樂普醫療:可降解支架高速放量 創新驅動的器械龍頭

2020-12-06 同花順財經

華西證券指出，考慮可降解支架處於高速增長期、藥品板塊甘精胰島素、器械板塊藥物球囊、左心耳封堵器等多個重磅品種有望於2020年獲批上市，未來5年，公司還將在器械板塊和藥品板塊持續迎來新產品獲批高峰期，業務結構持續優化，保持快速增長，首次覆蓋，給予「買入」評級，按照2020年40X，對應目標價53.6元，對應市值954億元。預計2019~2021年收入83.26/106.58/134.29億元，同比增長31%/28%/26%，淨利潤18.50/23.85/30.92億元，同比增長52%/29%/30%（2018年計提減值、2019年君實生物股權投資收益顯著影響2019年表觀淨利潤增速），EPS1.04/1.34/1.74元，當前股價對應2019~2021年PE33X/25X/20X。

來源: 證券時報網

相關焦點

  • 樂普醫療可吸收支架NeoVas發布
    3月30日，第十七屆中國介入心臟病學大會（CIT2019）期間，樂普醫療研製的 「生物可吸收冠狀動脈雷帕黴素洗脫支架系統（NeoVas）」正式發布。　　NeoVas於2017年8月進入創新醫療器械特別審批名單，於2019年2月27日順利獲批，是國內首款獲準上市的生物可吸收支架，也是目前全世界獲得上市的唯一同類產品。此前唯一獲得美國、歐洲上市許可的可降解支架Absorb GT1（生產廠家：雅培）因商業策略原因已退出市場。
  • 樂普醫療:可降解支架首家獲得準產批件 進入國際一線梯隊
    >的生物可吸收冠狀動脈雷帕黴素洗脫支架系統(NeoVas)獲批生產，我們認為樂普的NeoVas有望成為國內首個獲批上市的可降解支架，整個產業將迎來發展良機，提振產業。　　政策大力支持國產創新器械，行業迎來發展黃金期　　經歷了雅培的可降解支架從上市到退市，整個心臟支架行業基本處於停滯不前的狀態，專家學者、臨床醫生、患者對於可降解支架存在不信任感，不僅是臨床試驗推進不易
  • 醫療器械行業輿情炸了!龍頭樂普醫療股價大跌,冠脈支架或進入千元...
    醫療器械集採來了！ 10月16日，上海陽光醫藥採購網發布公告，將對冠脈支架進行集採。冠脈支架集採消息剛一落地，資本市場就迎風暴跌，19日醫療器械股領跌市場，凱利泰跌幅超9%，樂普醫療，三鑫醫療跌幅超8%，Wind醫療器械指數成分股單日市值蒸發近462億元。
  • 樂普醫療深度解析:布局心血管醫療全產業鏈,不斷創新發展
    前言：論樂普醫療的投資邏輯樂普醫療是國內創新醫療器械領軍企業之一，也是國內唯一的心血管醫療全產業鏈布局 者，近年來創新器械管線不斷擴張，產品接連報產/獲批，是醫藥行業長期以來的優質個 股之一；自 2019 年以來，公司經歷了可降解支架獲批、聯盟藥品集採中標，支架集採中 標等一系列事件，未來公司業績有望繼續保持快速增長。
  • 樂普醫療年報深度研究報告
    第三個是外科器械的放量增長，作為樂普的又一個主流方向，外科器械的高達40%的增速，在後續研發的支撐下，有望繼續保持。 支架系統 按照前一段時間江蘇支架聯盟採購，低價支架微創醫療和樂普醫療雙龍頭，高價支架微創醫療、樂普醫療、雅培、美敦力四龍頭的格局，2020年在放量的基礎上，加上可降解的加持，支架系統保持20-30+%的增速依舊是可期的。
  • 樂普醫療:雅培全降解支架停售 公司市場教育投入或加大
    樂普醫療(300003)周五在全景網投資者互動平臺上回答投資者提問時介紹，雅培停止在全球生產銷售Absorb可吸收支架，非技術因素導致的，是由於低端商業銷售的製造成本高於銷售成本,經營業績較差因素導致的。
  • 冠脈支架集採「殺價」後,從樂普醫療看國產高值耗材的未來
    接下來，樂普產品品類方面持續豐富，如今在心臟冠脈支架領域份額已經第一，同時在2019年成為國內首家擁有可降解支架的企業。此外，樂普在心臟封堵器、藥物球囊、外科器械（吻合器）、心臟瓣膜、AI-ECG人工智慧心電診斷和分析等領域的產品也在持續推出，成為具有醫療器械平臺化能力的公司。
  • 國內首款可降解支架獲批 開啟冠脈介入新時代
    2月25日，樂普醫療可降解支架獲批，體現出國家對醫療器械創新產品的大力支持。Neovas成為我國上市的首款可降解支架，是我國冠脈介入發展歷程中具備裡程碑意義的事件，亦標誌著我國可降解支架領域的研發創新達到國際先進水平。 　　一、生物可降解支架將引領冠心病介入治療的新時代 　　生物可降解支架是冠脈支架的發展方向，可解決藥物洗脫金屬支架永久異物的痛點。
  • 030/4063-樂普醫療,心臟支架核心供應商
