：（1）遵守法律、行政法規和本章程；（2）依其所認購的股份和入股方式繳納股金；（3）除法律、法規規定的情形外，不得退股；（4）不得濫用股東權利損害公司或者其他股東的利益，不得濫用公司法人獨立地位和股東有限責任損害公司債權人的利益；公司股東濫用股東權利給公司或者其他股東造成損失的，應當依法承擔賠償責任；公司股東濫用公司法人獨立地位和股東有限責任，逃避債務，嚴重損害公司債權人利益的，應當對公司債務承擔連帶責任；（5）法律、行政法規及本章程規定應當承擔的其他義務。

　　2、股東大會的職權股東大會是公司的權力機構，依法行使下列職權：（1）決定公司的經營方針和投資計劃；（2）選舉和更換非由職工代表擔任的董事、監事，決定有關董事、監事的報酬事項；（3）審議批准董事會的報告；（4）審議批准監事會報告；（5）審議批准公司的年度財務預算方案、決算方案；（6）審議批准公司的利潤分配方案和彌補虧損方案；（7）對公司增加或者減少註冊資本作出決議；（8）對發行公司債券作出決議；（9）對公司合併、分立、解散、清算或者變更公司形式作出決議；（10）修改公司章程；（11）對公司聘用、解聘會計師事務所作出決議；（12）審議批准第四十一條規定的擔保事項；（13）審議公司在一年內購買、出售重大資產超過公司最近一期經審計總資產30%的事項；（14）審議批准變更募集資金用途事項；（15）審議股權激勵計劃；（16）公司與關聯自然人發生的交易金額在300萬元以上的關聯交易，與關聯法人發生的交易金額在1000萬元以上且佔公司最近一期經審計淨資產絕對值5%以上的關聯交易；（17）審議法律、行政法規、部門規章、中國證監會規範性文件、深圳證券交易所規範性文件或本章程規定應由股東大會決定的其他事項。公司下列對外擔保行為，須經股東大會審議通過：

　　（1）單筆擔保額超過最近一期經審計淨資產10%的擔保；（2）本公司及本公司控股子公司的對外擔保總額，達到或超過最近一期經審計淨資產的50%以後提供的任何擔保；（3）為資產負債率超過70%的擔保對象提供的擔保；（4）連續十二個月內擔保金額超過公司最近一期經審計總資產的30%；（5）連續十二個月內擔保金額超過公司最近一期經審計淨資產的50%且絕對金額超過3000萬元；（6）對股東、實際控制人及其關聯方提供的擔保。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2023、股東大會的主要議事規則股東大會分為年度股東大會和臨時股東大會。年度股東大會每年召開一次，應當於上一會計年度結束後的六個月內舉行，臨時股東大會不定期召開。有下列情形之一的，公司在事實發生之日起2個月以內召開臨時股東大會：（1）董事人數不足章程所定人數的2/3時；（2）公司未彌補的虧損達實收股本總額1/3時；（3）單獨或者合計持有公司10%以上股份的股東請求時；（4）董事會認為必要時；（5）監事會提議召開時；（6）法律、行政法規、部門規章或公司章程規定的其他情形。股東大會提案的內容應當屬於股東大會職權範圍，有明確議題和具體決議事項，並且符合法律、行政法規和公司章程的有關規定。單獨或者合計持有公司3%以上股份的股東，可以在股東大會召開10日前提出臨時提案並書面提交召集人。召集人應當在收到提案後2日內發出股東大會補充通知，並註明臨時提案的內容。股東大會決議分為普通決議和特別決議。股東大會做出普通決議，應當由出席股東大會的股東（包括股東代理人）所持表決權的1/2以上通過。股東大會做出特別決議，應當由出席股東大會的股東（包括股東代理人）所持表決權的2/3以上通過。下列事項由股東大會以普通決議通過：（1）董事會和監事會的工作報告；（2）董事會擬定的利潤分配方案和彌補虧損方案；（3）董事會和監事會成員的任免及其報酬和支付方法；（4）公司年度預算方案、決算方案；（5）公司年度報告；（6）除法律、行政法規規定或者公司章程規定應當以特別決議通過以外的其他事項。下列事項由股東大會以特別決議通過：（1）公司增加或者減少註冊資本；（2）公司的分立、合併、解散和清算；（3）公司章程的修改；（4）公司在一年內購買、出售重大資產或者擔保金額超過公司最近一期經審計總資產30%的；（5）股權激勵計劃；（6）法律、行政法規或公司章程規定的，以及股東大會以普通決議認定會對公司產生重大影響的、需要以特別決議通過的其他事項。

　　4、股東大會的運行情況截至本招股說明書籤署日，本公司自2010年12月整體變更為股份公司後共召開了4次股東大會，包括首次股東大會、2010年度股東大會、2011年第一次臨時股東大會和2011年第二次臨時股東大會。

　　公司股東大會嚴格按照有關法律、法規、公司章程及股東大會議事規則規範運作，嚴格執行股東大會制度，公司歷次股東大會的通知方式、召開方式、表決方式符合《公司法》、《公司章程》的規定，會議記錄完整規範，股東大會依法履行了《公司法》、《公浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 203司章程》所賦予的權利和義務。

　　（二）董事會制度的建立健全及運行情況本公司制定了《董事會議事規則》，董事會規範運行。公司全體董事嚴格按照《公司章程》和《董事會議事規則》的規定行使自身權利、承擔自身責任。公司董事會的構成、議事規則及運作情況如下：

　　1、董事會的構成董事會是公司的經營決策機構，是股東大會決議的執行機構，對股東大會負責，由股東大會選舉產生，依照公司章程的規定行使職權。公司由中外合資企業變更為內資企業前，晶盛有限作為中外合資經營企業，根據《中外合資經營企業法》設立了董事會，由5名董事組成，分別是邱敏秀、曹建偉、李世倫、毛全林、何俊，由邱敏秀擔任董事長。董事會作為晶盛有限的最高權力機構，決定公司的一切重大事宜。在2010年9月變更為內資企業之後，晶盛有限根據《公司法》建立了股東會、董事會等決策機構，公司董事會仍由5名董事組成，董事、董事長均未發生變更。公司董事會現由9名董事組成，其中3名獨立董事，設董事長1名。董事會下設戰略與投資委員會、提名委員會、薪酬與考核委員會、審計委員會4個專門委員會。

　　2、董事會的職權董事會依法行使下列職權：（1）召集股東大會，並向股東大會報告工作；（2）執行股東大會的決議；（3）決定公司的經營計劃和投資方案；（4）制訂公司的年度財務預算方案、決算方案；（5）制訂公司的利潤分配方案和彌補虧損方案；（6）制訂公司增加或者減少註冊資本、發行債券或其他證券及上市方案；（7）擬訂公司重大收購、收購本公司股票或者合併、分立、解散及變更公司形式的方案；（8）在股東大會授權範圍內，決定公司對外投資、收購出售資產、資產抵押、對外擔保事項、委託理財、關聯交易等事項；（9）決定公司內部管理機構的設置；（10）聘任或者解聘公司總經理、董事會秘書；根據總經理的提名，聘任或者解聘公司副總經理、財務總監等高級管理人員，並決定其報酬事項和獎懲事項；（11）制訂公司的基本管理制度；（12）制訂公司章程的修改方案；（13）管理公司信息披露事項；（14）向股東大會提請聘請或更換為公司審計的會計師事務所；（15）聽取公司總經理的工作匯報並檢查總經理的工作；（16）法律、行政法規、部門規章或公司章程授予的其他職權。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2043、董事會的主要議事規則本公司《公司章程》和《董事會議事規則》規定：董事會每年至少召開兩次定期會議；董事會會議應當由董事本人出席，董事因故不能出席的，可以書面委託其他董事代為出席；董事會會議應當由全體董事過半數出席方可舉行；董事會決議的表決，實行一人一票制；董事會議事表決方式為書面記名投票方式表決；董事會作出決議，必須經全體董事的過半數通過。

　　4、董事會的運行情況自2008年1月1日至2010年9月公司由中外合資經營企業變更為內資企業期間，晶盛有限董事會共召開了14次會議，分別對股權轉讓、高管人員聘任、修改公司章程、增加註冊資本、利潤分配等事作出了決議。自2010年9月變更為內資企業至2010年12月14日整體變更設立股份公司期間，晶盛有限於2011年11月20日召開了一次董事會會議，同意召開股份公司首次股東大會。截至本招股說明書籤署日，本公司自整體變更設立為股份公司以來，本公司共召開了7次董事會會議，歷次董事會會議的召集、議案、出席、表決、決議及會議記錄均按照《公司法》、《公司章程》的要求規範運作。董事會的規範召開保證了董事依照法律法規和公司章程嚴格行使職權、勤勉盡責地履行職責和義務，董事會制度的建立和有效執行對完善公司治理結構、規範公司決策程序和規範公司管理髮揮了應有的作用，未出現違法違規情形。

　　（三）監事會制度的建立健全及運行情況公司制定了《監事會議事規則》，監事會規範運行。公司監事嚴格按照《公司章程》和《監事會議事規則》的規定行使各自的權利、承擔各自的責任。公司監事會的構成、議事規則及運行情況如下：

　　1、監事會的構成公司由中外合資企業變更為內資企業前，晶盛有限作為中外合資經營企業，設監事1名，由吳彩媛女士擔任。自2010年9月變更為內資企業之後，晶盛有限的監事未發生變化。

　　在整體變更設立股份公司之後，公司按照《公司法》設立了監事會，監事會是公司內部的專職監督機構，就公司財務、公司高管經營管理行為等進行監督，對股東大會負責。公司監事會由股東代表和公司職工代表擔任，公司職工代表擔任的監事不得少於監浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 205事人數的三分之一。公司監事會由3名監事組成，其中股東代表2名、職工代表1名。監事會設主席一名，監事會主席由全體監事過半數選舉產生，監事會主席召集和主持監事會會議，監事會主席不能履行職務或者不履行職務的，由半數以上監事共同推舉一名監事召集和主持監事會會議。

　　2、監事會的職權監事會依法行使下列職權：（1）對董事會編制的公司定期報告進行審核並提出書面審核意見；（2）檢查公司財務；（3）對董事、高級管理人員執行公司職務的行為進行監督，對違反法律、行政法規、公司章程或者股東大會決議的董事、高級管理人員提出罷免的建議；（4）當董事、高級管理人員的行為損害公司的利益時，要求董事、高級管理人員予以糾正；（5）提議召開臨時股東大會，在董事會不履行《公司法》規定的召集和主持股東大會職責時召集和主持股東大會；（6）向股東大會提出提案；（7）依照《公司法》第一百五十二條的規定，對董事、高級管理人員提起訴訟；（8）發現公司經營情況異常，可以進行調查；必要時，可以聘請會計師事務所、律師事務所等專業機構協助其工作，費用由公司承擔。

　　3、監事會的主要議事規則本公司《公司章程》和《監事會議事規則》規定：監事會每六個月至少召開一次會議，監事可以提議召開臨時監事會會議；監事會形成決議應當全體監事過半數同意並在決議上簽字。

　　4、監事會的運行情況公司由中外合資企業變更為內資企業前，晶盛有限作為中外合資經營企業，設監事1名，由吳彩媛女士擔任。自2010年9月變更為內資企業至整體變更設立股份有限公司前，晶盛有限的監事未發生變化。吳彩媛作為監事在任職期間按規定履行了職責。截至本招股說明書籤署日，本公司自2010年12月14日整體變更設立股份公司以來，本公司共召開監事會會議3次，對監事會主席的選舉等事項作出有效決議。公司監事嚴格按照《公司章程》和《監事會議事規則》的規定行使職權。歷次監事會的召集、議案、出席、表決、決議及會議記錄均按照《公司法》、《公司章程》及《監事會議事規則》的要求規範運作，監事會制度的建立和有效運行進一步增強了公司治理的有效性。

　　（四）獨立董事制度的建立健全及運行情況為完善本公司董事會結構，加強董事會決策功能，保護中小股東利益，本公司建立浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 206了獨立董事制度。

　　1、獨立董事的選舉情況本公司董事會中共有3名獨立董事，佔董事會成員總數的三分之一。公司於2011年3月23日召開的2010年股東大會選舉了袁桐女士、史習民先生、陶久華先生為公司獨立董事，史習民先生為會計專業人士。本公司3名獨立董事與本公司均無利益關係，具備《關於在上市公司建立獨立董事制度的指導意見》規定的擔任獨立董事的條件，擔任本公司獨立董事符合法律法規和公司章程的有關規定。

　　2、獨立董事制度的建立和完善公司根據《證券法》、《關於在上市公司建立獨立董事制度的指導意見》、《上市公司治理準則》等法律、法規和公司章程的規定，制訂了《獨立董事工作制度》，對獨立董事任職資格、提名、選舉、權利和義務，以及履行職責所需的保障進行了具體的規定。

　　3、獨立董事的職責獨立董事對公司及全體股東負有誠信與勤勉義務。獨立董事應當按照相關法律、法規及有關規定和公司章程的要求，認真履行職責，維護公司整體利益，尤其要關注中小股東的合法權益不受損害。獨立董事應當獨立履行職責，不受公司主要股東、實際控制人、或者其他與公司存在利害關係的單位或個人的影響。獨立董事除具有法律、法規和公司章程賦予董事的職權外，獨立董事還具有以下特別職權：（1）重大關聯交易（指公司擬與關聯人達成的總額高300萬元或高於公司最近經審計淨資產值的5%的關聯交易）應由獨立董事認可後，提交董事會討論；獨立董事做出判斷前，可以聘請中介機構出具獨立財務顧問報告，作為其判斷的依據；（2）向董事會提議聘用或解聘會計師事務所；（3）向董事會提請召開臨時股東大會；（4）提議召開董事會；（5）獨立聘請外部審計機構和諮詢機構；（6）可以在股東大會召開前公開向股東徵集投票權。獨立董事行使上述職權應當取得全體獨立董事的二分之一以上同意。

　　獨立董事除履行上述職責外，還應當對以下重大事項向董事會或股東大會發表獨立意見：（1）提名、任免董事；（2）聘任或解聘高級管理人員；（3）公司董事、高級管理人員的薪酬；（4）公司的股東、實際控制人及其關聯企業對公司現有或新發生的總額高於300萬元或高於公司最近經審計淨資產值的5%的借款或其他資金往來，以及公司是否採取有效措施回收欠款；（5）關聯交易（含公司向股東、實際控制人及其關聯企業提供資金）；（6）股權激勵計劃；（7）以募集資金置換預先已投入募投項目的自有資金、改變募投項目實施主體、用閒置募集資金暫時補充流動資金、募集資金投向變更、募集浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 207資金項目對外轉換或者置換、募集資金項目完成後將節餘募集資金（包括利息收入）用作其他用途（節餘募集資金在募集資金淨額10%以上的）；（8）《深圳證券交易所創業板上市規則》第9.11條規定的對外擔保事項；（9）獨立董事認為可能損害中小股東權益的事項；（10）對註冊會計師對公司財務報告出具的非標準審計意見所涉及的事件；（11）法律、法規、規章以及公司章程規定的其他事項。

　　4、獨立董事履行職責的情況自本公司聘任獨立董事以來，獨立董事依照有關法律、法規和公司章程勤勉盡職地履行職權，積極參與公司決策，對本公司的風險管理、內部控制以及公司的發展提出了許多建議，並對需要其發表意見的事項進行了認真的審議並發表獨立意見，對完善公司治理結構和規範運作起到了積極的作用。

　　（五）董事會秘書制度的建立健全及運行情況1、董事會秘書制度的建立健全情況根據《公司章程》規定，公司董事會設董事會秘書，由董事長提名，經董事會聘任或者解聘。經公司第一屆董事會第一次會議審議，聘任陸曉雯女士擔任公司董事會秘書。公司制定了《董事會秘書工作細則》，對董事會秘書的權利、職責進行了明確約定。

　　2、董事會秘書的職責董事會秘書對公司和董事會負責，主要職責包括：（1）負責公司信息披露事務，協調公司信息披露工作，組織制訂公司信息披露事務管理制度，督促公司及相關信息披露義務人遵守信息披露相關規定；（2）負責公司投資者關係管理和股東資料管理工作，協調公司與證券監管機構、股東及實際控制人、證券服務機構、媒體等之間的信息溝通；（3）組織籌備董事會會議和股東大會，參加股東大會、董事會會議、監事會會議及高級管理人員相關會議，負責董事會會議記錄工作並籤字確認；（4）負責公司信息披露的保密工作，在未公開重大信息出現洩露時，及時向深圳證券交易所報告並公告；（5）關注公共媒體報導並主動求證真實情況，督促董事會及時回復深圳證券交易所所有問詢；（6）組織董事、監事和高級管理人員進行證券法律法規、創業板上市規則及深圳證券交易所其他相關規定的培訓，協助前述人員了解各自在信息披露中的權利和義務；（7）督促董事、監事和高級管理人員遵守證券法律法規、創業板上市規則、深圳證券交易所其他相關規定及公司章程，切實履行其所作出的承諾；在知悉公司作出或者可能作出違反有關規定的決議時，應當予以提醒並立即如實地向深圳證券交易所報告；（8）《公司浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 208法》、《證券法》、中國證監會和深圳證券交易所要求履行的其他職責。

　　3、董事會秘書制度的運行情況公司董事會秘書按照《公司章程》、《董事會秘書工作細則》的有關規定開展工作，公司董事會秘書負責本公司股東大會和董事會會議的籌備、文件保管等事宜，為公司治理結構的完善和董事會、股東大會正常行使職權發揮了重要的作用。

　　（六）董事會專門委員會的情況根據《公司法》、《首次公開發行股票並在創業板上市管理暫行辦法》、《關於在上市公司建立獨立董事制度的指導意見》、《深圳證券交易所創業板股票上市規則》、《公司章程》等相關規定，董事會下設戰略與投資委員會、審計委員會、提名委員會、薪酬與考核委員會。專門委員會對董事會負責，在董事會授權下開展工作，為董事會的決策提供諮詢意見。專門委員會成員全部由董事組成，其中審計委員會、薪酬與考核委員會中獨立董事佔多數，並由獨立董事擔任召集人；審計委員會中至少有一名獨立董事是會計專業人士。各專門委員會可以聘請外部專業人士提供服務。各委員會具體組成人員如下：

　　委員會名稱成員戰略與投資委員會邱敏秀（召集人）、曹建偉、袁桐提名委員會袁桐（召集人）、陶久華、何俊薪酬與考核委員會陶久華（召集人）、史習民、毛全林審計委員會史習民（召集人）、陶久華、王文南1、戰略與投資委員會戰略與投資委員會由3名董事組成，分別為邱敏秀女士、曹建偉先生、袁桐女士，其中邱敏秀女士擔任召集人。戰略與投資委員會的主要職責：（1）對公司長期發展戰略規划進行研究並提出建議；（2）對《公司章程》規定須經董事會批准的重大投資融資方案進行研究並提出建議；（3）對《公司章程》規定須經董事會批准的重大資本運作、資產經營項目進行研究並提出建議；（4）對其他影響公司發展的重大事項進行研究並提出建議；（5）對以上事項的實施進行檢查；（6）董事會授權的其他事宜。

　　2、提名委員會提名委員會由3名董事組成，分別為袁桐女士、陶久華先生、何俊先生，其中袁桐女士擔任召集人。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 209提名委員會的主要職責：（1）據公司經營活動情況、資產規模和股權結構對董事會的規模和構成向董事會提出建議；（2）研究董事、高管人員的選擇標準和程序，並向董事會提出建議；（3）廣泛搜尋合格的董事和高管人員的人選；（4）對董事候選人和高管人員人選進行審查並提出建議；（5）對須提請董事會聘任的其他高管人員進行審查並提出建議；（6）董事會授權的其他事宜。

　　3、薪酬與考核委員會薪酬與考核委員會由3名董事組成，分別為陶久華先生、史習民先生、毛全林先生，其中陶久華先生擔任召集人。薪酬與考核委員會的主要職責（1）根據董事及高管人員管理崗位的主要範圍、職責、重要性以及其他相關企業相關崗位的薪酬水平制定薪酬計劃或方案；（2）薪酬計劃或方案主要包括但不限於績效評價標準、程序及主要評價體系，獎勵和懲罰的主要方案和制度等；（3）審查公司董事（非獨立董事）及高管人員的履行職責情況並對其進行年度績效考評；（4）負責對公司薪酬制度執行情況進行監督；（5）董事會授權的其他事宜。4、審計委員會（1）人員構成審計委員會由3名董事組成，分別為史習民先生、陶久華先生、王文南先生，其中史習民先生擔任召集人。

　　（2）職責與權限審計委員會的主要職責：（1）提議聘請或更換外部審計機構；（2）監督公司的內部審計制度及其實施；（3）負責內部審計與與會計師事務所、國家審計機構等外部審計之間的溝通；（4）審核公司的財務信息及其披露；（5）組織開展各項專項審計工作；（6）審查公司的內控制度，負責公司內部控制體系的建設，組織內部檢查，評估內控缺陷並監督整改；（7）至少每季度召開一次會議，審議內部審計部門提交的工作計劃和報告等；（8）至少每季度向董事會報告一次，內容包括但不限於內部審計工作進度、質量以及發現的重大問題；（9）公司董事會授權的其他事宜。（3）議事規則審計委員會會議分為定期會議和臨時會議。審計委員會應在會議召開前三天通知全體委員，特殊情況下除外。會議由召集人主持，召集人不能出席時可委託其他一名委員（獨立董事）主持。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 210審計委員會會議應由委員本人出席，委員本人因故不能出席時，可以書面形式委託其他委員代為出席；委員未出席審計委員會會議，也未委託代表出席的，視為放棄在該次會議上的投票權。審計委員會委員連續兩次未能親自出席，也不委託其他委員出席董事會會議，視為不能履行職責，審計委員會委員應當建議董事會予以撤換。審計委員會會議應由二分之一以上的委員出席方可舉行；每一名委員有一票的表決權；會議做出的決議，必須經全體委員的過半數通過。審計委員會會議表決方式為舉手表決或投票表決；臨時會議可以採取通訊表決的方式召開。審計委員會會議討論與委員會成員有關聯關係的議題時，該關聯委員應迴避。該審計委員會會議由過半數的無關聯關係委員出席即可舉行，會議所作決議須經無關聯關係的委員過半數通過；若出席會議的無關聯委員人數不足審計委員會無關聯委員總數的二分之一時，應將該事項提交董事會審議。內審部成員可列席審計委員會會議，必要時委員會亦可邀請公司董事、監事及其他高級管理人員列席會議。審計委員會在必要時可以聘請中介機構為其決策提供專業意見，費用由公司支付。審計委員會會議的召開程序，表決方式和會議通過的議案必須遵循有關法律法規，《公司章程》及本規則的規定。須經董事會批准的決議於會議結束後提交董事會秘書處理。審計委員會會議應當有記錄，出席會議的委員應當在會議記錄上簽名，會議記錄、會議的資料等書面文件、電子文檔作為公司檔案由內審部保存，保存期10年。審計委員會會議通過的議案及表決結果，應以書面形式報公司董事會。（4）運行情況本公司董事會審計委員會成員於2011年4月6日經一屆董事會第四次會議聘任，審計委員會由史習民、陶久華、王文南三位董事組成，其中史習民、陶久華為獨立董事，史習民擔任主任委員。公司審計委員會成立至今，嚴格按照《董事會議事規則》、《董事會審計委員會工作細則》規範運作，對內部審計制度是否有效、財務報告是否真實等事項進行審議，有效地強化了董事會決策功能。

　　報告期內，發行人董事會審計委員會的召開情況如下：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2112011年4月30日，第一屆董事會審計委員會第一次會議在公司會議室以現場方式召開。會議應到委員3名，親自出席現場會議委員3名，會議由召集人史習民先生主持，會議審議了《公司三年一期財務報告議案》，審計委員會認為上述報表已經按照企業會計準則及公司有關財務制度的規定編制，在所有重大方面公允反映了公司報告期內的財務狀況、經營成果和現金流量。2011年10月24日，第一屆董事會審計委員會第二次會議在公司會議室以現場方式召開。會議應到委員3名，親自出席現場會議委員3名，會議由召集人史習民先生主持，會議審議通過了《公司2008年、2009年、2010年及2011年1-9月財務報告》、《公司2008年、2009年、2010年及2011年1-9月的關聯交易》、《公司內部控制有效性自我評估報告》議案。各專門委員會自設立以來，人員構成未發生過重大變化。各專門委員會能夠按照相關規定履行職責，對完善公司的治理結構起到了良好的促進作用。

　　二、報告期內發行人違法違規行為情況發行人已依法建立健全股東大會、董事會、監事會、獨立董事、董事會秘書制度。報告期內，公司嚴格遵守國家的有關法律與法規開展經營，不存在違法違規的行為，也不存在被相關主管機關處罰的情況。

　　三、報告期內發行人資金佔用和對外擔保情況報告期內，本公司資金存在被控股股東金輪公司、實際控制人邱敏秀和曹建偉佔用的情形，本公司之全資子公司慧翔電液存在資金被控股股東金輪公司佔用的情形，具體情況請參見"第七節同業競爭與關聯交易"之"二、關聯方及關聯交易"之相關內容。截至本招股說明書籤署日，公司不存在資金被控股股東、實際控制人及其所控制的其他企業佔用的情況。本公司的《公司章程》、《對外擔保管理制度》等規章制度明確規定了對外擔保的審批權限和審議程序，報告期內不存在為控股股東及其控制的其他企業進行違規擔保的情形。

　　四、發行人內部控制制度情況（一）管理層的自我評價意見公司管理層對公司的內部控制制度進行了自查和評估後認為：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 212公司現有內部會計控制制度基本能夠適應公司管理的要求，能夠對編制真實、公允的財務報表提供合理的保證，能夠對公司各項業務活動的健康運行及國家有關法律法規和單位內部規章制度的貫徹執行提供保證。根據《企業內部控制基本規範》及相關規定，本公司內部控制於2011年9月30日在所有重大方面是有效的。

　　（二）註冊會計師對發行人內部控制的鑑證意見天健會計師事務所對本公司內部控制制度的完整性、合理性及有效性進行了審查和評價，並於2011年10月20日出具了天健審〔2011〕5019號《內部控制的鑑證報告》，認為"晶盛機電公司按照《企業內部控制基本規範》及相關規定於2011年9月30日在所有重大方面保持了有效的內部控制。"（三）保薦機構關於發行人內控制度的核查意見經核查，保薦機構認為，發行人的內部控制制度健全，且被有效執行，能夠合理保證財務報告的可靠性、生產經營的合法性、營運的效率與效果；發行人的董事、監事、高級管理人員、控股股東、實際控制人的親屬不存在在發行人及子公司財務部門（包括出納、會計、統計等所有崗位）任職的情形。

　　五、發行人對外投資、擔保事項的政策及制度安排及報告期內對外投資、擔保情況（一）對外投資、擔保事項的政策及制度安排公司已在《公司章程》中對對外投資和擔保事項的決策權力與程序作出了規定，並於2011年3月23日召開2010年度股東大會審議通過了《對外投資管理制度》和《對外擔保管理制度》。

　　1、對外投資的制度安排根據發行人《公司章程》和《對外投資管理制度》的規定，對外投資、購買或出售資產、對外擔保、委託理財等交易事項，未達到下列標準的，由董事會審批決定；達到或超過下列標準的，董事會在審議通過後應提交股東大會審批：（1）交易涉及的資產總額達到公司最近一期經審計總資產的50%，該交易涉及的資產總額同時存在帳面值和評估值的，以較高者作為計算數據；若在十二個月內購買或出售資產交易涉及的資產總額或成交金額累計達到公司最近一期經審計總資產的30%的，應由股東大會以特別決議通過，但已按照規定履行相關決策程序的，不再納入相關的累計計算範圍；（2）交易標的浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 213（如股權）在最近一個會計年度相關的主營業務收入達到公司最近一個會計年度經審計主營業務收入的50%，且絕對金額超過3000萬元；（3）交易標的（如股權）在最近一個會計年度相關的淨利潤達到公司最近一個會計年度經審計淨利潤的50%，且絕對金額超過300萬元；（4）交易的成交金額（含承擔債務和費用）達到公司最近一期經審計淨資產的50%，且絕對金額超過3000萬元；若在十二個月內購買或出售資產交易的成交金額累計計算達到公司最近一期經審計總資產的30%的，應由股東大會以特別決議通過；（5）交易產生的利潤達到公司最近一個會計年度經審計淨利潤的50%，且絕對金額超過300萬元。

　　2、對外擔保的制度安排根據發行人《公司章程》和《對外擔保管理制度》的規定，公司下列對外擔保行為，須經股東大會審議通過：（1）本公司及本公司控股子公司的對外擔保總額，達到或超過最近一期經審計淨資產的50%以後提供的任何擔保；（2）為資產負債率超過70%的擔保對象提供的擔保；（3）單筆擔保額超過最近一期經審計淨資產10%的擔保；（4）連續十二個月內擔保金額超過公司最近一期經審計總資產的30%；（5）連續十二個月內擔保金額超過公司最近一期經審計淨資產的50%且絕對金額超過3000萬元；（6）公司的對外擔保總額，達到或超過最近一期經審計總資產的30%以後提供的任何擔保；（7）對股東、實際控制人及其關聯方提供的擔保；（8）深圳證券交易所或《公司章程》規定的其他擔保情形。

　　（二）報告期內對外投資、擔保情況1、報告期內對外投資情況（1）2008年7月，收購慧翔電液100%股權2008年7月17日，晶盛有限召開董事會，在關聯董事迴避表決的情況下，決議收購慧翔電液100%股權，收購價格50萬元。2008年7月17日，慧翔電液股東會決議，同意李世倫先生、顧臨怡先生、曹建偉先生分別將其所持的17.5萬元出資額（佔註冊資本35%）、17.5萬元出資額（佔註冊資本35%）、15萬元出資額（佔註冊資本30%）按出資額作價轉讓予晶盛有限；同日，轉讓各方分別籤訂了《股權轉讓協議》。

　　2008年9月25日，浙江省對外貿易經濟合作廳出具浙外經貿資函﹝2008﹞623號《關於上虞晶盛機電工程有限公司境內投資杭州慧翔電液技術開發有限公司的批覆》，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 214批准晶盛機電境內再投資慧翔電液。2008年9月28日，本次股權轉讓完成工商變更登記。

　　（2）2009年12月，對慧翔電液增資250萬元2009年11月12日，晶盛機電作出股東決議，同意將慧翔電液註冊資本由人民幣50萬元增加至300萬元，新增註冊資本全部由晶盛有限認繳。2009年12月4日，慧翔電液在杭州市工商行政管理局西湖分局完成工商變更登記並領取了變更後的《企業法人營業執照》，註冊資本增加至300萬元。

　　（3）2010年4月，投資設立晶信機電2010年3月1日，晶盛有限股東會決議出資100萬元設立全資子公司上虞晶信機電科技有限公司，2010年4月2日，晶信機電取得註冊號為330682000065096的《企業法人營業執照》。

　　（4）2010年10月，投資設立晶鴻機械2010年9月28日，晶盛有限股東會決議出資100萬元設立全資子公司上虞晶鴻機械製造有限公司，2010年10月11日，晶鴻機械取得註冊號為330682000078304的《企業法人營業執照》。

　　（5）2011年2月，對晶鴻機械增資400萬元2011年2月23日，晶盛機電作出股東決議，對晶鴻機械增加註冊資本400萬元。2011年3月2日，晶鴻機械在上虞市工商局完成工商變更登記並領取了變更後的《企業法人營業執照》，註冊資本增加至500萬元。發行人已在《公司章程》、《對外投資管理制度》等文件中對公司投資決策程序和審批權限等方面作出了詳細的規定；發行人報告期內的投資行為均履行了必要的決策程序，嚴格執行了《公司章程》和《對外投資管理制度》中關於對外投資的規定，發行人已經建立並執行有效的對外投資管理制度。

　　2、報告期內對外擔保情況報告期內，晶盛機電及其子公司無對外擔保事項。

　　六、投資者權益保護的情況本公司第一屆董事會第四次會議審議通過了《投資者關係管理制度》、《信息披露管理制度》，公司嚴格實施上述制度與辦法，保障投資者依法享有獲取公司信息、享有資產收益、參與重大決策和選擇管理者等權利。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 215（一）投資者獲取公司信息的保障公司《投資者關係管理制度》規定，投資者關係管理的充分披露信息原則，除強制的信息披露以外，公司可主動披露投資者關心的其他相關息。投資者關係管理的合規披露信息原則，公司應遵守國家法律、法規及證券監管部門、深圳證券交易所對上市公司信息披露的規定，保證信息披露真實、準確、完整、及時。公司《信息披露管理制度》規定公司信息披露的原則：及時披露所有對公司股票價格可能產生重大影響的信息；真實、準確、完整、及時地披露信息，不得有虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏。公司及公司董事、監事、高級管理人員應當忠實、勤勉地履行職責，保證披露信息的真實、準確、完整、及時、公平。公司信息披露要體現公開、公平、公正地對待所有股東的原則。

　　（二）投資者享有資產收益的保障《公司章程》規定，公司利潤分配政策為實行同股同利的股利政策，股東依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配；公司股東大會對利潤分配方案作出決議後，公司董事會須在股東大會召開後兩個月內完成股利（或股份）的派發事項。

　　（三）投資者參與重大決策和選擇管理者等權利的保障《公司章程》規定，公司應在保證股東大會合法、有效的前提下，通過各種方式和途徑，包括提供網絡形式的投票平臺等現代信息技術手段，為股東參加股東大會提供便利。《投資者關係管理制度》規定，公司應儘可能通過多種方式與投資者及時、深入和廣泛地溝通，並應特別注意使用網際網路提高溝通的效率，降低溝通的成本。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 216第十節財務會計信息與管理層分析本節的財務會計數據及有關分析反映了本公司近三年及一期經審計的財務狀況、經營成果及現金流量。本節引用的財務數據，非經特別說明，均引自經天健會計師事務所審計的本公司財務報表及附註的有關內容。天健會計師事務所對本公司近三年及一期的財務報告出具了天健審〔2011〕5018號標準無保留意見的審計報告。投資者欲對本公司的會計政策、財務狀況、經營成果及現金流量進行更詳細的了解，請查閱本公司經審計的財務報告。

　　一、財務報表（一）合併財務報表1、合併資產負債表單位：元項目2011.09.302010.12.312009.12.312008.12.31流動資產：貨幣資金130,971,307.08101,155,602.2734,041,582.9223,069,655.98應收票據82,642,408.007,020,000.001,000,000.00-應收帳款191,873,014.5184,947,226.0048,992,000.3136,021,864.18預付款項25,634,040.3933,356,285.341,937,299.084,764,872.22其他應收款5,656,800.611,790,400.2215,323,178.625,367,364.18存貨434,862,433.03166,472,958.7243,431,325.0647,370,019.45流動資產合計871,640,003.62394,742,472.55144,725,385.99116,593,776.01非流動資產：

　　固定資產82,860,486.0770,918,975.5163,471,264.9746,510,020.52在建工程19,420.002,915,567.872,489,056.562,247,608.28無形資產52,890,938.7031,321,375.5632,005,995.8432,680,560.00長期待攤費用1,912,786.971,637,145.961,113,172.12-遞延所得稅資產23,282,878.934,266,960.111,276,735.281,778,962.19非流動資產合計160,966,510.67111,060,025.01100,356,224.7783,217,150.99資產總計1,032,606,514.29505,802,497.56245,081,610.76199,810,927.00流動負債：

　　短期借款-18,000,000.0010,000,000.0021,000,000.00應付票據18,100,000.00---應付帳款69,920,728.3632,854,981.5016,989,375.9129,989,480.64預收款項512,501,888.06191,654,640.9849,392,840.0037,582,803.56浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 217應付職工薪酬8,380,788.659,661,722.007,754,099.944,363,003.94應交稅費829,075.7637,867,902.8710,885,089.2412,307,041.94應付利息-30,577.8014,850.0063,039.90應付股利-5,500,000.001,250,000.00-其他應付款304,315.012,674.99238,100.00726,200.00流動負債合計610,036,795.84295,572,500.1496,524,355.09106,031,569.98非流動負債：

　　其他非流動負債---460,000.00非流動負債合計---460,000.00負債合計610,036,795.84295,572,500.1496,524,355.09106,491,569.98股東權益：

　　股本100,000,000.00100,000,000.0010,505,105.1910,505,105.19資本公積38,281,437.7338,281,437.73--盈餘公積2,080,070.072,080,070.075,252,552.605,252,552.60未分配利潤282,208,210.6569,868,489.62132,799,597.8877,561,699.23所有者權益合計422,569,718.45210,229,997.42148,557,255.6793,319,357.02負債和所有者權益總計1,032,606,514.29505,802,497.56245,081,610.76199,810,927.002、合併利潤表單位：元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度一、營業收入599,020,987.74379,826,201.90181,572,856.20176,215,323.48減：營業成本292,186,314.31169,420,742.9075,690,257.1590,578,065.77營業稅金及附加6,129,967.153,118,452.06894,186.771,207,613.06銷售費用7,168,965.254,281,954.381,765,142.601,268,865.27管理費用51,059,211.7943,356,031.0640,091,195.4211,359,423.67財務費用776,085.08665,407.471,455,171.651,685,797.17資產減值損失13,649,938.654,168,182.543,901,910.69251,244.50二、營業利潤228,050,505.51154,815,431.4957,774,991.9269,864,314.04加：營業外收入21,944,865.8015,079,008.048,896,367.8813,149,659.68減：營業外支出1,081,456.99787,502.74274,842.58378,950.08其中：非流動資產處置損失36,769.4642,166.9140,992.8564,014.55三、利潤總額248,913,914.32169,106,936.7966,396,517.2282,635,023.64減：所得稅費用36,574,193.2942,434,195.046,158,618.572,763,315.51四、淨利潤212,339,721.03126,672,741.7560,237,898.6579,871,708.13歸屬於母公司所有者的淨利潤212,339,721.03126,672,741.7560,237,898.6579,871,708.13五、每股收益：

　　（一）基本每股收益2.121.270.600.80（二）稀釋每股收益2.121.270.600.80六、其他綜合收益七、綜合收益總額212,339,721.03126,672,741.7560,237,898.6579,871,708.13浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2183、合併現金流量表單位：元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度一、經營活動產生的現金流量：

　　銷售商品、提供勞務收到的現金837,917,810.11546,663,520.30208,505,380.26216,617,878.81收到的稅費返還13,307,662.385,849,973.674,672,313.604,078,395.79收到其他與經營活動有關的現金28,672,086.0334,989,302.167,815,254.281,145,150.00經營活動現金流入小計879,897,558.52587,502,796.13220,992,948.14221,841,424.60購買商品、接受勞務支付的現金591,785,811.84335,339,964.4295,531,246.85110,478,612.02支付給職工以及為職工支付的現金33,836,719.9929,003,299.2613,426,899.185,710,337.62支付的各項稅費120,263,829.2455,447,788.2022,423,580.0510,542,686.74支付其他與經營活動有關的現金37,853,315.6238,712,665.1439,832,756.6915,137,142.83經營活動現金流出小計783,739,676.69458,503,717.02171,214,482.77141,868,779.21經營活動產生的現金流量淨額96,157,881.83128,999,079.1149,778,465.3779,972,645.39二、投資活動產生的現金流量：