    公司業務不複雜...專注服務於心血管病患者，業務涵蓋醫療器械、醫藥產品、醫療服務和新型醫療業態四大板塊... 公司戰略，樂普一直來就專心致志做一件事，全心全意為心血管患者服務。我喜歡使命和願景清晰的公司，容易做的長遠，只是為了賺錢的公司，往往都沒有自己的核心競爭力，反而容易死掉...
  • 樂普醫療,沒有未來了
    樂普醫療是行業冠狀支架龍頭，昨日小跌2.75%，今日繼續重挫3.5%。港股上市的微創醫療昨日盤中從+5%快速跳水至-9.5%，劇震15%以上，最終收跌2.3%，今日小跌0.17%。 冠狀支架被集採，市場同樣擔心骨科、微創耗材、人工晶狀體等器械會在接下來的日子被納入，紛紛開始反應悲觀的預期。
  • 首個國產生物可吸收支架NeoVas獲批,患者再不用終身帶支架了!
    醫谷微信號：yigoonet 　　他創造了無數歷史，為國產醫療器械行業的發展做出了不可忽視的貢獻。創新與奮鬥，是流淌在這家公司血脈中的基因，他的名字叫做——樂普醫療。
  • 心跳科技的力量|樂普醫療推出首個國產生物可吸收支架
    深耕心血管領域的樂普醫療(SZ:300003)，是A股第二大市值的醫療器械公司，達到487億元（截至10月26日收盤），緊隨邁瑞醫療(SZ:300760)之後。作為中國最大的心臟介入醫療供應商，樂普醫療已為臨床提供心血管醫療產品超過6000萬臺/套。
  • 聚焦可降解支架研發的最前沿 這些企業的進展如何?
    樂普醫療NeoVas2017年8月，CFDA受理了樂普醫療的重磅產品「全降解聚合物基體藥物（雷帕黴素）洗脫支架系統」（NeoVas）的醫療器械註冊申請，並按照《創新醫療器械特別審批程序（試行）》進行註冊審批，予以優先辦理。
  • 醫療器械集採開了第一槍,樂普醫療、凱利泰們傷有多重?-虎嗅網
    來源：Wind昨日收盤，樂普醫療收跌8.8%，三鑫醫療收跌8.08%，大博醫療收跌6.7%……即使是高瓴資本加持微創醫療和凱利泰，面對來勢洶洶的冠脈支架集採，也未免股價暴跌。變數已至，對於涉身其中的相關醫療器械上市公司，是時候對它們的投資邏輯與價值進行重新審視了。
  • 行業龍頭股價跌幅接近20% 冠脈支架衝擊波未了
    蒲忠傑是樂普（北京）醫療器械股份有限公司（300003.SZ，下稱「樂普醫療」）的董事長。他的公司最近股票價格跌出年內新低——每股28.50元，為了表達對公司未來充滿信心，蒲忠傑通過二級市場競價增持了自家公司105萬股，均價29.04元。樂普醫療的拳頭產品，是心臟支架，心臟支架的醫學術語，叫做冠脈支架，樂普醫療是冠脈支架的龍頭企業，其亦是國產冠脈支架的龍頭企業。
  • 生物可吸收支架NeoVas正式發布PCI進入可降解時代
    中證網訊(記者 潘宇靜)3月30日,第十七屆中國介入心臟病學大會期間,樂普醫療(300003)研製的「生物可吸收冠狀動脈雷帕黴素洗脫支架系統(NeoVas)」正式發布,標誌著我國完全生物可吸收支架領域的研發創新能力達到國際領先水平。同時,冠心病介入治療(PCI)進入「可降解時代」。
  • 紅海泛舟,DES支架市場是否已成熟?
    隨著新的需求逐漸衍生——改變永久性植入，疊加對支架材料研究的日益加深，將催生出下一世代「可降解支架」。 2 看：國內領軍--DES支架領域的重點企業 國內冠脈支架市場當下仍具備較大的發展空間，可降解支架、藥物球囊等創新品種將逐步迎來快速發展期。投資標的方面，我們推薦相關龍頭企業樂普醫療、微創醫療，建議投資者關注藍帆醫療、賽諾醫療等。
  • 雅培停售可吸收支架 樂普醫療稱無懼影響
    樂普醫療（300003.SZ）正面臨成長中的煩惱。    9月8日,雅培公司官方宣布,由於Absorb可吸收支架（BVS）市場銷售額較低,出於商業考慮,將在所有國家全面停止銷售Absorb,並轉向下一代可吸收支架研究。    先行者停售立馬引發蝴蝶效應。樂普醫療股價開始應聲大跌，9月8日、11日累計跌幅達到8%。
  • 借著支架強勢的國產化進程 中國心血管介入器械行業走到何處了?
    在國內市場大部分產品尤其是高精尖技術處於外資壟斷的格局下，我國的血管支架產品發展成熟，基本實現了進口替代。可降解支架（BVS）是目前的主要研發方向，但其臨床應用的效果有待驗證，隨著雅培宣布在全球停止可降解支架的銷售，波士頓科學放棄BVS項目，市場上第三代冠脈藥物洗脫支架（DES）幾乎佔據了全部的市場份額，國內DES支架的主流洗脫藥物有雷帕黴素、紫杉醇和三氧化二砷等。
  • 冠脈支架集採「腳踝斬」,醫療器械未來悲觀嗎?
    文 | 阿基米德君 來源 | 阿基米德Biotech今天是醫療器械雙十一，冠脈支架價格腳踝斬。以前一個支架買6瓶茅臺，經過96％降價跌幅之後，現在1瓶茅臺可買6個支架。上午10點，醫療器械第一次全國集採報價結束，10個冠脈支架擬中選，涉及8家企業，平均擬中選價格692元，支架價格從均價1.3萬元左右下降至700元左右。