　　處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金淨額156,968.02169,059.336,840.554,713.80收到其他與投資活動有關的現金613,328.18284,127.00162,736.201,813,430.42投資活動現金流入小計770,296.20453,186.33169,576.751,818,144.22購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金33,129,155.9119,649,822.8321,773,449.6879,641,976.44投資活動現金流出小計33,129,155.9119,649,822.8321,773,449.6879,641,976.44投資活動產生的現金流量淨額-32,358,859.71-19,196,636.50-21,603,872.93-77,823,832.22三、籌資活動產生的現金流量：

　　取得借款收到的現金20,000,000.0063,000,000.00165,000,000.00108,000,000.00籌資活動現金流入小計20,000,000.0063,000,000.00165,000,000.00108,000,000.00償還債務支付的現金38,000,000.0055,000,000.00176,000,000.0087,000,000.00分配股利、利潤或償付利息支付現金7,911,317.3160,369,223.265,218,665.504,506,964.39籌資活動現金流出小計45,911,317.31115,369,223.26181,218,665.5091,506,964.39籌資活動產生的現金流量淨額-25,911,317.31-52,369,223.26-16,218,665.5016,493,035.61四、匯率變動對現金及現金等價物的影響----五、現金及現金等價物淨增加額37,887,704.8157,433,219.3511,955,926.9418,641,848.78期初現金及現金等價物餘額90,183,602.2732,750,382.9220,794,455.982,152,607.20六、期末現金及現金等價物餘額128,071,307.0890,183,602.2732,750,382.9220,794,455.98浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 219（二）母公司財務報表1、母公司資產負債表單位：元項目2011.09.302010.12.312009.12.312008.12.31流動資產：貨幣資金112,604,938.2987,177,149.4127,513,861.0620,141,224.93應收票據75,142,408.007,020,000.001,000,000.00-應收帳款158,564,719.3877,572,363.1641,749,018.3135,593,656.93預付款項42,428,967.8332,553,304.461,509,890.641,580,725.80其他應收款5,263,532.981,619,587.4412,978,865.514,036,076.23存貨526,779,577.90197,188,434.4956,343,004.8154,594,997.79流動資產合計920,784,144.38403,130,838.96141,094,640.33115,946,681.68非流動資產：

　　長期股權投資9,000,000.005,000,000.003,000,000.00500,000.00固定資產70,421,510.6363,088,169.8458,683,201.3543,104,084.99在建工程19,420.002,915,567.872,489,056.562,247,608.28無形資產52,890,938.7031,321,375.5632,005,995.8432,680,560.00長期待攤費用1,384,589.80998,326.481,071,398.00-遞延所得稅資產2,994,828.351,182,114.34385,639.6729,869.51非流動資產合計136,711,287.48104,505,554.0997,635,291.4278,562,122.78資產總計1,057,495,431.86507,636,393.05238,729,931.75194,508,804.46流動負債：

　　短期借款-18,000,000.0010,000,000.0021,000,000.00應付票據16,100,000.00---應付帳款172,361,146.50126,707,108.3538,427,114.4374,112,721.37預收款項505,358,891.44173,170,015.0148,981,840.0031,327,119.96應付職工薪酬5,225,452.665,008,752.382,919,652.963,515,389.51應交稅費-17,305,032.0620,137,801.078,240,850.013,379,795.47應付利息-30,577.8014,850.0063,039.90應付股利-5,500,000.001,250,000.00-其他應付款333,826.48-238,100.00725,700.00流動負債合計682,074,285.02348,554,254.61110,072,407.40134,123,766.21非流動負債：

　　其他非流動負債---460,000.00非流動負債合計---460,000.00負債合計682,074,285.02348,554,254.61110,072,407.40134,583,766.21股東權益：

　　股本100,000,000.00100,000,000.0010,505,105.1910,505,105.19資本公積38,281,437.7338,281,437.73--盈餘公積2,080,070.072,080,070.075,252,552.605,252,552.60浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 220未分配利潤235,059,639.0418,720,630.64112,899,866.5644,167,380.46所有者權益合計375,421,146.84159,082,138.44128,657,524.3559,925,038.25負債和所有者權益合計1,057,495,431.86507,636,393.05238,729,931.75194,508,804.462、母公司利潤表單位：元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度一、營業收入539,166,312.14334,614,486.87161,631,834.42171,319,064.65減：營業成本356,824,733.24216,306,213.8699,179,832.11114,175,315.05營業稅金及附加845,199.28913,105.90153,532.1683,357.05銷售費用6,213,562.263,793,961.531,591,006.321,223,977.13管理費用33,532,511.4227,406,591.7021,382,950.897,554,051.40財務費用929,372.15748,045.671,466,192.571,688,325.61資產減值損失12,270,576.164,233,386.733,406,584.17260,342.15加：投資收益100,000,000.0040,000,000.0040,000,000.00-二、營業利潤228,550,357.63121,213,181.4874,451,736.2046,333,696.26加：營業外收入9,355,975.857,836,503.823,438,454.28320,150.00減：營業外支出711,623.77592,480.72175,037.89206,326.41其中：非流動資產處置損失34,281.98---三、利潤總額237,194,709.71128,457,204.5877,715,152.5946,447,519.85減：所得稅費用20,855,701.3133,032,590.493,982,666.49-29,869.51四、淨利潤216,339,008.4095,424,614.0973,732,486.1046,477,389.36五、其他綜合收益----六、綜合收益總額216,339,008.4095,424,614.0973,732,486.1046,477,389.363、母公司現金流量表單位：元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度一、經營活動產生的現金流量：

　　銷售商品、提供勞務收到的現金809,729,943.90475,731,895.34192,487,464.40210,169,212.62收到的稅費返還1,185,537.791,193,560.25--收到其他與經營活動有關的現金28,797,036.1330,110,407.857,029,654.281,145,150.00經營活動現金流入小計839,712,517.82507,035,863.44199,517,118.68211,314,362.62購買商品、接受勞務支付的現金763,638,272.04341,989,873.77146,835,660.85115,278,827.48支付給職工以及為職工支付的現金16,206,278.1015,058,167.158,344,920.214,156,227.65支付的各項稅費39,546,557.4637,146,772.308,375,741.884,055,201.92支付其他與經營活動有關的現金30,927,170.3034,221,230.8129,690,434.9510,310,277.23經營活動現金流出小計850,318,277.90428,416,044.03193,246,757.89133,800,534.28經營活動產生的現金流量淨額-10,605,760.0878,619,819.416,270,360.7977,513,828.34二、投資活動產生的現金流量：

　　取得投資收益收到的現金100,000,000.0040,000,000.0040,000,000.00-處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金淨額3,158,929.04---浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 221收到其他與投資活動有關的現金447,262.00205,255.64148,751.0655,626.99投資活動現金流入小計103,606,191.0440,205,255.6440,148,751.0655,626.99購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金29,589,324.7714,473,363.4419,343,810.2277,849,073.21投資支付的現金4,000,000.002,000,000.002,500,000.00500,000.00投資活動現金流出小計33,589,324.7716,473,363.4421,843,810.2278,349,073.21投資活動產生的現金流量淨額70,016,866.2723,731,892.2018,304,940.84-78,293,446.22三、籌資活動產生的現金流量：

　　取得借款收到的現金20,000,000.0063,000,000.00165,000,000.00108,000,000.00籌資活動現金流入小計20,000,000.0063,000,000.00165,000,000.00108,000,000.00償還債務支付的現金38,000,000.0055,000,000.00176,000,000.0087,000,000.00分配股利、利潤或償付利息支付現金7,911,317.3160,369,223.265,218,665.504,506,964.39籌資活動現金流出小計45,911,317.31115,369,223.26181,218,665.5091,506,964.39籌資活動產生的現金流量淨額-25,911,317.31-52,369,223.26-16,218,665.5016,493,035.61四、匯率變動對現金及現金等價物的影響----五、現金及現金等價物淨增加額33,499,788.8849,982,488.358,356,636.1315,713,417.73期初現金及現金等價物餘額76,205,149.4126,222,661.0617,866,024.932,152,607.20六、期末現金及現金等價物餘額109,704,938.2976,205,149.4126,222,661.0617,866,024.93二、註冊會計師審計意見天健會計師事務所對本公司報告期各期末的合併及母公司的資產負債表，報告期各期的合併及母公司的利潤表、現金流量表、所有者權益變動表以及財務報表附註進行了審計，並出具了天健審〔2011〕5018號標準無保留意見的審計報告，其審計意見為："我們認為，晶盛機電公司財務報表已經按照企業會計準則的規定編制，在所有重大方面公允反映了晶盛機電公司2008年12月31日、2009年12月31日、2010年12月31日、2011年9月30日的財務狀況以及2008年度、2009年度、2010年度、2011年1-9月的經營成果和現金流量。"三、財務報表的編制基礎、合併財務報表的合併範圍及變化情況（一）財務報表的編制基礎本公司財務報表以持續經營為編制基礎，本財務報表的編制符合企業會計準則的要求，真實、完整地反映了公司的財務狀況、經營成果和現金流量等有關信息。

　　（二）合併財務報表的合併範圍及變化情況1、合併財務報表的合併範圍母公司將其控制的所有子公司納入合併財務報表的合併範圍。合併財務報表以母公浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 222司及其子公司的財務報表為基礎，根據其他有關資料，按照權益法調整對子公司的長期股權投資後，由母公司按照《企業會計準則第33號--合併財務報表》編制。截至2011年9月30日，本公司控制的子公司均為全資子公司，全部納入合併範圍，其具體情況如下：

　　子公司全稱註冊地業務性質註冊資本經營範圍組織機構代碼杭州慧翔電液技術開發有限公司浙江杭州電氣機械製造300萬元製造加工：機電控制系統、自動化系統、機械設備、機電、液壓設備等79090989-1上虞晶信機電科技有限公司浙江上虞機電設備研製100萬元機電設備研製、銷售，機電系統控制軟體、計算機軟體開發銷售及技術諮詢服務55289482-3上虞晶鴻機械製造有限公司浙江上虞機械配件加工500萬元機械配件加工、製造；機電一體化設備製造、銷售56333643-X2、報告期內合併範圍變化情況（1）以投資設立方式增加的子公司.上虞晶信機電科技有限公司2010年4月，本公司投資設立了全資子公司上虞晶信機電科技有限公司，於2010年4月2日完成工商設立登記，並取得註冊號為330682000065096的《企業法人營業執照》。該公司註冊資本100萬元，均由本公司出資，佔其註冊資本的100%，本公司擁有對其的實質控制權。該子公司自成立之日（2010年4月2日）起納入合併範圍。

　　.上虞晶鴻機械製造有限公司2010年10月，本公司投資設立了全資子公司上虞晶鴻機械製造有限公司，於2010年10月11日完成工商設立登記，並取得註冊號為330682000078304的《企業法人營業執照》。該公司註冊資本500萬元，均由本公司出資，佔其註冊資本的100%，本公司擁有對其的實質控制權。該子公司自成立之日（2010年10月11日）起納入合併範圍。

　　（2）通過非同一控制下企業合併增加的子公司2008年7月，根據本公司與李世倫、曹建偉和顧臨怡籤訂的《股權轉讓協議》，以50萬元受讓李世倫、曹建偉和顧臨怡持有的杭州慧翔電液技術開發有限公司100%股權；本公司於2008年7月18日支付股權轉讓款；2008年9月25日，浙江省對外經濟貿易合作廳下發了浙外經貿資函〔2008〕623號批覆，同意上述股權轉讓事項。本公司將2008年9月25日確定為收購慧翔電液的購買日，並自2008年10月起，將其納入合併範圍。

　　四、主要會計政策報告期內，本公司會計政策未發生變更。公司的主要會計政策如下：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 223（一）金融工具1、金融資產和金融負債的分類金融資產在初始確認時劃分為以下四類：以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產（包括交易性金融資產和指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產）、持有至到期投資、貸款和應收款項、可供出售金融資產。金融負債在初始確認時劃分為以下兩類：以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債（包括交易性金融負債和指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債）、其他金融負債。

　　2、金融資產和金融負債的確認依據、計量方法和終止確認條件公司成為金融工具合同的一方時，確認一項金融資產或金融負債。初始確認金融資產或金融負債時，按照公允價值計量；對於以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產和金融負債，相關交易費用直接計入當期損益；對於其他類別的金融資產或金融負債，相關交易費用計入初始確認金額。公司按照公允價值對金融資產進行後續計量，且不扣除將來處置該金融資產時可能發生的交易費用，但下列情況除外：（1）持有至到期投資以及貸款和應收款項採用實際利率法，按攤餘成本計量；（2）在活躍市場中沒有報價且其公允價值不能可靠計量的權益工具投資，以及與該權益工具掛鈎並須通過交付該權益工具結算的衍生金融資產，按照成本計量。公司採用實際利率法，按攤餘成本對金融負債進行後續計量，但下列情況除外：（1）以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債，按照公允價值計量，且不扣除將來結清金融負債時可能發生的交易費用；（2）與在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的權益工具掛鈎並須通過交付該權益工具結算的衍生金融負債，按照成本計量；（3）不屬於指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融負債的財務擔保合同，或沒有指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益並將以低於市場利率貸款的貸款承諾，按照履行相關現時義務所需支出的最佳估計數與初始確認金額扣除按照實際利率法攤銷的累計攤銷額後的餘額兩項金額之中的較高者進行後續計量。

　　金融資產或金融負債公允價值變動形成的利得或損失，除與套期保值有關外，按照如下方法處理：（1）以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產或金融負債公允價值變動形成的利得或損失，計入公允價值變動損益；在資產持有期間所取得的利息或現金股利，確認為投資收益；處置時，將實際收到的金額與初始入帳金額之間的差額確浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 224認為投資收益，同時調整公允價值變動損益。（2）可供出售金融資產的公允價值變動計入資本公積；持有期間按實際利率法計算的利息，計入投資收益；可供出售權益工具投資的現金股利，於被投資單位宣告發放股利時計入投資收益；處置時，將實際收到的金額與帳面價值扣除原直接計入資本公積的公允價值變動累計額之後的差額確認為投資收益。當收取某項金融資產現金流量的合同權利已終止或該金融資產所有權上幾乎所有的風險和報酬已轉移時，終止確認該金融資產；當金融負債的現時義務全部或部分解除時，相應終止確認該金融負債或其一部分。

　　3、金融資產轉移的確認依據和計量方法公司已將金融資產所有權上幾乎所有的風險和報酬轉移給了轉入方的，終止確認該金融資產；保留了金融資產所有權上幾乎所有的風險和報酬的，繼續確認所轉移的金融資產，並將收到的對價確認為一項金融負債。公司既沒有轉移也沒有保留金融資產所有權上幾乎所有的風險和報酬的，分別下列情況處理：（1）放棄了對該金融資產控制的，終止確認該金融資產；（2）未放棄對該金融資產控制的，按照繼續涉入所轉移金融資產的程度確認有關金融資產，並相應確認有關負債。金融資產整體轉移滿足終止確認條件的，將下列兩項金額的差額計入當期損益：（1）所轉移金融資產的帳面價值；（2）因轉移而收到的對價，與原直接計入所有者權益的公允價值變動累計額之和。金融資產部分轉移滿足終止確認條件的，將所轉移金融資產整體的帳面價值，在終止確認部分和未終止確認部分之間，按照各自的相對公允價值進行分攤，並將下列兩項金額的差額計入當期損益：（1）終止確認部分的帳面價值；（2）終止確認部分的對價，與原直接計入所有者權益的公允價值變動累計額中對應終止確認部分的金額之和。

　　4、主要金融資產和金融負債的公允價值確定方法存在活躍市場的金融資產或金融負債，以活躍市場的報價確定其公允價值；不存在活躍市場的金融資產或金融負債，採用估值技術（包括參考熟悉情況並自願交易的各方最近進行的市場交易中使用的價格、參照實質上相同的其他金融工具的當前公允價值、現金流量折現法和期權定價模型等）確定其公允價值；初始取得或源生的金融資產或承擔的金融負債，以市場交易價格作為確定其公允價值的基礎。

　　5、金融資產的減值測試和減值準備計提方法資產負債表日對以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融資產以外的金融資浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 225產的帳面價值進行檢查，如有客觀證據表明該金融資產發生減值的，計提減值準備。對單項金額重大的金融資產單獨進行減值測試；對單項金額不重大的金融資產，可以單獨進行減值測試，或包括在具有類似信用風險特徵的金融資產組合中進行減值測試；單獨測試未發生減值的金融資產（包括單項金額重大和不重大的金融資產），包括在具有類似信用風險特徵的金融資產組合中再進行減值測試。按攤餘成本計量的金融資產，期末有客觀證據表明其發生了減值的，根據其帳面價值與預計未來現金流量現值之間的差額確認減值損失。在活躍市場中沒有報價且其公允價值不能可靠計量的權益工具投資，或與該權益工具掛鈎並須通過交付該權益工具結算的衍生金融資產發生減值時，將該權益工具投資或衍生金融資產的帳面價值，與按照類似金融資產當時市場收益率對未來現金流量折現確定的現值之間的差額，確認為減值損失。可供出售金融資產的公允價值發生較大幅度下降且預期下降趨勢屬於非暫時性時，確認其減值損失，並將原直接計入所有者權益的公允價值累計損失一併轉出計入減值損失。

　　（二）應收款項1、單項金額重大並單項計提壞帳準備的應收款項單項金額重大的應收款項的判斷依據：佔應收款項帳面餘額合計10%以上的款項；單項金額重大並單項計提壞帳準備的計提方法：單獨進行減值測試，根據其未來現金流量現值低於其帳面價值的差額計提壞帳準備。

　　2、單項金額雖不重大但單項計提壞帳準備的應收款項單項計提壞帳準備的理由：應收款項的未來現金流量現值與以帳齡為信用風險特徵的應收款項組合的未來現金流量現值存在顯著差異；壞帳準備的計提方法：單獨進行減值測試，根據其未來現金流量現值低於其帳面價值的差額計提壞帳準備。3、按組合計提壞帳準備的應收款項（1）確定組合的依據及壞帳準備的計提方法確定應收款項組合的方法：基於相同帳齡的應收款項具有類似信用風險特徵，按帳齡確定組合；按組合計提壞帳準備的計提方法：帳齡分析法。

　　（2）帳齡分析法帳齡應收帳款計提比例其他應收款計提比例1年以內（含1年，以下同）

　　5%5%1-2年10%10%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2262-3年30%30%3-4年50%50%4年以上100%100%對應收票據、預付款項、應收利息、長期應收款等其他應收款項，根據其未來現金流量現值低於其帳面價值的差額計提壞帳準備。

　　（三）存貨1、存貨的分類存貨包括在日常活動中持有以備出售的產成品或商品、處在生產過程中的在產品、在生產過程或提供勞務過程中耗用的材料和物料等。

　　2、發出存貨的計價方法發出存貨採用月末一次加權平均法。

　　3、存貨可變現淨值的確定依據及存貨跌價準備的計提方法資產負債表日，存貨採用成本與可變現淨值孰低計量，按照單個存貨成本高於可變現淨值的差額計提存貨跌價準備。直接用於出售的存貨，在正常生產經營過程中以該存貨的估計售價減去估計的銷售費用和相關稅費後的金額確定其可變現淨值；需要經過加工的存貨，在正常生產經營過程中以所生產的產成品的估計售價減去至完工時估計將要發生的成本、估計的銷售費用和相關稅費後的金額確定其可變現淨值；資產負債表日，同一項存貨中一部分有合同價格約定、其他部分不存在合同價格的，分別確定其可變現淨值，並與其對應的成本進行比較，分別確定存貨跌價準備的計提或轉回的金額。

　　4、存貨的盤存制度存貨的盤存制度為永續盤存制。

　　5、低值易耗品和包裝物的攤銷方法按照一次轉銷法進行攤銷。

　　（四）長期股權投資1、投資成本的確定（1）同一控制下的企業合併形成的，合併方以支付現金、轉讓非現金資產、承擔債務或發行權益性證券作為合併對價的，在合併日按照取得被合併方所有者權益帳面價值的份額作為其初始投資成本。長期股權投資初始投資成本與支付的合併對價的帳面價值或發行股份的面值總額之間的差額調整資本公積；資本公積不足衝減的，調整留存收益。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 227（2）非同一控制下的企業合併形成的，在購買日按照支付的合併對價的公允價值作為其初始投資成本。（3）除企業合併以外形成的：以支付現金取得的，按照實際支付的購買價款作為其初始投資成本；以發行權益性證券取得的，按照發行權益性證券的公允價值作為其初始投資成本；投資者投入的，按照投資合同或協議約定的價值作為其初始投資成本（合同或協議約定價值不公允的除外）。

　　2、後續計量及損益確認方法對被投資單位能夠實施控制的長期股權投資採用成本法核算，在編制合併財務報表時按照權益法進行調整；對不具有共同控制或重大影響，並且在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資，採用成本法核算；對具有共同控制或重大影響的長期股權投資，採用權益法核算。

　　3、確定對被投資單位具有共同控制、重大影響的依據按照合同約定，與被投資單位相關的重要財務和經營決策需要分享控制權的投資方一致同意的，認定為共同控制；對被投資單位的財務和經營政策有參與決策的權力，但並不能夠控制或者與其他方一起共同控制這些政策的制定的，認定為重大影響。

　　4、減值測試方法及減值準備計提方法對子公司、聯營企業及合營企業的投資，在資產負債表日有客觀證據表明其發生減值的，按照帳面價值與可收回金額的差額計提相應的減值準備；對被投資單位不具有共同控制或重大影響、在活躍市場中沒有報價、公允價值不能可靠計量的長期股權投資，按照《企業會計準則第22號--金融工具確認和計量》的規定計提相應的減值準備。

　　（五）固定資產1、固定資產確認條件、計價和折舊方法固定資產是指為生產商品、提供勞務、出租或經營管理而持有的，使用年限超過一個會計年度，單位價值較高的有形資產。固定資產以取得時的實際成本入帳，並從其達到預定可使用狀態的次月起採用年限平均法計提折舊。

　　2、各類固定資產的折舊方法項目折舊年限殘值率年折舊率房屋及建築物20年5%4.75%通用設備3~5年5%19.00%~31.67%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 228專用設備10年5%9.50%運輸工具4~5年5%19.00%~23.75%3、固定資產的減值測試方法、減值準備計提方法資產負債表日，有跡象表明固定資產發生減值的，按照帳面價值與可收回金額的差額計提相應的減值準備。

　　（六）無形資產1、無形資產包括土地使用權、專利權及非專利技術等，按成本進行初始計量。2、使用壽命有限的無形資產，在使用壽命內按照與該項無形資產有關的經濟利益的預期實現方式系統合理地攤銷，無法可靠確定預期實現方式的，採用直線法攤銷。具體年限如下：

　　項目攤銷年限土地使用權50年3、使用壽命確定的無形資產，在資產負債表日有跡象表明發生減值的，按照帳面價值與可收回金額的差額計提相應的減值準備；使用壽命不確定的無形資產和尚未達到可使用狀態的無形資產，無論是否存在減值跡象，每年均進行減值測試。4、內部研究開發項目研究階段的支出，於發生時計入當期損益。內部研究開發項目開發階段的支出，同時滿足下列條件的，確認為無形資產：（1）完成該無形資產以使其能夠使用或出售在技術上具有可行性；（2）具有完成該無形資產並使用或出售的意圖；（3）無形資產產生經濟利益的方式，包括能夠證明運用該無形資產生產的產品存在市場或無形資產自身存在市場，無形資產將在內部使用的，能證明其有用性；（4）有足夠的技術、財務資源和其他資源支持，以完成該無形資產的開發，並有能力使用或出售該無形資產；（5）歸屬於該無形資產開發階段的支出能夠可靠地計量。

　　（七）收入1、銷售商品銷售商品收入在同時滿足下列條件時予以確認：（1）將商品所有權上的主要風險和報酬轉移給購貨方；（2）公司不再保留通常與所有權相聯繫的繼續管理權，也不再對已售出的商品實施有效控制；（3）收入的金額能夠可靠地計量；（4）相關的經濟利益很可能流入；（5）相關的已發生或將發生的成本能夠可靠地計量。

　　對於需承擔安裝調試或指導安裝調試合同義務的晶體矽生長設備或單晶矽生長爐控制系統，於現場安裝調試驗收合格後予以確認，具體以用戶籤署現場安裝調試完成單浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 229為準；對於無需承擔安裝調試或指導安裝調試合同義務的晶體矽生長設備或單晶矽生長爐控制系統銷售收入，於發貨後予以確認。

　　2、自行開發研製的軟體產品銷售收入軟體產品在同時滿足軟體產品所有權上的主要風險和報酬轉移給購買方；公司不再保留通常與所有權相聯繫的繼續管理權，也不再對已售出的軟體產品實施有效控制；收入的金額能夠可靠地計量；相關的經濟利益很可能流入；相關的已發生或將發生的成本能夠可靠地計量時，確認軟體產品銷售收入的實現。

　　3、提供勞務提供勞務交易的結果在資產負債表日能夠可靠估計的（同時滿足收入的金額能夠可靠地計量、相關經濟利益很可能流入、交易的完工進度能夠可靠地確定、交易中已發生和將發生的成本能夠可靠地計量），採用完工百分比法確認提供勞務的收入，並按已經發生的成本佔估計總成本的比例確定提供勞務交易的完工進度。提供勞務交易的結果在資產負債表日不能夠可靠估計的，若已經發生的勞務成本預計能夠得到補償，按已經發生的勞務成本金額確認提供勞務收入，並按相同金額結轉勞務成本；若已經發生的勞務成本預計不能夠得到補償，將已經發生的勞務成本計入當期損益，不確認勞務收入。對於技術服務或售後服務收入，在相關勞務提供後予以確認。

　　（八）政府補助1、政府補助包括與資產相關的政府補助和與收益相關的政府補助。2、政府補助為貨幣性資產的，按照收到或應收的金額計量；政府補助為非貨幣性資產的，按照公允價值計量，公允價值不能可靠取得的，按照名義金額計量。3、與資產相關的政府補助，確認為遞延收益，在相關資產使用壽命內平均分配，計入當期損益。與收益相關的政府補助，用於補償以後期間的相關費用或損失的，確認為遞延收益，在確認相關費用的期間，計入當期損益；用於補償已發生的相關費用或損失的，直接計入當期損益。

　　（九）遞延所得稅資產、遞延所得稅負債1、根據資產、負債的帳面價值與其計稅基礎之間的差額（未作為資產和負債確認的項目按照稅法規定可以確定其計稅基礎的，該計稅基礎與其帳面數之間的差額），按照預期收回該資產或清償該負債期間的適用稅率計算確認遞延所得稅資產或遞延所得稅負債。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2302、確認遞延所得稅資產以很可能取得用來抵扣可抵扣暫時性差異的應納稅所得額為限。資產負債表日，有確鑿證據表明未來期間很可能獲得足夠的應納稅所得額用來抵扣可抵扣暫時性差異的，確認以前會計期間未確認的遞延所得稅資產。3、資產負債表日，對遞延所得稅資產的帳面價值進行覆核，如果未來期間很可能無法獲得足夠的應納稅所得額用以抵扣遞延所得稅資產的利益，則減記遞延所得稅資產的帳面價值。在很可能獲得足夠的應納稅所得額時，轉回減記的金額。4、公司當期所得稅和遞延所得稅作為所得稅費用或收益計入當期損益，但不包括下列情況產生的所得稅：（1）企業合併；（2）直接在所有者權益中確認的交易或者事項。

　　（十）企業合併1、同一控制下企業合併的會計處理方法公司在企業合併中取得的資產和負債，按照合併日在被合併方的帳面價值計量。公司取得的淨資產帳面價值與支付的合併對價帳面價值（或發行股份面值總額）的差額，調整資本公積；資本公積不足衝減的，調整留存收益。

　　2、非同一控制下企業合併的會計處理方法公司在購買日對合併成本大於合併中取得的被購買方可辨認淨資產公允價值份額的差額，確認為商譽；如果合併成本小於合併中取得的被購買方可辨認淨資產公允價值份額，首先對取得的被購買方各項可辨認資產、負債及或有負債的公允價值以及合併成本的計量進行覆核，經覆核後合併成本仍小於合併中取得的被購買方可辨認淨資產公允價值份額的，其差額計入當期損益。

　　五、會計估計變更為了更加公允、恰當地反映公司的財務狀況和經營成果，自2009年1月1日起，公司對應收款項的壞帳準備計提比例和固定資產殘值率進行變更，此兩項會計估計變更採用未來適用法。

　　（一）應收款項的壞帳準備計提比例的變更單項金額非重大以及經單獨測試後未減值的單項金額重大的應收款項的壞帳準備計提比例變更如下表：

　　帳齡變更前計提比例變更後計提比例1年以內（含1年，以下同）

　　5‰5%1-2年10%10%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2312-3年30%30%3-4年50%50%4年以上50%100%應收款項的壞帳準備計提比例的變更對2009年度損益的影響為：減少歸屬於母公司的淨利潤2,317,687.60元。

　　（二）固定資產預計殘值率的變更項目變更前變更後固定資產預計殘值率10%5%固定資產預計殘值率的變更對2009年度損益的影響為：減少歸屬於母公司的淨利潤122,737.93元。

　　六、發行人主要稅種稅率、享受的主要稅收優惠政策（一）公司主要稅種稅率稅種計稅依據稅率增值稅銷售貨物或提供應稅勞務收入17%營業稅應納稅營業額3%或5%企業所得稅應納稅所得額25%、15%、12.5%城市維護建設稅應繳流轉稅稅額和免抵增值稅稅額之和0%、7%教育費附加應繳流轉稅稅額和免抵增值稅稅額之和0%、3%地方教育附加應繳流轉稅稅額和免抵增值稅稅額之和2%房產稅從價計徵的，按房產原值一次減除30%後餘值的1.2%計繳；從租計徵的，按租金收入的12%計繳。

　　（二）公司享受的主要稅收優惠政策1、增值稅本公司產品出口享受增值稅"免、抵、退"政策，退稅率為17%。根據財稅〔2000〕25號《關於鼓勵軟體產業和集成電路產業發展有關稅收政策問題的通知》、國發〔2011〕4號《進一步鼓勵軟體產業和集成電路產業發展若干政策的通知》的有關規定，子公司慧翔電液經認定的軟體產品的增值稅實際稅負超過3%的部分享受"即徵即退"政策。

　　2、企業所得稅公司名稱2011年1-9月2010年2009年2008年晶盛機電15%15%[注1][注1]慧翔電液[注2]15%12.5%12.5%12.5%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 232晶信機電25%25%--晶鴻機械25%25%--[注1]：根據上虞市國家稅務局虞國稅外〔2007〕110號《外商投資企業和外國企業所得稅"兩免三減半"稅收優惠資格認定的批覆》，本公司享受外商投資企業"兩免三減半"的企業所得稅優惠政策，2008年免徵企業所得稅；2009年減半徵收企業所得稅，稅率為12.5%。2010年7月，經上虞市對外貿易經濟合作局虞外經貿資〔2010〕130號文批覆同意，公司原外方股東將所持有的25%股權轉讓給邱敏秀等14位中方股東，公司性質變更為內資企業。根據原《外商投資企業和外國企業所得稅法》第八條之規定，外商投資企業實際經營期不滿十年的，應當補繳已免徵、減徵的企業所得稅稅款。公司於2010年10月補繳了2007年度至2009年度減免的企業所得稅款20,216,101.96元。本公司經浙江省科技廳、浙江省財政廳、浙江省國家稅務局及浙江省地方稅務局聯合發布的浙科發高〔2009〕289號文認定為高新技術企業，2010年度和2011年1-9月減按15%的稅率計繳企業所得稅。[注2]：經杭州市西湖區國家稅務局杭國稅西發[2008]395號文批覆，子公司慧翔電液享受新辦軟體企業"兩免三減半"的所得稅優惠政策，2008年度-2010年度減按12.5%的稅率計繳企業所得稅。子公司慧翔電液經浙江省科技廳、浙江省財政廳、浙江省國家稅務局及浙江省地方稅務局聯合發布的浙科發高〔2009〕276號文認定為高新技術企業，2011年1-9月減按15%的稅率計繳企業所得稅。

　　3、城市維護建設稅本公司原系外商投資企業，2008年1月-2010年9月無需計繳城市維護建設稅，自2010年10月起按照7%的稅率計繳城市維護建設稅。

　　4、教育費附加本公司原系外商投資企業，2008年1月-2010年9月無需計繳教育費附加，自2010年10月起按照3%的稅率計繳教育費附加。

　　（三）所得稅及增值稅優惠對公司淨利潤的影響報告期各期，所得稅及增值稅優惠對公司淨利潤的影響如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年當期所得稅費用減免額3,644.221,988.06565.641,641.28遞延所得稅費用影響數-1,267.73-156.7950.22-177.90增值稅返還1,212.21465.64467.23407.84補繳以前年度稅費減免0.00-2,021.61--稅收優惠合計3,588.71275.301,083.091,871.22歸屬於母公司的股東淨利潤21,233.9712,667.276,023.797,987.17不考慮稅收優惠的歸屬於母公司的股東淨利潤17,645.2612,391.974,940.706,115.95稅收優惠金額佔歸屬於母公司股東淨利潤的比例16.90%2.17%17.98%23.43%註：當期所得稅費用減免額和遞延所得稅費用影響數系基於公司及子公司在2008年初至2011年9月末執行25%的法定稅率的假設，通過比較計算得出。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 233七、分部信息本公司主要產品收入的分部信息參見本節"十五、盈利能力分析"之"（一）營業收入構成及變動分析"之"2、主營業務收入的構成"的相關內容。

　　八、經註冊會計師核驗的非經常性損益明細表天健會計師事務所對公司近三年及一期的非經常性損益明細表進行了核驗，並於出具了天健審〔2011〕5021號《關於浙江晶盛機電股份有限公司近三年及一期非經常性損益的鑑證報告》。經註冊會計師核驗的非經常性損益明細表具體內容如下表：單位：元項目2011年1－9月2010年度2009年度2008年度非流動資產處置損益，包括已計提資產減值準備的衝銷部分525.74-42,166.91-40,992.85-64,014.55計入當期損益的政府補助9,735,784.9210,402,482.194,223,300.00320,000.00計入當期損益的對非金融企業收取的資金佔用費-38,353.56--企業取得子公司、聯營企業及合營企業的投資成本小於取得投資時應享有被合併單位可辨認淨資產公允價值產生的收益8,751,113.89根據稅收、會計等法律、法規的要求對當期損益進行一次性調整對當期損益的影響-20,216,101.96除上述各項之外的其他營業外收入和支出-29,634.64-198,437.57-12,651.78-59,857.34合計9,706,676.02-10,015,870.694,169,655.378,947,242.00減：所得稅費用1,461,855.001,471,405.92514,667.95-8,001.82歸屬於母公司股東的非經常性損益淨額8,244,821.02-11,487,276.613,654,987.428,955,243.82九、主要財務指標項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日流動比率1.431.341.501.10速動比率0.670.661.030.61資產負債率（母公司）

　　64.50%68.66%46.11%69.19%歸屬於公司普通股股東的每股淨資產（元）

　　4.232.101.490.93項目2011年1-9月2010年2009年2008年應收帳款周轉率（次）

　　3.905.214.095.94存貨周轉率（次）

　　0.971.611.672.89息稅折舊攤銷前利潤（元）

　　256,493,995.62176,023,785.9372,220,338.4184,719,490.88利息保障倍數（倍）

　　211.81203.5447.7454.09每股經營活動產生的現金流量（元/股）

　　0.961.290.500.80浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 234每股淨現金流量（元/股）

　　0.380.570.120.19註：流動比率＝流動資產/流動負債速動比率＝（流動資產-存貨-預付帳款）/流動負債資產負債率＝總負債/總資產歸屬於公司普通股股東的每股淨資產＝歸屬於公司普通股股東的所有者權益／股本總額應收帳款周轉率＝營業收入/應收帳款平均帳面餘額存貨周轉率＝營業成本/存貨平均餘額息稅折舊攤銷前利潤=利潤總額＋利息支出＋折舊＋攤銷利息保障倍數=（稅前利潤+利息支出）/利息支出每股經營活動的現金流量＝經營活動產生的現金流量淨額／期末股本總額每股淨現金流量＝現金及現金等價物淨增加額／期末股本總額十、淨資產收益率和每股收益根據天健會計師事務所出具的天健審〔2011〕5018號標準無保留意見審計報告審計的公司近三年及一期的財務報表及附註，報告期各期的公司淨資產收益率和每股收益如下：

　　（一）淨資產收益率計算的淨利潤口徑2011年1-9月2010年2009年2008年扣非前淨利潤67.11%67.48%49.98%146.86%扣非後淨利潤64.51%73.60%46.95%130.39%註：上表中"扣非前淨利潤"指歸屬於公司普通股股東的淨利潤，"扣非後淨利潤"指扣除非經常性損益後歸屬於公司普通股股東的淨利潤。

　　（二）每股收益單位：元/股計算的淨利潤口徑基本每股收益稀釋每股收益2011年1-9月2010年2009年2008年2011年1-9月2010年2009年2008年扣非前淨利潤2.121.270.600.802.121.270.600.80扣非後淨利潤2.041.380.570.712.041.380.570.71註：上表中"扣非前淨利潤"指歸屬於公司普通股股東的淨利潤，"扣非後淨利潤"指扣除非經常性損益後歸屬於公司普通股股東的淨利潤。

　　十一、歷次資產評估情況為滿足整體變更設立股份有限公司的需要，坤元資產評估有限公司接受委託，以2010年10月31日作為評估基準日，對晶盛有限所有者的全部權益價值進行評估並出具了坤元評報〔2010〕383號《資產評估報告》。此次評估的結果僅為晶盛有限整體變更時淨資產折股的參考，公司未依據評估結果進行帳務調整。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 235（一）評估方法根據評估對象、價值類型、資料收集情況等相關條件，採用資產基礎法進行評估。

　　（二）評估結果單位：元項目帳面價值評估價值增值額增值率ABC=B-AD=C/A流動資產313,815,764.12330,646,136.2216,830,372.105.36%其中：應收帳款淨額41,413,384.2444,045,385.762,632,001.526.36%其他應收款淨額1,540,205.581,628,732.1988,526.615.75%存貨161,589,908.89175,699,752.8614,109,843.978.73%非流動資產100,664,159.17152,825,281.6452,161,122.4751.82%其中：長期股權投資5,000,000.0050,488,800.9045,488,800.90909.78%固定資產--建築物52,040,316.1256,972,488.004,932,171.889.48%固定資產--專用設備9,104,065.709,754,909.00650,843.307.15%在建工程1,670,373.871,670,373.87--無形資產--土地使用權31,435,478.9433,794,560.002,359,081.067.50%總資產414,479,923.29483,471,417.8668,991,494.5716.65%流動負債276,198,485.56276,198,485.56--非流動負債----負債合計276,198,485.56276,198,485.56--所有者權益合計138,281,437.73207,272,932.3068,991,494.5749.89%經評估，公司全部所有者權益增值68,991,494.57元，增值率為49.89%。其中，負債的評估價值與帳面價值比較未發生變化，資產科目中主要的增值項目為應收帳款淨額、存貨、長期股權投資、固定資產--建築物、無形資產--土地使用權。各主要資產增值項目評估增值的具體原因如下：

　　1、應收帳款淨額評估基準日，應收帳款壞帳準備帳面價值為-2,632,001.52元，由於無發生壞帳損失的可能，壞帳準備評估值為0元，使得應收帳款淨額評估增值2,632,001.52元，增值率為6.36%。

　　2、存貨存貨的評估增值來自庫存商品增值，在評估基準日庫存商品的帳面價值為99,640,508.49元，以市場價格為依據，庫存商品評估值為113,750,352.46元，評估增值14,109,843.97元，增值率為14.16%。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2363、長期股權投資評估基準日，公司對三個全資子公司的長期股權投資以成本法核算，帳面價值為5,000,000.00元，根據資產基礎法對三個全資子公司的評估價值為50,488,800.90元，評估增值45,488,800.90元，增值率為909.78%。長期股權投資的具體評估結果如下表：單位：元長期股權投資具體構成帳面價值評估價值增值額增值率ABC=B-AD=C/A慧翔電液3,000,000.0048,491,433.5045,491,433.501,516.38%晶鴻機械1,000,000.001,000,000.00--晶信機電1,000,000.00997,367.40-2,632.60-0.26%合計5,000,000.0050,488,800.9045,488,800.90909.78%慧翔電液所有者權益的帳面價值為36,648,298.29元，較本公司對其長期股權投資帳面價值3,000,000.00元增值33,648,298.29元，增值率為1121.61%；使用資產基礎法評估對慧翔電液所有者權益的評估價值為48,491,433.50元，較帳面價值為36,648,298.29元增值11,843,135.21萬元，增值率為32.32%，增值的主要原因是庫存商品評估增值。

　　4、固定資產--建築物評估基準日，固定資產--建築物的帳面價值為52,040,316.12元，主要使用重置成本法進行評估，評估價值為56,972,488.00元，評估增值4,932,171.88元，增值率為9.48%。

　　5、無形資產--土地使用權評估基準日，無形資產--土地使用權的帳面價值為31,435,478.94元，採用市場比較法進行評估，評估價值為33,794,560.00元，評估增值為2,359,081.06元，增值率為7.50%。

　　十二、歷次驗資情況（一）2006年晶盛有限設立2006年12月，本公司前身晶盛有限設立，註冊資本為30萬美元，由金輪公司和義大利華僑吳曉以現匯美元分三期投入，其中：首期實收資本10萬美元由吳曉出資，第二期實收資本12.92萬美元、第三期實收資本7.08萬美元由金輪公司出資。紹興遠大聯合會計師事務所對前述三次出資進行了審驗，並分別於2007年1月8日、2007年3月16日、2007年6月7日出具了紹遠大會驗字[2007]第Y003號、紹遠大會驗字[2007]第Y044號和紹遠大會驗字[2007]第Y146號《驗資報告》。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 237（二）2008年晶盛有限增加註冊資本2008年9月，經董事會決議通過，並經上虞市對外貿易經濟合作局以虞外經貿資〔2008〕146號文批覆同意，晶盛有限新增註冊資本120萬美元，由未分配人民幣利潤折合120萬美元投入，增資完成後，晶盛有限的註冊資本增加至150萬美元。上虞天馬聯合會計師事務所對此次增資進行了審驗，並於2008年10月29日出具了虞天馬驗（2008）第243號《驗資報告》。2011年4月30日，天健會計師事務所出具了天健驗[2011]151號《關於浙江晶盛機電股份有限公司2008年10月增資和2010年9月外資企業轉為內資企業時註冊資本實收情況的覆核報告》，對本次註冊資本情況進行覆核，確認出資已足額到位。

　　（三）2010年晶盛有限變更為內資企業2010年7月，經公司董事會決議通過，並經上虞市對外貿易經濟合作局虞外經貿資〔2010〕130號文批覆同意，晶盛有限原外方股東明澤公司將所持17%股權轉讓給邱敏秀等9位中方股東，原外方股東金躍公司將所持8%股權轉讓給浙大創投等5位中方股東，公司性質亦變更為內資企業，註冊資本由150萬美元折合變更為人民幣10,505,105.19元。上虞天馬聯合會計師事務所對變更後內資企業的註冊資本進行了審驗，並於2010年8月30日出具了虞天馬驗（2010）第361號《驗資報告》。2011年4月30日，天健會計師事務所出具了天健驗[2011]151號《關於浙江晶盛機電股份有限公司2008年10月增資和2010年9月外資企業轉為內資企業時註冊資本實收情況的覆核報告》，對本次註冊資本情況進行覆核，確認出資已足額到位。

　　（四）2010年股份公司設立2010年11月，經股東會決議通過，晶盛有限整體變更為股份公司，註冊資本為100,000,000.00元，股份總數為100,000,000股，由全體股東以其擁有晶盛有限截至2010年10月31日的帳面淨資產138,281,437.73元（包括實收資本10,505,105.19元，盈餘公積5,252,552.60元，未分配利潤122,523,779.94元）按每股1元折合認購，多餘淨資產38,281,437.73元記入"資本公積--股本溢價"科目。天健會計師事務所對股份公司的註冊資本進行了審驗，並於2010年11月24日出具了天健驗〔2010〕376號《驗資報告》。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 238十三、或有事項、承諾事項及期後事項（一）或有事項截至2011年9月30日，本公司不存在需要披露的重大或有事項。

　　（二）承諾事項1、截至2011年9月30日，本公司及子公司向銀行申請開立的尚處在有效期內的保函餘額為2,900,000.00元。2、本公司擬向中國證券監督管理委員會申請首次公開發行股票並上市，擬將募集資金用於以下項目：

　　項目投資總額項目備案文號年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目13,485萬元虞發改投（2011）43號年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目31,346萬元虞發改投（2011）41號技術研發中心擴建項目4,996萬元虞發改投（2011）42號其他與主營業務相關的營運資金--（三）資產負債表日後事項截至經天健會計師事務所審計的財務報告出具日（2011年10月24日），本公司不存在重大資產負債表日後事項中的非調整事項。

　　十四、財務狀況分析（一）資產分析1、資產規模和結構報告期各期末，本公司資產結構如下表：金額單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例流動資產87,164.0084.41%39,474.2578.04%14,472.5459.05%11,659.3858.35%非流動資產16,096.6515.59%11,106.0021.96%10,035.6240.95%8,321.7241.65%資產總額103,260.65100.00%50,580.25100.00%24,508.16100.00%19,981.09100.00%報告期內，在太陽能光伏產業快速發展的背景下，公司主營業務快速成長，逐步發展成為國內晶體矽生長設備製造行業內技術領先的企業。隨著業務的快速發展，公司資產規模在報告期內持續增長。2009年末、2010年末，資產總額分別較上年末增長了22.66%和106.38%；2011年9月末公司資產總額較2010年末增長了104.15%。

　　從權益歸屬來看，報告期內公司資產總額增長較快的原因主要是經營規模的迅速擴浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 239大和效益的顯著提升帶來了盈利的循環投入，另一方面，在本公司"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"的銷售結算模式下，業務擴張使得預收貨款快速增長，從而增加資產總額。從資產結構來看，公司資產以流動資產為主，這符合公司所處行業的特點。報告期各期末，流動資產佔總資產的比例分別為58.35%、59.05%、78.04%和84.41%。公司流動資產佔比較高與公司經營模式相關，公司主要從事晶體矽生長設備核心零配件生產和整機裝配，非核心零配件主要採用外購或者定製方式滿足需要，因此公司固定資產等非流動資產投資相對較少。公司流動資產佔比較高的資產結構，有利於防範經營風險、提高公司資產的流動性和變現能力，並保證公司持續穩定的研發投入。本次公開發行募集資金到位後，公司將合理增加固定資產投資，包括現有廠區改造、新廠區建設和專用生產設備投資等，並將部分外購和定製的零配件轉為自主生產，提高零配件的自給率，進一步提高產品品質。本次募集資金投資項目完成後將使得公司流動資產佔總資產的比例下降。

　　2、流動資產分析報告期內，公司流動資產主要包括貨幣資金、應收票據、應收帳款、預付款項和存貨。報告期各期末，公司流動資產持續快速增長，其構成具體情況如下表：金額單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例貨幣資金13,097.1315.03%10,115.5625.63%3,404.1623.52%2,306.9719.79%應收票據8,264.249.48%702.001.78%100.000.69%--應收帳款19,187.3022.01%8,494.7221.52%4,899.2033.85%3,602.1930.90%預付款項2,563.402.94%3,335.638.45%193.731.34%476.494.09%其他應收款565.680.65%179.040.45%1,532.3210.59%536.744.60%存貨43,486.2449.89%16,647.3042.17%4,343.1330.01%4,737.0040.63%流動資產合計87,164.00100%39,474.25100.00%14,472.54100.00%11,659.38100%（1）貨幣資金2008年末、2009年末、2010年末公司貨幣資金分別為2,306.97萬元、3,404.16萬元、10,115.56萬元，貨幣資金佔流動資產的比例分別為19.79%、23.52%、25.63%，金額及佔比均逐期上升。主要原因在於：第一，公司經營活動資金周轉較好，經營活動現金流量持續為正。2008年至2010年，經營活動產生的現金流量淨額分別為7,997.26萬元，4,977.85萬元和12,899.91萬元；第二，2008年至2010年，公司處於快速擴張期，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 240雖然大規模購置固定資產、無形資產，使得三年間投資活動產生的現金流量淨額分別達到了-7,782.38萬元，-2,160.39萬元和-1,919.66萬元，但絕對金額逐期下降；第三，公司為了發展需要，採用債權融資的方式，特別是2008年末淨增短期借款2,100萬元。2011年1-9月公司經營活動產生的現金淨流量為9,615.79萬元，大於投資活動及籌資活動的現金淨流出，2011年9月末公司貨幣資金較2010年末增加2,981.57萬元。

　　（2）應收票據報告期各期末，公司應收票據分別為0萬元、100.00萬元、702.00萬元、8,264.24萬元，均為銀行承兌匯票，佔流動資產的比例分別為0%、0.69%、1.78%、9.48%。商業票據是現代經濟社會主要支付手段之一，適當收取商業票據有利於公司業務的拓展。截至2011年9月末，公司金額前五名應收票據具體情況如下表：金額單位：萬元支付人出票人出票日到期日金額佔比內蒙古中環光伏材料有限公司江陰浚鑫科技有限公司2011年5月13日2011年11月13日1,000.0012.10%九州方園新能源股份有限公司九州方園新能源股份有限公司2011年8月5日2012年2月5日1,000.0012.10%銀川隆基矽材料有限公司西安隆基矽材料股份有限公司2011年6月20日2011年12月20日680.008.23%九州方園新能源股份有限公司九州方園新能源股份有限公司2011年8月5日2012年2月5日630.007.62%內蒙古中環光伏材料有限公司天津市環歐半導體材料技術有限公司2011年9月19日2012年3月19日500.006.05%（3）應收帳款.應收帳款分析本公司主要採用"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"的銷售結算模式，報告期各期末應收帳款主要為產品質保金，質保金一般在產品驗收合格滿12個月後收回。本公司的銷售結算模式能夠在產品銷售中得到客戶的普遍接受，以及應收帳款周轉率保持在較高水平，反映了市場對公司產品的認可，也體現了公司在行業中的競爭地位。與可比上市公司比較，本公司應收帳款周轉率較高，具體對比情況參見本節"十四、財務狀況分析"之"（一）資產分析"之"5、資產周轉能力分析"之"（1）應收帳款周轉率"的相關內容。報告期各期末，公司應收帳款分別為3,602.19萬元、4,899.20萬元、8,494.72萬元、19,187.30萬元，佔流動資產的比例分別為30.90%、33.85%、21.52%、22.01%。

　　報告期各期末，公司僅於2011年9月末存在單項金額雖不重大但單獨計提壞帳準備的應收帳款1,208.00萬元，對此公司已計提壞帳準備949.00萬元。關於此項應收帳浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 241款壞帳準備的計提詳見"江西賽維LDK太陽能高科技有限公司應收帳款及壞帳準備計提分析"。報告期各期末，公司未單獨計提減值準備的應收帳款帳面餘額的帳齡結構如下表：金額單位：萬元帳齡2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例1年以內17,269.6185.68%7,397.4579.32%3,727.1971.05%3,557.4298.08%1-2年2,508.1012.44%646.216.93%1,475.7728.13%69.511.92%2-3年378.401.88%1,220.5013.09%43.110.82%--3-4年--62.400.67%----合計20,156.11100.00%9,326.57100.00%5,246.07100.00%3,626.92100.00%2009年末應收帳款帳面餘額比2008年末增長了44.64%，主要原因是受金融危機的影響，客戶資金普遍緊張，貨款回收速度較慢，導致公司2009年末應收帳款大幅增加，同時應收帳款的帳齡也有所延長。2010年末應收帳款帳面餘額比2009年末增長了77.78%，主要原因是隨著全球太陽能光伏產業景氣度回升，公司2010年的銷售額同比2009年有大幅增長，而與此同時，在行業背景較好的情況下，客戶回款也比較及時，因此2010年末應收帳款增幅小於營業收入109.19%的增幅。2011年9月末應收帳款帳面餘額比2010年底增加了10,829.54萬元，其中一年內的應收帳款增加9,872.16萬元，一年以上的應收帳款增加957.39萬元。一年內的應收帳款增加9,872.16萬元的主要原因：其一、由於2011年1-9月公司營業收入達到2010年全年的157.71%從而導致一年內的質保金應收帳款增加4,642萬元；其二、對於一部分客戶同時存在應收帳款和預收帳款同時掛帳的情形，金額為3,545萬元,相比2010年增加了1,171萬元。對於一年以上的應收帳款，其中應收帳款和預收帳款同時掛帳的客戶的應收帳款金額為1,698.74萬元，而其他1年以上的應收帳款客戶大多是行業中的大型企業（如特變電工新疆新能源，宜昌南玻），根據其歷史還款記錄和經營業績等綜合考慮，應收帳款發生壞帳的概率低。報告期各期末，公司未單獨計提減值準備的應收帳款壞帳準備的帳齡結構如下表：金額單位：萬元帳齡2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例1年以內863.4870.33%369.8744.46%186.3653.73%17.7971.90%1-2年250.8120.43%64.627.77%147.5842.55%6.9528.10%2-3年113.529.25%366.1544.02%12.933.73%--3-4年--31.203.75%----合計1,227.81100.00%831.84100.00%346.87100.00%24.74100.00%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 242截至2011年9月末，應收帳款前五名情況如下表：金額單位：萬元單位名稱帳面餘額帳齡金額佔比銀川隆基矽材料有限公司3,171.7514.85%一年內特變電工新疆新能源股份有限公司2,368.2011.08%[注1]常州天合光能有限公司2,359.8711.05%一年內東方電氣集團峨嵋半導體材料有限公司1,819.608.52%一年內內蒙古中環光伏材料有限公司1,816.588.50%[注2]合計11,536.0054.00%[注1]其中：1,889.00萬元帳齡為1年以內，215.20萬元帳齡為1-2年，264.00萬元帳齡為2-3年。[注2]其中：1,141.98萬元帳齡為1年以內，374.60萬元帳齡為1-2年。截至2010年末，應收帳款前五名情況如下表：金額單位：萬元單位名稱帳面餘額帳齡金額佔比內蒙古中環光伏材料有限公司2,010.5621.56%1年以內英利能源(中國)有限公司1,491.1415.99%1年以內江西賽維LDK太陽能高科技有限公司1,402.4915.04%[注]宜昌南玻矽材料有限公司637.836.84%1年以內天威新能源（成都）矽片有限公司472.155.06%1年以內小計6,014.1764.49%[注]其中：186.49萬元帳齡為1年以內，1,216.00萬元帳齡為2-3年。截至2009年末，應收帳款前五名情況如下表：金額單位：萬元單位名稱帳面餘額帳齡金額佔比峨嵋半導體材料廠1,189.0022.66%1年內江西賽維LDK太陽能高科技有限公司1,179.5022.48%1年內寧夏隆基矽材料有限公司569.9310.86%1年內特變電工新疆新能源股份公司453.688.65%1年內英利能源（中國）有限公司299.945.72%1年內合計3,692.0570.38%截至2008年末，應收帳款前五名情況如下表：金額單位：萬元單位名稱帳面餘額帳齡金額佔比江西賽維LDK太陽能高科技有限公司1,631.0044.97%1年內浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 243英利能源（中國）有限公司740.6520.42%1年內新疆新能源股份有限公司792.0221.84%1年內衢州東宇電子有限公司349.009.62%1年內萬向矽峰電子股份有限公司64.461.78%1-2年合計3,577.1398.63%總體上，公司應收帳款回收情況較好，主要原因在於公司客戶大多是太陽能光伏產業或半導體產業的大型企業，具有良好的財務狀況和商業信譽；同時，本公司較強的應收帳款管理能力，也促進了應收帳款的回收。

　　.江西賽維LDK太陽能高科技有限公司應收帳款及壞帳準備計提分析A.江西賽維應收款項的具體內容及帳齡分析截至2011年9月30日，公司應收江西賽維LDK太陽能高科技有限公司（以下簡稱江西賽維）1,295.00萬元，該應收帳款形成的具體交易如下：單位：萬元會計期間內容銷售收入(含稅)收貨款應收款餘額200806收貨款172.00-172.00200808收貨款172.00-344.00200809銷售單晶爐20臺3,040.002,696.00200809收貨款301.002,395.00200810收貨款2,736.00-341.00200811銷售單晶爐30臺4,560.004,219.00200811銷售單晶爐30臺4,560.008,779.00200811銷售熱場20套460.009,239.00200811收貨款4,104.005,135.00200812銷售熱場30套600.005,735.00200812收貨款4,104.001,631.00200903收貨款451.501,179.50201002收貨款451.50728.00201002銷售熱場20套660.001,388.00201104收貨款783.00605.00201104銷售單晶爐6臺870.001,475.00201105收貨款30.001,445.00201108收貨款150.001,295.00合計14,750.0013,455.001,295.00公司按照與合同相對應的方式確定應收帳款的帳齡，截至2011年9月30日帳齡情況具體如下：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 244帳齡帳面餘額(元)比例(%)款項性質1年以內870,000.006.726臺單晶爐銷售質保金1-2年1,720,000.0013.2880臺熱場銷售質保金2-3年10,360,000.0080.0080臺單晶爐銷售質保金小計12,950,000.00100.00綜上，對江西賽維的應收款項形成於2008年至今的設備及配件銷售，其帳齡劃分是公允合理的。B.帳齡結構與其他客戶存在明顯偏差的原因及合理性分析晶盛機電主要採用"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"的銷售結算模式，報告期各期末應收帳款主要為產品質保金，質保金一般在產品驗收合格滿12個月後收回，即應收帳款帳齡基本上均在1年之內。期末對江西賽維的應收帳款餘額主要系設備及配件銷售的10%質保金，按照原銷售合同約定，該質保金在每批設備安裝調試結束後，憑雙方的最終籤字驗收報告一年後支付。但江西賽維因其自身資金運轉暫時遭遇困難，無法在質保期滿後及時支付設備餘款，導致其應收款項帳齡較其他客戶要長。因此，對江西賽維的應收款項帳齡結構較其他客戶存在明顯偏差，符合公司的實際情況。C.與江西賽維款項對應的交易是否存在糾紛2011年2月28日，公司與江西賽維籤訂了《設備餘款付款協議》，在該協議中，雙方就欠款對應的交易事項進行了明確。2011年9月27日，公司與江西賽維籤訂了補充協議，雙方再次對設備銷售及未結清款項進行了確認，並達成了新的還款計劃。天健會計師事務所也對該應收款項進行了發函詢證，江西賽維回函予以了證實。由此可見，江西賽維對晶盛機電對其的銷售事宜及對應的欠款無異議，不存在糾紛。D.對該款項的可收回性分析A）截至2010年底款項的可收回性分析江西賽維LDK太陽能高科技有限公司於2005年在中國成立，是目前產能領先的太陽能矽片生產商和領先的高純度多晶矽和太陽能組件製造商。江西賽維的股東為LDK Solar Co.,Ltd，,持有江西賽維100%股權，該公司系紐約證券交易所上市公司，股票代碼為"LDK"。據其披露的年報，LDK2010年淨營業收入為25.09億美元，實現淨利潤為2.9億美元，每股收益為2.23美元。根據2010年底對江西賽維的盈利能力分析，截至2010年底對江西賽維的應收款項不存在重大的收回風險，已計提的壞帳準備可以彌補可能發生的壞帳損失。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 245B）截至2011年9月底該款項的可收回性分析根據"LDK"披露的季報顯示，最近其經營業績情況如下：

　　期間營業收入淨利潤每股收益毛利率2010年第四季度9.21億美元1.45億美元1.09美元27.3%2011年第一季度7.66億美元1.35億美元0.95美元31.5%2011年第二季度4.99億美元-0.88億美元-0.62美元2.2%數據顯示，LDK2011年上半年尤其是第二季度經營業績有較大程度的下滑。2011年8月24日標準普爾發布報告表示："由於盈利低於預期，我相信2011年LDK的財務槓桿將有可能增加並維持在高位。"LDK的長期B+信用評價已經被列入為標普的信用觀察名單，這也意味著其信用評級可能要面臨被降級的風險。自2011年2月公司與江西賽維籤訂付款協議之後，至2011年8月底，江西賽維支付了180萬元。根據公司2011年9月27日與江西賽維籤訂的補充協議，雙方協商同意設備餘款1,036萬元在補充協議籤訂之日起180天內一次性付清並以"銀行保理業務"的形式進行結算，在執行完"銀行保理業務"後，免除前期的配件款172萬元。綜上，江西賽維在2011年二季度後近期財務狀況及盈利能力有了重大變化，且未能按照原籤訂的付款協議及時履行支付義務，故公司判斷對其一年以上的應收款項收回存在較大的不確定性。E.減值準備計提的充分性分析A）截至2010年底減值準備計提的充分性分析截至2010年底，對江西賽維的應收款項佔期末應收帳款帳面餘額的15.04%，達到單項金額重大的標準，公司對其單獨進行了減值測試。在減值測試中，因判斷對江西賽維的應收款項不存在重大的收回風險，故按照帳齡分析法組合計提了壞帳準備. B）截至2011年9月30日減值準備計提的充分性分析2011年4月6臺單晶爐銷售收入形成的質保金87萬元，該應收款項仍處於信用期之內，故按照帳齡分析法計提了壞帳準備。

　　2011年10月12日，公司與中國銀行股份有限公司紹興市分行(以下簡稱中行紹興分行)籤訂了《國內綜合保理協議》，公司將對江西賽維的1,036萬元的應收帳款轉讓給中行紹興分行，中行紹興分行為本公司提供有效期至2012年3月14日的1,036萬元融資信用額度，並在該筆1,036萬元應收帳款2012年3月14日到期後的60日內浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 246向本公司擔保付款。根據2011年9月27日籤訂的補充協議，172萬元配件款將在執行完"銀行保理業務"後予以免除。故公司對172萬元熱場質保金全額計提了壞帳準備。如上所述，江西賽維近期盈利能力較大幅度下滑、資金周轉出現困難，但中行紹興分行已為1,036萬元設備款提供了有條件的擔保付款。公司綜合以上因素考慮，對1,036萬元設備餘款按照75%的比例計提了壞帳準備。截至2011年9月底，公司對江西賽維應收款項及計提的壞帳準備具體如下：

　　帳齡2011年9月30日帳面餘額壞帳準備金額(元)比例(%)金額(元)比例(%)1年以內870,000.006.7243,500.005.001-2年1,720,000.0013.281,720,000.00100.002-3年10,360,000.0080.007,770,000.0075.00小計12,950,000.00100.009,533,500.0073.62綜上，本公司對江西賽維應收帳款減值準備的計提是充分合理的，符合公司的實際情況。（4）預付款項報告期各期末，公司預付款項分別為476.49萬元、193.73萬元、3,335.63萬元、2,563.40萬元，佔流動資產的比例分別為4.09%、1.34%、8.45%、2.94%。預付款項主要是公司支付給石墨、保溫材料等特種材料供應商或定製零配件供應商的預付款。2010年末，預付款項較2009年末大幅上升，主要原因是：首先，為了完成大額訂單的生產任務，公司訂購了大量的特殊材料和定製零配件；其次，公司成功研發了新產品多晶矽鑄錠爐，主要是該產品銷售包含了熱場部件，需要向供應商採購。截至2011年9月末，預付款項前五名情況如下表：金額單位：萬元單位名稱金額佔比帳齡採購種類上海晶馳碳素有限公司561.6021.91%1年以內保溫材料西格裡特種石墨有限公司428.7216.72%1年以內石墨硬氈揚州市凱銳電子材料有限公司380.7414.85%1年以內保溫材料安泰科技股份有限公司153.245.98%1年以內保溫材料北京華晉智業科技有限公司123.224.81%1年以內螺旋升降機合計1,647.5264.27%--2011年9月末，公司對晶馳碳素的預付款金額為561.60萬元，佔同期公司預付帳款總額的21.91%，比2010年末大幅下降。公司預付給晶馳碳素的貨款用於向其採購熱場，熱場是用於提供熱傳導及絕緣的所有部件的總稱，由加熱及保溫材料構成，是公司產品多晶矽鑄錠爐的核心部件之一。公司自2010年正式向市場推出多晶矽鑄錠爐產品浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 247以來，訂單快速增長，公司生產所需的熱場數量相應增加，公司向主要熱場供應商晶馳碳素的採購訂單額亦隨之迅速增長。生產熱場的原材料為石墨、保溫材料及其他輔助元器件等。2009年以來，國內多晶矽鑄錠爐產能快速增長，市場對熱場的需求量隨之迅速擴大，然而目前國內對石墨、保溫材料等特殊材料進口依賴度較高，一定程度上限制了國內熱場產品的市場供給能力，使得熱場產品供不應求。為保障公司多晶矽鑄錠爐產品所需的熱場能夠及時供貨，公司於2011年初向晶馳碳素訂購了較大金額的熱場產品並預付相應貨款，使得2011年3月底公司預付晶馳碳素的款項大幅增加，隨著晶馳碳素交貨，公司2011年9月末對晶馳碳素的預付款金額降低至561.60萬元。報告期各期末，預付款項不存在減值情形，故未計提減值準備。（5）其他應收款報告期各期末，公司其他應收款分別為536.74萬元、1,532.32萬元、179.04萬元、565.68萬元，佔流動資產的比例分別為4.60%、10.59%、0.45%、0.65%。2008年末、2009年末，公司其他應收款主要由關聯方借款構成，關聯方借款的情況參見本招股說明書"第七節同業競爭與關聯交易"之"二、關聯方及關聯交易"之"（二）關聯交易"之"2、偶發性關聯交易"之"（7）非經營性資金往來"的相關內容。扣除關聯方借款，報告期各期末，公司其他應收款分別為55.74萬元、365.87萬元、179.04萬元、565.68萬元，金額相對較小，主要為投標保證金、落戶信用金、專項應收款等。截至2011年9月末，其他應收款的帳齡結構和壞帳準備計提如下表：金額單位：萬元帳齡帳面餘額壞帳準備帳面價值金額比例金額比例1年以內590.5399.13%29.53561.0099.17%1-2年5.200.87%0.524.680.83%小計595.73100.00%30.05565.68100.00%截至2011年9月末，其他應收款前五名情況如下表：金額單位：萬元單位名稱帳面餘額佔比帳齡性質浙江杭州灣上虞工業園區管理委員會240.0040.29%1年以內落戶信用金保利協鑫（蘇州）新能源運營管理有限公司100.0016.79%1年以內投標保證金上市費用50.008.39%1年以內上市費用寧波立立電子股份有限公司31.175.23%1年以內保證金上虞市非稅收入財政專戶25.734.32%1年以內牆改和散裝水泥專項基金合計446.9075.02%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 248（6）存貨報告期各期末，公司存貨分別為4,737.00萬元、4,343.13萬元、16,647.30萬元、43,486.24萬元，佔流動資產的比例分別為40.63%、30.01%、42.17%、49.89%。2010年末、2011年9月末，公司存貨同比大幅增長，主要原因在於：一方面，隨著2009年下半年全球經濟復甦，太陽能光伏產業重回快速增長通道，從而拉動晶體矽生長設備的需求；2010年以來，公司訂單大幅增加，業務規模快速擴大。另一方面，受產能制約，公司產品供貨周期延長，同時，公司產品作為專用設備，所需的安裝、調試、驗收的時間較長，從而使得公司存貨快速增加。

　　①存貨類別構成A.報告期內，公司的存貨主要由原材料、在產品和庫存商品構成，具體情況如下表：單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例原材料9,186.9621.13%5,378.4132.31%1,819.1841.89%2,147.4645.33%在產品2,159.904.97%1,807.3010.86%470.1610.83%39.340.83%庫存商品30,892.8371.04%9,461.5956.84%2,053.7947.29%2,550.1253.83%其中：產成品5,694.7913.10%429.382.58%926.4121.33%2,550.1253.83%發出商品25,198.0457.94%9,032.2154.26%1,127.3825.96%0.000.00%委託加工物資1,246.562.87%-低值易耗品-0.080.002%合計43,486.24100.00%16,647.30100.00%4,343.13100.00%4,737.00100.00%公司原材料主要由不鏽鋼材、鋼材、鋁材等金屬原材料和外購零部件構成，金屬原材料經公司自主加工後生產出自製零部件，外購零部件包括外購標準件和定製零部件，標準件主要為電子元器件、電路板、以及設備電源、真空泵等通用零部件，定製零部件是協作方按照公司提供的技術資料和規格要求安排生產的零部件，2010年之前定製零部件主要為爐體大件，2011年以來新增了爐體平臺件。由於原材料的品種繁多，單價較低，無法按照數量及單位成本具體披露。庫存商品在公司存貨中的佔比最高，由產成品和發出商品構成。報告期內庫存商品的具體構成情況如下表：單位：萬元產品類別2011年9月30日2010年12月31日數量(臺)單位成本庫存成本數量(臺)單位成本庫存成本單晶爐38659.4122,932.288655.384,762.92浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 249多晶爐56132.767,434.4024131.233,149.43單晶爐控制系統816.50526.151778.751,549.24小計--30,892.83--9,461.59(續上表)產品類別2009年12月31日2008年12月31日數量(臺)單位成本庫存成本數量(臺)單位成本庫存成本單晶爐3945.711,782.823459.712,030.30多晶爐-單晶爐控制系統495.53270.97766.84519.82小計--2,053.79--2,550.12②報告期內存貨構成變動分析A.原材料和在產品報告期各期末，公司原材料分別為2,147.46萬元、1,819.18萬元、5,378.41萬元、9,186.96萬元，佔存貨的比例分別為45.33%、41.89%、32.31%、21.13%。公司產品為專用設備，需要外購的材料及零配件較多，公司為縮短供貨期，保證對客戶的及時供貨，因此採購了足量的原材料。受全球金融危機的影響，2009年末公司待生產訂單較少，因而原材料較2008年末減少了15.29%；2010年、2011年1-9月，為滿足快速增加的訂單生產需要，公司增加了原材料的採購量，因此，原材料庫存較大。報告期各期末，公司在產品分別為39.34萬元、470.16萬元、1,807.30萬元、2,159.90萬元，佔存貨的比例分別為0.83%、10.83%、10.86%、4.97%。2008年末、2009年末，公司在產品金額相對較小，隨著公司訂單增加、生產能力擴大，2010年末、2011年9月末，公司在產品金額顯著增加。原材料、在產品及委託加工物資反映了公司為實現銷售收入而進行的材料準備和成本歸集，報告期各期末公司原材料、在產品及委託加工物資佔當期未完成訂單金額的比例如下表：金額單位：萬元項目2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31原材料9,186.965,378.411,819.182,147.46在產品2,159.901,807.30470.1639.34委託加工物資1,246.56---生產備貨小計12,593.427,185.712,289.342,186.80未完成訂單(晶盛)58,737.00104,490.0210,966.007,544.30未完成訂單(慧翔)1,712.005,040.00504.001,287.30未完成訂單小計60,449.00109,530.0211,470.008,831.60佔比20.84%6.56%19.96%24.76%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 250（註：未完成訂單是指公司未完成生產或正在生產的訂單,即未發貨訂單金額減去庫存商品售價）報告期內原材料、在產品等佔當期末未完成訂單的比例變動較大，具體原因如下：2008年底佔比最高，主要系當時公司成立時間尚短，公司籤訂的銷售訂單較少。受2008年全球金融危機的影響，公司訂單數量減少，生產任務相對較少；2009年公司訂單絕大部分能按時完成，考慮到後續形勢的不確定性，也減少了原材料的庫存，因此生產備貨量佔未完成訂單的比例較2008年底有所下降。2010年隨著光伏行業的爆發式增長以及公司產品在行業內影響力的快速提升，公司的訂單量急劇增加。但公司的產能有限，無法在短時間內將訂單消化完畢，故期末尚未完成的訂單金額較大，而公司常用的原輔材料一般按1～2個月的預計耗用量進行批量採購，由此導致生產備貨佔未完成訂單的比例大幅度的下降。2010年底未完成的訂單在2011年逐步得到了消化，2011年下半年受歐債危機影響新籤訂的訂單較2010年高峰期有所回落。此外2011年1-9月多晶鑄錠爐產品的銷售收入佔比顯著提升，達到了49.66%，多晶鑄錠爐生產所需的保溫材料主要系進口貨物，採購周期較長，公司因此提前備貨，故2011年9月末備貨金額相對較大。上述原因共同導致了2011年9月底生產備貨金額佔未完成訂單的比例有所上升。B.庫存商品報告期內庫存商品無論系絕對金額還是佔存貨比重均為最高，除2009年末的庫存商品略有下降之外,其他各期總體呈上升趨勢。主要原因系：a.受2008年下半年開始的全球金融危機以及下遊光伏產業需求下降的影響，2009年公司訂單減少，年末庫存商品相應下降所致。b.隨著2009年下半年以後全球經濟回暖，太陽能光伏產業再次進入快速發展期，公司訂單迅速增加，生產處於超負荷運轉狀態，庫存商品大量增加。c.與公司的業務特點有關。按照企業會計準則的有關規定，公司將銷售收入確認的原則確定為：對於需承擔安裝調試或指導安裝調試合同義務的晶體矽生長設備和單晶矽生長爐自動控制系統銷售收入，於現場安裝調試驗收合格後予以確認收入。因此產品在發貨出庫後，直至安裝調試驗收完畢之前（安裝調試期一般需要3～5個月），均體現為庫存商品(發出商品)，由此導致存庫商品(發出商品)佔期末存貨比重不斷上升。報告期內發出商品佔比情況如下表：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 251項目2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31發出商品（萬元）

　　25,198.049,032.211,127.38-佔庫存商品的比重81.57%95.46%54.89%-佔存貨餘額的比重57.94%54.26%25.96%-③庫存商品佔存貨比例較高的原因分析A.公司庫存商品佔存貨的比重與可比上市公司對比分析項目2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31晶盛機電庫存商品（萬元）

　　30,892.839,461.592,053.792,550.12佔存貨比重71.04%56.84%47.29%53.83%天龍光電庫存商品（萬元）

　　-3,552.001,994.811,605.30佔存貨比重-22.24%31.61%20.40%京運通(光伏設備業務)庫存商品（萬元）

　　-2,431.25383.553,320.98佔存貨比重-8.50%2.78%20.26%註：上表中京運通數據僅包括光伏設備相關業務，不包括晶體矽生長和晶片業務。其中，發出商品佔存貨的比重與可比公司對比分析：

　　項目2011.9.302010.12.312009.12.312008.12.31晶盛機電發出商品（萬元）

　　25,198.049,032.211,127.38-佔存貨比重57.94%54.26%25.96%-天龍光電發出商品（萬元）

　　-3,123.291,205.281,286.37佔存貨比重-19.55%19.10%16.35%京運通(光伏設備業務)發出商品（萬元）

　　-0.000.000.00佔存貨比重-0.00%0.00%0.00%註：上表中京運通數據僅包括光伏設備相關業務，不包括晶體矽生長和晶片業務；天龍光電和七星電子2011年一季度報表未披露存貨的具體構成。B.公司業務模式決定庫存商品（特別是發出商品）佔存貨比重較高與市場上其他非全自動單晶矽生長爐產品相比，公司生產的全自動單晶矽生長爐具有拉晶成品率高、晶體質量好、拉晶效率高、節能等突出優點，可以有效提高單晶矽品質，降低單晶矽的生產成本。正是因為自動化程度高、參數複雜，導致公司產品需要的安裝周期較長，一般需要3-5個月，發出商品的期末結存金額較大，佔存貨餘額的比例較高，因此整個庫存商品佔存貨的比重也較高。

　　影響安裝調試進度，導致安裝周期較長的其他因素：其一、2010年下半年至2011年上半年公司的訂單大幅增加，為滿足快速增長的訂單需求，公司通過增加人員投入、延長工作時間、提高設備負荷、增加外協定製等方式使產量大幅增加，在公司的產量和發貨量大幅增加的情況下，公司擁有經驗的安裝調試和技術培訓服務人員難以滿足浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 252為客戶及時安裝、調試、驗收的需要，一定程度上延長了安裝、調試、驗收時間；其二、部分大客戶（如英利能源（中國）有限公司、內蒙古中環光伏材料有限公司、四川新光多晶矽工程技術有限公司、河南協鑫光伏科技有限公司）與公司籤訂的單個合同採購量較大，該等客戶往往要求公司分批發貨並在全部發貨完成後統一安裝調試，一定程度上延長了安裝、調試、驗收時間；其三、公司不斷推出水冷夾套、連續投料、熱屏提升、外部離線裝料以及底部氣致冷等新技術部件、優化熱場及加熱工藝，不斷進行技術升級，產品性能參數、配套件的技術升級等，同時爐型有變大的趨勢，導致每爐安裝、調試時間變長；其四、受廠房建設等現場條件的影響，部分客戶推遲了安裝、調試及驗收時間。公司三年及一期單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐的加權平均驗收周期如下表：

　　2008年2009年2010年2011年1-9月加權平均驗收周期（月）

　　3.274.125.005.17除了2008年公司生產調試任務少，產品大多驗收較快以外；2009年以來，公司單晶爐產品陸續推出了水冷套、二次加料系統等技術，同時爐型也增大，產品性能參數、配套件的技術升級導致每爐的拉制時間和調試時間變長，同時產品銷量的上升技術熟練的調試工程師不足使得調試時間逐漸增加，從2010年-2011年1-9月份來看，產品的調試周期已經趨於穩定，除了少數客戶由於廠房配套設施以及其他因素的影響外，絕大部分均在5個月之內驗收。公司2011年9月30日的發出商品庫齡來看：

　　庫齡數量（臺）

　　比例<1月5213.76%1-2月7820.63%2-3月7319.31%3-4月7319.31%4-5月82.12%5-6月5113.49%6-7月256.61%7-8月51.32%8-9月82.12%9-10月51.32%加權平均庫齡3.72-

　　截至2011年9月30日，公司發出商品的加權平均庫齡為3.72個月，庫齡在5浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 253個月以內的發出商品284臺（佔比75.13%），屬於合理的調試周期範圍內。庫齡在5個月以上的發出商品共94臺（佔比24.87%）。截至本招股說明書籤署日，公司上述94臺發出商品的安裝調試、驗收和收款的最新進展情況如下表：

　　客戶名稱數量（臺）

　　安裝調試和驗收情況合同總臺數已驗收總臺數已驗收總金額（萬元）

　　驗收部分的收款金額（萬元）

　　已驗收部分的收款比例河南協鑫光伏科技有限公司30已於2011年第四季度驗收完畢30305,0703,04260%內蒙古中環光伏材料有限公司810102,8002,52090%寧波世茂新能源科技有限公司1010102,8002,59092%四川新光多晶矽工程技術有限公司3232325,0703,42468%台州特盛新能源科技有限公司1441,10077070%英利能源（中國）有限公司180304,5904,13190%浙江金宏應用材料科技有限公司828284,0602,84270%銀川隆基矽材料有限公司4已於2012年第一季度驗收完畢881,2881,04081%總計94-20220226,77820,359-

　　公司對調試程序有嚴格的內部管理制度，從上述對庫存商品的庫齡和期後的調試情況進行分析，公司發出商品屬於正常水平，在近幾年保持穩定的狀態。C.委託加工物資報告期各期末，公司僅於2011年9月末存在金額為1,246.56萬元的委託加工物資，系公司從西格裡特種石墨有限公司採購石墨保溫材料後，委託上海晶馳加工熱場而產生。公司從西格裡特種石墨有限公司採購可保證原材料品質，委託上海晶馳加工可降低熱場的整體成本。④存貨周轉率分析A.生產模式及生產周期公司生產的產品屬於專用設備，採用"以銷定產"的生產模式，即根據客戶訂單進行生產。公司生產的基本流程如下圖：

　　公司的主要產品系高端的晶體矽生長設備，其業務特點是研發高投入、產品零部浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 254件數量較多，生產製造過程相對複雜，同時安裝調試周期較長。公司的存貨周轉主要有五個節點，分別系材料採購、組織生產、完工入庫、發貨和安裝調試或指導安裝調試。在客戶支付首期預付款後，公司根據訂單預計耗用量進行批量採購，由於有一部分零部件是進口產品，採購周期相對較長，一般都在1-3個月之間；從組織生產到完工入庫，不同的設備類型有不同的生產周期，一般為3個月左右；從完工入庫至發貨再至安裝調試的間隔等待期，因公司產品系大型專用設備，自動化控制程度高，需要調試的參數極多、產品的安裝調試一般需要3-5個月才能全部完成。總體而言，公司的存貨周轉期在6～8個月。B.銷售模式公司客戶主要為太陽能光伏產業的晶體矽材料生產企業，公司採用直銷方式進行銷售。公司主要採用"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"的銷售結算模式，具體情況如下："預收款"在銷售合同籤訂後一定時間內（一般為10～30日）收取，收取比例為合同金額的10%～30%；"預驗收款"一般在發貨前收取，收取比例為合同金額的40%～70%。公司發貨後的收款金額（即"預收款+預驗收款"金額）一般為合同金額的60%～85%；"驗收款"在公司銷售的產品驗收後收取，收取比例一般為合同金額的10%～25%；"質保金"一般為合同金額的5%～10%。C.報告期內存貨周轉率總體合理性分析報告期內，公司存貨周轉率變動情況見下表：

　　項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度存貨周轉率（次）

　　0.971.611.672.89公司實行"以銷定產"的生產模式，從材料入庫、組織生產、完工入庫發貨到安裝調試驗收，所需時間一般為180～240天。以2010年度的1.61次/年計算，存貨周轉期約為227天，處在合理範圍之內。因此，公司的存貨餘額基本是合理的。2008年度存貨周轉率較高，主要系2008年度客戶集中度較高，產品類型也較為單一，生產加工過程和安裝調試周期都相對較短，存貨周轉速度較快所致。D.存貨周轉率與可比上市公司對比報告期內，公司存貨周轉率與可比上市公司對比分析：單位：次項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度天龍光電-2.582.784.05京運通(光伏設備業務)-1.871.652.54七星電子-2.042.372.58浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 255精工科技-2.292.242.08平均數-2.202.262.81晶盛機電0.971.611.672.89註：京運通存貨周轉率為光伏設備業務存貨周轉率。公司的存貨周轉率除2008年度外均低於同行業上市公司。原因系公司的全自動單晶矽生長爐需要的安裝調試周期相對較長，發出商品的期末結存餘額較大，由此導致存貨周轉率相對較低。可比上市公司需要安裝調試的產品佔比較少，假定公司的產品不需要安裝調試，則存貨周轉率測算如下：單位：次項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度本公司3.834.592.192.89可比上市公司平均數-2.202.262.81若公司的產品不需要安裝調試，則其存貨周轉率將大幅上升，與可比上市公司基本一致甚至快於可比公司。從銷售訂單角度看，公司的所有產品均有銷售訂單支持，不存在滯銷的情況。從資金佔用的角度看，合同籤訂後收取10%～30%預付款，產品發貨前後再次收取40%～70%的預付款，即發貨後已收到客戶支付的60%～85%的預付款。在公司產品綜合毛利率較高的情況下，存貨基本不佔用公司自有資金。綜上所述，公司的存貨周轉率低於同比上市公司是由其自身產品特點及經營模式決定的。從銷售訂單以及資金的角度看，公司的存貨均有合同及預收款支持，基本不存在風險。⑤多晶矽鑄錠爐產銷量分析報告期內多晶矽鑄錠爐產銷率情況如下表：

　　產品項目2011年1-9月2010年2009年2008年多晶矽鑄錠爐產量（臺）

　　15744--銷量（臺）

　　12520--銷售收入（萬元）

　　29,476.244,507.69--產銷率79.62%45.45%--2010年多晶矽鑄錠爐產銷率較低，主要原因在於2010下半年以來公司訂單大幅增加，出貨量也快速增長，但公司擁有豐富經驗的安裝調試和技術培訓服務人員增加相對滯後，因此公司對單一客戶購買的成批設備進行統一安裝調試，一定程度上延長了安裝、調試、驗收的時間；同時部分客戶由於現場安裝條件尚未齊備，也影響了安浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 256裝調試和驗收時間，從而使得2010年確認收入的銷售數量相對較少。隨著公司對部分大客戶的多晶矽鑄錠爐統一調試完成，2011年1-9月多晶矽鑄錠爐的產銷率已明顯上升。⑥存貨跌價準備計提依據報告期內，公司主要產品毛利率情況如下：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年全自動單晶矽生長爐54.48%56.18%57.77%51.63%多晶矽鑄錠爐43.93%43.62%--單晶爐控制系統72.00%63.95%61.86%47.04%綜合51.22%55.40%58.31%48.60%根據《企業會計準則》的規定，公司按照存貨成本高於可變現淨值的差額計提存貨跌價準備；公司採取"以銷定產"的生產模式，所有產品均有訂單支持，且產品銷售毛利較高，不存在滯銷情形，各項存貨不存在減值跡象，無需計提存貨跌價準備，因此，公司對存貨跌價準備的計提是謹慎的。綜上，發行人依據《企業會計準則》的規定，按照存貨成本高於可變現淨值的差額計提存貨跌價準備；發行人採取"以銷定產"的生產模式，所有產品均有訂單支持，且產品銷售毛利較高，不存在滯銷情形，各項存貨不存在減值跡象，故無需計提存貨跌價準備，發行人對存貨跌價準備的計提是謹慎的；發行人多晶矽鑄錠爐產銷率的變動符合公司的生產經營特點。3、非流動資產分析報告期各期末，公司非流動資產主要為固定資產和無形資產，具體構成情況如下：金額單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例固定資產8,286.0551.48%7,091.9063.86%6,347.1363.25%4,651.0055.89%在建工程1.940.01%291.562.63%248.912.48%224.762.70%無形資產5,289.0932.86%3,132.1428.20%3,200.6031.89%3,268.0639.27%長期待攤費用191.281.19%163.711.47%111.321.11%--遞延所得稅資產2,328.2914.46%426.703.84%127.671.27%177.902.14%合計16,096.65100%11,106.00100.00%10,035.62100.00%8,321.72100.00%（1）固定資產報告期各期末，公司固定資產分別為4,651.00萬元、6,347.13萬元、7,091.90萬元和8,286.05萬元，佔非流動資產的比例分別為55.89%、63.25%、63.86%和51.48%。2009年末，公司固定資產原值較上年末增加2,061.93萬元，增加的固定資產主要包括裝配車間、加工車間、專用設備；2010年末，公司固定資產原值較上年增加1,221.98萬元，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 257增加的固定資產主要為焊接車間、專用設備、運輸工具；2011年9月末，公司固定資產原值較2010年末增加1,685.92萬元，其中房屋和建築物增加624.15萬元，專用設備增加987.70萬元。報告期各期末，固定資產的構成及折舊情況如下表：單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日一、帳面原值合計9,687.778,001.856,779.874,717.94房屋及建築物6,368.225,744.075,308.443,834.14通用設備265.16190.21149.1378.73專用設備2,033.351,045.65804.29337.19運輸工具1,021.041,021.92518.00467.88二、累計折舊合計1,401.72909.96432.7466.94房屋及建築物669.37452.56197.01-通用設備97.0964.2629.189.24專用設備263.77146.8160.2615.55運輸工具371.50246.33146.3042.15三、帳面價值合計8,286.057,091.906,347.134,651.00房屋及建築物5,698.855,291.525,111.443,834.14通用設備168.07125.95119.9569.49專用設備1,769.59898.85744.04321.64運輸工具649.54775.59371.70425.73公司已經對固定資產足額計提折舊，不存在已經長期閒置不用的固定資產而未足額計提折舊的情形。報告期各期末，固定資產不存在減值情形，故未計提減值準備。

　　（2）在建工程報告期各期末，公司在建工程分別為224.76萬元、248.91萬元、291.56萬元、1.94萬元，佔非流動資產中比例較低，分別為2.70%、2.48%、2.63%、0.01%。

　　（3）無形資產報告期各期末，公司無形資產分別為3,268.06萬元、3,200.60萬元、3,132.14萬元、5,289.09萬元，佔非流動資產的比例分別為39.27%、31.89%、28.20%、32.86%。報告期內，公司無形資產均為土地使用權。公司分別於2008年12月、2011年6月取得編號為上虞市國用（2011）第06777號、上虞市國用（2011）第07323號的土地使用權，帳面原值分別為3,268.06萬元、2,226.86萬元。

　　（4）長期待攤費用報告期各期末，公司長期待攤費用分別為0萬元、111.32萬元、163.71萬元、191.28浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 258萬元，佔非流動資產的比例較低，分別為0%、1.11%、1.47%、1.19%。截至2011年9月末，公司長期待攤費用包括"裝修費"122.46萬元、"安防費"11.47萬元、"宿舍改造"57.34萬元。報告期各期末，長期待攤費用不存在減值情形，故未計提減值準備。

　　（5）遞延所得稅資產報告期各期末，公司遞延所得稅資產分別為177.90萬元、127.67萬元、426.70萬元、2,328.29萬元，佔非流動負債的比例分別為2.14%、1.27%、3.84%、14.46%。公司遞延所得稅資產由"未實現內部收益"、"應收帳款壞帳準備計提"導致的存貨、應收帳款的帳面價值與計稅基礎的可抵扣暫時性差異而產生。隨著公司業務的擴展，內部採購不斷增加，應收帳款也不斷增加，因此由"未實現內部收益"、"應收帳款壞帳準備計提"產生的遞延所得稅資產不斷增加。報告期各期末，可抵扣暫時性差異及其產生的遞延所得稅資產如下表：金額單位：萬元暫時性差異資產類別2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日差異金額差異金額差異金額差異金額存貨13,345.112,001.772,012.80301.92674.5284.311,398.43174.80應收帳款2,176.81326.52831.84124.78346.8743.3624.743.09合計15,521.922,328.292,844.64426.701,021.39127.671,423.17177.90註：上表中，"差異"是指資產計稅基礎大於其帳面價值的金額，"金額"是指遞延所得稅資產金額。報告期各期末，公司已確認遞延所得稅資產可抵扣暫時性差異金額分別為1,423.17萬元、1,021.39萬元、2,844.64萬元、15,521.92萬元，公司盈利能力快速增長，預計未來三年產生的應納稅所得額將遠超過前述可抵扣暫時性差異金額，可抵扣暫時性差異所隱含的潛在稅收利益可以實現，故遞延所得稅資產不存在減值跡象，因而未計提減值準備。

　　4、資產減值準備報告期內，按照公司會計政策，除應收帳款、其他應收款計提壞帳準備外，其他資產不存在需計提減值準備的情形。

　　（1）應收帳款壞帳準備計提報告期各期末，公司僅於2011年9月末存在單項金額雖不重大但單獨計提壞帳準備的應收帳款1,208.00萬元，對此公司已計提壞帳準備949.00萬元。關於此項應收帳款壞帳準備的計提詳見"江西賽維LDK太陽能高科技有限公司應收帳款及壞帳準備計提分析"。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 259報告期各期末，公司未單獨計提減值準備的應收帳款的帳面原值、壞帳準備計提情況如下表：金額單位：萬元帳齡2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日原值壞帳準備原值壞帳準備原值壞帳準備原值壞帳準備1年內17,269.61863.487,397.45369.873,727.19186.363,557.4217.79 1-2年2,508.10250.81646.2164.621,475.77147.5869.516.95 2-3年378.40113.521,220.50366.1543.1112.93-- 3-4年--62.4031.20----合計20,156.111,227.819,326.57831.845,246.07346.873,626.9224.74（2）其他應收款壞帳準備計提報告期各期末，其他應收款的帳面原值、壞帳準備計提情況如下表：金額單位：萬元帳齡2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日原值壞帳準備原值壞帳準備原值壞帳準備原值壞帳準備1年以內590.5329.53177.728.891,610.1380.51548.322.21 1-2年5.200.5211.341.131.830.181.5010.87 2-3年----1.500.45--合計595.7330.05189.0610.021,613.4681.14549.8213.08報告期內，公司各項應收款項未發生壞帳損失，並且應收帳款的期限結構合理，壞帳計提比例的提取情況符合公司業務經營特點，公司報告期內均按照壞帳提取比例足額提取了壞帳準備。

　　5、資產周轉能力分析本招股說明書選取業務相近的天龍光電、七星電子、精功科技作為可比上市公司。可比上市公司基本情況如下表：

　　公司簡稱證券代碼主要產品天龍光電300029主要產品為單晶矽生長爐、單晶矽鋸床和單晶矽切方滾磨機七星電子002371主要產品為電路製造設備、混合集成電路、電子元件及單晶矽生長爐精功科技002006主要產品為多晶矽鑄錠爐、紡織專用設備、建築專用設備、專用汽車（1）應收帳款周轉率報告期內，公司應收帳款周轉率與可比上市公司對比情況如下表：單位：次公司簡稱股票代碼2011年1-9月2010年2009年2008年天龍光電300029-2.632.052.68七星電子002371-3.723.053.24精功科技002006-5.754.344.28平均-4.033.153.40晶盛機電3.905.214.095.94浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 260由上表可見，公司應收帳款周轉率高於可比上市公司的平均水平，主要得益於公司領先的技術優勢和產品的市場競爭力，以及"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"銷售結算制度，公司大部分貨款在產品驗收且確認收入時已經收到，應收帳款主要為質保金。2009年公司應收帳款周轉率較2008年有所下降，主要原因為：在全球金融危機的背景下，下遊太陽能光伏產業增長放慢，客戶資金流普遍緊張，從而減緩了付款速度，這也是同行業其他公司的普遍特點。2009年以後，隨著世界經濟復甦，太陽能光伏產業恢復了快速增長，公司加大了應收帳款的回收力度，因此公司應收帳款周轉率得以提高。

　　（2）存貨周轉率報告期內，公司存貨周轉率與可比上市公司對比如下：單位：次公司簡稱股票代碼2011年1-9月2010年2009年2008年天龍光電300029-2.582.784.05京運通（光伏設備業務）

　　601908-1.871.652.54七星電子002371-2.042.372.58精功科技002006-2.292.242.08平均--2.302.462.90晶盛機電-0.971.611.672.89公司存貨周轉率低於可比上市公司，主要原因在於報告期各期末公司庫存商品相對較大，庫存商品相對較大的解釋參見本節"十四、財務狀況分析"之"（一）資產分析"之"2、流動資產分析"之"（6）存貨"的相關內容。

　　（二）負債分析1、負債結構報告期各期末，本公司負債構成如下表：單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例流動負債61,003.68100%29,557.25100%9,652.44100%10,603.1699.57%非流動負債-46.000.43%負債總額61,003.68100%29,557.25100%9,652.44100%10,649.16100%2008年末，公司其他非流動負債為46萬元，系公司根據與科技部科技型中小企業技術創新基金管理公司、紹興市科學技術局籤訂的《科技型中小型企業技術創新基金無償資助項目合同》收到的創新技術補貼，項目未驗收；2009年，該項目驗收完畢後，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 261該項非流動負債轉入營業外收入。除此之外，報告期各期末，公司不存在非流動負債。

　　2、流動負債分析公司流動負債主要包括預收帳款、應付帳款、短期借款等。報告期各期末，本公司流動負債構成如下表：單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日金額比例金額比例金額比例金額比例短期借款--1,800.006.09%1,000.0010.36%2,100.0019.81%應付票據1,810.002.97%--應付帳款6,992.0711.46%3,285.5011.12%1,698.9417.60%2,998.9528.28%預收款項51,250.1984.01%19,165.4664.84%4,939.2851.17%3,758.2835.44%應付職工薪酬838.081.37%966.173.27%775.418.03%436.304.11%應交稅費82.910.14%3,786.7912.81%1,088.5111.28%1,230.7011.61%應付利息--3.060.01%1.490.02%6.300.06%應付股利--550.001.86%125.001.30%--其他應付款30.430.05%0.270.001%23.810.25%72.620.68%流動負債合計61,003.68100%29,557.25100%9,652.44100%10,603.16100%（1）短期借款報告期各期末，公司短期借款分別為2,100萬元、1,000萬元、1,800萬元、0萬元，佔流動負債的比例分別為19.81%、10.36%、6.09%、0%。報告期內，短期借款具體情況如下表：單位：萬元期間期初餘額新增借款償還借款期末餘額2008年-10,800.008,700.002,100.

002009

年2,100.0016,500.0017,600.001,000.

002010

年1,000.006,300.005,500.001,800.

002011

年1-9月1,800.002,000.003,800.000.

002008

年和2009年，公司成立時間短，淨資產較少，為了購買土地使用權、擴建廠房，向銀行短期借款金額較大，但公司產品銷售情況較好，大部分短期借款當期得以歸還；2010年以後，隨著公司自身積累的增加，銀行短期借款發生額減少。（2）應付票據報告期各期末，公司僅於2011年9月末存在應付票據1,810.00萬元，系公司以銀行承兌匯票的方式與供應商結算所致。

　　（3）應付帳款浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 262報告期各期末，公司應付帳款分別為2,998.95萬元、1,698.94萬元、3,285.50萬元、6,992.07萬元，佔流動負債的比例分別為28.28%、17.60%、11.12%、11.46%。2009年末應付帳款金額下降，主要原因是，金融危機對太陽能光伏產業的影響導致公司訂單相對2008年有所下降，因此公司的採購量也有所下降。2010年以來，公司訂單金額逐期增加，採購量也逐年增加，應付帳款也相應增加。

　　（4）預收款項報告期內，隨著公司業務規模的擴大，預收款項規模隨之增加。報告期各期末，公司預收款項分別為3,758.28萬元、4,939.28萬元、19,165.46萬元和51,250.19萬元，佔流動負債的比例分別為35.44%、51.17%、64.84%、84.01%，金額和佔比均明顯上升。按照本公司"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"銷售結算制度，在產品驗收並確認收入前，公司向客戶收取的貨款確認為預收款項。一方面，預收款項在一定程度上可以反映公司未確認收入的訂單金額，隨著公司業務的擴張，訂單金額增加，預收款項金額隨之增加。另一方面，2010年以來，隨著世界經濟復甦，太陽能光伏產業恢復了快速增長，本公司加強了對"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"銷售結算制度的執行，公司一般在發貨前要求客戶支付60%-85%的貨款，待驗收完成後再支付除質保金（5%~10%的貨款）以外的其他款項，相比以前貨款的預收率得到提高。此外，由於公司供貨、安裝、調試周期較長，在一定程度上使得預收款項增加。報告期各期末，與預收款項金額及佔比逐期增加相對應，公司庫存商品金額及佔比逐期增加。庫存商品增加的原因參見本節"十四、財務狀況分析"之"（一）資產分析"之"2、流動資產分析"之"（6）存貨"的相關內容。報告期各期末，公司預收款項中無預收持本公司5%以上（含5%）表決權股份的股東單位款項，也無預收其他關聯方款項。

　　（5）應付職工薪酬報告期各期末，公司應付職工薪酬分別為436.30萬元、775.41萬元、966.17萬元、838.08萬元，佔流動負債的比例分別為4.11%、8.03%、3.27%、1.37%。報告期各期末，公司應付職工薪酬餘額主要為未發放的上月員工薪酬和預提年度獎金。公司無拖欠員工薪酬的情形。

　　（6）應交稅費報告期各期末，公司應交稅費分別為1,230.70萬元、1,088.51萬元、3,786.79萬元、浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 26382.91萬元，佔流動負債的比例分別為11.61%、11.28%、12.81%和0.14%，具體明細情況如下表：單位：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日增值稅-2,682.261,446.43657.25679.87營業稅-0.280.170.04企業所得稅2,594.051,943.01287.50479.25個人所得稅10.45123.2513.980.44城市維護建設稅17.7584.6619.9629.44房產稅71.8145.2331.74-土地使用稅53.6039.6039.60-水利建設專項3.9619.0810.838.52教育費附加7.6143.4011.7712.62地方教育附加5.0728.9412.0517.73印花稅0.8812.903.652.81合計82.903,786.791,088.511,230.70公司應交稅費主要由應交企業所得稅和應交增值稅構成。報告期各期末，前述兩者合計佔應交稅費的比例分別為94.18%、86.79%、89.51%、-106.40%。2011年9月末，公司應交增值稅為負數，為公司採購原材料數量較大，進項稅額大於銷項稅額所致。報告期各期，公司各類稅費繳納情況如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年增值稅6,132.462,324.131,348.01984.80營業稅3.280.521.460.97企業所得稅4,907.972,886.93757.394.29個人所得稅852.36253.1370.113.77城市維護建設稅429.79106.1251.7551.49房產稅51.9431.74--土地使用稅39.6039.60--水利建設專項111.6644.4419.7421.73教育費附加184.0745.6322.1822.07地方教育附加122.7146.4929.8922.26印花稅42.7816.266.997.37車船使用稅0.120.180.13-合計12,878.745,795.172,307.651,118.75（7）應付利息報告期各期末，公司應付利息分別為6.30萬元、1.49萬元、3.06萬元、0萬元，佔流動負債比例較低，分別為0.06%、0.02%、0.01%、0%。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 264（8）應付股利報告期各期末，本公司應付股利分別為0萬元、125萬元、550萬元、0萬元，對流動負債的佔比分別為0%、1.30%、1.86%、0%。報告期內，公司股利分配情況參見本節"十七、公司現行的利潤分配政策及報告期內股利分配情況"之"（三）報告期內公司股利分配情況"。

　　（9）其他應付款報告期各期末，公司其他應付款分別為72.62萬元、23.81萬元、0.27萬元、30.43萬元，佔流動負債的比例較低，分別為0.68%、0.25%、0.001%、0.05%。3、償債能力分析（1）資產負債率分析報告期各期末，公司資產負債率（母公司）分別為69.19%、46.11%、68.66%、64.50%，除2009年末外，均高於可比上市公司平均水平，具體對比情況如下表：

　　公司簡稱股票代碼2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日天龍光電300029-15.94%14.31%44.54%七星電子002371-53.83%70.01%63.93%精功科技002006-71.72%65.40%65.22%平均-47.16%49.91%57.90%晶盛機電64.50%68.66%46.11%69.19%（2）流動比率、速動比率分析報告期各期末，公司流動比率、速動比率均低於可比上市公司平均水平，具體對比情況如下表：

　　公司簡稱股票代碼2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日流動比率速動比率流動比率速動比率流動比率速動比率流動比率速動比率天龍光電300029--5.744.656.716.231.781.22七星電子002371--2.681.942.571.801.470.91精功科技002006--0.910.540.870.620.750.47平均--3.112.383.382.881.330.87晶盛機電1.430.671.340.661.501.031.100.61報告期內，公司預收款項在流動負債中佔比較大，分別為3,758.28萬元、4,939.28萬元、19,165.46萬元和51,250.19萬元，佔流動負債的比例分別為35.44%、51.17%、64.84%、80.01%。雖然預收款項屬於流動負債，而實際上在公司訂單正常執行時無需償還，因此將預收款項包含在流動負債中計算的償債能力指標低估了公司的償債能力。剔除預收款項的影響，公司實際的償債能力良好，無法及時償還負債的風險較小。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 265（3）資信狀況2010年，公司獲得浙江信元資信評估有限公司頒發的"資信等級AAA級證書"。2010年10月25日，公司與浙江上虞農村合作銀行湯浦支行籤訂了最高額抵押合同，將公司66,005平方米土地使用權和29,254.18平方米房屋抵押給浙江上虞農村合作銀行湯浦支行，獲得最高額為5,880.00萬元的融資額度，合同有效期為3年。

　　（三）所有者權益分析報告期各期末，公司所有者權益構成如下：金額：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日股本（實收資本）

　　10,000.0010,000.001,050.511,050.51資本公積3,828.143,828.14--盈餘公積208.01208.01525.26525.26未分配利潤28,220.826,986.8513,279.967,756.17所有者權益合計42,256.9721,023.0014,855.739,331.94註：本公司三個子公司均為全資子公司，因此"所有者權益"全部為"歸屬於母公司所有者權益"。1、股本（實收資本）金額：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日股本（實收資本）

　　10,000.0010,000.001,050.511,050.512008年末，晶盛有限為外商投資企業，註冊資本為150萬美元。2010年9月，晶盛有限變更為內資企業，原註冊資本150萬美元按各期出資時匯率折合人民幣1,050.51萬元，作為註冊資本。2010年12月，晶盛有限整體變更為股份有限公司，以截至2010年10月31日經審計的帳面淨資產13,828.14萬元折股1億股，每股1元，其餘3,828.14萬元計入資本公積，註冊資本變為人民幣1億元。

　　2、資本公積2010年末、2011年9月末，公司資本公積為3,828.14萬元，該資本公積為整體變更為股份公司時淨資產折股後形成。

　　3、盈餘公積金額：萬元項目2011年9月30日2010年12月31日2009年12月31日2008年12月31日盈餘公積208.01208.01525.26525.262008年，本公司計提盈餘公積383.86萬元，使2008年末資本公積達到525.26萬元，為當時註冊資本的50%。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2662009年，本公司盈餘公積已達到註冊資本的50%，當年不再計提，盈餘公積仍為525.26萬元。2010年本公司變更為股份有限公司，期初盈餘公積525.26萬元轉為股本；變更為股份公司後，公司按淨利潤10%計提盈餘公積208.01萬元。2011年1-9月，本公司盈餘公積未發生變化。

　　4、未分配利潤報告期各期，公司未分配利潤變化情況如下：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年期初未分配利潤6,986.8513,279.967,756.171,272.41加：本期淨利潤21,233.9712,667.276,023.797,987.17減：提取儲備基金---383.86提取法定盈餘公積----轉作股本的股利-208.01-818.20支付股利-6,500.00500.00301.35淨資產折股時減少-12,252.38--期末未分配利潤28,220.826,986.8513,279.967,756.17十五、盈利能力分析（一）營業收入構成及變動分析1、營業收入的構成報告期各期，公司營業收入構成如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比率金額比率金額比率金額比率主營業務收入59,275.8498.95%36,504.1996.11%18,041.9499.36%16,373.5692.92%其他業務收入626.261.05%1,478.433.89%115.350.64%1,247.977.08%營業收入59,902.10100%37,982.62100%18,157.29100%17,621.53100%報告期內，公司營業收入主要由主營業務收入構成。2008年主營業務收入佔營業收入比例為92.92%，其餘各期主營業務收入佔營業收入的比例均在95%以上。本公司主營業務為晶體矽生長設備及其控制系統的研發、製造和銷售，具體產品包括全自動單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐、單晶矽生長爐控制系統，其中單晶矽生長爐控制系統由全資子公司慧翔電液研發、生產、銷售。

　　報告期內，公司其他業務收入主要包括提拉頭銷售、熱場及其配件銷售、其他配件銷售、技術服務費，其具體構成如下表：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 267金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比率金額比率金額比率金額比率提拉頭-292.3123.42%熱場及其配件--895.7360.59%--925.9874.20%其他配件622.5399.40%570.5038.59%83.4572.34%29.432.36%技術服務費3.730.60%12.210.83%31.9027.66%0.250.02%合計626.26100%1,478.43100%115.35100%1,247.97100%2、主營業務收入的構成（1）主營業務收入的產品構成報告期各期，公司主營業務收入的產品構成如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比率金額比率金額比率金額比率單晶爐22,724.9038.34%26,904.5373.70%15,523.1986.04%15,884.1997.01%多晶爐29,476.2449.73%4,507.6912.35%----單晶爐控制系統7,074.7011.94%5,091.9713.95%2,518.7413.96%489.382.99%合計59,275.84100%36,504.19100%18,041.94100%16,373.56100%註：上表中，"單晶爐"指全自動單晶矽生長爐，"多晶爐"指多晶矽鑄錠爐，"單晶爐控制系統"指單晶矽生長爐控制系統；本節以下內容，將使用同樣簡稱代指。單晶爐收入是公司主營業務收入的重要構成，隨著多晶爐、單晶爐控制系統收入的增長，其佔主營業務收入的比例逐期降低，報告期各期，其佔比分別為97.01%、86.04%、73.70%和38.34%。隨著多晶爐、單晶爐控制系統收入金額和佔比的增加，公司主營收入構成趨於多樣化，業務經營抗風險能力增強。

　　（2）主營業務收入的地區構成報告期各期，公司主營業務收入的國內外構成如下表：金額單位：萬元地區名稱2011年1-9月2010年2009年2008年金額佔比金額佔比金額佔比金額佔比國內銷售58,578.4698.82%36,504.19100.00%15,626.8686.61%16,373.56100.00%國外銷售697.381.18%--2,415.0713.39%--合計59,275.84100.00%36,504.19100%18,041.94100%16,373.56100%報告期內，公司主營業務收入主要來自國內市場，主要客戶分布在內蒙古、河北、四川、寧夏、新疆，主要包括內蒙古中環光伏材料有限公司、英利能源（中國）有限公司、東方電氣集團峨嵋半導體材料有限公司、寧夏隆基矽材料有限公司、特變電工新疆新能源股份有限公司等。

　　報告期內，太陽能光伏行業正值快速發展時期，公司產品主要服務於太陽能光伏行浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 268業，部分產品應用於半導體集成電路產業。公司產品應於太陽能光伏行業和半導體行業比例如下：金額單位：萬元應用領域2011年1-9月2010年度2009年度2008年度金額比例金額比例金額比例金額比例太陽能光伏行業58,984.1598.47%36,059.7194.94%14,636.2880.61%17,621.53100.00%半導體行業917.951.53%1,922.915.06%3,521.0119.39%0.000.00%合計59,902.10100.00%37,982.62100.00%18,157.29100.00%17,621.53100.00%報告期內，公司2009年度出口實現銷售收入2,415.07萬元，佔當年銷售收入的比例為13.39%，具體情況如下：①2009年度，公司產品出口銷售的產品名稱、數量、金額和單價情況如下表：

　　購貨單位貨物名稱數量（臺）

　　單價（美元/臺）

　　合同金額（美元）

　　合同籤訂時間Refine Solar Group LimitedTDR80B-ZJS型全自動晶體生長爐1256,710256,7102008.8Refine Solar Group LimitedTDR85A-ZJS型全自動晶體生長爐2205,920411,8402008.11Refine Solar Group LimitedTDR85A-ZJS型全自動晶體生長爐16179,1002,865,6002009.3小計193,534,150②2009年出口銷售毛利率分析及出口銷售對公司當年業績的影響A.2009年出口銷售毛利率分析a.2009年度主營業務收入分地區情況：單位：元地區名稱主營業務收入主營業務成本主營業務毛利毛利率國內銷售156,268,632.0763,989,952.1292,278,679.9559.05%國外銷售24,150,747.2011,169,766.7712,980,980.4353.75%合計180,419,379.2775,159,718.89105,259,660.3858.34%出口銷售佔比13.39%14.86%12.33%b.2009年度主營業務收入分地區、分產品的銷售情況如下：

　　設備型號及分地區數量（臺）

　　銷售收入（萬元）

　　銷售成本（萬元）

　　平均單價（萬元/臺）

　　平均單位成本（萬元/臺）

　　毛利率（%）

　　85型（內銷）

　　8511,289.324,636.73132.8254.5558.9385型（出口）

　　182,239.491,057.43124.4258.7552.7880型（出口）

　　1175.5859.55175.5859.5566.0895型（內銷）

　　5878.63360.46175.7372.0958.97120爐（內銷）

　　4940.17441.07235.04110.2753.08單晶爐控制系統（內銷）

　　1662,518.74960.7315.175.7961.86浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 269合計-18,041.937,515.97--58.34c.公司出口貨物增值稅實行"免、抵、退"稅政策，退稅率為17%，2009年度出口收入增值稅在免抵後應退稅金額為119.36萬元，由於增值稅系價外稅種，故退稅金額實際不影響出口銷售的毛利率。2009年度出口銷售毛利率為53.75%，較內銷毛利率低5.3%，主要系產品單價及單位成本的影響所致。（a）同類型設備出口銷售單價較內銷合同略低公司成立以來，產品主要面向國內市場，出口銷售一直較少。2008年下半年開始，金融危機的影響逐漸顯現，公司內銷情況受到一定程度的衝擊。為開拓市場，積極爭取各類訂單，公司不斷與國外客戶聯繫溝通，在此期間公司先後與Refine Solar Group Limited籤訂了三批共19臺設備的銷售合同。為爭取訂單，其中2009年3月籤訂的16臺85型單晶爐的合同銷售單價較同類型內銷平均單價偏低6.32%。（b）出口銷售合同執行單位成本偏高2009年度原材料和生產成本總體呈下降趨勢，而上述出口合同執行時間為2009年上半年，故單價成本較全年平均數略高。以上原因綜合導致了公司2009年度出口銷售毛利率較內銷偏低。B、出口銷售業務對2009年經營業績的影響公司2009年度出口銷售收入佔全年主營業務收入的13.39%，出口毛利額佔主營業務毛利額的12.33%，佔比均較小，即2009年度出口銷售對當年年度的經營業績不具有重大影響。③2009年出口銷售業務的合理性及外銷的持續性公司成立以來產品一直以內銷為主，出口比重較小，2009年度出口銷售業務有較大程度的上升，系公司為應對國內市場衝擊、努力開拓國際市場，積極爭取訂單的有益嘗試。2010年後由於國內市場高速發展，在產能有限的情況下，主要面向國內市場。根據公司的發展計劃，今後幾年將不斷推出有自主智慧財產權的高新技術產品，在努力挖掘國內市場的同時，有步驟有計劃積極開拓國際市場，提高出口銷售的比重。2011年1-9月已完成出口銷售收入697.38萬元，目前公司已經與中國臺灣、德國、印度以及日本的多家企業進行了詳細的合同洽談，預計今後外銷收入將是公司重要的增長點之一。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2703、主營業務收入變動分析報告期各期，公司單晶爐、單晶爐控制系統、多晶爐實現收入變動如下圖：

　　註：按非同一控制下合併會計處理要求，2008年公司合併報表中單晶爐控制系統收入僅包括慧翔電液2008年10-12月實現的收入；若假設2008年初慧翔電液即納入合併範圍，2008年公司合報表中單晶爐控制系統收入為2,506.30萬元。（1）單晶爐收入的變動分析.2009年單晶爐收入微幅下降的分析2009年，本公司單晶爐實現收入15,523.19萬元，較2008年下降2.27%。本公司的下遊主要為太陽能光伏產業，是新興產業，終端需求以歐美國家政府政策扶持推動為主。2008年下半年爆發了全球金融危機，歐美國家經濟普遍下滑、政府對光伏產業的扶持力度減弱，2009年太陽能光伏產業相關企業普遍出現經營效益下降的現象，只有個別企業出現增長。下表為太陽能光伏產業相關上市公司2008年、2009年收入增長情況：

　　公司簡稱證券代碼主要產品2008年增長率2009年增長率天龍光電300029單晶爐、單晶矽鋸床和單晶矽切方滾磨機30.97%-6.93%精功科技002006多晶爐、矽片40.24%-10.16%超日太陽002506電池組件75.74%3.81%東方日升300118電池片、電池組件、太陽能燈具220.37%-5.59%向日葵300111電池片、電池組件221.76%-6.38%註：七星電子未在公開文件中披露其單晶爐的收入數據，未列入比較範圍；精功科技僅包括太陽能光伏裝備、矽片兩部分的收入。在上表的5家公司中，2009年僅超日太陽實現收入微幅增長，增長率為3.81%。由此可見，2009年本公司單晶爐的收入較2008年出現微幅下降與當時的太陽能光伏產業整體景氣狀況相符合。

　　.2010年以來的增長分析2010年以來，隨著全球經濟的復甦，太陽能光伏產業恢復增長，根據歐洲光伏工業協會的數據，2010年全球太陽能光伏裝機容量達到16.6GW，較2009年7.2GW增長130.56%。2010年以來，本公司的經營業績也出現了快速增長：2010年，本公司單晶爐萬元414.68%73.32%-2.27%102.61%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 271實現收入26,904.53萬元，較上年增長73.32%；2011年1-9月，本公司單晶爐實現收入22,724.90萬元，佔到2010年全年的84.46%。

　　（2）多晶爐的收入變動分析2010年，公司成功研製出多晶爐並對外銷售，實現收入4,507.69萬元；2011年1-9月，公司多晶爐實現收入29,476.24萬元，是2010年全年的6.54倍，增長迅猛，主要原因為：其一，全球金融危機過後，太陽能光伏產業恢復了快速增長。其二，2008年以前，多晶矽市場被國外廠商完全壟斷，2008年以來，國產多晶爐逐漸進入市場，隨著技術的進步、產能的提高和性價比優勢的逐漸顯現，其市場佔有率快速上升。其三，本公司多晶爐通過配置雙電源系統、改進熱場工藝等技術革新，有效縮短鑄錠周期、節約能源消耗、改善矽錠質量、提高成品率，深受客戶青睞。

　　（3）單晶爐控制系統的收入變動分析報告期各期，公司單晶爐控制系統收入分別為489.38萬元、2,518.74萬元、5,019.97萬元、7,074.70萬元。通過非同一控制下企業合併，本公司於2008年10月將慧翔電液納入合併範圍，因此2008年合併報表中單晶爐控制系統收入僅反映慧翔電液2008年10月至12月對外銷售收入，2008年全年慧翔電液對外銷售單晶爐控制系統實現收入為2,506.30萬元。若假設自2008年1月1日慧翔電液即納入合併範圍，報告期各期，公司單晶爐控制系統收入分別為2,506.30萬元、2,518.74萬元、5,019.97萬元、7,074.70萬元，2009年、2010年分別較上年增長0.50%、102.28%，2011年1-9月實現收入為2010年全年的1.39倍。與單晶爐收入變動趨勢類似，2009年單晶爐控制系統收入增長放慢的原因是全球金融危機導致太陽能光伏產業減少了晶體生長設備及配套設施的購置，2010年以後，收入增長較快的原因為太陽能光伏產業恢復增長。同時，客戶對單晶爐控制系統技術性能認可度提高，進一步促進了其銷售收入的增長。

　　（二）利潤表項目逐項分析報告期各期，本公司利潤表主要內容如下：單位：萬元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度一、營業收入59,902.1037,982.6218,157.2917,621.53減：營業成本29,218.6316,942.077,569.039,057.81營業稅金及附加613.00311.8589.42120.76銷售費用716.90428.20176.51126.89管理費用5,105.924,335.604,009.121,135.94財務費用77.6166.54145.52168.58資產減值損失1,364.99416.82390.1925.12浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 272二、營業利潤22,805.0515,481.545,777.506,986.43加：營業外收入2,194.491,507.90889.641,314.97減：營業外支出108.1578.7527.4837.90其中：非流動資產處置損失3.684.224.106.40三、利潤總額24,891.3916,910.696,639.658,263.50減：所得稅費用3,657.424,243.42615.86276.33四、淨利潤21,233.9712,667.276,023.797,987.171、營業收入分析參見本節"十五、盈利能力分析"之"（一）營業收入構成及變動分析"的相關內容。2、營業成本分析（1）營業成本報告期各期，公司營業成本構成如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比率金額比率金額比率金額比率主營業務成本28,852.9098.75%16,165.8995.42%7,515.9799.30%7,942.3287.68%其他業務成本365.731.25%776.194.58%53.050.70%1,115.4912.32%合計29,218.63100.00%16,942.07100.00%7,569.03100.00%9,057.81100.00%報告期各期，公司營業成本構成明細如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比率金額比率金額比率金額比率直接材料26,412.5490.40%15,120.8589.25%6,672.7688.16%8,192.5190.45%直接人工1,293.164.43%680.024.01%360.594.76%393.194.34%製造費用1,307.474.47%1,029.156.07%480.096.34%424.664.69%包裝材料費205.460.70%112.060.66%55.590.73%47.450.52%合計29,218.63100%16,942.07100%7,569.03100%9,057.81100%（2）主營業務成本報告期各期，公司主營業務成本的產品構成如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比率金額比率金額比率金額比率單晶爐10,344.3735.85%11,788.7572.92%6,555.2487.22%7,683.1696.74%多晶爐16,527.5557.28%2,541.2715.72%----單晶爐控制系統1,980.986.87%1,835.8611.36%960.7312.78%259.163.26%合計28,852.90100%16,165.89100%7,515.97100%7,942.32100%3、營業稅金及附加報告期各期，本公司營業稅金及附加構成如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 273營業稅2.990.431.600.66城市維護建設稅362.88170.8042.2765.19教育費附加148.2780.4718.1227.94地方教育附加98.8560.1627.4326.96合計613.00311.8589.42120.76從總體趨勢上看，報告期營業稅金及附加呈上升趨勢，主要原因是隨著本公司業務的擴張，增值稅等應繳流轉稅逐漸增加，以其為計算基礎的營業稅金及附加也逐期上升；另外，本公司2010年10月之前為外商投資企業，無需計繳城市維護建設稅、教育費附加，2010年10月本公司變更為內資企業後開始計繳該等稅費，也導致了2010年、2011年1-9月營業稅金及附加同比增加。

　　4、期間費用報告期各期，公司各項期間費用金額及其佔營業收入的比率如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度金額佔比金額佔比金額佔比金額佔比銷售費用716.901.20%428.201.13%176.510.97%126.890.72%管理費用5,105.928.52%4,335.6011.41%4,009.1222.08%1,135.946.45%財務費用77.610.13%66.540.18%145.520.80%168.580.96%期間費用合計5,900.439.85%4,830.3412.72%4,331.1523.85%1,431.418.12%報告期內，隨著公司業務的擴展和研發投入的增加，期間費用逐期增長，2009年、2010年分別較上年增長202.58%、11.53%，2011年1-9月期間費用為2010年全年1.22倍。

　　（1）銷售費用報告期各期，公司銷售費用明細如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比例金額比例金額比例金額比例運輸費310.6043.33%174.4740.75%73.9641.90%59.5346.92%職工薪酬94.1613.13%16.683.90%5.212.95%4.463.52%業務招待費98.1413.69%113.4326.49%38.6021.87%25.3820.00%廣告宣傳費65.819.18%40.869.54%7.774.40%0.930.73%辦公費9.891.38%16.403.83%2.821.60%0.030.02%保險費40.605.66%27.766.48%7.264.11%2.772.18%差旅費27.573.85%23.735.54%29.0116.44%20.5116.16%其他70.129.78%14.863.47%11.886.73%13.2810.47%合計716.90100%428.20100%176.51100%126.89100%報告期各期，公司銷售費用分別為126.89萬元、176.51萬元、428.20萬元、716.90萬元，佔營業收入的比率分別為0.72%、0.97%、1.13%、1.20%。銷售費用中對收入變浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 274動敏感的項目主要為運輸費、業務招待費、廣告宣傳費，隨著銷售收入的增長，這些項目金額增加構成了銷售費用逐期增長的主要因素。公司的產品為專用設備，並不依賴經銷商或分銷網絡進行銷售；同時，由於公司產品技術領先、品牌知名度較高，因此銷售費用相對較少。

　　（2）管理費用報告期各期，公司管理費用明細如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比例金額比例金額比例金額比例研發費用2,945.0957.68%2,738.6263.17%3,131.8978.12%355.8531.33%職工薪酬1,078.7421.13%717.2116.54%371.709.27%283.7924.98%業務招待費325.016.37%240.485.55%172.674.31%161.6614.23%稅費支出166.323.26%113.412.62%79.721.99%25.342.23%無形資產攤銷69.901.37%68.461.58%67.461.68%--辦公費用124.472.44%62.021.43%42.141.05%35.353.11%折舊費用80.431.58%90.132.08%44.451.11%39.833.51%差旅及交通費112.652.21%123.082.84%60.101.50%120.4910.61%中介諮詢費58.041.14%86.602.00%1.930.05%16.101.42%其他145.262.84%95.572.20%37.060.92%97.548.59%合計5,105.92100%4,335.60100%4,009.12100%1,135.94100%報告期各期，公司管理費用分別為1,135.94萬元、4,009.12萬元、4,335.60萬元、5,105.92萬元，佔營業收入的比率分別為6.45%、22.08%、11.41%、8.52%。報告期各期，管理費用主要由研發費用、職工薪酬構成，兩項合計佔管理費用的比例分別為56.31%、87.39%、79.71%、78.81%。公司自成立之始，即致力於掌握本行業的領先技術，重視研發投入。從總體趨勢上看，隨著公司盈利能力的增加，研發費用在報告期內同比增長較快。公司持續的研發投入有利於現有產品升級、技術儲備、新產品開發，為未來盈利增長奠定基礎。報告期內，公司管理費用中的職工薪酬同比增長較快的原因是：隨著公司業務規模的擴大，管理人員數量逐漸增加；同時，報告期內管理人員的人均薪酬不斷提高。

　　（3）財務費用報告期各期，公司財務費用明細如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比例金額比例金額比例金額比例銀行利息支出118.07152.14%83.50125.48%142.0597.62%155.6592.33%利息收入-61.33-79.03%-28.41-42.70%-16.27-11.18%-5.94-3.52%手續費及其他20.8726.89%11.4617.22%19.7413.57%18.8811.20%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 275合計77.61100%66.54100%145.52100%168.58100%報告期各期，公司財務費用分別為168.58萬元、145.52萬元、66.54萬元、77.61萬元，佔營業收入的比率分別為0.96%、0.80%、0.18%、0.13%。報告期各期，公司財務費用主要為銀行短期借款利息。

　　5、資產減值損失報告期各期，公司資產減值損失均由應收款項計提壞帳準備產生，具體金額如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年資產減值損失1,364.99.79416.82390.1925.12壞帳準備的計提情況參見本節"十四、財務狀況分析"之"（一）資產分析"之"4、資產減值準備"的相關內容。

　　6、營業外收入報告期各期，公司營業外收入構成如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年固定資產處置利得3.73---政府補助2,185.791,505.89889.56439.84企業合併收益0.00--875.11其他4.972.010.080.02合計2,194.491,507.90889.641,314.97報告期內，除2008年外，政府補助是各期營業外收入的主要組成部分，主要包括軟體產品增值稅"即徵即退"、"極大規模集成電路製造裝備及成套工藝"專項補助、上虞市領軍型人才和引領性高新技術項目獎勵、2009年度電子信息產業發展基金等。2008年，營業外收入包含了企業合併收益875.11萬元。2008年，公司以50萬元的對價購買慧翔電液100%的股權，購買日慧翔電液可辨認淨資產公允價值為925.11萬元，可辨認淨資產公允價值與支付對價的差額875.11萬元計入營業外收入。根據企業會計準則應用指南規定的公允價值確定方法，慧翔電液在購買日的各項可辨認資產、負債的公允價值和帳面價值基本一致。購買日慧翔電液可辨認資產和負債帳面價值情況如下：單位：萬元可辨認資產金額可辨認負債金額貨幣資金225.40應付帳款475.00應收票據140.00預收帳款1,131.54浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 276應收帳款482.77應付職工薪酬0.95預付帳款597.88應交稅費73.71其他應收款27.51其他應付款200.04存貨1,150.62其他流動負債流動資產小計2,624.18流動負債小計1,881.24固定資產182.17非流動負債非流動資產小計182.17非流動負債小計資產合計2,806.35負債合計1,881.24軋抵後，可辨認淨資產在購買日的帳面價值和公允價值均為925.11萬元。

　　7、營業外支出報告期各期，公司營業外支出構成如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年固定資產處置損失3.684.224.106.40對外捐贈4.2021.50-6.00水利建設專項資金96.5452.6822.0425.49其他3.730.361.340.01合計108.1578.7527.4837.908、所得稅費用報告期各期，公司由利潤總額計算所得稅費用的具體過程如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年度2009年度2008年度會計利潤總額24,891.3916,910.696,639.658,263.50適用稅率15%15%12.50%0%按法定稅率計算的稅額3,733.712,536.60829.96-其他子公司虧損的稅額影響6.210.12--子公司適用不同稅率的稅額影響20.88-200.58-454.23上年度企業所得稅清算的稅額影響2.2079.72--納稅調整影響稅額53.82-79.97-668.91-合併影響所得稅額1,704.06184.99404.60-補繳以前年度所得稅影響38.132,021.61--當期所得稅費用5,559.014,542.44565.64454.23遞延所得稅資產變動-1,901.59-299.0250.22-177.90所得稅費用合計3,657.424,243.42615.86276.33（三）毛利率分析1、毛利率基本情況報告期內，本公司產品毛利率如下表：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年單晶爐54.48%56.18%57.77%51.63%多晶爐43.93%43.62%--浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 277單晶爐控制系統72.00%63.95%61.86%47.04%綜合51.22%55.40%58.31%48.60%2、毛利率分析報告期各期，本公司各主營產品毛利率及綜合毛利率變動如下圖：報告期各期，本公司綜合毛利率分別為48.60%、58.31%、55.40%、51.22%，除2008年外，本公司主營業務產品毛利率由高到低分別為單晶爐控制系統、單晶爐、多晶爐。（1）單晶爐的毛利率分析①2009年、2010年單晶矽生長爐產品毛利率高於2008年的原因報告期各年度，公司單晶矽生長爐的銷售數量、單價、單位成本及毛利情況如下表：

　　會計期間銷售數量（臺）

　　單價（萬元/臺）

　　單位成本（萬元/臺）

　　毛利率2008年度121131.2763.5051.63%2009年度113137.3758.0157.77%2010年度214125.7255.0956.18%2011年1-9月175129.8659.1154.48%2010年和2009年度的毛利率高於2008年度主要系由於單晶矽生長爐單位成本以及銷售價格的變動引起的。A.生產成本變動的影響a.2008年1-9月收購慧翔電液前控制系統採購成本較高公司於2008年9月收購慧翔電液100%股權並自2008年10月起將其納入合併報表範圍，故收購前即2008年1-9月公司向慧翔電液採購單晶爐控制系統成本較高。假定公司自2008年1月1日即將慧翔電液納入合併報表範圍，則2008年度的單晶爐毛利率將上升至53.42%。b.其他原材料採購價格的變動浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 278生產單晶爐的主要原材料較多，品種多達幾百項，從總體上看，生產成本呈降低趨勢。2008、2009、2010年單臺生產成本分別為63.50萬元、58.01萬元、55.09萬元。單晶爐單位成本下降，主要來自於爐體大件、加熱電源以及不鏽鋼、變壓器等主要原材料的降價，促進了毛利率水平的提升。B.產品結構及銷售價格的變動2008年公司銷售的單晶矽生長爐產品型號均為TDR85A，2009年以來公司除了銷售TDR85A外，開始銷售新開發的TDR95A、TDR100A和TDR120A的單晶爐，後幾種型號的單晶爐由於投料量大、技術含量高，售價及毛利率較TDR85A高。2010年之後，公司的訂單大多是原有的大客戶，訂單批量較大，因此同種產品的價格有小幅優惠；另外2010年應客戶需求，銷售了少量TDR70A單晶爐，該產品的售價及毛利率相對較低。C.與同行業可比上市公司對比可見，公司2010年和2009年度毛利率高於2008年度毛利率的情況，與同行業可比公司的變動趨勢也是一致的。

　　公司名稱2011年1-9月2010年2009年2008年晶盛機電54.48%56.18%57.77%51.63%天龍光電-36.07%41.93%34.28%京運通-48.65%52.82%42.49%（2）多晶爐的毛利率分析報告期各期，公司與可比上市公司多晶爐毛利率對比如下：

　　公司名稱2011年1-9月2010年2009年2008年晶盛機電43.93%43.62%--精功科技-42.34%45.23%42.68%由上表可見，公司多晶爐毛利率與可比上市公司基本相當。2011年1-9月，公司多晶爐毛利率比2010年上升0.31個百分點，毛利上升的原因是隨著多晶爐產量增大，製造工藝逐步成熟，單位成本有所下降。（3）單晶爐控制系統的毛利率分析①單晶矽生長爐產品由本公司全資子公司慧翔電液開發、生產和對外銷售。報告期內，子公司慧翔電液單晶爐控制系統銷售情況如下：

　　會計期間系統版本類型產品類型銷售數量（臺）

　　單價（萬元/臺）

　　單位成本（萬元/臺）

　　2008年度自動半自動2618.829.972009年度自動半自動16615.175.79浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 2792010年度全自動、自動準全自動、半自動19326.389.512011年1-9月全自動準全自動23929.608.29註：公司自2008年10月起將慧翔電液納入合併財務報表範圍，故2008年度合併報表中單晶爐控制系統收入僅反映慧翔電液2008年10-12月對外銷售收入。慧翔電液2008年全年實際對外銷售數量為153臺。②單位成本變動分析單晶爐控制系統系由子公司慧翔電液獨立對外銷售。隨著控制系統版本的升級，單位成本總體呈上升趨勢。但2008年2009年銷售的產品均為半自動級別，而單位成本差異較大，主要原因系：A.產品的配置不同2008年和2009年銷售的產品雖均系半自動級別，但實際配置存在差異，2008年銷售的控制系統配置較高，故單位成本和售價都相對較高。B.2009年度材料價格下降2008年和2009年，慧翔電液主要原材料的採購單價對比如下表單位：元原材料項目型號2008年2009年變動比例工控機5,384.624,444.44-17.46%機櫃半自動2,606.842,307.69-11.48%工業鏡頭50MM1,068.38726.50-32.00%工業鏡頭25MM1,008.54726.50-27.97%工業相機UM2014,273.503,952.99-7.50%模塊CJ1W-DA08V2,137.612,030.77-5.00%除產品配置不同之外，材料價格的下降也是導致2009年度單位成本下降的重要原因之一。③銷售單價及銷售數量變動的原因及合理性分析報告期內，單晶矽生長爐控制系統的銷售數量、銷售價格總體均呈上升趨勢。2008年和2009年慧翔電液銷售的產品系半自動級別，故售價相對較低。2010年隨著金融危機的影響逐漸消退以及太陽能光伏產業的快速增長，慧翔電液作為國內極少數能夠生產全自動單晶爐控制系統的企業之一，客戶對其產品技術性能認可度不斷提高，銷售訂單明顯增加。此外，為了滿足客戶的需求，慧翔電液對外銷售的系統版本也逐漸從半自動升級為準全自動，因此售價有較大程度的上升。2011年1-9月，控制系統單價相比2010年上升的主要原因是由於準全自動控制系統銷售的比例有所上升，而單位成本下降的主要是原因是（1）2011年單晶爐控制系統的產銷量均較2010年有大幅上升，由於其採購量增大，主要零部件如工控機、機櫃的採購單價均有1%-5%的下降；浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 280（2）從訂單來看，雖然2010年銷售的準全自動控制系統比例相對較少，但是其配備提升裝置的訂單比例較高，配備提升裝置的控制系統相對不配備提升裝置的標準配置控制系統的單位毛利有所上升，但是其毛利率卻有所下降。單價上升同時單位成本降低，導致2011年1-9月控制系統毛利率高於2010年。（4）公司產品高毛利率的合理性和可持續性分析①報告期內，公司單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐與可比公司產品毛利率對比A.公司與可比公司單晶矽生長爐毛利率對比分析：

　　公司名稱2011年1-9月2010年2009年2008年本公司54.48%56.18%57.77%51.63%天龍光電-36.07%41.93%34.28%京運通-48.65%52.82%42.49%B.公司與可比公司多晶矽鑄錠爐毛利率對比分析：

　　公司名稱2011年1-9月2010年2009年2008年本公司43.93%43.62%--精工科技-42.34%45.23%42.68%京運通-52.63%40.34%26.49%從表中數據可見，公司多晶爐毛利率與同行業可比上市公司基本相當，單矽生長爐產品毛利率明顯高於同行業可比公司。②從公司業務特點分析毛利率較高的合理性和可持續性A.從產品技術含量上看，公司的產品均為自主研發生產，擁有核心智慧財產權，在國內同行業的技術領先優勢明顯。截至本招股說明書籤署日，公司已獲授權的國家發明專利共計2項、實用新型專利6項、外觀設計專利1項。公司產品獲得了較多的榮譽，受到客戶廣泛的認可，如單晶矽生長爐關鍵技術成果榮獲2009年度"浙江省科學技術進步一等獎"，"TDR*-ZJS型全自動晶體生長爐"系列產品被科技部等四部委評為"國家重點新產品"。因此，產品技術含量高，附加值高，產品利潤空間相對也較大。B.從研發情況看，公司不斷根據市場客戶的需求，加大產品研發力度和技術改造力度，不斷推出新產品豐富產品結構，而新產品的不斷推出也使公司毛利率維持較高的水平。報告期內單晶爐在最初的85型的基礎上相繼開發出了95型、100型和120型等投料量大、拉晶棒效率更高的新產品，獲得了客戶的廣泛認可。

　　C.與傳統製造企業相比，公司的生產投入相對較低，既不需要大宗原材料，也不需要大批生產工人，電力耗用也較少。同時，公司核心零部件特別是單晶爐控制系統浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 281自主研發、生產，較高的核心零部件自給率也降低了生產成本。綜上所述，由於公司產品技術含量較高，競爭力強，以及新產品的不斷推出決定了公司的產品銷售毛利率維持在較高水平，同時公司核心零部件的較高自給率，也有利於公司主要產品維持較高的毛利率。②從公司收入成本分析毛利率較高的合理性和可持續性A.報告期內公司產品平均售價基本保持穩定單位：萬元/臺主要產品2011年1-9月2010年2009年2008年全自動單晶矽生長爐129.86125.72137.37131.27多晶矽鑄錠爐235.81225.38--單晶矽生長爐控制系統29.6026.3815.1718.82報告期內公司產品售價基本保持穩定。隨著晶體生產設備行業的發展，一些成熟的產品價格在未來有下降的趨勢，但由於公司注重於新技術、新產品的研發，將不斷推出價格較高的新產品，一定程度上可以抵消原有產品售價降低對公司產品平均售價的影響。B.生產成本的構成情況公司產品的成本構成主要包括材料成本、人工成本和機物料消耗、燃料動力、折舊等間接費用。報告期內公司生產成本構成如下表所示：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比率金額比率金額比率金額比率直接材料26,412.5490.40%15,120.8589.25%6,672.7688.16%8,192.5190.45%直接人工1,293.164.43%680.024.01%360.594.76%393.194.34%製造費用1,307.474.47%1,029.156.07%480.096.34%424.664.69%其他205.460.70%112.060.66%55.590.73%47.450.52%合計29,218.63100%16,942.07100%7,569.03100%9,057.81100%數據表明，報告期內公司生產成本的構成基本穩定，材料成本佔產品總成本的90%左右，是產品成本的主要組成部分。C.原材料價格水平的波動由於公司原材料品種繁多且單價較低，抽取以下耗用量相對較大的幾種品種說明原材料價格變動情況如下：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年單晶爐爐體大件（元/套）

　　182,828.28163,706.00162,299.00185,651.00多晶爐爐體大件（元/套）

　　279,191.77290,598.00--浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 282單晶爐加熱電源（元/臺）

　　76,172.0966,309.0060,872.0071,239.00多晶爐加熱電源（元/臺）

　　109,578.5478,898.00--熱場（元/套）

　　443,931.62425,423.00--不鏽鋼（元/kg）

　　22.4023.0021.0026.00壓力計（元/個）

　　8,290.608,291.008,291.008,702.00磁流體（元/只）

　　4,508.934,346.005,125.005,103.00單晶爐真空泵（元/臺）

　　24,250.0022,263.0018,954.0019,051.00多晶爐真空泵（元/臺）

　　56,410.2672,470.00--測溫儀（元/只）

　　9,103.388,365.003,450.003,419.00螺旋升降機（元/只）

　　9,621.169,250.00--質量流量計（元/只）

　　8,260.486,527.004,774.005,150.00伺服電機（元/只）

　　1,644.481,478.001,296.001,445.00線性單元（元/只）

　　9,663.5110,277.0010,683.00-減速機（元/只）

　　888.49716.00707.00727.00數據表明，報告期內，公司主要原材料價格穩中趨降，2011年部分材料價格上升系規格型號不同，性能有所升級。D.規模生產的效應2008年製造費用佔成本的比重較低，系之前廠房和設備均為租用，折舊等等項目支出較少。2008年底和2009年公司新購入廠房及大量設備，2009年製造費用的比重隨之快速上升，但之後呈逐漸下降趨勢，原因系公司生產規模的不斷擴大，規模效應逐漸顯現。綜上，從公司收入成本分析可見，因各產品保持著較高的售價和較低的成本，公司綜合毛利率和產品毛利率維持較高水平是合理、可持續的。③單晶矽生長爐控制系統的核心技術優勢決定其高毛利的合理性和可持續性單晶矽生長爐控制系統由本公司全資子公司慧翔電液開發、生產和銷售，其核心是控制軟體。由於單晶矽生長過程需要控制的參數達100多個，實現參數之間的實時協調難度大，單晶矽生長爐全自動控制系統的開發難度高。同時，性能優良的控制系統不僅可以有效提高晶體生長質量，也可以減少晶體生長過程的人力資源需求，降低生產成本，可以滿足下遊客戶的關鍵需求。慧翔電液是國內極少數能夠開發生產單晶矽生長爐控制系統的企業之一，市場無性能相近的同類產品銷售，短期內出現競爭對手的可能性不大，因此，單晶矽生長爐控制系統的銷售毛利較高，且是可持續的。

　　（四）發行人及子公司享受的所得稅優惠金額及政府補貼情況1、報告期內各期，所得稅優惠及佔公司淨利潤的比例如下表：金額單位：萬元浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 283項目2011年1-9月2010年2009年2008年當期所得稅費用減免額3,644.221,988.06565.641,641.28遞延所得稅費用影響數-1,267.73-156.7950.22-177.90補繳以前年度稅費減免0.00-2,021.61--稅收優惠合計2,376.49-234.00615.861,463.38歸屬於母公司的股東淨利潤21,233.9712,667.276,023.797,987.17稅收優惠金額佔歸屬於母公司股東淨利潤的比例11.19%-1.50%10.22%18.32%註：當期所得稅費用減免額和遞延所得稅費用影響數系基於公司及子公司在2008年初至2011年9月末執行25%的法定稅率的假設，通過比較計算得出。2、報告期內各期，公司獲得的各類政府補貼情況如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年政府補貼2,185.791,505.89889.56439.84其中：軟體增值稅退稅1,212.21465.64467.23438.97歸屬於母公司的股東淨利潤21,233.9712,667.276,023.797,987.17政府補貼佔歸屬於母公司的淨利潤的比例10.29%11.89%14.77%5.51%公司獲得政府補貼均符合法律法規的規定。其中軟體企業增值稅退稅在政府補貼中佔比較大，軟體企業增值稅退稅優惠，系根據財稅〔2000〕25號《關於鼓勵軟體產業和集成電路產業發展有關稅收政策問題的通知》、國發〔2011〕4號《進一步鼓勵軟體產業和集成電路產業發展若干政策的通知》的有關規定，子公司慧翔電液經認定的軟體產品的增值稅實際稅負超過3%的部分享受"即徵即退"政策。3、公司盈利能力對稅收優惠及政府補貼不構成重大依賴近三年又一期，所得稅稅收優惠佔公司淨利潤的比例分別為18.32%、10.22%、-1.85%、11.19%，政府補貼佔發行人淨利潤的比例分別為5.51%、14.77%、11.89%、10.29%，兩者佔淨利潤的比例都較低。從兩者合計佔公司淨利潤的比例來看，稅收優惠和政府補貼合計佔公司淨利潤的比例分別為23.83%、24.99%、10.04%、21.48%，佔公司淨利潤的比例較低，因此，公司不存在對稅收優惠以及政府補貼的依賴。

　　（五）利潤主要來源及影響盈利能力的因素分析1、利潤主要來源報告期各期，公司主要利潤額指標如下表：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 284單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年毛利總額30,683.4721,040.5510,588.268,563.73營業利潤22,805.0515,481.545,777.506,986.43利潤總額24,891.3916,910.696,639.658,263.50淨利潤21,233.9712,667.276,023.797,987.17公司淨利潤主要來自於毛利總額，報告期各期，公司毛利總額構成如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年金額比例金額比例金額比例金額比例單晶爐毛利12,380.5240.35%15,115.7871.84%8,967.9684.70%8,201.0295.76%多晶爐毛利12,948.6942.20%1,966.429.35%----單晶爐控制系統毛利5,093.7216.60%3,256.1015.48%1,558.0114.71%230.222.69%其他業務毛利260.530.85%702.243.34%62.290.59%132.481.55%毛利總額30,683.47100%21,040.55100%10,588.26100%8,563.73100%公司作為技術領先的晶體矽生長設備供應商，在光伏行業內有著較高的知名度，公司單晶爐近幾年的銷量和產銷率持續保持了較高水平，具有較強的市場拓展能力。由上表可見，單晶爐毛利是公司毛利總額的主要構成，但隨著多晶爐、單晶爐控制系統收入的增長，其佔毛利總額的比例逐期減少：報告期各期，其佔比分別為95.76%、84.70%、71.84%、40.35%。2010年，公司實現了多晶爐的銷售，當年其毛利佔毛利總額的9.35%，到2011年1-9月其毛利已經佔到毛利總額的42.20%。報告期各期，單晶爐控制系統毛利佔毛利總額的比例分別為2.69%、14.71%、15.48%、16.60%。多晶爐、單晶爐控制系統收入的增加使公司毛利來源多樣化，分散了毛利波動的風險。2、影響盈利能力連續性和穩定性的因素（1）太陽能光伏產業的投資需求本公司產品主要服務於太陽能光伏產業，太陽能光伏產業的發展狀況直接影響本公司的盈利能力。近年來，在太陽能光伏產業迅猛發展的背景下，國內新成立的大量太陽能光伏晶體矽材料企業需要購置晶體矽生長設備，原有晶體矽材料企業也紛紛加大固定資產投資規模，擴充自身產能。晶體矽材料企業的投資需求的增長，促使本公司業務收入和利潤水平不斷提高。預計未來歐美國家將持續扶持太陽能光伏產業發展，全球太陽能光伏產業鏈逐漸向我國轉移，我國對太陽能光伏發電產業的扶持政策也陸續出臺，這將進一步推動我國晶體矽生長設備投資規模的擴大，公司利潤將會繼續保持快速增長。

　　（2）市場拓展能力浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 285為了適應提高光電轉換效率、降低發電成本的技術要求，太陽能光伏產業需要高效、節能、高品質的晶體矽生長設備。本公司作為國內技術領先的晶體矽生長設備供應商，多年來持續進行技術創新，豐富產品品種和結構，市場佔有率得到快速提升，市場空間不斷擴大。隨著本次募集資金項目的投產，公司技術領先的單晶爐和多晶爐的產能將大幅提高。在太陽能光伏產業未發生劇烈波動的情況下，本公司晶體矽生產設備產品將持續提高銷量和市場佔有率。

　　（3）技術創新能力晶體矽生長設備企業要想獲得較高的利潤就必須根據行業發展不斷調整產品結構，提高產品技術含量。面臨著未來日益激烈的市場競爭，公司需要加大對新技術、新產品的開發力度，不斷推出滿足市場需要的產品，逐步提升在行業中的地位。本公司自成立以來，不斷進行技術和產品創新，加速先進晶體矽生長技術和設備的本土化發展進程，具有行業領先的創新能力優勢。同時，公司儲備了多項技術，為公司產品結構的調整和升級換代奠定了堅實的基礎。

　　（4）成本控制能力目前，我國晶體矽生長設備製造行業集中度高，行業領先企業利潤水平較高，但隨著市場競爭加劇，預計行業總體利潤水平將會有所下降，企業的成本控制能力將變得尤為重要。報告期內，公司產品成本中直接材料比例約90%，因此對直接材料成本的控制非常重要。受自身加工和生產能力的制約，部分零部件需要外協加工，僅爐體大件成本就佔營業成本的20%左右。為提升整體競爭力，公司擬利用募集資金購置必要的爐體加工設備，提高爐體大件自給率，將使公司成本控制能力得到進一步加強。隨著公司生產、銷售規模擴大，規模效益日趨顯現，有利於產品成本的進一步降低。

　　（5）本次募集資金因素公司本次募集資金投資項目的建設是圍繞公司主營業務展開，擴大單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐的生產能力，加強研發中心的建設，從而提升產品的市場份額，提高研發、銷售及綜合服務能力，並培育公司新的業務增長點，不斷增強公司持續盈利能力。

　　（六）主要原材料和產品價格變動對公司利潤的敏感性分析1、原材料價格變動對利潤的影響分析浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 286（1）主要原材料佔比及單價報告期各期，原材料成本佔營業成本的比例較大，分別為90.45%、88.16%、89.25%、90.04%。主要原材料包括爐體大件、加熱電源、熱場等，報告期各期佔營業成本比例及單價如下表：

　　項目2011年1-9月2010年2009年2008年佔比單價佔比單價佔比單價佔比單價單晶爐爐體大件（元/套）

　　10.95%182,82820.68%163,70624.23%162,29924.80%185,651多晶爐爐體大件（元/套）

　　11.94%279,1923.43%290,598----單晶爐加熱電源（元/臺）

　　4.56%76,1728.37%66,3099.09%60,8729.52%71,239熱場（元/套）

　　18.99%443,9325.02%425,423----（註：上表中的單價是由當期結轉成本的金額和數量計算所得）（2）主要原材料價格變動敏感性分析在其他因素不發生變化的情況下，主要原材料單價上升10%對2011年1-9月營業成本、毛利總額、綜合毛利率的敏感性分析如下：金額單位：萬元項目單晶爐爐體大件多晶爐爐體大件單晶爐加熱電源熱場綜合毛利率51.22%51.22%51.22%51.22%營業成本變動比例+1.10%+1.19%+0.46%+1.90%毛利總額變動-319.94-348.87-133.24-554.86毛利總額變動率-1.04%-1.14%-0.43%-1.81%綜合毛利率變動減少0.53個百分點減少0.58個百分點減少0.22個百分點減少0.93個百分點2、銷售價格變動對利潤的影響分析（1）主要產品收入佔營業收入比例及單價報告期各期，公司主要產品佔營業收入比例及單價如下表：金額單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年比例單價比例單價比例單價比例單價單晶爐37.94%129.8670.83%125.7285.49%137.3790.14%131.27多晶爐49.21%235.8111.87%225.38----單晶爐控制系統11.81%29.6013.41%26.3813.87%15.172.78%16.46（2）主要產品價格變動敏感性分析在其他因素不發生變化的情況下，主要產品單價上升10%對2011年1-9月營業收入、毛利總額、綜合毛利率的敏感性分析如下：金額單位：萬元項目單晶爐多晶爐單晶爐控制系統綜合毛利率51.22%51.22%51.22%營業收入變動比例+3.79%+4.92%+1.18%毛利總額變動+2,272.69+2,947.78+707.44浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 287毛利總額變動率+7.41%+9.61%+2.31%綜合毛利率變動增加3.79個百分點增加4.92個百分點增加1.18個百分點（七）公司擁有的訂單及履行情況1、發貨情況截至本招股說明書籤署日，在上述合同訂單中，已發貨對應的合同金額為84,391萬元（佔比為60.47%），未發貨金額55,177萬元（佔比為39.53%）。在未發貨的55,177萬元訂單中，由於尚未到達交貨期，公司正在進行生產的訂單金額為5,700萬元；由於客戶廠房及配套建設未完成，需在2012年3-4月交貨的訂單為13,826萬元；由於客戶要求進行產品工藝和技術升級，公司尚未完成生產的訂單為26,755萬元；其餘8,896萬元合同由於行業波動客戶要求延期交貨。目前，公司正在積極備貨，根據客戶的交貨需求及時完成交貨。2、合同取消和推遲履行情況截至2011年9月末發行人擁有的未確認收入的139,568萬元合同中，不存在取消或終止合同的情況。由於光伏行業波動客戶擴張產能計劃推遲而要求延期交貨的訂單共8,896萬元，金額佔比較小。3、安裝、調試、驗收情況公司產品為單價較高的專用設備，自動化程度高、參數複雜，發往客戶後，需要3-5個月完成安裝、調試，穩定運行一個月或拉制出2~3根合格晶棒後，才能進入驗收階段。公司制定了一套嚴格的發貨、安裝、調試、驗收流程，公司產品的正常驗收期為3-5個月。公司已於2011年第四季度完成對部分發出商品的驗收，完成驗收的合同金額為25,700萬元。2012年1-2月已完成驗收的合同金額為16,658萬元，其餘未完成驗收的發出商品均嚴格按照上述流程進行安裝、調試、驗收，處於正常的安裝、調試、驗收階段，庫齡處於正常範圍內。4、收款情況本公司採用"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"的銷售結算模式，在上述未確認收入的139,568萬元合同訂單中，截至本招股說明書籤署日公司已收款59,185.62萬元，收款情況良好。5、跌價準備計提情況根據《會計準則第1號-存貨》的規定，存貨應當按照成本與可變現淨值孰低計量。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 288公司採取"以銷定產"的生產模式，所有存貨均為履行合同而持有，其可變現淨值以合同價格為基礎計算。根據公司籤訂的銷售合同，一般在組織生產前預收約30%貨款，發貨前再預收約30%貨款，故產品發貨前預收的貨款比例(約60%)已覆蓋或超過產品的生產成本。目前公司已籤署的合同履行情況良好，未出現重大違約情形。因此，存貨的可變現淨值均高於其成本，公司無需對發出商品計提存貨跌價準備。6、客戶預期違約情況公司客戶以國內外上市公司或大型國有企業為主，基本處於正常生產經營狀態，償債能力良好。目前客戶履行合同情況良好，僅出現個別客戶要求產品升級而變更合同事項，未出現重大違約情形，公司預計客戶將較好的履行合同。7、2011年10月1日以來新籤訂單情況2011年10月1日至本招股說明書籤署日，公司新籤訂合同35,503萬元，目前公司按合同約定陸續交貨。

　　十六、現金流量分析（一）經營活動產生的現金流分析報告期各期，本公司經營活動產生的現金流量如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年銷售商品、提供勞務收到的現金83,791.7854,666.3520,850.5421,661.79收到的稅費返還1,330.77585.00467.23407.84收到其他與經營活動有關的現金2,867.213,498.93781.53114.52經營活動現金流入小計87,989.7658,750.2822,099.2922,184.14購買商品、接受勞務支付的現金59,178.5833,534.009,553.1211,047.86支付給職工以及為職工支付的現金3,383.672,900.331,342.69571.03支付的各項稅費12,026.385,544.782,242.361,054.27支付其他與經營活動有關的現金3,785.333,871.273,983.281,513.71經營活動現金流出小計78,373.9745,850.3717,121.4514,186.88經營活動產生的現金流量淨額9,615.7912,899.914,977.857,997.26報告期各期，公司經營活動產生的現金流量淨額分別為7,997.26萬元、4,977.85萬元、12,899.91萬元、9,615.79萬元，與淨利潤的比率分別為100.13%、82.64%、101.84%、45.28%。2009年，經營活動產生的現金流量金額相對較少原因是受全球金融危機的影響，客戶資金偏緊，貨款回收減緩；2011年1-9月，經營活動產生的現金流量淨額相對較少的原因：與以往相比，客戶更多採用銀行承兌匯票的方式支付貨款，2011年9月浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 289末公司應收票據較2010年末增加7,562.24萬元。

　　1、銷售商品、提供勞務收到的現金報告期各期，公司銷售商品、提供勞務收到的現金分別為21,661.79萬元、20,850.54萬元、54,666.35萬元、83,791.78萬元，分別為當期營業收入的1.23倍、1.15倍、1.44倍、1.40倍。本公司主要採用"預收款--預驗收款--驗收款--質保金"的銷售結算模式，一般在確認銷售收入時已經收到大部分貨款，再加之預收訂單貨款，使得本公司銷售商品、提供勞務收到的現金大於營業收入。2009年公司銷售商品、提供勞務收到的現金較2008年小幅下降的原因為：受全球金融危機的影響，客戶資金偏緊，貨款回收減緩。

　　2、收到的稅費返還報告期各期，公司收到的稅收返還為公司收到的出口增值稅退稅、全資子公司慧翔電液收到的軟體產品增值稅退稅。報告期各期，公司收到的稅收返還具體情況如下：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年出口增值稅退稅118.55119.36--軟體產品增值稅退稅1,212.21465.64467.23407.84合計1,330.77585.00467.23407.843、收到其他與經營活動有關的現金報告期各期，公司收到其他與經營活動有關的現金具體內容如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年收回保函保證金1,888.501,151.63405.12-收到的政府補助973.581,040.25376.3378.00收到的關聯方往來淨額-1,162.51--其他5.13144.540.0836.52合計2,867.213,498.93781.53114.524、購買商品、接受勞務支付的現金報告期各期，公司購買商品、接受勞務支付的現金分別為11,047.86萬元、9,553.12萬元、33,534.00萬元、59,178.58萬元。公司採取"以銷定產"的生產模式以及"以產訂購"的採購模式。2010年尤其是2010年下半年以來，公司籤訂了大量的訂單，相應對外支付採購的現金也大幅增加。公司籤訂的未執行完畢的訂單情況參見本招股說明書"第十三節其他重要事項"之"一、重大合同"之"（一）銷售合同"的相關內容。

　　5、支付給職工以及為職工支付的現金浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 290報告期各期，公司支付給職工或為職工支付的現金分別為571.03萬元、1,342.69萬元、2,900.33萬元、3,383.67萬元，該現金流量流出增加一方面在於公司員工人數的增加，另一方面在於人均工資的增加。報告期各期末，合併報表範圍內員工人數分別為245人、290人、429人、558人，以前述人數計算的各期支付給職工以及為職工支付的人均現金分別為2.59萬元、4.63萬元、6.76萬元、6.06萬元。

　　6、支付的各項稅費現金流量表中"支付的各項稅費"主要參見本節"十四、財務狀況分析"之"（二）負債分析"之"2、流動負債分析"之"（6）應交稅費"的各項稅費繳納情況，二者的差別主要在於"應交個人所得稅"。

　　7、支付其他與經營活動有關的現金報告期各期，公司收到其他與經營活動有關的現金具體如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年支付的大額保函保證金1,081.302,119.71306.72227.50支付的研發費用899.13588.922,134.40176.08支付的關聯方往來淨額--682.35334.09支付的運輸及保險費351.20202.2381.2262.30支付的業務招待費423.16353.91211.27187.04支付的差旅交通費140.22146.8189.11141.00支付的中介諮詢費58.0486.601.9316.10支付的辦公費用134.3678.4344.9635.37支付的信用金和保證金396.90---其他301.02294.65431.32334.23合計3,785.333,871.273,983.281,513.71（二）投資活動產生的現金流分析單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金淨額15.7016.910.680.47收到其他與投資活動有關的現金61.3328.4116.27181.34投資活動現金流入小計77.0345.3216.96181.81購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金3,312.921,964.982,177.347,964.20投資活動現金流出小計3,312.921,964.982,177.347,964.20投資活動產生的現金流量淨額-3,235.89-1,919.66-2,160.39-7,782.38報告期各期，公司投資活動產生的現金流量淨額分別為-7,782.38萬元、-2,160.39萬元、-1,919.66萬元、-3,235.89萬元，主要是"購建固定資產、無形資產和其他長期浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 291資產支付的現金"產生。

　　1、處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金淨額報告期各期，公司處置固定資產、無形資產和其他長期資產收回的現金淨額分別為0.47萬元、0.68萬元、16.91萬元、15.70萬元，均為處置固定資產取得的現金，金額較小。

　　2、收到其他與投資活動有關的現金報告期各期，除2008年外，公司收到其他與投資活動有關的現金均為收到的銀行存款利息。2008年收到其他與投資活動有關的現金除包括"收到銀行存款利息"5.94萬元，還包括"取得子公司及其他營業單位收到的現金淨額"175.40萬元，系公司2008年非同一控制下合併慧翔電液取得的現金。報告期各期，公司收到其他與投資活動有關的現金具體構成如下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年收到的銀行存款利息收入61.3328.4116.275.94取得子公司及其他營業單位收到的現金淨額---175.40合計61.3328.4116.27181.343、購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金報告期各期，公司購建固定資產、無形資產和其他長期資產支付的現金參見本節"十六、現金流量分析"之"（四）資本性支出"之"1、報告期內重大資本性支出情況"。

　　（三）籌資活動產生的現金流分析單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年取得借款收到的現金2,000.006,300.0016,500.0010,800.00籌資活動現金流入小計2,000.006,300.0016,500.0010,800.00償還債務支付的現金3,800.005,500.0017,600.008,700.00分配股利、利潤或償付利息支付現金791.136,036.92521.87450.70籌資活動現金流出小計4,591.1311,536.9218,121.879,150.70籌資活動產生的現金流量淨額-2,591.13-5,236.92-1,621.871,649.30報告期各期，籌資活動產生的現金流量淨額分別為1,649.30萬元、-1,621.87萬元、-5,236.96萬元、-2,591.13萬元，主要影響因素是銀行借款、還款、償付利息及分配股利。

　　1、取得借款收到的現金報告期各期，公司取得借款收到的現金均為短期借款收到的現金，分別為10,800浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 292萬元、16,500萬元、6,300萬元、2,000萬元。

　　2、償還債務支付的現金報告期各期，公司償還債務支付的現金均為償還短期借款支付的現金，分別為8,700萬元、17,600萬元、5,500萬元、3,800萬元。

　　3、分配股利、利潤和償付利息支付的現金報告期各期，公司分配股利、利潤和償付利息支付的現金分別為450.70萬元、521.87萬元、6,036.92萬元、791.13萬元，其中大部分為分配股利支付的現金，股利分配情況參見本節"十七、公司現行的利潤分配政策及報告期內股利分配情況"之"（三）報告期內公司股利分配情況"。

　　（四）資本性支出1、報告期內重大資本性支出情況報告期各期，本公司重大資本性支出共15,419.44萬元，主要為購買和建設廠房、購置土地使用權、購買專用設備等，具體情況見下表：單位：萬元項目2011年1-9月2010年2009年2008年廠房購買及建設332.58653.421,323.314,168.63購置土地使用權2,226.86--3,268.06設備投資626.90630.53610.34337.19運輸及通用設備65.13589.67127.52190.33長期待攤費用61.4491.36116.18-合計3,312.921,964.982,177.347,964.202、未來可預見的重大資本性支出計劃截至本招股說明書籤署日，公司無募集資金項目以外的重大資本性支出計劃。募集資金項目的具體情況及其對公司主營業務和經營成果的影響參見本招股說明書"第十一節募集資金運用"。

　　十七、公司現行的利潤分配政策及報告期內股利分配情況（一）公司現行的股利分配一般政策根據公司現行的《公司章程》，現行的股利分配一般政策：公司實行同股同利的股利政策，股東依照其所持有的股份份額獲得股利和其他形式的利益分配。

　　公司股東大會對利潤分配方案作出決議後，公司董事會須在股東大會召開後2個月浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 293內完成股利（或股份）的派發事項。

　　（二）股利分配順序根據《公司法》等法律法規和《公司章程》，公司稅後利潤按下列順序分配：公司分配當年稅後利潤時，應當提取利潤的10%列入公司法定公積金。公司法定公積金累計額為公司註冊資本的50%以上的，可以不再提取。公司的法定公積金不足以彌補以前年度虧損的，在依照前款規定提取法定公積金之前，應當先用當年利潤彌補虧損。公司從稅後利潤中提取法定公積金後，經股東大會決議，還可以從稅後利潤中提取任意公積金。公司彌補虧損和提取公積金後所餘稅後利潤，按照股東持有的股份比例分配。股東大會違反前款規定，在公司彌補虧損和提取法定公積金之前向股東分配利潤的，股東必須將違反規定分配的利潤退還公司。公司持有的本公司股份不參與分配利潤。公司的公積金用於彌補公司的虧損、擴大公司生產經營或者轉為增加公司資本。但是，資本公積金將不用於彌補公司的虧損。法定公積金轉為資本時，所留存的該項公積金將不少於轉增前公司註冊資本的25%。

　　（三）報告期內公司股利分配情況公司自成立以來一直注重對股東的合理回報，報告期內公司共進行了六次利潤分配，其中有五次為現金分紅，累計分紅金額73,013,546.49元。報告期內三年(2008年-2010年)公司實現的可供分配利潤（歸屬於母公司所有者的淨利潤減去依法提取的盈餘公積）分別為76,033,130.55元、60,237,898.65元和124,592,671.68元，報告期內年均現金分紅佔年均實現的可供分配利潤的27.99%。報告期內歷次股利分配的具體實施情況如下：1、2008年4月18日，經公司董事會決議通過（當時公司為中外合資企業），本公司按出資比例向各股東分配現金股利3,013,546.49元，並於2008年7月31日完成派發。2、2008年9月18日，經公司董事會決議通過（當時公司為中外合資企業），公司將未分配利潤折合120萬美元（折合人民幣8,181,960.00元）按出資比例向各股東轉增實收資本，並於2008年9月30日完成派發。

　　3、2009年5月29日，經公司董事會決議通過（當時公司為中外合資企業），本公司按出資比例向各股東分配現金股利500萬元（分配2007年和2008年實現的淨利潤），浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 294並於2010年2月26日完成派發。4、2010年2月9日，經公司董事會決議通過（當時公司為中外合資企業），本公司按出資比例向各股東分配現金股利1,000萬元，並於2010年2月25日完成派發。5、2010年6月6日，經公司董事會決議通過（當時公司為中外合資企業），本公司按出資比例向各股東分配現金股利2,000萬元，並於2010年8月18日完成派發。6、2010年10月20日，經公司股東會決議通過，本公司按出資比例向各股東分配現金股利3,500萬元，並於2011年3月21日完成派發。上述股利向自然人股東分配的部分已由公司全額代扣代繳個人所得稅。

　　（四）報告期內全資子公司慧翔電液的股利分配情況報告期三年及一期全資子公司慧翔電液共向本公司進行了五次利潤分配，累計分紅金額18,000萬元，報告期三年及一期慧翔電液實現的可供分配利潤（當期淨利潤減去依法提取的盈餘公積）分別為42,717,979.04元、18,914,740.87元和80,232,474.12元、189,417,992.30元，合計331,283,186.33元。報告期三年及一期慧翔電液年均現金分紅佔年均實現的可供分配利潤的比例為54.33%。具體實施情況如下：2009年6月23日，慧翔電液股東晶盛機電決定分配現金股利4,000萬元，並於2009年8月4日完成派發。2010年9月30日，慧翔電液股東晶盛機電決定分配現金股利2,000萬元，並於2010年10月27日完成派發。2010年10月25日，慧翔電液股東晶盛機電決定分配現金股利2,000萬元，並於2010年12月10日完成派發。2011年3月1日，慧翔電液股東晶盛機電決定分配現金股利4,000萬元，並於2011年3月29日完成派發。2011年7月16日，慧翔電液股東晶盛機電決定分配現金股利6,000萬元（分配2011年1-6月實現的部分淨利潤），並於2011年8月3日完成派發。

　　十八、本次發行前滾存利潤的分配安排截止2011年9月30日，公司滾存未分配利潤為282,208,210.65元。經本公司於2011年4月23日召開的2011年第一次臨時股東大會審議通過，本公司本次公開發行股票前的滾存利潤由本次公開發行後的新老股東按持股比例共享。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 295十九、本次發行上市後的股利分配政策（一）本次發行上市後公司的利潤分配政策2011年11月22日，公司召開第一屆董事會第七次會議，審議通過了《關於修訂上市後適用的公司章程（草案）的議案》，並將該議案提請股東大會審議。2011年12月9日，公司召開2011年第二次臨時股東大會審議通過了本次發行上市後適用的《公司章程（草案）》，有關股利分配的主要規定如下：1、公司利潤分配應重視對投資者的合理投資回報，保持連續性和穩定性，併兼顧公司持續經營能力，利潤分配不得超過累計可分配利潤的範圍。2、公司可以採取現金、股票或者現金與股票相結合的方式分配利潤。如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。董事會認為公司股票價格與公司股本規模不匹配時，可以在滿足上述現金股利分配之餘，提出發放股票股利利潤分配方案。公司董事會可以根據公司的資金需求狀況提議公司進行中期現金分配。重大投資計劃或重大現金支出指以下情形之一：（1）公司未來12個月內擬對外投資、收購資產或購買設備累計支出達到或超過公司最近一期經審計淨資產的50%，且超過5,000萬元；（2）公司未來12個月內擬對外投資、收購資產或購買設備累計支出達到或超過公司最近一期經審計總資產的30%。3、公司董事會結合具體經營狀況，充分考慮公司的盈利狀況、現金流狀況、發展階段及當期資金需求，並充分考慮和聽取股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願，制定年度或中期分紅方案，並經公司股東大會表決通過後實施。4、關於利潤分配政策的議案需經公司董事會審議後提交公司股東大會批准，獨立董事、外部監事（如有）應當對該議案發表獨立意見，股東大會審議該議案時，公司應當安排通過網絡投票系統等方式為公眾投資者參加股東大會提供便利。

　　5、公司可以根據生產經營情況、投資規劃和長期發展的需要以及外部經營環境，並結合股東（特別是公眾投資者）、獨立董事、外部監事（如有）的意見，制定或調整股東回報計劃。關於制定或調整股東回報計劃的議案需經公司董事會審議後提交公司股浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 296東大會批准，獨立董事、外部監事（如有）應當對該議案發表獨立意見，股東大會審議該議案時，公司應當安排通過網絡投票系統等方式為公眾投資者參加股東大會提供便利。但公司保證現行及未來的股東回報計劃不得違反以下原則：即如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。6、公司股東大會按照既定利潤分配政策對利潤分配方案作出決議後，公司董事會須在股東大會召開後二個月內完成股利（或股份）的派發事項。

　　（二）本次發行上市後子公司的利潤分配政策2011年11月22日，公司召開第一屆董事會第七次會議，審議通過了《關於修訂上市後適用的公司章程（草案）的議案》，並將該議案提請股東大會審議。2011年12月9日，公司召開2011年第二次臨時股東大會審議通過的本次發行上市後適用的《公司章程（草案）》第一百五十五條中明確規定，公司應通過制訂、修改控股子公司的《公司章程》，控股子公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的50%，並確保公司有能力實施當年的現金分紅方案。在公司股東大會作出派發現金股利決議後1個月內，公司完成召開控股子公司股東會通過符合本章程及控股子公司章程規定的利潤分配決議並完成向公司派發現金股利的事項。在控股子公司建立、實行與公司一致的財務會計制度，確保公司利潤分配政策的有效實施。

　　二十、公司股東分紅回報規劃及合理性分析為了進一步細化《公司章程（草案）》的股利分配條款，增加股利分配決策透明度和可操作性，明確公司本次發行上市後對新老股東的分紅回報，便於股東對公司經營和股利分配進行監督，公司於2011年11月22日召開第一屆董事會第七次會議，審議通過了《浙江晶盛機電股份有限公司股東分紅回報規劃（2011-2013）的議案》，並將該議案提交股東大會審議。公司2011年12月9日召開的2011年第二次臨時股東大會審議通過了《浙江晶盛機電股份有限公司股東分紅回報規劃（2011-2013）的議案》，具體內容如下：1、股東回報制定時考慮的因素公司著眼於長遠和可持續發展，綜合分析了經營發展實際及業務發展目標、股東的浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 297要求和意願、社會資金成本、外部融資環境等因素；充分考慮了目前及未來盈利規模、現金流狀況、發展所處階段、項目投資資金需求、銀行信貸及債權融資環境等情況；建立對投資者持續、穩定、科學的回報機制，保證股利分配政策的連續性和穩定性。2、股東分紅回報規劃制定原則公司股東分紅回報規劃將充分考慮和聽取股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願，堅持以現金分紅為基本的分配原則，如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。董事會認為公司股票價格與公司股本規模不匹配時，可以在滿足上述現金股利分配之餘，提出發放股票股利利潤分配方案。公司董事會可以根據公司的資金需求狀況提議公司進行中期現金分配。3、股東分紅回報規劃相關決策機制和編制周期公司至少每三年重新審閱一次《股東分紅回報規劃》，根據股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願對對公司即時生效的股利分配政策作出適當、必要的修改，確定該期間的股東回報計劃。但公司保證調整後的股東回報計劃不得違反以下原則：即如無重大投資計劃或重大現金支出發生，在公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。公司董事會結合具體經營狀況，充分考慮公司的盈利狀況、現金流狀況、發展階段及當期資金需求，並充分考慮和聽取股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）的要求和意願，制定年度或中期分紅方案，並經公司股東大會表決通過後實施。4、2011-2013股東分紅回報計劃2011-2013年是公司實現跨越式發展的關鍵時期，公司將在保障自身快速成長的同時為股東提供足額投資回報。2011-2013年，公司在足額預留法定公積金、盈餘公積金以後，每年向股東現金分配股利不低於當年實現的可供分配利潤的20%。在確保足額現金股利分配的前提下，公司可以另行增加股票股利分配。公司在每個會計年度結束後，由公司董事會提出分紅議案，並交付股東大會通過網絡投票的形式進行表決。公司接受股東（特別是公眾投資者）、獨立董事和外部監事（如有）對公司分紅的建議和監督。

　　5、股東分紅回報規劃合理性分析浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 298公司制定的《股東分紅回報規劃》兼顧了股東利益和公司未來發展，符合公司的經營現狀和發展規劃，考慮了公司的資本結構和現金流狀況，具有合理性。具體分析如下：（1）兼顧股東利益和公司發展公司不僅要有效利用股東投入的資金，獲得持續的良性發展，也要積極回報股東的投入和信任，使其獲得正常的股利收益；並通過股利政策向股東傳遞關於公司經營狀況和盈利能力的信息，增強股東對公司的信任。目前公司仍處於快速成長期，還需要較大資金投入。因此公司的現金分紅政策既要充分保障股東利益，又要合理考慮公司快速成長的資金需求。公司在《股東分紅回報規劃》中明確了，2011-2013年，公司在足額預留法定公積金、盈餘公積金以後，每年向股東現金分配股利不低於當年實現的可供分配利潤的20%。（2）符合公司的經營現狀和發展規劃公司屬於晶矽材料生長製備設備製造行業，行業景氣度較高，發展較為迅速。公司行業地位較高，經營狀況良好，盈利能力持續增強，有足夠能力為股東帶來分紅回報。公司資產流動性較強，資產負債率合理，生產經營較為穩健，現金流充足，通過日常積累、信貸支持以及本次募集資金可以獲得足量發展資金。在可預見的將來，公司能夠足額保證對股東的現金股利分配。經營管理層與股東利益和目標一致，在提高公司經營業績的同時，將會嚴格執行公司股利分配政策。公司本次發行上市後，將通過募集資金進一步增強研發和技術實力、擴大產能、豐富產品、開拓市場，進一步增強盈利能力，提高利潤水平，從而為股東創造更多財富，與股東共享成長收益。

　　二十一、公司未分配利潤的使用計劃公司在無重大投資計劃或重大現金支出發生，公司當年實現的淨利潤為正數且當年末公司累計未分配利潤為正數的情況下，公司以現金方式分配的利潤不少於當年實現的可分配利潤的20%。公司的未分配利潤主要用於新項目投資、擴大廠房建設、購買設備、對外投資、收購資產等重大投資及現金支出，逐步擴大公司的生產經營規模，擴大產能和產銷量，提高市場佔有率，促進公司實現跨越式發展，有計劃有步驟的實現公司未來發展戰略與發展目標，從而實現股東利益最大化。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 299二十二、中介機構關於發行人股利分配政策的核查意見（一）保薦機構的核查意見經核查，保薦機構認為：發行人上市後適用的公司章程（草案）的制訂及修訂程序符合法律、法規和規範性文件以及發行人公司章程的規定，發行人對公司章程（草案）中利潤分配政策的修訂是合法、有效的；發行人建立了有效的利潤分配政策決策機制，提高了股利分配政策的透明度，利潤分配政策注重對投資者穩定、合理的回報，有利於保護投資者（特別是公眾投資者）合法權益；發行人上市後適用的《公司章程（草案）》中關於股利分配的相關政策符合《公司法》、《證券法》、《會計準則》等法律法規文件，並注重對投資者的合理投資回報，具有連續性和穩定性，有利於保護投資者（特別是公眾投資者）的合法權益；發行人在本次發行上市後將修訂控股子公司的公司章程中的利潤分配條款和財務管理制度，能夠確保發行人未來具備現金分紅能力；發行人《公司章程（草案）》及招股說明書中對利潤分配事項的規定和相關信息披露符合有關法律、法規、規範性文件的規定。

　　（二）發行人律師的核查意見經核查，發行人律師認為，發行人上市後適用的公司章程（草案）的制訂及修訂程序符合法律、法規和規範性文件以及發行人公司章程的規定，修訂後的利潤分配政策內容符合相關法律、法規和中國證監會規範性文件的規定，發行人對公司章程（草案）中利潤分配政策的修訂是合法、有效的。發行人上市後適用的公司章程（草案）規定的利潤分配政策以及發行人2011至2013年利潤分配規劃注重給予投資者的持續、穩定的投資回報，有利於保護投資者的合法權益。發行人公司章程（草案）中對控股子公司的利潤分配政策和財務管理制度作出規定，發行人上市後將通過修訂控股子公司章程和財務管理制度的方式確保發行人未來具備現金分紅能力。發行人招股說明書中利潤分配事項的規定和相關信息披露符合有關法律、法規及中國證監會規範性文件的規定。

　　（三）申報會計師的核查意見經核查，申報會計師認為，晶盛機電關於利潤分配的政策注重對投資者的合理投資回報，具有連續性和穩定性，有利於保護投資者的合法權益；晶盛機電首次公開發行股票並在創業板上市後適用的《公司章程（草案）》及上市申請文件中關於利潤分配事項的規定和相關信息披露符合有關法律、法規及規範性文件的規定；晶盛機電在本次發行上市後將修訂子公司的公司章程中的利潤分配條款和財務管理制度，能夠保證晶盛機電浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 300未來具備現金分紅能力。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 301第十一節募集資金運用一、募集資金運用概況（一）預計募集資金數額經本公司2011年4月23日召開的2011年第一次臨時股東大會審議批准，公司本次擬向社會公眾公開發行人民幣普通股（A股）3,335萬股，本次發行的募集資金總量將視詢價確定的發行價格和經中國證監會核准的發行股數確定。本公司本次募集資金將存放於董事會決定的專戶集中管理，做到專款專用。

　　（二）募集資金投資項目及資金使用計劃本公司本次募集資金投資項目經公司股東大會審議確定，由董事會負責實施，本次發行募集資金將用於以下項目：單位：萬元序號項目名稱項目總投資擬投入募集資金項目備案環評批覆1年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目13,48513,485虞發改投（2011）43號虞環審（2011）93號2年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目31,34629,186虞發改投（2011）41號虞環審（2011）78號3技術研發中心建設項目4,9964,996虞發改投（2011）42號虞環審（2011）79號4其他與主營業務相關營運資金----註："年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目"的項目總投資為31,346萬元，其中2,160萬元土地出讓金由公司安排自有資金投入，其餘29,186萬元由本次發行募集資金解決。本次募集資金預計投入的時間進度如下：單位：萬元序號項目名稱募投總額募集資金到位後預計投入進度第1年第2年第3年第4年第5年1年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目13,4855,7643,8432,0931,0717142年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目31,34615,06910,0464,3201,7401713技術研發中心建設項目4,9962,9981,998---4其他與主營業務相關的營運資金-公司將嚴格按照有關規定合理使用募集資金，若本次發行實際募集資金少於項目投資總額，公司將自籌資金予以解決。為適應公司生產經營快速發展和市場競爭的需要，浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 302本次募集資金到位前，本公司將根據項目實際進度使用自籌資金先期投入，待本次募集資金到位後置換已先期投入的自籌資金。

　　二、本次募集資金投資項目與公司現有業務的關係本次募集資金投資項目是公司根據主營業務經營和發展規劃，經過審慎論證確定的。各項目與公司現有業務的關係具體如下：

　　（一）年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目該項目是對公司目前主導產品之一全自動單晶矽生長爐的產能擴建，以進一步提高主導產品的市場佔有率。項目達產後，公司單晶矽生長爐產品將新增年產能400臺，形成年產700臺單晶矽生長爐的生產規模，滿足客戶訂單快速增長的需要，提高公司在全自動單晶矽生長爐領域的市場佔有率和影響力。

　　（二）年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目該項目是對公司目前主導產品之一多晶矽鑄錠爐的產能擴建，以優化公司產品結構和增加利潤增長點，擴大公司的盈利來源，進一步提高公司的盈利能力。該項目達產後，公司多晶矽鑄錠爐產品將新增年產能300臺，形成年產400臺多晶矽鑄錠爐的生產規模，滿足客戶訂單快速增長的需要，提高公司在多晶矽鑄錠爐領域的市場佔有率。

　　（三）技術研發中心建設項目該項目是公司為適應不斷變化的市場需求和自身發展需要而針對現有研發體系、產品檢測試驗及設計等部門策劃的一套整合升級方案。該項目建成後，公司將以新建的專業化研發中心、多種檢測試驗車間以及產品開發信息化平臺等為依託，深入優化現有產品技術和工藝，加速推進新產品的研究和開發，並搭建起功能完整的新技術和新產品的研發體系，為公司未來發展提供強大的技術支撐。

　　（四）其他與主營業務相關的營運資金項目該項目有利於增強公司的資本實力，優化公司的財務結構，提高公司的抗風險能力。總之，上述募集資金投資項目的順利實施，將大幅提升公司滿足客戶訂單需求的能力，顯著增強公司的研發能力，從而為提高公司經營業績、市場份額和綜合競爭力做出貢獻，為鞏固公司在行業內的技術領先地位，為實現公司中長期戰略規劃奠定堅實的基礎。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 303三、募集資金投資項目建設的必要性與市場前景本公司本次募集資金投資項目中，"年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目"和"年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目"的建設背景與必要性以及市場前景分析如下：

　　（一）項目建設的背景與必要性1、國家產業規劃為項目建設提供了政策支持"年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目"和"年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目"的產品全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐屬於電子工業專用設備製造業中的晶矽太陽能設備（晶體矽生長設備），主要服務於晶矽太陽能光伏產業，是太陽能光伏產業的支撐產業。近年來，國家先後頒布了一系列政策，將太陽能光伏產業確定為國家重點鼓勵發展的高技術產業，主要政策包括《國家中長期科學與技術發展規劃綱要（2006-2020年）》、《可再生能源中長期發展規劃》、《關於實施金太陽示範工程的通知》、《國務院關於加快培育和發展戰略性新興產業的決定》、《可再生能源發展"十二五"規劃》等。同時，國家還頒布了一系列晶體矽生長設備的鼓勵政策，將晶體矽生長設備確定為國家優先發展的高技術產業，主要政策包括《產業結構調整指導目錄（2011年本）》、《當前優先發展的高技術產業化重點領域指南（2011年度）》、《國家中長期科學和技術發展規劃綱要（2006-2020年）》、《電子信息產業調整和振興規劃》、《電子信息產業技術進步和技術改造投資方向》、《裝備製造業技術進步和技術改造投資方向》（2010年版本）等。上述產業政策為本次募集資金投資項目的建設提供了良好的政策環境，有利於項目的順利實施。

　　2、公司現有產能難以滿足快速增長的市場需求報告期內，公司訂單快速增長，而公司現有的廠區空間和設備有限，為滿足客戶需求，公司將爐體大件、爐體平臺等零部件委託對外定製加工，以減少生產環節；同時，由於生產設備不夠，採取人工組裝、增加人員班次等方式擴大生產，使得報告期內的產能能夠基本滿足客戶的需求。隨著本公司市場規模的繼續不斷擴大，上述生產方式已經難以繼續擴大生產規模和提高效率，公司急需擴大廠區和設備投資，提高自動化生產水平和檢測水平。

　　因此，通過對現有廠區進行改造並新建廠房、購置相關先進、高效的自動化生產和檢測設備，完善相關配套輔助設施，加強熟練技術工人隊伍建設，提高公司的產能，是浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 304實現快速發展的必要措施。

　　3、新設備投資有利於公司產品質量和生產效率的提升本公司產品生產對工藝質量要求較高，尤其是晶體提升裝置、水冷夾套裝置、坩堝提升裝置以及爐體部件等關鍵零部件的加工工藝複雜，要求高。一方面，公司現有生產設備不足、生產線自動化程度較低，檢測設備不完善，儘管通過公司自身技術改造及工藝流程優化，能夠滿足基本生產需要，但是相比國外企業的自動化生產，公司仍然存在進一步改進的空間。另一方面，目前公司全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐產品的爐體大件、爐體平臺自動控制系統櫃體、部分零部件初加工等系採用外協定製加工方式生產，公司產品質量和產能擴張受到外協方一定程度的制約。為進一步提升公司產品質量和生產效率，同時為未來技術創新和產品創新提供更好的硬體支持，公司需要增加生產設備和檢測設備的數量，提高設備的技術水平。此次募集資金投資項目將採用國內外先進的加工和檢測設備，提高產品生產流程自動化程度，提升產品工藝質量和產品的可靠性，提高生產效率；同時，公司將通過新增設備投資實現主要定製零部件的自產，減少定製加工對公司產品質量和產能的制約，提升公司產品質量、擴大產品產能。

　　（二）項目市場前景分析1、太陽能光伏行業快速發展，拉動晶體矽生長設備需求快速增長根據歐洲光伏工業協會和Greenpeace International於2011年2月聯合發布的研究報告《Solar Generation 6》，2010年全球太陽能光伏發電投資規模已達350至400億歐元，預計到2015年將翻番，超過700億歐元。2010年全球新增裝機容量16.6GW，較2009年的7.2GW增長超過130%。太陽能光伏發電的蓬勃發展將驅動太陽能光伏行業快速發展。目前，太陽能光伏發電電池包括晶體矽太陽能電池（包括單晶矽太陽能電池、多晶矽太陽能電池）和薄膜太陽能電池。得益於其轉換效率高、生產技術成熟、穩定性好等特點，晶體矽太陽能電池在全球太陽能電池中一直佔85%以上的比重。晶體矽太陽能電池隨太陽能光伏發電的快速發展而增長，驅動晶體矽生長設備市場快速增長。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3052005-2009年太陽能電池結構演變圖數據來源：Solarbuzz 2、太陽能光伏電池製造業向亞洲轉移，驅動我國晶體矽生長設備需求快速增長光伏發電成本的不斷下降對於光伏發電行業最終成為一個不依賴於政府補貼的、可持續發展的產業至關重要，這推動光伏電池組件生產不斷向勞動力成本較低的亞洲轉移。據IMS Research預測，到2011年底，全球將有超過四分之三的光伏組件生產轉移到亞洲。全球晶體矽太陽能光伏組件製造業向亞洲地區集中驅動了國內晶體矽生長設備需求快速增長，為國內相關企業帶來了良好的市場機遇。

　　3、我國單晶矽生長爐市場快速增長，本土廠商佔據市場主體地位我國國產單晶矽生長爐市場自2006年開始快速壯大，2006至2010年期間，我國國產單晶矽生長爐市場的銷售數量和銷售金額年均複合增長率分別達68%和67%。由於國產單晶矽生長爐平均價格僅為進口單晶矽生長爐的1/3左右，用以生產太陽能級單晶矽成本較低，國產太陽能級單晶矽生長爐將會在未來幾年的全球市場中佔絕大多數份額，預計國產太陽能級單晶矽生長爐的市場規模仍將保持快速增長。

　　2006-2010年我國國產單晶矽生長爐市場數據來源：中國電子專用設備工業協會4、多晶矽鑄錠爐市場快速增長與單晶矽太陽能電池相比，多晶矽太陽能電池轉換效率稍低，但由於多晶矽鑄錠爐浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 306單爐投料量大，單位成本優勢較為明顯，因此，近年來，在太陽能光伏產業致力於不斷降低成本的努力下，多晶矽鑄錠爐的市場應用快速擴大。我國自2008年實現國產多晶矽鑄錠爐的批量生產以來，設備技術和工藝不斷完善，國產多晶矽鑄錠爐的高性價比優勢愈加凸顯，逐步取代進口設備。據中國電子專用設備工業協會統計，我國多晶矽鑄錠爐2009年的銷量為102臺，銷售金額25,500萬元；2010年銷量達到了302臺，銷售金額達到了75,500萬元，增長率接近200%。

　　5、單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐的市場競爭狀況請參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"二、發行人所處行業的基本情況"之"（三）行業競爭格局和市場化程度"的相關內容。

　　四、募集資金投資項目具體情況（一）年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目1、項目投資概算本項目總投資為13,485.00萬元，其中建設投資為9,607.00萬元，鋪底流動資金為3,878.00萬元，項目投資概算如下表：

　　序號項目名稱金額（萬元）

　　比例1建設投資9,607.0071.24%1.1建築工程費用1,460.0010.83%1.2設備購置及安裝工程7,506.5955.67%1.3工程建設其他費用183.271.36%1.4預備費用457.143.39%2鋪底流動資金3,878.0028.76%合計13,485.00100.00%2、主要產品及質量標準和技術水平（1）主要產品本項目的主要產品為三種規格的全自動單晶矽生長爐，具體型號及設計產能如下：

　　序號產品型號設計產能（臺/年）

　　1TDR85A-ZJS302TDR95A-ZJS703TDR100A-ZJS300（2）產品質量標準和技術水平本項目計劃新增產品的主要技術指標如下：

　　型號拉棒直徑（英寸）

　　投料量（kg）

　　熱場規格（英寸）

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 307TDR85A-ZJS6~89018~20TDR95A-ZJS6~1012020~22TDR100A-ZJS6~1015022~24單晶矽棒的生長中主要消耗石英坩堝，石墨熱場，電費、氬氣費等，與多晶鑄錠技術相比，主要缺點在於其生產成本相對較高。本公司通過水冷夾套技術等提高了拉晶速度，開發了新型高拉速單晶爐。在此基礎上，公司通過連續投料裝置、二次摻雜器、排氣改進等技術使得設備能在一個坩堝內生長多根單晶棒，這些技術革新顯著降低了單晶矽棒的生產成本。本項目採用的具體技術包括：①水冷夾套技術：完善水冷夾套的精密焊接技術，精確控制通過的水流量和水溫，設定多項報警，保證應用過程安全性，提高單晶矽等徑生長速度。②連續投料裝置：在單次裝料的基礎上，分批向剩餘熔體內加入多晶矽原料，能夠提高單爐產能和石英坩堝利用率，並有效解決連續投料裝置與主爐體之間的真空隔離問題、加料過程中矽熔體的濺落問題和加料器運動部件密封和石英裝料系統的精確定位問題，生產成本可降低近30%。③外部加料車：通過真空吸附，吊裝已經裝好多晶矽原料的石英坩堝，能夠節省裝料時間，並解決真空吸附密閉性和真空壓力的精確控制，實現裝料系統搬運過程中的平穩和準確定位，搬運系統減震設計，可以單爐生長周期縮短2~4小時，提高生產效率。④大規模生產集中管理系統：實現百臺以上單晶矽生長爐的集中監控和管理。應用乙太網技術，採集設備運行過程中各項參數，實現實時監測和報警，對設備故障進行自動監測和提示；對工藝參數遠程修改，設備運行狀況遠程監控。⑤熱場仿真技術：通過計算機模擬軟體對晶體生長過程進行仿真，在研發工廠進行實際長晶實驗。進一步提高8英寸晶體生長速度到1.2mm/min以上；改進熱場中保溫層設計，降低長晶電能消耗；改善熱場內氣流輸運和氧化物排除，提高成晶率；研發提高轉化效率的晶體生長工藝，改善電阻率分布和缺陷控制。⑥全自動控制技術：能實現從抽真空、檢漏、調壓、熔料、穩定、熔接、引晶、放肩、轉肩、等徑、收尾、停爐全過程的全自動控制，最大程度減少生產的人為操作失誤，保證單晶質量的一致性與穩定性。⑦副爐室自動旋轉機構：可在副爐室提升到位時緩慢旋開和快速旋閉，實現取單晶過程的自動化操作；⑧動平衡技術：晶體提升裝置經過嚴格的靜平衡和動平衡測試，在25~30rpm高速浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 308旋轉下單晶晃動小，適應半導體工藝需求；⑨爐體工藝保障：爐體部件採用304L不鏽鋼，法蘭整體鍛造，經過振動消除應力、著色缺陷檢查和X光探傷檢驗及氦質譜檢漏儀檢漏。

　　（3）核心技術及其取得方式本項目涉及的核心技術均為本公司自主開發並擁有，具體情況參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"五、發行人技術和研發情況"的相關內容。3、主要工藝流程（1）零部件製造工藝流程①主爐室：法蘭粗車―→雷射切割板材下料―→卷板―→拼焊―→整形―→粗拋―→組焊―→振動去應力―→精加工―→精拋―→表面噴砂―→測試檢驗―→入庫②籽晶真空腔體：鍛件（定製）―→粗銑平面―→鑽通孔―→加工中心精銑平面―→精銑內孔―→鑽螺紋孔―→氣動攻絲―→表面處理―→精拋密封面―→檢驗―→包裝入庫③絲杆：圓棒下料―→調質處理（定製）―→粗車―→精車螺紋―→銑鍵槽―→打孔攻絲―→檢驗―→包裝入庫④旋轉機構箱體：鑄件（定製）―→粗銑平面―→鏜孔―→精銑平面―→鑽螺紋孔―→氣動攻絲―→清理去毛刺―→表面噴漆（定製）―→檢驗―→包裝入庫⑤導軌座：板材下料―→組焊―→振動去應力―→粗銑平面―→加工中心精銑槽及平面―→鑽螺紋孔―→氣動攻絲―→清理去毛刺―→表面噴漆（定製）―→檢驗―→包裝入庫⑥電路板：元件採購―→外協焊接―→電路板測試1路板老化測試―→電路板測試2路板入庫⑦控制櫃裝配流程：控制櫃部件基座安裝―→控制櫃電纜線連接―→繼電器、電路板等元件安裝―→模擬測試系統進行調試（2）總體裝配工藝流程本項目產品總體裝配流程，請參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"四、發行人的主營業務情況"之"（二）、主要產品的工藝流程圖"之"1、全自動單晶矽生長爐的總體裝配工藝流程"之相關內容。

　　（3）主要工藝說明①機加工工序採用數控車床、數控高速立式車床、加工中心等高效、柔性、數控化浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 309設備，以滿足多品種、高精度產品的加工需要。②焊接工序將採用專用自動氬弧焊機組，以提高焊接零件的產品質量，同時可大大提高生產效率，減低工人勞動強度。③裝配工序按均衡生產的原則組織生產，設備按裝配工藝流程進行布置，以便生產管理，減少材料的往返運輸，提高生產效率。④增加三坐標測量儀、超聲波探傷儀、氦質譜檢漏儀等檢測試驗設備和裝置，以確保產品質量，滿足用戶的質量要求。

　　4、主要設備本項目新增主要工藝設備203套，其中生產設備168套，檢測輔助設備35套，設備購置成本合計6,735.4萬元，具體情況如下：

　　序號序號設備名稱規格型號數量（臺/套）

　　單價（萬元）

　　合計（萬元）

　　一、生產設備1數控車床FTC450746.5325.52全功能數控車床QTN250-1000U3682043經濟型數控臥式車床CAK5085DI514.371.54經濟型數控臥式車床CAK6185NJ311.233.65普通臥式車床CW6280B/3000315.546.56車削中心QTN250M-500U2831667數控高速立式車床CKS5116*1641506008數控雙柱立式車床CK5225*20/1612412419立式加工中心VTC200BN877.6620.810立式加工中心VB825479.8319.211臥式加工中心HTM-80H124524512龍門五面加工中心HTM-35GE*65171771713車銑複合加工中心E-800VII172072014自動臥式銑鏜床AH130311835415數控落地式銑鏜床TK6213130030016數控鑽床ZK3850A54824017搖臂鑽床Z30100*31139.539.518搖臂鑽床Z3063*20/1218.53719平面磨床M714028.416.820帶鋸床GB4040101.51521線切割機63機51.6822數控雷射切割機LC-2040/60KW122022023高速自動剪板機ATF-2035112012024數控折彎機EP31-20025410825卷板機W11-20*200029.819.6浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 31026卷板機W12-30*25001555527銑邊機ZDG-4313.540.528自動拋光機P2500*200047.831.229等離子切割機KLG200042.811.230氬弧焊機400A100.686.831專用自動氬弧焊機組TIG160046526032多槽超聲波清洗機4B254416小計1086,208.7二、控制系統生產設備1電腦全自動剝線機ZDBX-3500218.5372端子壓著機SAPC-2041.35.23全電動堆高車2000kg116164半電動叉車2000kg21.73.45手動液壓車5000kg40.62.46泰克數字示波器TDS-1012C-SC116.816.87萬用表Fluke233遠程顯200.346.48日本共立高壓兆歐表KEW-312859.8499LCR數字電橋HIOKI3535411.244.810雙雷射高溫紅外測溫儀DT-8869H100.616.111光纖雷射打標機HT-FM101181812條碼印表機DatamaxProdigy111.311.313手持式條碼掃描槍6300系列51.89小計60225.4三、檢測設備1橋式三坐標測量儀LKIntegra10-7-6145452熱成像儀TI55FT10/20/7.5135.135.13超聲波探傷儀USM35XDAC17.97.94振動時效系統SSIN100B43.714.85氦質譜檢漏儀VSMR152420.180.46超聲波流量計PT20422.14.27紅外測溫儀3ILRSC21.83.68粗糙度儀TR2042249超聲波側厚儀TT30020.5110測振儀TV30020.61.211數字式示波器DPO400018.88.8小計22206四、輔助設備1高空作業平臺GTWY684.737.62柴油液壓叉車5T211.823.63電動堆高車0.25T/2.5m23.67.24柴油發電機400kW126.926.9小計1395.3浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 311項目新增設備合計2036,735.45、主要原材料、輔助材料及能源的供應（1）原材料及輔料供應本項目所需的主要原材料（含不鏽鋼、鋼材、鋁材、焊條）國內貨源充足，可在專業市場或生產廠家直接採購，同時公司已選擇了數家信譽良好、質量穩定的原材料供貨商建立長期、穩定的供貨關係，以穩定產品質量。本項目所需原輔材料，公司都有條件按國家有關標準規定的要求驗收，以確保最終成品的質量。

　　（2）主要定製、外購件供應本項目所需主要定製、外購件情況如下：

　　序號名稱年用量（套）

　　供應商1電子元件400市場2電路板400杭州中瀚電子科技有限公司3控制系統櫃體400浙江山宇電氣自動化有限公司4真空泵（主件、副件）

　　400浙江真空設備集團有限公司5單晶矽爐電源400四川英傑電氣股份有限公司本項目的外購、定製件全由專業廠家生產提供配套。除熱處理、表面噴漆工序採取外部定製加工外，本項目產品生產的其他工藝環節均由本公司自主製造加工。

　　（3）能源供應本項目所需的能源、動力主要包括電力、水和壓縮空氣。其中，項目所需電力裝機容量1500kW，故新增1000kVA變壓器一臺；項目給水來自上虞市經濟開發區市政給水管網；項目所需壓縮空氣由空壓機站集中供氣，計劃新增1臺10m3/min空壓機。

　　6、產品銷售方式及營銷措施本項目的產品主要採取訂單方式銷售。具體參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"四、發行人的主營業務情況"之"（三）、主要業務模式"之"3、銷售模式"的相關內容。

　　7、環境保護本項目投產後產生的主要汙染源為廢液、廢氣、固廢和工業噪聲，相應治理措施如下：（1）廢液治理：金屬切削加工過程中的乳化液循環使用，定期收集，委託有資質處理危險廢物的單位統一處置。生活汙水通過化糞池及淨化池處理後排入市政汙水管網。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 312（2）廢氣治理：在焊接、組焊工段安裝集氣罩，用抽排風系統，將焊煙集中排放。同時對焊接車間採用自然和強制通風，改善車間環境空氣品質。（3）固體廢棄物治理：生產過程中產生的加工廢料（金屬碎屑）、包裝材料的邊角料及工具機設備定期更換下來的廢油，由公司集中收集後請廢品回收部門回收進行廢物利用。生活垃圾由環衛部門統一回收處理。（4）噪聲及振動汙染控制：本項目無大的噪聲源，主要為生產設備和空壓機等設備工作時產生的機械噪聲。因選用的均為低噪音、低能耗設備，且空壓機設備均安裝在獨立封閉工作間內，對主要噪聲源採取相應的消聲減噪措施，再經距離衰減及車間牆體、樹木的隔聲作用後，廠界噪聲可達到《工廠企業廠界環境噪聲排放標準》（GB12348-2008）中的Ⅱ類標準，對周圍環境不會產生影響。2011年5月6日，上虞市環境保護局出具了虞環（2011）93號《關於浙江晶盛機電股份有限公司年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目的審批意見》，同意該項目建設。

　　8、項目選址本項目在公司位於上虞市經濟開發區通江西路218號的現有廠區內實施。根據項目生產規模，本項目計劃新建精加工車間7,258平方米，同時對部分廠房進行調整，滿足本項目的生產需求。

　　9、項目的組織方式、項目的實施進展情況本項目的實施主體為本公司。根據項目內容和實施進度要求，項目實施期約24個月，項目實施進度建議如下表：

　　項目名稱年份T0T1T2季度1234123412341可研報告及審批2施工圖設計3工程施工4廠房調整和搬遷5設備訂貨及製造6設備安裝調試7人員培訓8生產準備、試運行9竣工投入使用10、項目經濟效益分析（1）依據及說明浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 313本項目計算期按12年計算，其中，建設期2年，達產期3年，第5年開始保持穩定。

　　（2）項目主要財務指標本項目達產後的年銷售收入預測如下：

　　產品類型達產年產量(臺)預計銷售價格(萬元/臺)預計年銷售收入（萬元）

　　公司2010年至2011年1-9月銷售均價(萬元/臺)TDR85A-ZJS全自動晶體生長爐30108.003,240.00137.66TDR95A-ZJS全自動晶體生長爐70117.008,190.00152.88TDR100A-ZJS全自動晶體生長爐300122.0036,600.00158.51合計400-

　　48,030.00-

　　本項目達產後主要財務指標如下表：

　　序號項目指標備註1年銷售收入（萬元）

　　48,030達產年2利潤總額（萬元）

　　13,214達產年3稅後利潤（萬元）

　　11,232達產年4項目投資財務內部收益率48.69%稅後5項目投資財務淨現值（萬元）

　　36,586稅後，假設折現率為12%6項目投資回收期（年）

　　4.5稅後，含建設期2年註：所得稅率按15%計算（3）項目盈虧平衡分析BEP產能利用率=固定成本銷售收入－銷售稅金及附加－變動成本×100%=43.43%計算結果表明，本項目新增產能利用率達到43.43%時，項目即可達到盈虧平衡。

　　（4）項目敏感性分析在項目計算期內，可能發生變化的主要因素有建設投資、產品銷售價格、產品產量和經營成本，上述因素的變化對項目稅後財務內部收益率有一定影響。本項目敏感性分析如下：

　　指標不確定因素變化率-10%-5%5%10%內部收益率建設投資51.67%50.13%47.34%46.07%敏感度係數-0.61-0.59-0.55-0.54內部收益率銷售價格33.57%41.32%55.72%62.45%敏感度係數3.103.032.892.83浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 314內部收益率產品產量45.87%47.30%50.03%51.33%敏感度係數0.580.570.550.54內部收益率經營成本58.56%53.69%43.53%38.20%敏感度係數-2.03-2.06-2.12-2.15計算結果表明，各不確定因素中，銷售價格的變化對項目盈利水平的影響最大，經營成本次之。

　　（二）年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目1、項目投資概算本項目總投資為31,346.00萬元，其中建設投資為25,115.00萬元，鋪底流動資金為6,231.00萬元，項目投資概算見下表：

　　序號項目名稱金額（萬元）

　　比例1建設投資25,115.0080.12%1.1建築工程費用10,418.6433.24%1.2設備購置及安裝工程10,834.5134.56%1.3工程建設其他費用2,665.668.50%1.4預備費用1,196.193.82%2鋪底流動資金6,231.0019.88%合計31,346.00100.00%本項目工程建設及其他費用中包含土地出讓金2,160萬元，由公司以自有資金投入，不計入募集資金運用範圍。2、主要產品及質量標準和技術水平（1）主要產品本項目的主要產品為兩種規格的多晶矽鑄錠爐，具體情況如下：

　　序號產品型號設計產能（臺/年）

　　1JSH480502J

600250

0（2）產品質量標準和技術水平本項目計劃新增產品的關鍵性能指標如下：

　　型號可切片矽錠年產能（kg）

　　矽錠質量得率可比能耗（kWh/kg）

　　鑄錠規格（kg）

　　鑄錠周期（h）

　　JSH48049,297>68%7.7420~48057JSH60060,068>72%7.5500~60062本項目涉及的核心技術均為本公司自主開發，相關技術及其特點如下：.頂部與側面加熱器分開獨立控制的模式浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 315鑄造多晶矽內部存在大量的晶界，潔淨的晶界呈非電活性，對少數載流子壽命並無影響或只有微小影響，而雜質的偏聚或沉澱會改變晶界的電活性，會顯著降低少數載流子壽命，晶界越多，影響越大；但是如果晶界垂直於器件表面，則晶界對材料電化學性能幾乎沒有影響。因此多晶矽鑄錠爐在結構設計上儘量解決結晶界面水平的問題，目前單錠的多晶矽鑄錠爐在坩堝外圍上方設計了四面加熱，對方坩堝內的多晶進行熔化，並在底部設計降溫通道，以構造一個類似上下垂直的熱對流，讓晶體能垂直生長。但是坩堝中間的熔體由於與四面加熱器遠，溫度低，因此晶體生長垂直性差。為了解決上述問題，增加了頂部面的加熱器，使得坩堝受到五面加熱，但是五面加熱都是由同一加熱電源控制。上述五面加熱在實際生產時，在長晶中後期，由於晶體增多，液體減少，散失熱量效果減弱，同時晶體生長界面越來越接近加熱器，尤其坩堝四壁處靠近四周的側加熱器，溫度相對坩堝中心處較高，結晶速度較慢，因而長晶界面為凸字形。最終，中心處先長晶完成並透頂，隨後再進行數小時的邊角長晶工序方能使整個矽錠表面平整。本公司先於國內外製造商，首家改進了五面加熱的模式，採用頂部與側面加熱器分開獨立控制的模式，尤其在長晶的中後期，逐步降低四周的加熱器功率，單獨依靠頂部加熱器工作，整體晶體受熱均勻，生長界面水平，四個角的晶體生長與中間幾乎同時生長完成，加快了後期長晶速度，提高了晶體質量。

　　.隨動隔熱環技術多晶矽鑄錠主要採用定向凝固法製得，單次投料量大、易操作、低成本等特點，但在傳統的熱場結構及鑄錠條件下，由於鑄造多晶矽中存在大量的晶界和位錯，它們在矽禁帶中引入深能級，成為光生少數載流子的有效複合中心，降低電池轉化效率。本公司的多晶矽鑄錠爐在雙電源技術上，研發了隨動隔熱環技術可以實現對多晶的更精準的鑄造，尤其是控制坩堝底部溫度，從而製得大晶粒的矽錠，減少晶界，提高電池轉化效率。

　　（3）核心技術及其取得方式本項目涉及的核心技術均為本公司自主開發並擁有。詳細情況請參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"五、發行人技術和研發情況"的相關內容。3、主要工藝流程（1）零部件製造工藝流程①上、下爐體：法蘭粗車―→雷射切割板材下料―→卷板―→拼焊―→整形―→粗拋―→組焊―→振動去應力―→精加工―→精拋―→表面噴砂―→測試檢驗―→入庫浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 316②臺架立柱：雷射切割板材下料―→焊接―→振動去應力―→精加工―→打磨―→表面噴漆（定製）―→檢驗―→包裝入庫③電極連接塊：鋸床下料―→粗銑―→精車內孔及螺紋―→精車端面―→數鑽鑽孔―→精銑―→清理去毛刺―→檢驗―→包裝入庫④電機絲杆副託架：板材下料―→組焊―→振動去應力―→粗銑平面―→鏜孔―→銑槽―→鑽床打孔―→氣動攻絲―→清理去毛刺―→檢驗―→包裝入庫⑤爐蓋封頭：法蘭粗車―→雷射切割板材下料―→拼焊―→振動去應力―→精車內孔及端面―→鑽床打孔―→氣動攻絲―→水壓測試―→表面噴砂處理―→檢驗―→包裝入庫⑥控制系統裝配流程：控制系統部件基座安裝―→控制系統電纜線連接―→繼電器、控制器等元件安裝―→模擬測試系統進行調試。（2）總體裝配工藝流程本項目產品的總體裝配流程，請參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"四、發行人的主營業務情況"之"（二）、主要產品的工業流程圖"之"2、多晶矽鑄錠爐的總體裝配工藝流程"的相關內容。

　　（3）主要工藝說明①機加工工序採用數控車床、數控雙柱立式車床、加工中心、數控落地式銑鏜床等高效、柔性、數控化設備，以滿足多品種、高精度產品的加工需要。②焊接工序將採用專用自動氬弧焊機組，以提高焊接零件的產品質量，同時可大大提高生產效率，減低工人勞動強度。③裝配工序按均衡生產的原則組織生產，設備按照裝配工藝流程進行布置，以便生產管理，減少材料的往返運輸，提高生產效率。④增加三坐標測量儀、超聲波探傷儀、氦質譜檢漏儀等檢測試驗設備和裝置，以確保產品質量，滿足用戶的質量要求。4、主要工藝設備本項目新增主要工藝設備199套，其中生產設備159套，檢測輔助設備40套，設備購置成本合計9,723.4萬元，具體情況如下：

　　序號序號設備名稱規格型號數量（臺/套）

　　單價（萬元）

　　合計（萬元）

　　一、生產設備1數控車床FTC450546.5232.5浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3172全功能數控車床QTN250-1000U2681363經濟型數控臥式車床CAK5085DI314.342.94經濟型數控臥式車床CAK6185NJ311.233.65普通臥式車床CW6280B/3000215.5316車削中心QTN250M-500U2831667數控雙柱立式車床CK5225*20/1622414828數控雙柱立式車床CK5231*25/2112772779立式加工中心VTC200BN477.6310.410立式加工中心VB825479.8319.211臥式加工中心HTM-80H224549012龍門加工中心GMC2550r2136036013龍門五面加工中心HTM-35GE*652717143414車銑複合加工中心E-800VII2720144015自動臥式銑鏜床AH130311835416數控落地式銑鏜床TK6213230060017數控鑽床ZK3850A44819218搖臂鑽床Z30100*31339.5118.519數控外圓磨床MKC1380/H212424820高速數控臥式帶鋸床HFA530115315321帶鋸床GB404081.51222線切割機63機41.66.423數控雷射切割機LC-2040/60KW222044024高速自動剪板機ATF-2035112012025數控折彎機EP31-20025410826數控衝床2020130030027卷板機W12-30*250045522028銑邊機ZDG-4413.55429自動拋光機P2500*200037.823.430等離子切割機KLG200022.85.631氬弧焊機400A100.686.832專用自動氬弧焊機組TIG2500411546033多槽超聲波清洗機4B254416小計999,192.3二、控制系統生產設備1電腦全自動剝線機ZDBX-3500218.5372端子壓著機SAPC-2041.35.23全電動堆高車2000kg116164半電動叉車2000kg21.73.45手動液壓車5000kg40.62.46泰克數字示波器TDS-1012C-SC116.816.87萬用表Fluke233遠程顯200.346.48日本共立高壓兆歐表KEW-312859.849浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3189LCR數字電橋HIOKI3535411.244.810雙雷射高溫紅外測溫儀DT-8869H100.616.111光纖雷射打標機HT-FM101181812條碼印表機Datamax Prodigy111.311.313手持式條碼掃描槍6300系列51.89小計60225.4三、檢測設備1橋式三坐標測量儀LKIntegra10-7-6145452熱成像儀TI55FT10/20/7.5235.170.23超聲波探傷儀USM35XDAC17.97.94振動時效系統SSIN100B43.714.85氦質譜檢漏儀VSMR152320.160.36超聲波流量計PT20482.116.87紅外測溫儀3ILRSC81.814.48粗糙度儀TR2042249超聲波側厚儀TT30020.5110測振儀TV30030.61.8小計34236.2四、輔助設備1柴油液壓叉車5T311.835.42電動堆高車0.25T/2.5m23.67.23柴油發電機400KW126.926.9小計669.5項目新增設備合計1999,723.45、主要原材料、輔助材料及能源的供應（1）原材料及輔料供應本項目所需的主要原材料（含不鏽鋼、鋼材、鋁材、焊條、石墨熱場）國內貨源充足，可在專業市場或生產廠家直接採購，同時公司已選擇了數家信譽良好、質量穩定的原材料供貨商建立長期、穩定的供貨關係，以穩定產品質量。本項目所需原輔材料，公司都有條件按國家有關標準規定的要求驗收，以確保最終成品的質量。

　　（2）主要定製、外購件供應本項目所需的主要定製、外購件情況如下：

　　序號名稱年用量（套）

　　供應商1控制系統殼體300浙江山宇電氣自動化有限公司2螺旋升降機及線性單元900美國、德國進口3真空泵（主件、副件）

　　300寧波愛發科真空技術有限公司4多晶矽電源300四川英傑電氣股份有限公司本項目外購、定製零部件全由專業廠家生產提供配套。除熱處理、表面噴漆工序採浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 319取外部定製加工外，本項目產品生產的其他工藝環節均由本公司自主製造加工。

　　（3）能源供應本項目所需的能源、動力主要包括電力、水和壓縮空氣。其中，項目所需電力裝機容量2000KW，故新增1600KVA變壓器一臺；項目給水來自杭州灣上虞市工業園區東二區市政給水管網；項目所需壓縮空氣由空壓機站集中供氣，計劃新增2臺10m3/min空壓機。

　　6、產品銷售方式及營銷措施本項目的產品主要採取訂單方式銷售。具體請參見本招股說明書"第六節業務與技術"之"四、發行人的主營業務情況"之"（三）、主要業務模式"之"3、銷售模式"的相關內容。

　　7、環境保護本項目投產後產生的主要汙染源為廢液、廢氣、固廢和工業噪聲，相應治理措施如下：（1）廢液治理：金屬切削加工過程中的乳化液循環使用，定期排放，乳化廢液年排放量為3.5t/年，委託有資質處理危險廢物的單位統一處置。生活汙水通過化糞池及淨化池處理後排入市政汙水管網。（2）廢氣治理：在焊接、組焊工段安裝集氣罩，用抽排風系統，將焊煙集中排放。同時對焊接車間採用自然和強制通風，改善車間環境空氣品質。（3）固體廢棄物治理：生產過程中產生的加工廢料（金屬碎屑）、包裝材料的邊角料及工具機設備定期更換下來的廢油，由公司集中收集後請廢品回收部門回收進行廢物利用。生活垃圾由環衛部門統一回收處理。（4）噪聲及振動汙染控制：本項目的噪聲源主要為生產設備和空壓機等設備工作時產生的機械噪聲，由於公司選用的均為低噪音、低能耗設備，且空壓機設備均安裝在獨立封閉工作間內，對主要噪聲源採取相應的消聲減噪措施，再經距離衰減及車間牆體、樹木的隔聲作用後，廠界噪聲可達到《工廠企業廠界環境噪聲排放標準》（GB12348-2008）中的Ⅱ類標準，對周圍環境不會產生影響。2011年5月6日，上虞市環境保護局出具了虞環（2011）78號《關於浙江晶盛機電股份有限公司年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目的審批意見》，同意該項目建設。

　　8、項目選址本項目擬在公司位於杭州灣上虞市工業園區東二區的新廠區內實施。根據項目的生浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 320產規模新建焊接車間、金工車間、裝配車間、宿舍、辦公樓及相關生產輔助用房等，總建築面積為48,544平方米。

　　9、項目的組織方式、項目的實施進展情況本項目的實施主體為本公司，根據項目建設內容和實施進度要求，項目實施期約24個月，項目實施進度建議如下表：

　　項目名稱年份T0T1T2季度1234123412341可研報告及審批2施工圖設計3工程施工4廠房調整和搬遷5設備訂貨及製造6設備安裝調試7人員培訓8生產準備、試運行9竣工投入使用10、項目經濟效益分析（1）依據及說明本項目計算期按12年計算，其中建設期2年，達產期3年，第5年後保持穩定。

　　（2）項目主要財務指標本項目達產後的年銷售收入預測如下：

　　產品類型達產年產量(臺)預計銷售價格(萬元/臺)預計年銷售收入（萬元）

　　公司2010年至2011年1-9月銷售均價(萬元/臺)JSH480多晶鑄錠爐50235.0011,750.00277.26JSH600多晶鑄錠爐250268.0067,000.00280.00合計300-

　　78,750.00-

　　本項目達產後主要財務指標如下表：

　　序號項目指標備註1年銷售收入（萬元）

　　78,750達產年2利潤總額（萬元）

　　18,824達產年3稅後利潤（萬元）

　　16,000達產年4項目投資財務內部收益率36.37%稅後5項目投資財務淨現值（萬元）

　　49,624稅後，假設折現率為12%6項目投資回收期（年）

　　4.88稅後，含建設期2年7投資利稅率55.94%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3218投資利潤率41.02%註：所得稅稅率按15%計算（3）項目盈虧平衡分析BEP產能利用率=固定成本銷售收入－銷售稅金及附加－變動成本×100%=46.56%計算結果表明，本項目新增產能利用率達到46.56%時，項目即可達到盈虧平衡。

　　（4）項目敏感性分析在項目計算期內，可能發生變化的主要因素有建設投資、產品銷售價格、產品產量和經營成本，上述因素的變化對項目稅後財務內部收益率有一定影響。本項目敏感性分析如下：

　　指標不確定因素變化率-10%-5%5%10%內部收益率建設投資39.01%37.64%35.18%34.06%敏感度係數-0.73-0.70-0.66-0.63內部收益率銷售價格23.13%29.91%42.54%48.46%敏感度係數3.643.553.393.33內部收益率產品產量33.94%35.17%37.54%38.67%敏感度係數0.670.660.640.63內部收益率經營成本45.30%40.90%31.69%26.85%敏感度係數-2.46-2.49-2.57-2.62計算結果表明，各不確定因素中，銷售價格的變化對項目盈利水平的影響最大，經營成本次之。

　　（三）技術研發中心建設項目1、項目建設的背景和意義（1）項目建設的背景①國家鼓勵支持企業成為科技創新主體2006年，全國科技大會確立了把建立以企業為主體、市場為導向、產學研相結合的技術創新體系作為重要突破口，全面推進國家創新體系建設的目標。到2009年，國家支撐計劃的95%、國家科技重大專項的50%、國家863項目的35%以上的項目均由企業牽頭實施。國家鼓勵強化企業在技術創新中的主體地位，為本公司建立高水平的技術研發中心提供了政策支持。

　　②本公司具備良好的研發基礎和技術儲備本公司在單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐等產品的設計、生產及測試等方面擁有豐富浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 322的經驗和多年的技術開發基礎。同時，公司匯聚了一批優秀的技術人才，形成了多層次、寬領域、重應用、利轉化的產品開發和技術攻關團隊，擁有良好的研發團隊建設基礎。這些技術、經驗和人才的積累為本項目的實施提供了可靠的基礎。

　　（2）項目建設的意義①有利於提升自主創新能力，為公司未來的持續發展提供技術保障為適應不斷變化的市場形勢、滿足日漸升級的產業發展需要，同時提高公司自主創新能力，公司計劃通過建設高水準的技術研發中心對晶體矽生長基礎理論和關鍵技術、晶體生長工藝和自動化程序控制、設備關鍵材料和零配件製造技術等問題進行深入研究，為公司全自動單晶矽生長爐擴產項目、多晶矽鑄錠爐擴產項目及其他產品的規模化生產提供技術來源和保障，為新技術發展做好技術儲備。

　　②有利於打破國外技術壟斷，推動關鍵設備國產化進程目前，公司主要產品的技術水平處於國內領先地位，但與世界領先水平仍有較大的差距。公司將通過高水平技術研發中心的建設不斷提高設備技術、工藝水平，同時不斷開發新產品、新工藝和新設計理念，全面提升公司的產品技術水平和研發實力，逐步縮小乃至消除與國際領先水平的差距，並逐步實現進口替代，推動本土企業在關鍵設備領域的崛起。2、技術研發中心定位、目標與機構設置（1）定位與總體目標本項目計劃利用公司已有技術基礎建立國內領先的技術研發中心，開發單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐、區熔單晶矽爐、藍寶石晶體生長爐等前沿技術和新工藝，保持公司的技術水平在同行業始終處於領先地位。通過建設高水平的技術研發中心，公司將進一步擴大產品適用範圍，為未來發展奠定堅實的技術基礎；公司將加大科研投入、加強技術攻關和新產品開發力度，加強適應性技術研究，培養和鍛鍊技術隊伍，增強公司在國內外市場上的競爭力；技術研發中心的建設符合公司高速發展的需要，可為公司發展提供強大的技術支撐和可持續發展的後勁，提升公司自主開發與科技創新能力，加快科研成果轉化，推動國內晶體生長設備製造業的技術進步與產業發展。

　　（2）開發研究目標本項目的研究重點是針對太陽能光伏產業用單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐的技術特點，從改進晶體生長工藝、提升產品技術水平研究著手，解決單晶矽生長爐、多晶矽鑄浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 323錠爐的深層次技術難題，縮短晶體生長時間、降低能耗，從而有效降低晶體矽製備成本，同時提高全自動單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐的工作效率和晶體質量。此外，還將通過對大直徑區熔單晶矽生長爐設備和大裝料量泡生法、熱交換法藍寶石晶體生長設備的研發，進一步提高公司在先進晶體生長設備領域的實力和地位。技術研發中心的產品研發方向及目標如下：

　　.太陽能級單晶矽生長設備升級主要目標：提高TDR100A-ZJS規格、裝配24英寸熱場、裝料量為200kg的太陽能級全自動單晶矽生長爐的生產效率、降低能耗、提高產品成品率以及降低晶體生產成本為目標的研究。

　　具體計劃：A.研製配置底部加熱器的新型熱場。在單次裝料150kg的24英寸熱場基礎上，配置底部加熱器，加大坩堝高度，使單次投料量達到200kg，進一步降低單晶矽的生產成本。使用底部加熱解決大投料量引起的氧碳含量增加問題；改善高坩堝熱場內氣流輸運和氧化物排除，提高成晶率。B.外部加料車技術完善。通過真空吸附，吊裝已經裝好多晶矽原料的石英坩堝，節省裝料時間。解決真空吸附密閉性和真空壓力的精確控制，實現裝料系統搬運過程中的平穩和準確定位，搬運系統減震設計，實現規模化推廣應用的優化。C.雙副爐室結構。通過配置雙副爐室，單根晶棒拉制完成後，在副爐室內單獨密封冷卻，並將第二個副爐室旋轉到長晶位，進行第二根的晶體生長。雙副爐室交替使用，可有效減少長晶周期，提高生產效率。D.配合高端用戶，從提高單晶矽電池光電轉換效率的角度，來進一步研究單晶生長機理，完善單晶矽生長設備的熱場系統、機械結構與晶體生長工藝。

　　.高效節能型多晶矽鑄錠設備升級主要目標：提高多晶矽鑄錠爐單爐裝料量、縮短單爐運行時間、降低能耗和提高產品成品率。

　　具體計劃：A.增大爐體尺寸，發展裝料量達到800kg和1000kg的新爐型。單爐裝料量的增加就坩堝尺寸來說可以從兩個方向著手：a、現有坩堝橫截面尺寸保持不變，增加其豎直方向高度，優勢在於原有矽錠切方設備仍可以應用，降低客戶後續設備投資壓力，缺點在於隨著晶體高度增加，豎直方向散熱能力減弱，鑄錠周期將大大加長，且高度增加幅度受限；b、增大坩堝長、寬尺寸，將晶體橫截面積增大，優勢是能夠有效保證鑄錠周期因而降低能耗，缺點是界面平整性不易控制，不利於收率提高，且受晶體切割設備研發進展制約。公司研發部門將對兩方案分別進行深入對比研發。B.熱場底部氣冷技術該技術是為了適應坩堝高度增加的技術發展，通過熱場底部氣體強制冷卻加快晶體矽散熱速度，並相應調整晶體生長工藝。由於散熱系統製造成本較高，該技術研發主要藉助計算機模擬，將使用散熱系統的晶體生長過程進行仿真模擬，觀察生長界面形狀、晶體生長速度受散熱系統結構的影響，並逐步優化散熱系統結構。最終將加工實體散熱部件，並進行晶體生長實驗。C.優化熱場系統設計，包括加熱器、保溫層等，以滿足裝料量800kg、1000kg的需要，結合計算機模擬和晶體生長實驗，以縮短研發周期和減少研發成本。

　　③極大規模集成電路級單晶矽生長設備升級浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 324主要目標：研製滿足300mm直拉單晶矽90nm特徵線寬以下的高性能要求的新型全自動直拉單晶矽生長爐。目前研製出的TDR130-ZJS型單晶矽生長爐已可以安裝28~32英寸熱場，並拉制直徑12英寸單晶矽棒，但面向生長用於特徵線寬90nm以下集成電路級的單晶矽，在拉晶工藝、控制方法上還可以進一步改進，以實現工業化批量生產。

　　具體計劃：A.在油冷卻CUSP磁場研製成功的基礎上進而研製超導性磁場，進一步降低能耗，實現降低晶體內氧含量。B.改變通過調整晶體提拉速度控制晶體直徑的傳統方法，進一步優化預先精確設定晶體提拉速度下的晶體直徑控制功能。C.藉助CCD圖像採集和處理系統，進一步提高通過坩堝提升速度的閉環調整來實現熔體液面位置的控制精度。D.研發大直徑水冷夾套技術，增加晶體內溫度梯度，提高晶體生長速度和改善晶體品質。

　　.大直徑區熔單晶矽生長設備研發主要目標：面向高壓大功率IGBT晶片產品製造需求，研究開發直徑8英寸區熔單晶矽生長爐，滿足產業化指標。

　　具體計劃：A.優化爐體設計參照現有區熔單晶矽爐，對關鍵零部件進行優化設計和放大以滿足生長8英寸區熔單晶矽的尺寸要求；實現爐體運動部件的高精度線性位移控制；高穩定性、抗擾動的晶體夾持、旋轉控制；實現高同軸度的上軸、下軸製造工藝技術；優化氣壓、氣體流量和氣氛分布系統，提高氣相摻雜均勻性。B.自動生長控制系統通過CCD圖像識別系統和高精度晶體稱重系統，實現晶體引晶、放肩、等徑、收尾過程的自動化控制。在區熔爐內，圖像系統需要判斷熔區的外形變化、溫度波動，並通過檢測結果調整相應的線圈移動速度、線圈功率等多項新技術，爭取實現晶體生長的自動化控制。目前的進口設備尚不能實現晶體生長的自動化控制。

　　.大裝料量泡生法和熱交換法藍寶石晶體生長設備研發主要目標：提高藍寶石晶體生長爐的單爐裝料量，通過工藝優化縮短晶體生長周期和晶體純度。

　　具體計劃：A.實現高純度無碳熱場，提高藍寶石晶體純度。B.通過雙級真空系統提高真空度，減少晶體內氣泡產生。C.通過計算機仿真，優化晶體生長工藝和冷卻退火工藝，縮短晶體生長周期。D.泡生法將裝料量增加到60kg、90kg。E.熱交換法裝料量增加到60kg、90kg、150kg。F.設計具有多加熱器結構的熱場，用於在晶體生長過程中更好的控制晶體內溫度和溫度梯度，降低大尺寸晶體內的熱應力。

　　（3）機構設置技術研發中心將下設五個部門：技術研發部、產品研發部、技術管理部、計量檢測中心和試驗車間，組織結構圖如下：

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 325①技術研發部配備19人，負責為產品開發提供相應的基礎理論和技術支持，具體工作內容包括就國內外單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐產品及新材料等技術研發方向進行理論研究；調查和收集各類技術信息情報，並向總工程師匯報等。②產品研發部負責開發具有自主智慧財產權的產品，包括公司戰略規劃升級換代產品和市場適銷對路的產品；持續改進和完善已開發的產品，及其生產技術條件。產品研發部配備技術人員56人，下設3個產品設計室，分別負責單晶矽生長爐和區熔單晶矽爐、多晶矽鑄錠爐、藍寶石晶體生長爐的開發與試製任務。③技術管理部配備23人，主要負責工藝設計與工藝文件管理，新工藝研究與試驗，標準化實施與檢查，公司技術改造項目的規劃與監督；研發中心技術文件的存檔和日常管理。④計量檢測中心配備20人，主要負責新產品的檢測和計量，負責計量器具檢定和維修等工作。⑤試驗車間配備31人，主要對新開發的產品進行小批量的試製驗證工作，負責試驗數據的統計與處理等。3、項目投資概算本項目總投資為4,996.00萬元，建設期為2年。項目投資概算如下表：

　　序號項目名稱金額（萬元）

　　比例1建設投資4,996.00100.00%1.1建築工程費用1,244.0024.90%1.2設備購置及安裝工程3,125.0062.55%1.3工程建設其他費用389.007.79%1.4預備費用238.004.76%浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3262鋪底流動資金--合計4,996.00100.00%4、項目建設方案（1）基建方案本項目擬在公司位於杭州灣上虞市工業園區東二區的新廠區內實施，建設技術研發中心大樓，總建築面積5,664m2，其中新建辦公場地4,488m2，新增檢測試驗場地1,176m2。整體建設方案如下：

　　序號部門組成建築面積（m2）

　　工作人員（人）

　　備註工人技術人員管理人員合計基本輔助一、辦公場地1產品研發部2,208--54256四、五層2技術研發部1,104--18119三層3技術管理部1,176--22123二層小計4,488--94498二、檢測、試驗場地1計量檢測中心2764-15120一層2試驗車間90020-10131一層小計1,17624-25251合計5,66424-1196149（2）試驗與檢測機構設置本項目將設立多個專項實驗室，負責完成各項與晶體生長設備工藝設計、熱場設計、爐體設計和控制系統設計相關的試驗與檢測，並通過歸納分析試驗檢測結果，推出成品設備及工藝。

　　序號機構名稱具體要求1晶體生長實驗室配備標準的冷卻水循環系統、氬氣供應系統、壓縮空氣供應系統、電力系統，能夠保證3臺以上設備同時運行2試驗車間（1）在試驗車間內將安裝不同型號的單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐、區熔單晶矽爐和藍寶石晶體生長爐，配備專門的設備操作人員，由每個項目實施設計的工程師負責工藝調整；（2）試驗車間的設備相比正式產品需要安裝更多的溫度、流量傳感器，在關鍵位置進行監測氣體、冷卻水的溫度、流量和成分，作為設備和工藝技術優化的參考信息3內部信息管理系統在原有工作站數據處理系統基礎上建立，用於採集實驗數據，實驗過程需要通過多爐數據對比作為工藝優化的參照4晶體質量監測實驗室具備基本的取樣、拋光、金相顯微、電阻率檢測實驗設備5腐蝕實驗室能夠進行化學拋光和微缺陷腐蝕實驗。建立晶體檢測檔案，將檢測結果與工藝調整對比分析（3）信息化平臺、信息系統網絡建設方案浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 327信息化平臺建設擬建立協同研發應用集成平臺，該平臺的建立為公司解決研發和生產管理中的一系列信息化問題。信息系統網絡建設的目標是在總部和各分支機構區域網建設、及其廣域網聯接的基礎上，將網際網路技術引入企業內部網，從而建立起統一、快捷、高效的Internet系統。本項目中的網絡建設方案具體規劃如下：①在公司建立網絡中心，將技術研發中心、各子公司技術部門、其他配套部門等單位通過光纖相連，構成大型分級區域網。②以千兆光纖作為主幹網，利用第三層交換技術實現大型區域網的VLAN劃分。規劃中幾個級節點採用千兆，與中心主交換機（主節點）構成千兆網絡主幹，各二級單位（三級節點）採用100M光纖收發器通過二級節點接入主幹網。③網絡通過申請專線或虛擬光纖接入Internet/China NET，在公網上建立虛擬專用網（VPN）；通過採用Web技術和Internet-VPN技術以及信息加密技術實現信息化。

　　（4）主要工藝設備本項目新增主要工藝設備116套，設備購置成本3,045萬元，具體情況如下：

　　序號設備名稱及型號數量（臺/套/條）

　　（萬元）

　　單價總價一、技術研發、檢測試驗設備1單晶矽生長爐TDR95A-ZJS11501502單晶矽生長爐TDR100A-ZJS11701703單晶矽生長爐TDR120A-ZJS12002004多晶矽鑄錠爐JSH60012652655多晶矽鑄錠爐JSH80013253256鋸床G53146467普通車床CA6266C120208數控CNCVturn-A2611201209龍門銑床FD-1822125025010加工中心HB-630133233211三坐標Global 15.30.101858512氦質譜檢漏儀VSMR1523206013紅外測溫儀3ILRSC821614紅外探傷儀IR-5001666615少子壽命儀WT-2000D112512516表面掃描儀Surfscan SP2 XP1335335合計252,565二、技術研發中心信息平臺支持所需系統硬體及軟體設備1、硬體設備浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3281普通辦公類電腦500.4522.52網絡布線系統150503交換機系統160604中心存儲設備160605機房環境監測控制112.512.56機房防雷系統11515小計552202、系統軟體1二維設計軟體200.2552三維設計軟體102203輔助製造軟體110104桌面作業系統110105伺服器作業系統125256辦公軟體120207資料庫120208系統平臺軟體開發1150150小計36260合計91480三、項目新增設備合計1163,0454、主要原材料、輔助材料及能源的供應（1）原材料及輔料供應本項目所需的主要原材料（含不鏽鋼、鋁材、石墨熱場、多晶原料）國內貨源充足，可在專業市場或生產廠家直接採購，同時公司已選擇了數家信譽良好、質量穩定的原材料供貨商建立長期、穩定的供貨關係，以保證採購質量。

　　（2）能源供應本項目所需的能源、動力主要包括電力、水和壓縮空氣。其中，項目所需電力裝機容量2000kW，故新增1600kVA變壓器一臺；項目給水來自杭州灣上虞市工業園區東二區市政給水管網；本項目檢測試驗部門需要壓縮空氣，要求灰塵濃度不大於5mg/m3，最大含油量不超過1mg/m3；供氣壓力0.6MPa。廠區空壓機站已有2臺10m3/min空壓機，年產300臺多晶矽鑄錠爐擴產建設項目中已設計，本項目利用現有空壓機及配套設備即可滿足使用需要。

　　5、項目環境保護情況本項目投產後產生的主要汙染源為煙塵和工業噪聲，相應治理措施如下：（1）防塵防毒：本項目廢氣粉塵主要是試驗過程中產生的少量煙塵，試驗設備自帶有除塵和抽排風裝置，將煙塵除塵後高空排放，達到環保標準要求。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 329（2）噪聲控制：廠區的噪聲源主要來自試驗設備和空壓機，本設計對試驗設備設置獨立的密閉車間，空壓機採用風冷式螺杆壓縮機供氣，機組效率高，能耗低，採取隔離措施後，噪音小於75dB。2011年5月6日，上虞市環境保護局出具了虞環（2011）79號《關於浙江晶盛機電股份有限公司技術研發中心建設項目的審批意見》，同意該項目建設。

　　6、項目選址本項目擬在公司位於杭州灣上虞市工業園區東二區的新廠區內實施，將新建技術研發中心大樓，總建築面積5,664平方米。

　　7、項目的組織方式、項目的實施進展情況本項目在資金到位的情況下，計劃2年內完成，具體實施進度如下：

　　項目名稱年份T0T1T2季度1234123412341可研報告及審批2初步設計3設備訂貨製造4施工圖設計5工程施工6檢測試驗設備安裝調試7人員培訓8試運行9竣工投入使用（四）其他與主營業務相關的營運資金項目1、其他與主營業務相關的營運資金項目的必要性報告期內，公司主營業務規模不斷擴大。2008年度、2009年度、2010年度及2011年1-9月，公司分別實現營業收入176,215,323.48元、181,572,856.20元、379,826,201.90元和599,020,987.74元。隨著主營業務規模的不斷擴張，公司主營業務經營所需的備用現金、應收帳款、存貨以及市場開拓、研發投入、人力支出等營運資金需求將持續增加，公司需要金額較多的營運資金以滿足經營規模擴大的需要。

　　增加與主營業務相關的營運資金，將使公司的資金實力得到提高，有利於公司更好地把握市場發展機遇，實現公司各類細分業務的全面發展；有利於加大對新市場、新客戶的拓展力度，不斷優化公司市場營銷網絡；有利於公司進一步加大研發投入和人才隊伍建設，加快技術創新和科技成果產業化進程，從而提升公司的核心競爭力，並最終提高公司的長期盈利能力。同時，營運資金的投入可使公司的經營現金更加充裕，更好地浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 330應對存貨及應收帳款風險，為公司業務擴張提供有力保障；還可減少公司的負債，優化公司的財務結構，降低財務費用，有效降低公司的財務風險。

　　2、其他與主營業務相關的營運資金管理安排公司已建立募集資金專項存儲制度，公司將按照《募集資金管理制度》的有關規定，將與主營業務相關的營運資金存放於董事會決定的專項帳戶中集中管理，其使用、變更、管理與監督將嚴格執行《募集資金管理制度》及深圳證券交易所的相關規定，並履行必要的信息披露程序。公司董事會負責建立健全公司募集資金管理制度，並確保該制度的有效實施。專戶不得存放非募集資金或用作其他用途。公司將在募集資金到位後一個月內與保薦機構、存放募集資金的商業銀行籤訂三方監管協議，並嚴格執行中國證監會及深圳證券交易所有關募集資金使用的規定。

　　五、新增固定資產投資與產能匹配關係（一）募投項目投資11,900萬元用於購買爐體大件、爐體平臺生產設備目前公司全自動單晶矽生長爐的爐體大件和多晶矽鑄錠爐產品的爐體大件、爐體平臺均採用外協定製加工方式生產，公司產品質量和產能擴張受到外協供應商一定程度的制約。報告期內，爐體大件、爐體平臺的外協金額如下：

　　項目2008年2009年2010年2011年1-9月爐體大件和平臺（元）

　　41,501,367.5221,577,743.5948,153,615.38115,485,384.42佔當期採購金額比例31.5%32.19%17.34%21.31%為了減少定製外協加工對公司產品質量和產能的制約，提升公司產品質量、擴大產品產能，募投項目擬增加設備投資和實現爐體大件、爐體平臺的自產。年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目設備投資共7,506.59萬元，其中投資4,800萬元用於購買爐體大件生產設備。年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目設備投資10,834.51萬元，其中投資7,100萬元用於購買爐體大件、爐體平臺生產設備。（二）年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目固定資產投資、設備投資與產能匹配關係1、固定資產投資、設備投資與產能匹配關係為了實現爐體大件的自產，本項目投資4,800萬元用於購買爐體大件生產設備。扣除該4,800萬元爐體大件生產設備投資，本項目的固定資產投資、設備投資與產能浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 331匹配關係如下表：

　　現有業務固定資產原值（萬元）

　　生產設備原值（萬元）

　　產能（臺）

　　固定資產與產能比（萬元/臺）

　　生產設備與產能比（萬元/臺）

　　全自動單晶矽生長爐業務5,622.561,240.6536015.533.43募集資金投資項目固定資產投資（萬元）

　　生產設備投資（萬元）

　　產能（臺）

　　固定資產與產能比（萬元/臺）

　　生產設備與產能比（萬元/臺）

　　年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目4,741.002,706.5940011.856.772、固定資產與產能配比關係說明（1）該項目的固定資產投資與產能比較現有全自動單晶矽生長爐業務的固定資產與產能低。原因在於：本項目是在公司現有土地、廠房和生產設備基礎上，對現有生產廠房進行調整和改造，房屋建築物僅投資1,460萬元，而現有單晶爐業務的房屋建築物原值為4,381.91萬元。（2）該項目的生產設備投資與產能比現有全自動單晶矽生長爐業務的生產設備投資與產能比高。原因在於：為進一步提升公司產品質量和生產效率，為未來技術創新和產品創新提供更好的硬體支持，增加生產設備和檢測設備的數量；同時提高設備的技術水平，採用國內外先進的加工和檢測設備，提高產品生產流程自動化程度。（三）年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目固定資產投資、設備投資與產能匹配關係1、固定資產投資、設備投資與產能匹配關係為了實現爐體大件的自產，本項目投資7,100萬元用於購買爐體大件、爐體平臺生產設備。扣除該7,100萬元爐體大件、爐體平臺生產設備投資，本項目的固定資產投資、設備投資與產能匹配關係如下表：

　　現有業務固定資產原值（萬元）

　　生產設備原值（萬元）

　　產能（臺）

　　固定資產與產能比（萬元/臺）

　　生產設備與產能比（萬元/臺）

　　多晶矽鑄錠爐業務2,548.69562.3815016.663.75募集資金投資項目固定資產投資（萬元）

　　生產設備原值（萬元）

　　產能（臺）

　　固定資產與產能比（萬元/臺）

　　生產設備與產能比（萬元/臺）

　　年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目15,7693,734.5130052.5612.452、固定資產與產能配比關係說明本項目的固定資產、生產設備投資與產能比較現有全自動單晶矽生長爐業務的固定資產與產能比高。原因在於：

　　（1）房屋建築物投資增加浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 332第一、建造成本上漲。廠房單位建造成本2,146.23元/平方米，遠高於現有廠房的單位原值1,191.13元/平方米。第二、廠房建設面積增加，用於生產爐體大件、爐體平臺。該項目增加廠房建設以實現爐體大件、爐體平臺的自產，因此該項目在新購買的土地上新建焊接車間、金工車間、裝配車間、宿舍、辦公樓及相關生產輔助用房等，總建築面積為48,544平方米，投資10,418.64萬元。（2）生產設備、檢測設備投資增加為進一步提升公司產品質量和生產效率，為未來技術創新和產品創新提供更好的硬體支持，增加生產設備和檢測設備的數量；同時提高設備的技術水平，採用國內外先進的加工和檢測設備，提高產品生產流程自動化程度。因此增加了較多的生產設備。

　　六、募集資金運用對公司財務狀況及經營成果的影響本次募集資金到位後，將進一步提升公司資本實力，優化公司資產負債結構，提高公司的生產規模和盈利能力，鞏固並提升公司的核心競爭力和市場地位，有利於推動公司持續快速發展。本次募集資金運用對公司財務狀況及經營成果的影響具體體現在以下幾個方面：

　　（一）募集資金運用對財務狀況的影響1、對總股本及股本結構的影響本次公開發行股票成功後，一方面，公司總股本將由10,000萬股增加至13,335萬股，使得公司的資本規模相應增加；另一方面，公司的股本結構將呈現多元化，有利於優化公司的股權結構，進一步完善公司法人治理結構。

　　2、對淨資產的影響截至2011年9月30日，公司淨資產為422,569,718.45元，每股淨資產為4.23元。募集資金到位後，公司淨資產及每股淨資產都將大幅提高，將進一步壯大公司整體實力和公司股票的內在價值。

　　（二）募集資金運用對經營成果的影響1、對主營業務收入及利潤總額的影響項目名稱項目達產後預計新增年銷售收入（萬元）

　　項目達產後預計新增年利潤總額（萬元）

　　年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目48,03013,214浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 333年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目78,75018,824合計126,78032,0382、對淨資產收益率及盈利能力的影響本次發行完成後，公司淨資產規模將較大幅度提高，從短期來看，由於從募集資金投資項目投產需要一定的建設期，淨資產收益率會有一定幅度的降低；從中長期來看，本次募集資金擬投資項目均具有較高的投資回報率，隨著各項目陸續產生效益，公司銷售收入和利潤水平將有大幅提高，公司盈利能力不斷增強，淨資產收益率將回升。

　　3、新增固定資產折舊及無形資產攤銷對經營成果的影響本次募集資金項目新增固定資產投資37,116萬元，主要投資於房屋建築物和機器設備；新增無形資產投資2,160萬元，用於取得項目建設所需的土地使用權。募投項目每年新增固定資產折舊、無形資產及其他資產攤銷情況如下：單位：萬元項目建設期達產期1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12固定資產折舊- - 2,856 2,856 2,856 2,856 2,856 2,856 2,856 2,856 2,856 2,856無形資產及其他資產攤銷- - 106 106 106 106 106 69 69 69 69 69合計- - 2,961 2,961 2,961 2,961 2,961 2,925 2,925 2,925 2,925 2,925在募集資金投資項目效益產生前，新增折舊和攤銷將對公司未來經營成果產生一定影響；在募集資金投資項目達產後，募集資金投資項目將新增年銷售收入126,780萬元、年利潤總額32,038萬元，能夠消化本次募投項目每年新增的折舊和攤銷帶來的影響。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 334第十二節未來發展與規劃發行人本次公開發行股票並在創業板上市後，將通過定期報告持續公告下述規劃實施和目標實現的情況。

　　一、發展戰略與發展目標（一）發展戰略作為國內技術領先的晶體生長設備供應商，公司將充分把握全球太陽能光伏產業、半導體集成電路行業、LED照明產業的快速發展形勢和我國重點發展七大戰略性新興產業政策的良好機遇，進一步提升公司多元化晶體生長設備新產品的開發、製造、客戶服務和技術創新能力，致力於為客戶提供技術領先的產品和卓越的客戶支持，努力將公司發展為國際領先的晶矽生長設備供應商和高端晶體材料生產商。

　　（二）業務發展目標未來三年，公司將專注於晶體矽太陽能光伏材料、半導體材料製備設備的研發和生產，持續提高在全自動直拉式單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐設備領域的技術領先優勢和產品競爭優勢，提高公司產品在國內市場的佔有率和市場影響力。同時，公司還將通過直銷、合作等方式積極拓展海外市場，提升公司品牌的國際影響力。此外，公司通過承接國家科技重大專項《極大規模集成電路製造設備及成套工藝》之"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"和"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"等國家級課題，積極研發12英寸半導體級單晶矽生長爐、大規格單晶矽區熔爐以及藍寶石晶體生長爐等新產品，豐富公司產品種類，提升公司在晶體生長製備設備領域的綜合競爭優勢。未來三年，隨著公司本次募集資金投資項目的建成，公司力爭實現業務的持續快速、健康地成長，發展成為國內綜合實力領先的晶體生長設備製造商。

　　二、具體發展計劃及措施（一）增強成長性的計劃與措施本公司自設立以來，專注於晶體矽材料生長設備的研發、生產和銷售，已經在單晶矽生長爐、多晶矽鑄錠爐設備製造以及晶體矽生長工藝領域擁有深厚的技術積累。未來，公司將繼續執行專業化發展的道路，致力於不斷提高產品性能，通過提供更加高效的晶浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 335體矽生長設備，降低晶體矽材料行業客戶的生產成本，促進晶體矽太陽能產業的發展，進而提升公司的行業領先優勢和成長性。

　　1、擴大產品產能，豐富產品種類經過幾年的發展，公司已經發展成為國內技術領先的晶體矽材料生長設備供應商，目前產能成為制約公司進一步發展的瓶頸。本次公開發行股票募集資金到位後，公司將通過現有廠區改造、新建多晶矽鑄錠爐生產基地，擴大單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐設備的產能，在繼續保持單晶矽生長裝備領域技術領先地位的同時，不斷提升公司產品的市場份額，提高公司的成長性。公司通過承擔國家科技重大專項《極大規模集成電路製造設備及成套工藝》之"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"課題，已於2011年5月完成β實驗機型研製並通過國家專家組的評估與驗收；γ商業機型研發任務已完成，正在進行評估，預計將於2012年2月驗收。公司通過承擔國家科技重大專項《極大規模集成電路製造設備及成套工藝》之"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製"課題進行區熔矽單晶爐研製，目前區熔矽單晶爐樣機研製已進入總裝、調試階段，預計在2012年2月左右研製成功8英寸區熔矽單晶爐。公司正積極開展優質藍寶石襯底基片製備設備研製，目前已成功自主研製出35公斤藍寶石晶體爐並成功拉制出藍寶石，該藍寶石可用於2-4英寸的襯底材料。同時，在35Kg爐的基礎上，已經初步研製成功了2種新型85Kg藍寶石晶體設備，正在進行晶體生長工藝的試驗研究，該藍寶石晶體爐拉制出的85Kg藍寶石可用於4-6英寸襯底材料。

　　2、強化研發手段，提升產品研發能力儘管公司的自主創新和研發能力在國內同行業處於領先地位，但與國際領先企業相比在產品主要技術參數和性能上仍有一定的差距，未來公司將進一步增加研發投入，並通過本次募集資金投資項目"技術研發中心項目"的建設，搭建自主的高端研發測試平臺，強化研發手段，進一步提升公司的自主創新能力和綜合技術實力。具體計劃包括：建立和完善單晶拉制工藝、多晶鑄錠工藝的研究試驗臺和電控系統模擬試驗裝置；引進國外先進的計算機仿真軟體，為晶體爐的熱場設計、流體流場理論分析提供更為先進的研究條件等。

　　3、完善營銷體系，增強市場開拓能力近年來，全球太陽能光伏產業發展迅速，隨著太陽能光伏電池生產重心向國內轉移，帶動國內太陽能光伏電池及裝備產業快速發展，為公司創造了良好的市場機遇。未來三年，公司將在產能提升的基礎上，進一步強化市場開拓，完善市場推廣策略，強化營銷浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 336渠道建設，提高公司產品的市場佔有率。完善營銷體系的具體措施包括：搭建涵蓋客戶開發、市場營銷、銷售服務等各個環節的完整營銷體系，形成技術、質量、生產、銷售、售後服務合力體系，在鞏固國內市場優勢的同時，不斷提升產品技術水平和售後服務水準；積極開展網上營銷，同時通過網絡使更多的用戶了解公司產品；積極開拓國際市場，通過技術、貿易合作等方式，將公司品牌推向海外。

　　4、創新服務模式，提升客戶服務能力晶體矽生長涉及多學科專業知識，專業的技術支持與客戶服務對設備的高效運行至關重要。本公司擁有經驗豐富的技術服務團隊，能夠為核心客戶群提供全面的設備調試、技術支持和培訓服務，在業內建立了良好的聲譽。未來三年，公司將進一步創新客戶服務模式，一是利用本土企業的成本優勢，通過為客戶提供定製化、個性化的產品，與只提供通用產品的外資、合資公司開展差異化競爭；二是設立技術服務分公司，按客戶地區分布建立客戶服務專家團隊，除了及時為核心客戶群提供本公司產品的調試和維修服務外，還可以為客戶提供更為全面的技術諮詢服務，為本公司增加技術服務收入。

　　5、兼併收購及海外市場拓展計劃目前，本公司產品主要服務於國內市場，未來三年，公司將通過直銷或代理等方式擇機拓展海外市場。同時，公司還將在充分論證的基礎上，通過戰略協作、收購兼併等方式，與國外擁有深厚技術積累和市場影響力的優勢企業開展合作，為公司進一步成長為國際領先的晶體矽材料生長設備和服務供應商奠定基礎。

　　（二）增強自主創新能力的計劃與措施本公司自設立以來，十分注重技術研發和創新能力建設，在行業內實現了多項技術創新，是國內首家研發成功全自動單晶矽生長爐的本土企業，同時也是首家研發生產雙電源獨立控制技術的多晶矽鑄錠爐產品的企業，雙電源技術的應用可大幅提高晶體生長質量，生長效率，降低晶體生長成本和能耗，與國內同類產品相比擁有明顯的技術領先優勢。未來三年內，公司將在以下方面繼續提升公司的創新能力和技術水平：（1）充分利用公司承擔國家科技重大專項兩項課題的契機，加強公司技術研發中心的研發平臺和管理體系建設，推動與晶體矽生長相關的關鍵技術研究，提升公司的自主創新能力。

　　（2）密切跟蹤國內外行業技術發展前沿動態，及時開展新技術、新工藝的研發積浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 337累，並適時運用到新產品的開發設計中，保持公司產品的技術先進性。（3）加大研發投入，完善技術創新激勵機制，加強引進和培養多學科交叉的優秀技術與管理人才的力度，促進公司的持續發展。（4）積極申請國內外專利，加強智慧財產權的積累和保護，建立完善核心技術的保護體系。（5）積極加強與高校、科研院所以及高端用戶的技術合作，充分利用各種外部研究資源，促進公司技術進步，保持公司的技術領先優勢。

　　（三）增強核心競爭力的計劃與措施核心競爭力由創新能力、戰略管理能力、組織管理能力、市場營銷能力、生產管理能力、人力資源與企業文化等諸多要素構成，公司未來的持續發展有賴於不斷強化由這些要素組成的核心競爭力，特別是其中的戰略管理能力、關鍵技術研發能力和技術集成能力、精益製造管理、品牌建設對提升公司的核心競爭力具有關鍵作用。

　　1、加強戰略管理，全面提升公司的組織能力根據公司的發展戰略與業務發展目標，公司將進一步強化企業制度建設，建立學習型組織，形成職責明確，崗位清晰，充分溝通，民主決策的團隊管理。提高資金使用效率，建立和健全內部審計制度，逐步形成有公司特色的管理模式。提高公司的組織能力和戰略能力，通過引進和培養核心團隊，凝聚內外部資源，逐步建立企業現代化管理制度。

　　2、強化關鍵技術研發和技術集成能力公司將圍繞太陽能光伏產業"提高太陽能光電轉換效率"、"降低太陽能發電產業鏈成本"兩大核心技術需求，不斷研究能夠大幅提升晶體生長設備的節能指標、生產效率與成品率的新型技術，具體包括新型熱場技術、水冷夾套技術、高頻電源、多電源控制等新技術。這些技術對提高晶體矽生長速度、質量、降低能耗、降低行業生產成本和推動行業發展具有關鍵的作用。針對90-65nm線寬極大規模集成電路用300mm單晶矽生長的工藝要求，進一步研發與完善以"功率控制直徑技術"、"基於圖像測量的液面控制技術"以及"油冷卻CUSP磁場技術"為核心的新技術，實現極大規模集成電路級單晶矽生長爐國產化的關鍵技術的突破，為填補國內12英寸單晶矽生長爐空白、取代進口奠定基礎。

　　通過以上關鍵技術的原始創新與集成創新，將進一步提高公司在半導體、太陽能光浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 338伏材料的晶體矽生長設備領域的領先技術優勢。

　　3、提高精益製造管理水平高質量的晶體矽生長取決於精良的機械設備和控制系統，而機械設備製造取決於各個關鍵工藝環節的精益製造管理水平。在本次公開發行股票募集資金投資項目投產後，公司將增加大量的先進生產設備，為進一步提高精益製造水平提供設備和技術基礎。與此同時，公司將不斷改進生產工藝流程，提高製造管理水平，提高公司產品的市場競爭力。

　　4、強化品牌建設，提高品牌知名度本公司自設立以來，通過持續的自主技術創新、不斷提高產品品質和專業的技術支持服務，在國內太陽能光伏產業和半導體產業的高端客戶群中建立了良好的品牌知名度。未來三年，公司將加強品牌規劃和品牌管理，強化公司信息化建設，提高公司知名度；積極參加國內外各類業內展會，加強與國內外同行、客戶的交流與合作，提高公司在行業內的認知度。在公司成功發行上市後，公司還將通過媒體推介、投資者見面會、定期報告、臨時報告等方式加強宣傳，擴大公司的知名度。

　　三、募集資金運用對實現上述業務目標的作用本公司本次公開發行股票募集資金投資項目包括"年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目"、"年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目"、"技術研發中心建設項目"和"其他與主營業務相關的營運資金"。這些項目的順利實施，對公司未來發展規劃的實現具有十分關鍵的作用，主要體現在：

　　（一）有利於擴大公司產能，提高市場佔有率和盈利能力年產400臺全自動單晶矽生長爐擴建項目、年產300臺多晶矽鑄錠爐擴建項目建成投產後，公司的主要產品全自動單晶矽生長爐和多晶矽鑄錠爐的產能、產量以及製造質量都將大幅提高，有利於緩解公司目前產品供不應求的局面、提高公司產品的外觀質量、市場佔有率和盈利能力。

　　（二）有利於增強公司持續自主創新能力技術研發中心建設項目的建成使用，將全面改善公司的研發環境，提高公司的綜合技術研發能力和晶體檢測水平，始終瞄準行業前沿技術，前瞻性地將前沿技術運用於技術與產品開發中，不斷研發能滿足用戶需求的新產品，增強公司自主創新能力。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 339同時，有利於公司開發大規格、低能耗、高質量的生產LED藍寶石晶體生長爐、大規格區熔矽單晶爐等新產品，豐富公司產品種類，進一步鞏固和擴大公司在矽晶材料製備設備行業的領先地位，拓寬LED、IGBT功率器件FZ矽材料應用領域，提高公司的成長性和抗風險能力。

　　（三）有利於提高公司的資金實力和核心競爭力公司本次募集資金後，資金實力得以增強，公司將獲得足夠的資金進行新產品、新技術的研發，引進相關學科的高技術創新人才，進一步提升公司的創新能力，以提高公司產品的市場競爭能力，為未來成長性奠定基礎。

　　四、發展規劃所依據的假設條件與面臨的主要困難（一）擬定上述規劃和目標所依據的假設條件本公司擬定上述業務發展規劃，主要是基於以下假設條件：1、本次公開發行股票計劃能夠順利實現，募集資金及時到位。2、公司所遵循的國家和地方現行有關法律、法規和經濟政策無重大改變。3、公司所處行業與市場環境不會發生重大變化。4、國際、國內宏觀經濟、政治、法律和社會環境處於正常發展的狀態。5、無其他人力不可抗拒或不可預見因素對公司造成重大不利影響。

　　（二）實施上述規劃所面臨的主要困難本公司自設立以來，基於持續的技術創新、優質的客戶服務優勢，以及良好的市場發展機遇，獲得了遠超過行業平均水平的增長速度。公司已經成為國內技術領先的晶體矽材料製備設備供應商，獲得了國內太陽能光伏產業、半導體產業高端客戶群的廣泛認可，在行業內擁有較高的聲譽。但隨著公司業務的快速發展，公司在戰略規劃、技術研發、運營管理、市場拓展、客戶服務等方面都將面臨更大的挑戰，尤其是人力資源短缺、融資障礙成為制約公司進一步快速成長的主要因素。

　　1、人力資源短缺晶體矽生長設備及其工藝研究涉及多個學科，公司自設立以來，在機械與電子控制專業領域建立了一支高水準的創新團隊，培養和積累了一支高素質的技術研發、技術服務和經營管理隊伍，但是，隨著公司規模和產品品種的快速拓展，公司現有人力資源已難以滿足公司全面發展的需求。公司未來發展規劃的實施，有賴於進一步完善公司的人浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 340力資源政策，加大對晶體矽材料及其製備工藝領域高端技術人才的引進，以及行業高級管理人才的引進與培養，全面提升公司的人力資源整體水平，為實現公司三年發展目標奠定人才基礎。

　　2、融資障礙公司未來發展規劃的實施，需要大量的資金投入作為保障。雖然公司現有產品盈利能力強，經營活動現金流充足，但面對快速擴張的市場需求，以及與行業內主要外資、合資公司日益激烈的直接競爭，將給公司帶來較大的經營壓力，而這需要公司進一步拓寬融資渠道，籌集實施發展規劃所需的充足資金。

　　五、業務發展規劃與現有業務的關係公司上述業務發展規劃是基於管理層對公司現有主營業務的綜合分析，依據公司未來發展戰略要求而制定的。公司業務發展規劃的制定充分考慮了國內外太陽能光伏產業和半導體產業的現狀和發展趨勢，以及公司現有的研發、生產和客戶群基礎等諸多因素。公司業務發展規劃的順利實施，將進一步提升公司的技術創新能力、產品優勢和客戶服務優勢，大幅提高公司滿足下遊客戶需求快速增長的能力，進而增強公司的核心競爭力和綜合實力。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 341第十三節其他重要事項一、重大合同截至2011年9月30日，公司正在履行的交易金額在3,000萬元以上的合同，或者交易金額雖未達到3,000萬元，但對公司生產經營活動、未來發展或財務狀況具有重要影響的合同。

　　（一）銷售合同序號銷售方買受方籤訂日期銷售標的總額（萬元）

　　未確認收入的合同金額（萬元）

　　1本公司浙江金宏應用材料科技有限公司2010.09.02全自動單晶矽生長爐4,0601,1602本公司陝西合木實業有限公司2010.09.21多晶矽鑄錠爐16,81516,8153本公司英利能源（中國）有限公司2010.09.28全自動單晶矽生長爐12,24012,2404本公司鎮江仁德新能源科技有限公司2010.10.02全自動單晶矽生長爐3,17005本公司四川新光多晶矽工程技術有限公司2010.10.09全自動單晶矽生長爐4,3204,3206本公司英利能源（中國）有限公司2010.10.25全自動單晶矽生長爐12,16012,1607本公司鎮江環太矽科技有限公司2010.11.27全自動單晶矽生長爐13,36513,3658本公司九州方園新能源股份有限公司2010.12.30全自動單晶矽生長爐3,2603,2609本公司河南協鑫光伏科技有限公司2011.01.11全自動單晶矽生長爐5,0705,07010本公司浙江雙鴿新能源股份有限公司2011.01.28多晶矽鑄錠爐3,2503,25011本公司西安華晶電子技術股份有限公司2011.09.01多晶矽鑄錠爐8,8308,83012本公司常州天合光能有限公司2011.03.22多晶矽鑄錠爐7,00056013本公司浙江晶鴻新能源科技有限公司2011.03.30多晶矽鑄錠爐4,4964,49614本公司晶科能源有限公司2011.04.13多晶矽鑄錠爐8,755015慧翔電液寧夏隆基矽材料有限公司2011.04.21單晶爐自動控制櫃3,2003,20016本公司內蒙古中環光伏材料有限公司2011.04.25全自動單晶矽生長爐8,5448,54417本公司宜昌南玻矽材料有限公司2011.05.07多晶矽鑄錠爐8,8968,89618本公司內蒙古中環光伏材料有限公司2011.06.25全自動單晶矽生長爐8,5448,54419本公司內蒙古鋒威光伏科技有限公司2011.09.28多晶矽鑄錠爐9,3309,330註：上表中未確認收入的合同金額含增值稅額。

　　（二）採購合同序號採購方供貨方籤訂日期採購標的合同金額1本公司SGL Carbon GmbH2010.12.10石墨硬氈446.95萬歐元2本公司浙江盛誠機械科技有限公司2011.02.14多晶矽鑄錠爐部件1,870萬元浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3423本公司浙江新豐醫療器械有限公司2011.03.15全自動單晶矽生長爐爐體2,800萬元4本公司四川英傑電氣股份有限公司2011.04.17雙電源1,152萬元5本公司保定三伊電力電子有限公司2011.04.19雙電源2,415萬元6本公司上海晶馳電子材料有限公司2011.05.09保溫材料1,260萬元（三）銀行最高額抵押合同抵押人債權人（抵押權人）

　　籤訂日期合同編號融資期間最高融資限額（萬元）

　　抵押財產備註本公司浙江上虞農村合作銀行湯浦支行2010.10.25虞合銀（湯浦）最抵字第8921320100000877號2010.10.25-2013.10.245,880.0066,005平方米土地使用權和29,254.18平方米房屋5幢在浙江省上虞市公證處辦理抵押登記（四）銀行保理協議2011年10月12日，本公司與中國銀行股份有限公司紹興市分行(以下簡稱"中行紹興分行")籤訂了《國內綜合保理協議》，本公司將對江西賽維的1,036萬元應收帳款轉讓給中行紹興分行，中行紹興分行為本公司提供有效期至2012年3月14日的1,036萬元融資信用額度，並在該筆1,036萬元應收帳款2012年3月14日到期後的60日內向本公司擔保付款。

　　（五）房屋租賃合同籤訂日期承租方出租方租賃房屋及面積出租期限租金2009.11.24慧翔電液杭州西湖科技經濟開發有限公司杭州市西湖區三墩西園一路16號錢江奔騰科技樓5號樓4層，建築面積2,396m2009.12.10- 2014.1131前兩年租金為345,024元/年，後三年租金為379,526元/年（六）建築承包合同發包人承包人籤訂日期承包建築工程合同價款（萬元）

　　開工日期竣工日期本公司浙江德盛建設集團有限公司2010.10.18建設7078平方米廠房519.972010.10.222011.1.31（七）科研合作合同1、2009年2月28日，本公司、慧翔電液與浙江大學籤訂《關於項目申報單位與技術合作單位之間的技術合作協議書》，聯合申報國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"項目之子項目"矽材料設備應用工程"下的"300mm矽單晶直拉生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A），並就執行本課題形成的專利權的歸屬和分享方式約定如下：獨立成果歸完成方獨立管理與享有；集成成果歸相關方共同享有，不得單方轉讓，相關方均有權無償使用。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 3432、2010年3月11日，本公司與有研半導體材料股份有限公司、浙江省科學技術廳籤訂《國家科技重大專項課題任務合同書》，約定：①由本公司作為課題責任單位，承擔國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"矽材料設備應用工程"項目（項目編號為2009ZX02011，責任單位為有研半導體材料股份有限公司）下的"300mm矽單晶生長裝備的開發"課題（編號2009ZX02011-001A）研究任務，參與課題單位包括浙江大學和慧翔電液，課題起止年限為2009年1月至2011年12月。②中央財政配套計劃撥款科研經費1,321萬元，地方配套經費1,321萬元，公司自籌經費800萬元，浙江省科學技術廳作為地方政府資金等匹配條件落實方，負責為課題研究提供配套資金。③該課題應於2010年5月底之前完成Beta樣機研製和評估，2011年底完成商業機型的驗收，項目完成時1臺設備示範運行，課題共分為9項任務，其中，本公司和慧翔電液負責完成"機械本體設計及製造"等7項任務，浙江大學負責完成"磁場設計仿真及研製"和"液壓機械手及氣動輔助系統研製"2項任務。④本公司提供研發技術與條件保障。⑤本公司與浙江大學、慧翔電液籤訂《關於項目申報單位與技術合作單位之間的技術合作協議書》作為本合同的附件。3、2011年3月31日，本公司與天津市環歐半導體材料技術有限公司、浙江省科學技術廳（地方經費配套單位）籤訂《國家科技重大專項課題任務合同書》，天津市環歐半導體材料技術有限公司作為國家科技重大專項"極大規模集成電路製造設備及成套工藝"之"區熔矽單晶片產業化技術與國產設備研製"項目（編號2011ZX02706）的責任單位，本公司負責子課題"8英寸區熔矽單晶爐國產設備研製課題"（編號2011ZX02706-005）的研究，課題起止年限為2011年1月至2013年12月，項目預算經費為4,446萬元，其中國家撥付科研經費1,446萬元，地方配套科研經費1,500萬元，公司自籌1500萬元，浙江省科學技術廳作為地方政府資金等匹配條件落實方，負責為課題研究提供配套資金；課題主要研究內容為：由本公司與天津市環歐半導體材料技術有限公司協作進行6~8英寸國產區熔單晶爐的研發，在設備機械系統、電氣控制系統、高頻加熱電源、自動化生長控制程序、高頻感應加熱線圈的設計製造方面實現國產化；執行本項目（課題）形成的智慧財產權的歸屬按照《中華人民共和國科學技術進步法》和《國家科技重大專項智慧財產權管理暫行規定》執行；除本合同另有規定，授權晶盛機電取得。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 344二、對外擔保情況截至本招股說明書籤署日，公司不存在對外擔保情況。

　　三、重大訴訟及仲裁事項截至本招股說明書籤署日，本公司無任何對財務狀況、經營成果、聲譽、業務活動、未來前景等可能產生重大影響的訴訟或仲裁事項。截至本招股說明書籤署日，本公司的控股股東、實際控制人、控股子公司、董事、監事、高級管理人員和其他核心人員，均沒有作為一方當事人的重大訴訟或仲裁事項。截至本招股說明書籤署日，本公司的控股股東、實際控制人最近三年內不存在重大違法行為。截至本招股說明書籤署日，本公司的董事、監事、高級管理人員和其他核心人員不存在任何涉及刑事訴訟的情況。

　　浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 345第十四節有關聲明發行人全體董事、監事及高級管理人員聲明本公司全體董事、監事、高級管理人員承諾本招股說明書不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性、完整性承擔個別和連帶的法律責任。全體董事（籤字）：邱敏秀曹建偉李世倫何俊毛全林王文南袁桐史習民陶久華全體監事（籤字）：洪方磊傅菁菁姚雅君全體高級管理人員（籤字）：曹建偉何俊毛全林朱亮張俊傅林堅陸曉雯浙江晶盛機電股份有限公司二○一二年月日浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 346保薦機構（主承銷商）聲明本公司已對招股說明書進行了核查，確認不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性和完整性承擔相應的法律責任。項目協辦人：楊濤保薦代表人：張邦明郭曉彬法定代表人：何如國信證券股份有限公司二○一二年月日浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 347發行人律師聲明本所及經辦律師已閱讀招股說明書，確認招股說明書與本所出具的法律意見書和律師工作報告無矛盾之處。本所及經辦律師對發行人在招股說明書中引用的法律意見書和律師工作報告的內容無異議，確認招股說明書不致因上述內容而出現虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性和完整性承擔相應的法律責任。經辦律師：沈田豐胡小明吳鋼律師事務所負責人：呂秉虹國浩律師集團（杭州）事務所二○一二年月日浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 348審計機構聲明本機構及籤字註冊會計師已閱讀招股說明書，確認招股說明書與本所出具的審計報告、盈利預測審核報告（如有）、內部控制鑑證報告及經本所核驗的非經常性損益明細表無矛盾之處。本機構及籤字註冊會計師對發行人在招股說明書中引用的審計報告、盈利預測審核報告（如有）、內部控制鑑證報告及經本所核驗的非經常性損益明細表的內容無異議，確認招股說明書不致因上述內容而出現虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性和完整性承擔相應的法律責任。籤字註冊會計師：______________ ______________胡燕華潘晶晶會計師事務所負責人：______________呂蘇陽天健會計師事務所（特殊普通合夥）

　　二○一二年月日浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 349資產評估機構聲明本機構及籤字註冊資產評估師已閱讀招股說明書，確認招股說明書與本機構出具的資產評估報告無矛盾之處。本機構及籤字註冊資產評估師對發行人在招股說明書中引用的資產評估報告的內容無異議，確認招股說明書不致因上述內容而出現虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性和完整性承擔相應的法律責任。籤字註冊資產評估師：王傳軍李紀中資產評估機構負責人：俞華開坤元資產評估有限公司二○一二年月日浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 350驗資機構聲明本機構及籤字註冊會計師已閱讀招股說明書，確認招股說明書與本機構出具的驗資報告無矛盾之處。本機構及籤字註冊會計師對發行人在招股說明書中引用的驗資報告的內容無異議，確認招股說明書不致因上述內容而出現虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性和完整性承擔相應的法律責任。

　　籤字註冊會計師：__________ ______________呂蘇陽胡豔華潘晶晶會計師事務所負責人：______________呂蘇陽天健會計師事務所（特殊普通合夥）

　　二○一二年月日浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 351驗資覆核機構聲明本機構及籤字註冊會計師已閱讀招股說明書，確認招股說明書與本機構出具的驗資覆核報告無矛盾之處。本機構及籤字註冊會計師對發行人在招股說明書中引用的驗資覆核報告的內容無異議，確認招股說明書不致因上述內容而出現虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並對其真實性、準確性和完整性承擔相應的法律責任。籤字註冊會計師：______________ ______________胡燕華潘晶晶會計師事務所負責人：______________呂蘇陽天健會計師事務所（特殊普通合夥）

　　2012年3月2日浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 352第十五節附件本次股票發行期間，投資者可查閱與本次發行有關的招股說明書全文和其他備查文件。

　　一、本招股說明書所包含的附件招股說明書包含以下附件，這些附件將在中國證監會指定網站上披露。（一）發行保薦書（附：發行人成長性專項意見）及發行保薦工作報告；（二）發行人關於公司設立以來股本演變情況的說明及其董事、監事、高級管理人員的確認意見；（三）發行人控股股東、實際控制人對招股說明書的確認意見；（四）財務報表及審計報告；（五）內部控制鑑證報告；（六）經註冊會計師核驗的非經常性損益明細表；（七）法律意見書及律師工作報告；（八）公司章程（草案）；（九）中國證監會核准本次發行的文件；（十）其他與本次發行有關的重要文件。

　　二、備查文件查閱地點投資者可於本次發行承銷期間，到本公司和保薦機構（主承銷商）的辦公地點查閱。

　　（一）浙江晶盛機電股份有限公司地址：浙江省上虞市經濟開發區通江西路218號電話：[phone]傳真：[phone]聯繫人：陸曉雯、高堅強（二）國信證券股份有限公司聯繫地址：北京市西城區金融街興盛街6號國信證券大廈電話：[phone]浙江晶盛機電股份有限公司首次公開發行股票並在創業板上市招股說明書1-1- 353傳真：[phone]聯繫人：張邦明、劉開林、劉颯博、劉曦、葉偉、鄭慶義三、備查文件查閱時間本次股票發行承銷期內，除法定節假日以外的：每日上午9:00 - 11:00，下午2:00 - 5:00。

　　四、招股說明書查閱網址深圳證券交易所：www.cninfo.com.cn

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